Инвестиционный консалтинг что это такое: услуги компании ESFC Investment Group

услуги компании ESFC Investment Group

Рост конкуренции наряду с глобальными экономическими рисками увеличивают спрос на профессиональный инвестиционный консалтинг по всему миру.

Эти услуги становятся все более важными для проектов, организованных как крупными компаниями, так и государственными институтами и агентствами.

Услуги в области инвестиционного консалтинга включают:

• Разработка и сопровождение инвестиционного проекта.

• Оценка эффективности и всесторонняя экспертиза бизнес-проекта.

• Фандрайзинг и консультирование по способам инвестирования.

Каждая из этих услуг затрагивает ту или иную составляющую инвестиционной деятельности бизнеса, основывается на применении специальных консалтинговых технологий, способных повысить вероятность успеха проекта.

Реализация крупных проектов на основе интуиции более не соответствует экономическим реалиям и не может удовлетворить растущие требования бизнеса в условиях глобализации и освоения мировых рынков.

Поскольку ведение бизнеса во многих отраслях сегодня сталкивается с нарастающей конкуренцией за капитал, фандрайзинг (привлечение финансирования) стало важным элементом инвестиционных консалтинговых услуг.

Фандрайзинг как комплексная услуга подразумевает следующее:

• Поиск потенциальных инвесторов и кредиторов.

• Разработка и проведение качественной презентации проекта.

• Эффективные коммуникации с поставщиками капитала.

• Моделирование денежных потоков.

• Финансовые гарантии и др.

Сегодня ключевой задачей инвестиционного консультанта является создание механизмов, обеспечивающих соблюдение интересов участников проекта в долгосрочной перспективе. Профессиональные услуги в этом контексте помогают компаниям предотвратить тяжелые финансовые или репутационные потери, обеспечив адекватное структурирование инвестиционного соглашения и управление финансовыми потоками.

ESFC Investment Group на протяжении длительного времени занимается финансированием инвестиционных проектов по всему миру, включая Испанию и страны Евросоюза, Латинскую Америку, Ближний Восток, Восточную Азию и Африку.

Мы готовы предоставить вам передовые инвестиционные консалтинговые услуги для проектов в машиностроении, добыче и переработке полезных ископаемых, традиционной и возобновляемой энергетике, нефтегазовом секторе, сельском хозяйстве, недвижимости и других отраслях.

Услуги инвестиционного консалтинга для среднего и крупного бизнеса

Данный тип услуг можно рассматривать с двух сторон, в зависимости от типа клиента и его интересов.

С точки зрения компаний реального сектора, инвестиционный консалтинг всегда сосредоточен на поиске и привлечении финансирования инвестиционных проектов. С точки зрения потенциального инвестора, эти услуги представляют собой профессиональный поиск, формирование и управление инвестиционным портфелем, в наибольшей степени отвечающим интересам и профилю конкретного инвестора.

В этом разделе мы рассматриваем инвестиционный консалтинг с позиции крупного бизнеса, который нуждается в привлечении финансирования и управлении финансовыми потоками в рамках инвестиционных проектов.

Если вы заинтересованы в финансировании своего проекта в России, странах ЕС или дальнего зарубежья, свяжитесь с инвестиционными консультантами ESFC Investment Group для дополнительной информации.

Определение

Продолжающееся усложнение и укрупнение инвестиционных проектов, совершенствование технологий структурирования и финансирования проектов требует от менеджеров компаний знания содержания, потенциала и рисков инновационных форм финансирования инвестиций, особенностей взаимодействия с разными инвесторами, обеспечения коммерческих интересов участников проектов и др.

В XXI веке обеспечить высокое качество инвестиционных процессов собственными кадровыми силами часто оказываются не в состоянии даже крупные компании, формирующие спрос на консалтинг.

На таком фоне услуги в области инвестиционного консалтинга становятся ценнейшим инструментом для повышения конкурентоспособности и эффективности хозяйственной деятельности заказчиков путем использования передовых методов, технологий инвестиционного проектирования, организации и управления инвестиционной деятельностью, управления финансовыми потоками и др.

Инвестиционный консалтинг можно определить как процесс предоставления профессиональных услуг / рекомендаций бизнесу по разработке, выбору и применению оптимального варианта осуществления проекта, привлечению капитала и достижения целевых финансовых показателей.

Цели и объем консалтинговых услуг

Элементы комплексных услуг инвестиционного консалтинга иногда являются отдельными востребованными услугами.

В глобальной практике наиболее востребованными являются:

1. Прединвестиционные исследования.

2. Разработка и экспертиза инвестиционного предложения.

3. Разработка и экспертиза бизнес-плана для проекта.

4. Моделирование будущих финансовых потоков проекта.

5. Оценка рисков и уязвимостей бизнеса.

6. Разработка и оценка финансовой модели.

7. Презентация проекта.

Также важную роль в данном контексте играют многочисленные сопутствующие услуги, включая согласование инвестиционного проекта в местных органах власти, оформление лицензий, разработка технической документации и тому подобное.

Целями привлечения внешних консультантов являются получение объективной оценки проблемы, привлечение ресурсов для решения специфических проектных задач, а также получение квалифицированной помощи в критических для бизнеса ситуациях. Некоторые эксперты выделяют консультантов по ресурсам (специалисты, которые предлагают, что изменять в проекте) и консультантов по процессу (предлагают, как изменять отдельные аспекты проекта и учат клиентов решать проблемы).

Анализ содержания и структуры услуг консалтинговых компаний, специализирующихся на обслуживании крупного бизнеса, позволяет выделить наиболее важные направления работы корпоративных инвестиционных консультантов.

Сюда относится следующее:

• Минимизация рисков для участников инвестиционного проекта, включая планирование, оценку, анализ и сопровождение реализации инвестиций.

• Обеспечение эффективной коммуникации, которое заключается в четком выстраивании диалога между собственником бизнеса и его инвесторами.

• Инжиниринговые услуги, которые включают техническое улучшение важных составляющих с целью достижения лучшего результата для участников.

Наша команда инвестиционных консультантов с более чем 20-летним опытом работы в области финансирования проектов готова решить любые проблемы, возникающие в ходе инвестиционного процесса.

Свяжитесь с представителем ESFC, чтобы узнать больше.

Спрос на инвестиционный консалтинг

В последние годы мировой спрос на услуги инвестиционного консалтинга растет за счет МСП, крупного бизнеса, банков и государственных учреждений.

Хотя относительная доля МСП в структуре спроса выросла, крупные и дорогостоящие проекты, безусловно, реализуются при участии транснациональных компаний и правительств.

Актуальными для инвесторов становятся такие услуги, как поиск объектов для инвестирования, удовлетворяющих определенным требованиям, Due Diligence и комплексная оценка эффективности проекта, а также юридическое сопровождение. Инициаторов крупных проектов, прежде всего, интересуют разработка финансовой модели и бизнес-плана, подготовка пакета документов для инвесторов, поиск и привлечение финансирования, определение наиболее подходящего варианта использования ресурсов.

Данные услуги в контексте крупных инвестиционных проектов достаточно дорогостоящие, поскольку требуют от консалтинговых компаний использования передовых методик, опыта, знаний и деловых контактов.

Классификация услуг инвестиционного консалтинга

Ведущие финансовые эксперты рассматривают инвестиционный консалтинг как элемент стратегического бизнес-консалтинга.

Ряд международных компаний включают его в список услуг финансового консалтинга, что является вполне логичным. С другой стороны, некоторые консалтинговые фирмы выделяют бизнес-планирование или финансовое моделирование за рамки услуг инвестиционного консалтинга.

Инвестиционный консалтинг связан с осуществлением компаниями реальных инвестиций (хотя это вовсе и не исключает применения ценных бумаг для финансирования), тогда как фондовый консалтинг направлен на реализацию финансовых инвестиций.

Очевидно, что данный вид услуг нуждается в дополнительной систематизации и более четкой классификации, которая в настоящее время отсутствует.

Любой инвестиционный проект характеризуется наличием нескольких стадий жизненного цикла, которые включают прединвестиционную стадию, инвестиционную стадию, а также стадию эксплуатации, иногда и завершающую стадию ликвидации.

Это предусматривает следующую последовательность действий участников в рамках проекта:

1. Формирование инвестиционных намерений и общей концепции проекта.

2. Проведение детального и всестороннего прединвестиционного анализа.

3. Создание / покупка инвестиционного объекта и его подготовка к эксплуатации.

4. Эксплуатация объекта с целью извлечения прибыли.

5. Закрытие / ликвидация проекта.

Специфика целей и задач каждой из стадий проектного цикла обуславливает соответствующую структуру услуг инвестиционного консалтинга для бизнеса.

Вышеперечисленное позволяет предложить такую классификацию:

• Разработка инвестиционного проекта (от планирования до подписания инвестиционных соглашений) и сопровождение на каждой его стадии.

• Оценка эффективности и комплексная экспертиза инвестиционного проекта.

• Оптимизация источников и способов финансирования, фандрайзинг в контексте поиска и выбора лучших источников финансирования для конкретного проекта.

• Консультирование заказчиков по оптимальным способам инвестирования, включая оценку актива для его купли / продажи по методике Due Diligence, оценку инвестиционной привлекательности компании, определение приоритетных направлений инвестирования и многое другое.

Ниже мы рассмотрим каждый тип услуг инвестиционного консалтинга, сделав упор на фандрайзинге (привлечении капитала для проектов) как наиболее важном для бизнеса.

Разработка проекта и инвестиционный меморандум

В рамках привлечения капитала для финансирования крупных проектов консалтинговые компании могут заниматься разработкой стратегии и бизнес-плана, а также составлением инвестиционного меморандума.

Эта деятельность критически важна в контексте формирования интереса и осведомления инвесторов.

Консалтинговые компании предлагают клиентским организациям разработку проектных документов по стандартам / рекомендациям UNIDO, Европейского банка реконструкции и развития или профильного министерства принимающей страны.

Консалтинговая услуга по разработке инвестиционного проекта включает следующее:

• Оценка сектора и конкретного объекта инвестиций.

• Профессиональный финансовый и юридический анализ инвестиционного проекта.

• Подготовка аналитического отчета, бизнес-плана и общей стратегии для клиента.

• Определение контрольных точек и показателей для мониторинга проекта.

• Презентация проекта для потенциальных участников.

По желанию клиента может быть подготовлена информация об альтернативных направлениях и проектах, а также оценка компетенций выбранных компаний-исполнителей, ответственных за реализацию проекта. Консалтинговое сопровождение проекта означает его поддержку в реальном времени силами профессиональных консультантов, ежедневно помогающих решать бизнес-задачи в оперативном режиме.

Этот тип услуг дает крупному бизнесу возможность избежать дорогостоящих ошибок при фактической реализации проектов, а также помогает в решении менее значимых задач, для которых клиенты не всегда могут выделить время и кадровые ресурсы.

Консалтинговое сопровождение проектов целесообразно для следующих компаний:

• Компании, которые столкнулись с системными инвестиционными трудностями и не имеют четкого понимания дальнейшего продвижения проектов.

• Компании, которые нуждаются в привлечении дополнительного финансирования для крупных капиталоемких проектов и не имеют соответствующего опыта.

• Компании, которые нуждаются в привлечении эффективной внешней инвестиционной команде для реализации проектов, включая управление финансовыми потоками.

Ниже приведены документы, которые должны быть представлены инвесторам для успешной реализации проекта.

Компании, которые специализируются на инвестиционном консалтинге для крупного бизнеса, могут быть полезны в разработке и презентации этих документов.

Таблица: Краткое описание пакета документов для презентации проекта.

Тип документа	Краткое описание
Инвестиционный тизер будущего проекта	Краткая презентация проекта. Это самый важный документ для потенциального инвестора, который должен привлечь внимание инвестора без раскрытия деталей и обеспечить попадание в шорт-лист интересных для инвестора проектов.
Технико-экономическое обоснование проекта	Предпроектный документ, который раскрывает и уточняет планы развития и размещения объекта инвестиций, в том числе обосновывает его экономическую целесообразность, проектную мощность, технологические аспекты, потребности в обеспечении сырьем и топливом и др.
Бизнес-план	Бизнес-план представляет собой тщательно подготовленный документ, раскрывающий все стороны любого коммерческого проекта. План позволяет пересматривать и корректировать при необходимости меры по реализации идеи, определять финансовое обеспечение и получение выгоды.
Инвестиционное предложение	Этот документ должен представлять проект инвесторам для привлечения финансирования. Обычно он содержит описание и характеристику проекта, а также оценку денежных потоков в определенной временной перспективе и оценку рентабельности инвестиций. Этот документ крайне важен для структурирования соглашения, построения финансовой модели проекта, перспектив его реализации.
Варианты выхода инвесторов из проекта	Это может быть самостоятельным документом или даже частью инвестиционного предложения. Варианты выхода инвесторов из проекта должны обосновать возможности продажи активов и получения прибыли, такие как выкуп акций менеджментом, размещение акций на публичном рынке (IPO) и др.

Наконец, следует отметить инвестиционный меморандум, который разрабатывается для максимально эффективного представления проекта потенциальным инвесторам. Качество этого документа во многом определяет шанс на привлечение финансирования.

Инвестиционный меморандум – презентационный документ с подробной информацией о бизнесе и проекте, разрабатываемый для привлечения дополнительного финансирования.

Документ содержит структуру соглашения с потенциальным инвестором, детальный анализ компании и ее деятельности с учетом привлекаемых инвестиций. Он включает меры, обеспечивающие оптимальное взаимодействие между инвестором, собственниками и менеджментом проекта после получения финансирования.

Оценка эффективности инвестиционного проекта

Комплексная оценка эффективности инвестиционного проекта всегда была трудоемкой процедурой, предполагающей прогнозирование и моделирование денежных потоков проекта, оценку рисков и разработку мер по их минимизации.

Во многих случаях компании попросту не имеют собственных подразделений, укомплектованных опытными специалистами для качественного выполнения этой задачи. Профессиональная поддержка компаний, предоставляющих услуги инвестиционного консалтинга, помогает решить такие ответственные и трудоемкие задачи на высоком уровне.

Профессиональная экспертиза бизнес-плана предусматривает выполнение работы по оценке полноты, достоверности, актуальности информации, корректности расчетов, обоснованности проектных параметров, оценке рисков, выявлению слабых мест проекта, их влиянию на результаты, сценарному анализу эффективности и др. Эти и многие другие услуги дают инициаторам проекта очевидные конкурентные преимущества.

Привлечении инвестиционных консультантов для оценки эффективности крупных проектов позволяют собственникам компаний экономить значительные средства, повышать шансы на привлечения финансирования на адекватных условиях и обеспечивать рост бизнеса.

Очевидно, что принятие решений на основе интуиции в подобных случаях было бы самонадеянным и достаточно рискованным.

Инвестиционная команда ESFC Investment Group готова помочь вашей компании с оценкой эффективности проекта и подготовить необходимую проектную документацию на высоком профессиональном уровне в сжатые сроки.

Свяжитесь с нашим официальным представителем, чтобы узнать подробности.

Due Dilіgence и оценка рисков

Для оценки рисков покупки активов или участия в инвестиционном проекте организации и компании часто обращаются к инвестиционным консультантам за проведением Due Diligence (DD, проверка «должной добросовестности» компании).

Due Diligence – это комплексная процедура всесторонней и многофакторной проверки бизнес-процессов компании или инвестиционного проекта, оценки их юридической чистоты и коммерческой привлекательности как объектов инвестирования для обоснования инвестиционных решений и минимизации инвестиционных рисков.

Причин для проведения Due Diligence может быть несколько:

• Подготовка к сделке купли-продажи компании и / или ее доли.

• Оценка инвестиционной привлекательности компании или проекта.

• Подготовка сделки слияния или поглощения.

• Проверка будущего партнера и др.

Среди задач Due Diligence инвестиционные консультанты выделяют определение текущей цены актива и его будущей цены на горизонте инвестирования для определения доходности сделки.

Целью глубокой профессиональной проверки может быть устранение информационной асимметрии между инвесторами и инициаторами проекта для эффективного и безопасного инвестирования.

DD позволяет избежать или снизить следующие риски:

• Покупка компании по завышенной стоимости.

• Неисполнение долговых обязательств заемщиком.

• Потеря активов из-за рискованного проекта.

• Причинение вреда деловой репутации компании.

• Признание сделки недействительной.

• Судебные иски и санкции.

• Корпоративные конфликты.

Due Diligence в рамках инвестиционного консалтинга предполагает изучение всех аспектов бизнеса, в том числе маркетингового, финансового, технического, юридического.

По выводам DD все направления деятельности компании (проекта) объединяются в один отчет, содержащий экспертные мнения о доходности и рисках проекта.

Поскольку привлечение финансирования для крупных инвестиционных проектов является наиболее важной и сложной частью услуг инвестиционного консалтинга, мы выделим этот элемент в отдельный раздел для более подробного рассмотрения ниже.

Фандрайзинг: привлечение инвестиций для крупного бизнеса

Востребованными услугами инвестиционного консалтинга сегодня считают фандрайзинг, привлечение финансирования для инвестиционных проектов.

Организация финансирования бизнес-проекта – процесс длительный, сложный, дорогостоящий и не дающий 100% гарантии успеха для каждого предложенного проекта.

Фандрайзинг в бизнес-консалтинге означает услугу поиска и привлечения инвесторов. Поэтому некоторые консалтинговые компании с самого начала определяют услугу как консалтинг финансирования инвестиций.

Инвестиционный консультант обосновывает целесообразность использования различных источников финансирования и разрабатывает оптимальную финансовую схему.

На выбор экспертов влияют перечисленные ниже факторы:

• Сроки реализации инвестиционного проекта.

• Тип проекта и специфика отрасли.

• Конкретная стадия проектного цикла.

• Система налогообложения в принимающей стране.

• Структура активов компании.

• Рынок капитала и др.

Во всех случаях целью данной деятельности в рамках услуг инвестиционного консалтинга является привлечение капитала на выгодных для заказчика условиях с использованием таких инструментов, как банковские кредиты, эмиссия акций, лизинговые инструменты и др. Зачастую эти задачи решают инструменты проектного финансирования (ПФ).

Финансирование инвестиционного проекта должно обеспечить следующие эффекты:

• Привлечение достаточных средств в целом для проекта и для каждой стадии инвестиционного цикла в соответствии с графиком их реализации.

• Минимизация рисков и затрат участников проекта, каждый из которых стремится получить наибольшую выгоду и предъявляет свои требования к результатам.

Наибольший интерес в привлечении инвесторов возникает на этапах запуска компании (проекта) или ее стремительного роста. Консалтинговые компании имеют базы данных потенциальных инвесторов, разбираются в их профиле и стратегии поведения. Потенциальные инвесторы также используют такие деловые связи.

Типы инвесторов и стратегии привлечения финансирования

Цели инвестора всегда формулируются посредством разработки четкой инвестиционной стратегии или плана инвестиционной деятельности, следование которому в долгосрочном периоде должно привести к достижению целей. Эти цели инвестор реализует путем приобретения разных активов на определенный срок.

Инвестиционный процесс включает следующие этапы:

1. Поиск и приобретение выгодного актива.

2. Получение дохода за период владения активом.

3. Поиск нового покупателя актива.

4. Продажа актива.

Доход за период инвестирования состоит из регулярных доходов за период владения активом и доходов в результате изменения рыночной стоимости актива:

• Пассивная инвестиционная стратегия: деятельность инвестора завершается приобретением актива, после чего он получает дивиденды или прибыль (так называемая стратегия «купить и держать»).

• Активная инвестиционная стратегия: инвестора интересует рост доходов и капитализация актива (увеличение стоимости во времени). В данном случае инвестор стремится заработать на росте стоимости своего актива, отслеживая изменения стоимости и будучи готовым продать его в любой момент.

Различные виды инвесторов имеют разную мотивацию и цели участия в проекте, привлекаются на разных стадиях проектного цикла.

Таким образом, в зависимости от вида проекта этапа жизненного цикла цели проведения инвестиционных раундов отличаются.

Указанные стадии важно учитывать при разработке стратегий привлечения инвестиций для крупного бизнеса, поскольку эти стратегии должны укладываться в понимание инвестором своих финансовых интересов на каждой стадии и ее продолжительности.

Таблица: Виды инвесторов крупных бизнес-проектов и их особенности.

Виды инвесторов	Общее описание, преимущества и недостатки
Венчурный инвестор	Венчурный инвестор финансирует высокорисковые инновационные проекты на ранних стадиях их жизненного цикла в расчете на высокую доходность. Этот тип инвесторов завершает участие в проекте продажей доли после значительного роста рыночной стоимости.
	Преимущества: являются важным источником среднесрочного капитала на ранних стадиях развития компании или проекта.
	Недостатки: стремится получить высокую норму прибыли, через 2-3 года продает долю, не является специалистом в отрасли и источником технических знаний или ноу-хау.
Финансовый инвестор	Финансовый инвестор стремится приобрести долю в высокодоходном перспективном проекте и со временем перепродать активы. Покупает неконтрольный пакет акций, предварительно планируя оптимальную стратегию выхода из проекта. Обычно этот тип инвесторов не участвует в формировании стратегии развития бизнеса.
	Преимущества: обычно не участвует в управлении, будучи важным источником среднесрочных инвестиций; готов к высокому риску и не претендует на управление проектом.
	Недостатки: обычно не является экспертом в отрасли и не приносит специальных знаний и ноу-хау; стремится получить высокую норму прибыли, продает акции в среднесрочной перспективе.
Стратегический инвестор	Стратегический инвестор заинтересован в приобретении контрольного пакета акций компании с участием в управлении; он стремится получить полный контроль над проектом и имеет долгосрочный экономический интерес.
	Преимущества: доступ к технологиям, новым рынкам, деловым связям; обеспечение защиты от рейдерства и неправомерных действий властей; готовность к инвестированию значительных средств и нацеленность на стратегическое развитие объекта инвестирования.
	Недостатки: цели инвестора могут не согласовываться с целью других владельцев проекта; участие в управлении и принятии стратегических решений; риски смены менеджмента и потери проекта.
Массовый (публичный) инвестор	Публичный инвестор привлекается в результате IPO (продажи акций компании на фондовой бирже). Этот тип инвесторов не имеет явного влияния на стратегию развития и управление проектом.
	Преимущества: не участвует в оперативном управлении компанией, является источником долгосрочного капитала, не требует конкретной нормы рентабельности инвестиций.
	Недостатки: расходы на аудит, листинг, реестры, PR, отсутствие реальной экспертной и консультативной поддержки, ноу-хау.

Важно не ограничиваться поиском инвестора соответствующего профиля.

В случае привлечения инвестиций для крупных проектов речь о комплексной услуге, включающей поиск инвесторов или кредиторов для проекта, разработку привлекательного предложения, организацию эффективных коммуникаций и инжиниринг финансовой модели и др.

Поиск поставщика капитала в инвестиционном консалтинге – лишь первый шаг к успеху проекта, второй шаг зависит от правильной подготовки проекта и команды к привлечению инвестиций (презентация и коммуникации).

Основная задача консультанта при организации инвестиционного раунда состоит в создании сбалансированных механизмов четкого соблюдения интересов сторон в долгосрочной перспективе.

Стратегия и алгоритм привлечения крупных инвестиций

Очевидно, что правильно организованная стратегия привлечения инвестиций для крупных инвестиционных проектов имеет решающее влияние на шансы успеха данного проекта.

Профессиональная фандрайзинговая стратегия должна включать следующее:

• Определение необходимой суммы инвестиций.

• Анализ и сравнение альтернативных источников привлечения средств.

• Определение целевой аудитории проекта (инвесторов, кредиторов).

• Разработка инвестиционного предложения и направление его инвесторам.

• Разработка эффективного варианта закрытия проекта (выхода участников).

• Организация эффективной презентации проекта.

• Коммуникация между участниками.

• Структурирование сделки.

Составляющей услуги фандрайзинга является так называемая Investor Relations, то есть организация взаимосвязанных информационных и аналитических мер, направленных на установление и развитие двусторонней связи с инвесторами, финансовыми аналитиками, кредиторами, партнерами компании и другими участниками.

Инструментарий Investor Relations включает отчеты компании, базы данных инвесторов и кредиторов, контакты с деловыми СМИ, пресс-релизы и брифинги для целевой аудитории, презентации финансовых результатов, инвестиционных планов, программ и др. Целями данных мероприятий является доведение до перечисленных участников той информации, которая необходима для принятия обоснованных инвестиционных решений.

Ниже мы привели типовой алгоритм взаимодействия с потенциальным инвестором.

Изучение профиля инвестора

Компании, предоставляющие услуги инвестиционного консалтинга для крупного бизнеса, специализируются на сборе и систематизации ценной информации об инвестиционном профиле потенциальных партнеров.

В дальнейшем эти сведения могут быть использованы для привлечения финансирования конкретных проектов.

Суть изучения профиля инвестора состоит в том, чтобы выяснить его инвестиционную стратегию, объем возможного финансирования, желаемую долю в проекте и приоритеты, предпочитаемые стадии инвестирования, отрасли, регионы и другие особенности.

Подготовка презентации проекта

Подготовка качественной презентации инвестиционного проекта включает следующее:

• Цель и параметры проекта.

• Сроки и этапы реализации инвестиционного плана.

• Информация об инициаторе (команда, квалификация, опыт).

• Рынок, индустрия и конкурентная среда.

• Технология, описание продукции и услуг.

• Объем инвестиций и источники финансирования.

• Финансовые модели и прогнозы.

• Инвестиционный план.

Презентация проекта должна быть всесторонней, но в то же время лаконичной, четкой и убедительной.

Важно за короткое время описать сильные стороны проекта, предоставить несколько сценариев развития событий и указать параметры, влияющие на его результат, подчеркнуть базовый сценарий и проанализировать сроки окупаемости.

Удобный формат представления проектной информации, рассчитанный на 3–5 минут внимания потенциального инвестора, наряду со стройной структурой презентации дают отличные результаты на последующих этапах взаимодействия.

Структурирование сделки и выбор инвестора

Этот элемент работы с потенциальными инвесторами считается наиболее сложным и трудоемким в инвестиционном консалтинге.

Структура сделки содержит следующее:

• Участники проекта.

• Сроки финансирования проекта.

• Оптимальная структура капитала: объемы и способы финансирования.

• Условия финансирования: снижение рисков для участников.

Классический подход к финансированию крупных бизнес-проектов ориентируется на поиск оптимальной комбинации собственного капитала, а также заемных (привлеченных) средств. Преимущества и недостатки каждого из этих источников хорошо известны.

Гибридные финансовые инструменты

Современные проекты характеризуются повышенной степенью риска, что было неоднократно продемонстрировано на примере негативного воздействия рыночных и политических факторов на различные компании (например, отраслевые санкции, которые широко используются в последние годы на фоне роста геополитической напряженности).

Стремясь максимально обезопасить себя, участники проекта прибегают к применению инструментария гибридного финансирования, что позволяет одновременное увеличить прибыль и защитить активы от последствий банкротства проекта.

Гибридные финансовые инструменты включают, но не ограничиваются:

• Конвертируемый вексель: долговая ценная бумага, владелец которого имеет право конвертировать его в долю проекта через определенный период времени.

• Мезонинное финансирование: промежуточный инструмент между банковскими кредитами и прямыми инвестициями. Представляет собой сочетание нескольких финансовых инструментов с разными уровнями риска и доходности.

• Варрант: опцион, дающий право приобрести определенное количество акций компании (объекта инвестиций) по заранее установленной цене.

Защитные механизмы каждого из перечисленных гибридных инструментов уникальны и применимы к определенным типам проектам и / или условиям их реализации.

Разработка оптимальных способов защиты участников проекта в той или иной форме входит в обязанности компаний, занимающихся инвестиционным консалтингом.

Ниже мы кратко расскажем об обратной стороне консалтинговых услуг, ориентированной на удовлетворение интересов потенциальных инвесторов, будь то частные лица, организации и компании различных форм собственности, планирующие вкладывать средства в перспективные проекты реального сектора экономики.

Услуги международного инвестиционного консалтинга для инвесторов

В широком смысле инвестиционный консалтинг — это профессиональные услуги, связанные с выбором подходящих финансовых инструментов и объектов инвестирования для клиентов в различных сферах деятельности, от финансирования реального сектора экономики до финансовых активов. Консультант по инвестициям (не путать с финансовым консультантом) указывает своим клиентам активы, в которые стоит инвестировать, после подробного анализа их финансового положения, потребностей и бизнес-целей.

В первую очередь, консультант по инвестициям предоставляет подробные рекомендации для информирования инвестора и описания механизмов работы определенного инвестиционного продукта, в том числе определение уровня риска, указание временного горизонта или определение планируемой нормы прибыли и первоначального взноса.

Кроме того, он предоставляет профессиональные услуги по управлению финансовыми потоками инвестиционных проектов и предлагает другие услуги для бизнеса:

• Управление инвестиционными проектами.

• Подготовка инвестиционных меморандумов с партнерами.

• Разработка и экспертная оценка инвестиционных проектов.

• Анализ и мониторинг инвестиционных проектов.

• Разработка детальных бизнес-планов для проектов.

• Управление финансовыми рисками.

• Сопровождение проектов от А до Я.

• Фандрайзинг и др.

Несмотря на широкие возможности фирм по предоставлению услуг инвестиционного консультирования, все окончательные решения относительно инвестиций остаются за клиентом, а сама консультационная услуга ни к чему не обязывает.

Инвестиционное консультирование относится к категории брокерских услуг.

Деятельность в этой области четко регулируется и ограничивается национальным законодательством каждой страны, причем в разных странах инвестиционный консалтинг имеет свои особенности.

В частности, предоставление подобных услуг может требовать наличия специальной лицензии. Таким образом, предоставление любых платных или бесплатных советов и рекомендаций в отношении акций или облигаций и даже паев инвестиционных фондов может осуществляться только лицензированными организациями.

Стоит ли пользоваться услугами инвестиционного консалтинга?

Работа инвестиционного консультанта связана с процессом оценки рисков и инвестирования ресурсов в такие инструменты, которые могут принести наибольшую прибыль.

Их нанимают банки, брокерские конторы, фонды, крупные корпорации, МСП и частные инвесторы.

Тесное сотрудничество между инвестором и консультантом по инвестициям, включая взаимный обмен информацией и идеями, может помочь проанализировать финансовое положение и указать оптимальные пути для успешного инвестирования.

Повторимся, что инвестор лично принимает окончательное решение об инвестировании, соглашаясь на определенный риск и используя рекомендации эксперта. Инвестиционные консалтинговые услуги очень индивидуализированы, поэтому портфель активов, который инвестор формирует при помощи консультанта, всегда будет неповторимым.

Основные обязанности консультанта по инвестициям включают следующее:

• Консультирование частных клиентов по различным финансовым инструментам.

• Управление инвестиционным портфелем с помощью оптимальных инструментов.

• Консультирование корпоративных клиентов по вопросам слияния, разделения и поглощения предприятий и формирования структуры их капитала.

Консультант по инвестициям в первую очередь выполняет задачи, связанные с заключением контрактов на оказание своих услуг через посредничество инвестиционной компании или с обеспечением выполнения таких контрактов.

Консультант также получает и передает приказы на покупку или продажу ценных бумаг или же прав на участие в учреждениях коллективного инвестирования от имени своих клиентов.

При подготовке к инвестициям клиенты должны обратить внимание на множество очень важных вопросов, при этом пропуск любого из элементов этой головоломки может дорого обойтись. По этой причине стоит проконсультироваться с экспертами, ведь сфера компетенции инвестиционного консультанта очень широка.

Услугами инвестиционных консультантов могут пользоваться компании и физические лица, не имеющие опыта или знаний в области инвестирования и имеющие свободные финансовые ресурсы, которые они хотели бы инвестировать с приемлемой доходностью.

Естественно, услуги в области инвестиционного консалтинга сопряжены с дополнительными расходами, но с точки зрения возможных значительных потенциальных выгод или избежания больших убытков это, безусловно, удачно вложенные деньги.

При поиске инвестиционной консалтинговой фирмы эксперты рекомендуют выбирать ту, которая пользуется положительной репутацией среди клиентов и имеет солидный опыт в данной сфере деятельности и с данным профилем клиентов.

Хороший инвестиционный консультант способен разумно управлять капиталом, доверенным ему клиентом, незнакомым с финансовыми рынками. Вдобавок консультант несет некоторую ответственность в соответствии с местным инвестиционным законодательством. Если инвестиционный совет не соответствует требованиям или возложенным обязательствам, инвестиционный консультант может быть привлечен к ответственности за убытки, понесенные инвестором на основании его рекомендаций.

Как правильно выбрать консультанта по инвестициям?

Поиск можно начать с лицензирующего органа соответствующей страны.

Однако эксперты рекомендуют полагаться на неофициальные каналы, учитывая опыт других компаний или же частных инвесторов.

Выбирая инвестиционного консультанта, стоит сравнить их предложения, обратив внимание на следующие моменты:

• Наличие лицензии (если применимо).

• Практический опыт работы на рынке и портфолио.

• Состав экспертной команды и квалификация консультантов.

• Стоимость и объем предоставляемых услуг.

• Порядок оплаты и ответственность.

Рекомендуется также проверить, взимает ли консультант единовременную плату или клиент должен ежемесячно платить за текущее обслуживание и создание портфеля инвестиционных активов. Также распространена практика взимания комиссии с прибыли, полученной по рекомендациям инвестиционного консультанта.

Источником ценной информации о консультантах являются мнения нынешних и бывших клиентов.

Немаловажно выяснить возможности для комплексного обслуживания инвестора.

Прежде всего, хороший инвестиционный консультант должен проанализировать профиль клиента, то есть проверить принятия инвестиционного риска, инвестиционный горизонт и, конечно же, инвестиционные возможности. На основе анализа консультант может порекомендовать, какие типы инвестиций ему подходят.

Порядок должен быть именно таким, и никак иначе. Если компания по инвестиционному консалтингу начинает взаимодействие с продвижения конкретного проекта без детального изучения инвестиционного профиля клиента — это красный флаг.

Еще один красный флаг — это прямая рекомендация одного конкретного инвестиционного инструмента как лучшего и единственного решения.

В этом случае мы, скорее всего, имеем дело с чистыми продажами, а не с профессиональным консалтингом.

Наши услуги в области инвестиционного консалтинга

Успешная инвестиционная деятельность компаний в условиях высококонкурентной деловой среды нуждается в грамотных специалистах и современных технологиях.

Инвестиционный консалтинг как специализированный вид консультирования в различных областях инвестиционной деятельности содержит потенциал повышения эффективности и конкурентоспособности капиталоемких проектов.

Инвестиционные консалтинговые услуги ESFC включают, но не ограничиваются:

• Анализ инвестиционных проектов.

• Разработка подробного бизнес-плана.

• Финансовое моделирование и прогнозирование.

• Предоставление долгосрочного финансирования бизнеса на гибких условиях.

• Консультативное сопровождение и поддержка проектов на всех стадиях.

При необходимости мы вместе с международными партнерами осуществляем инженерное проектирование, строительство, закупку и монтаж оборудования на условиях ЕРС-контракта (под ключ).

Таким образом, наша команда готова предложить полный цикл профессионального обслуживания, от бизнес-идеи до готового объекта.

Мы активно сотрудничаем с крупными компаниями в десятках стран мира, включая Испанию, Францию, Германию, Бразилию, Мексику, Саудовскую Аравию, ЮАР и другие.

Если вас интересуют комплексные услуги инвестиционного консалтинга для крупного бизнеса в России или за рубежом, свяжитесь с финансовой командой ESFC Investment Group, испанской компании с богатым международным опытом работы и солидной репутацией.

Инвестиционный консалтинг — услуги от Первый Эксперт

Инвестиционный консалтинг – это услуги в области инвестиционной политики, развитии активов, эффективного использования собственных ресурсов, а также привлечения внешних инвестиций.

Инвестиционный консалтинга позволяет обосновать и разработать рекомендации о целесообразности использования средств для инвестирования в новые проекты и получения финансирования для дальнейшего развития. Как сделать бизнес привлекательным для инвестиций.

Цели инвестиционного консалтинга

К основным целям инвестиционного консалтинга относятся следующие:

• разработка обоснованных механизмов обеспечения финансовыми источниками инвестиционных проектов компании;
• создание оптимального плана воплощения в жизнь инвестиционных проектов;
• предоставление сопутствующих услуг в течение всего цикла инвестиционного проекта;
• анализирование рациональности вложений в альтернативные инвестиционные направления;
• предоставление консультационной помощи в определении методов финансирования и привлечении новых источников финансовых средств.

Задачи инвестиционного консалтинга

Ключевой задачей инвестиционного вида консалтинга является профессиональная помощь руководителям компаний и инвесторам по следующим направлениям:

• выбор самого оптимального направления инвестирования;
• поиск и привлечение стороннего капитала для развития деятельности или реализации определенного проекта;
• определение варианта наиболее результативного использования собственных ресурсов.

Инвестиционное планирование является одной из наиболее сложных сфер в управленческой деятельности любой компании. Именно поэтому, инвестиционный консалтинг направлен на оказание действенной помощи по следующим направлениям:

• предложение оптимальных схем обеспечения финансами инвестиционных проектов;
• разработка каждого этапа инвестиционного проекта с предоставлением обоснований, анализа и прогнозов;
• осуществление мониторинговой деятельности по исполнению проектов;
• разработка механизмов возвращения вложенных средств, обеспечение гарантий для инвестора и защита его интересов;
• всесторонняя поддержка клиента на всех стадиях реализации проекта;
• предоставление рекомендаций по определению наиболее оптимального источника поступления финансирования для каждого конкретного случая.

Как оценить инвестиционную привлекательность?

Инвестиционная привлекательность представляет собой комбинацию определенных характерных особенностей компании, которые отображают эффективность возможных вложений в дальнейшее ее развитие. При этом основным показателем является поступление стабильного дохода в течение длительного периода времени.

Под привлекательностью предприятия с инвестиционной точки зрения также понимается уровень эффективности использования предприятием собственных и привлеченных средств, его платежеспособность и показатель ликвидности.

В современной практике оценка инвестиционной привлекательности той или иной компании основывается на всестороннем анализе ее финансового состояния.

Основными факторами, на которые следует обращать внимание при оценке компании для возможного вложения инвестиций, являются:

• уровень профессионализма высшего руководящего звена;
• наличие четко определенной концепции, миссии, стратегии и бизнес-плана;
• наличие определенных преимуществ в конкурентной борьбе, а также потенциальные возможности для достижения лидирующих позиций в рыночном секторе;
• потенциальные возможности для увеличения прибыльности компании в будущих периодах;
• степень прозрачности финансового сектора компании;
• приверженность принципам корпоративного управления, соблюдение всех норм и правил внутренней организации;
• степень обеспечения защищенности акционерного капитала;
• наличие потенциальных возможностей для получения высокого дохода на вложенные средства.

Выполнение оценки инвестиционной привлекательности компании основывается на расчете следующих показателей финансовой деятельности:

• ликвидность – отображает возможность компании по оперативному превращению собственных активов в финансовые средства при возникновении такой необходимости;
• рентабельность – показывает, насколько эффективно компания использует все свои финансовые возможности;
• деловая активность – отражает все осуществляемые финансовые процессы, которые оказывают непосредственное влияние на прибыль компании;
• имущественное положение – показывает, какую долю в общем имуществе компании занимают оборотные и необоротные активы;
• зависимость финансового сектора – показывает, в какой зависимости находится компания от внешнего финансирования и сможет ли она функционировать без него.

Единой методики определения привлекательности компании для инвестирования в настоящее время не существует. Для оценивания каждого объекта применяется индивидуальный комплекс методов, при этом за основу принимаются показатели и факторы, которые позволяют в лучшей степени проанализировать деятельность данной компании.

Наиболее распространенными методами анализа привлекательности объекта для инвестирования являются:

1. Дисконтирование денежных потоков. Анализ позволяет видеть текущую стоимость запланированного проекта. Преимуществом данного метода является возможность определения потенциала компании, однако полученные результаты подходят для использования лишь в краткосрочном периоде, поскольку необходимо учитывать постоянно меняющуюся конъюнктуру рынка;
2. Анализ нормативно-правовой документации. Метод основывается на детальном анализировании показателей, отображаемых в финансовой отчетности предприятия за последние несколько лет деятельности. По итогам составляется картина результативности деятельности предприятия и выдвигаются рекомендации насчет целесообразности вложений средств в данный объект;
3. Анализ влияния внутренних и внешних факторов. Основой данного метода является построение модели воздействия определяющих факторов внутренней и внешней среды на привлекательность объекта с инвестиционной точки зрения. Плюсом является возможность детального анализирования деятельности компании с различных ракурсов. Для выполнения анализа часто применяется экспертный метод Дельфи.

Также, при использовании определенного метода оценки инвестиционной привлекательности предприятия проводится изучение таких ключевых показателей деятельности, как рентабельность продукции, уровень обеспеченности ресурсной базой, загруженность производственных мощностей, численность персонала, наличие основных производственных фондов и т.д.

Услуги инвестиционного консалтинга

Услуги в сфере инвестиционного консалтинга позволяют выбрать наиболее приемлемый механизм инвестирования для достижения основных целей вашего бизнеса. Наши специалисты предоставляют полный перечень услуг для обеспечения максимальной степени безопасности ваших вложений или поиска оптимального и потенциально прибыльного объекта для инвестирования. Мы оказываем оперативную помощь по решению вопросов, возникающих на любой стадии реализации проекта.

Закажите у нас услугу инвестиционного консалтинга и мы найдем для вашего бизнеса новые финансовые возможности для дальнейшего развития.

Инвестиционный консалтинг и его назначение – Андрей Ховратов

Инвестиционный консалтинг – звучит пугающе. Но за мудреным названием скрывается вполне понятная процедура.

Пожалуй, вся суть инвестиций заключается в правильном, разумном выборе активов, которые вписываются в финансовый план инвестора. И это же одна из самых сложных задач, причем не только для новичков, но и для опытных инвесторов.

Чем руководствуются люди и компании, направляя средства в инвестиции? Советами знакомых, рекомендациям автоматических программ, собственным чутьем – этот перечень можно продолжить. Но ни один из названных способов не может гарантировать стабильности и прибыльности инвестиций.

Более разумно распорядиться деньгами можно, заказав услугу инвестиционного консалтинга в компании, специализирующейся на такой деятельности. Поговорим об этом подробнее.

Содержание

Итак, инвестиционный консалтинг – это помощь профессиональных консультантов, которая помогает

• найти направление для инвестиций
• рассчитать риски инвестирования
• составить план инвестирования с опорой на финансовые цели

Иными словами, это комплекс мер, направленный на индивидуальную оценку финансовых целей клиента и подбор направлений для достижения этих целей – получения прибыли и сохранения капитала.

Профессиональные консалтинговые агентства занимаются не только оценкой инвестиционных перспектив заказчика, но и сами привлекают инвесторов для сотрудничества с клиентом, если перед ними ставится такая задача.

Когда необходима услуга

Если разобраться, то консультанты не только помогают клиентам заработать на инвестициях, но и решают ряд задач:

• подбирается наиболее эффективная в конкретном случае схема инвестирования;
• составляются прогнозы дальнейшего движения капитала;
• выбираются объекты инвестирования, вписывающиеся в план;
• ведут переговоры с третьими лицами: банками, партнерами и так далее;
• разрабатывается бизнес-план.

Стать клиентом профессионала по вопросам финансов и инвестиций может как частное лицо, обладающее внушительным капиталом, так и юридическое лицо – компания, которой важно выгодно и с пользой распорядиться имеющимся капиталом.

Формы сотрудничества могут быть разными: от общих советов и рекомендаций по управлению капиталом, до полной передачи средств в управление специалистам.

Как производится инвестиционный консалтинг

Не важно, являетесь ли вы бизнесменом или владельцем компании, инвестиционный консалтинг складывается в ряд этапов. Если действовать по схеме, вы сможете избежать наиболее частых ошибок и, как следствие, потери капитала.

Правильно выбираем консультанта

Только вдумайтесь, вы доверяете свои деньги человеку, который решает, куда их направить. По сути, от действий специалиста будет зависеть, заработаете вы или потеряете, останетесь в плюсе, или в минусе.

• Выбирать инвестиционного консультанта следует особенно тщательно. Хорошо, если ваши коллеги, такие же бизнесмены, могут порекомендовать специалиста, услугами которого уже пользовались. Если рекомендаций нет, остается выбор в Интернете.

И здесь важно не купиться на рекламу и не отдать капитал первому встречному. Выбор должен быть вдумчивым, тщательным и кропотливым. В помощь ищущему профессиональные рейтинги, официальная информация и другие источники.

Старт сотрудничества и составление плана

Предположим, вы нашли для своего бизнеса и инвестиций хорошего консультанта. После знакомства и подписания договора, ваши возможности оцениваются специалистом, принимаются во внимание цели, готовность к рискам, сроки и прочие показатели. Наконец, приходит время составления плана.

• В бизнес-плане указываются цели долгосрочного инвестирования, условия сотрудничества и экономическая обоснованность проекта.

Именно на этом этапе подбираются активы для инвестиций. Бездумный выбор, без проработанного плана, не приведет к ожидаемому результату. Причем общие рекомендации не могут быть столь же эффективными, как индивидуальные, после анализа.

Параллельно с основным, будут разрабатываться дополнительные планы по инвестированию. Это помогает добиться разумной диверсификации с учетом интересов клиента. У хорошего советника прорабатывается сразу несколько направлений для вложений каждого клиента.

Внедрение инвестиционного проекта

После составления бизнес-плана, просчитывается доходность проекта и его риски. Далее оцениваются объекты для финансовых вложений – изучается документация, состояние рынка и другие параметры.

После внедрения проекта, консультант продолжает сопровождать клиента и его финансы. Такой контроль позволяет наиболее эффективно реагировать на изменения, корректировать текущую ситуацию, тем самым исключая неоправданные риски.

Несколько советов, как выбрать инвестиционного советника

В нашей стране советники по инвестициям есть, их достаточно много. Однако данная сфера именно в России находится на этапе развития, а это значит, что риски «нарваться» на некомпетентного консультанта очень высоки.

Так что выбор, как уже говорилось, должен быть крайне осмотрительным. Как выбрать инвестиционно-финансовый консалтинг? Вот несколько рекомендаций.

• Обращайте внимание на рейтинг компании. Существует предостаточно независимых рейтинговых агентств, которые объективно оценивают работу советников. Посмотрите, какое место в рейтинге занимают интересующие вас компании, и каковы показатели успеха их успеха.
• Не пренебрегайте консультациями. Как правило, крупные консалтинговые агентства, да и индивидуальные советники, предлагают клиентам бесплатное консультирование. Не пренебрегайте возможностью познакомиться ближе с сотрудниками, самой компанией и особенностями работы с ней, тем более, что такая возможность дается вам бесплатно.
• Не стремитесь заплатить как можно меньше. Услуги финансового консультанта по определению не могут стоить слишком дешево. В стремлении сэкономить, вы можете столкнуться с непрофессионалами и потерять свой капитал.

Взаимодействие с опытными советниками значительно увеличивают ваши шансы на получение ожидаемой прибыли.

Поделиться

Инвестиционный консалтинг: максимизация результатов сотрудничества 2023

«Инвестиционный банкинг», 2008, N 3

Крупные инвестиционные проекты нуждаются в серьезной проработке на стадии планирования. В этом инвестору могут помочь профессиональные консалтинговые компании. В данной статье изложены принципы выбора и взаимодействия с консалтинговой компанией для получения максимальных результатов от сотрудничества.

В настоящее время в России наблюдается рост инвестиционной активности. Это связано в первую очередь с притоком значительной выручки от экспорта сырьевых ресурсов, так называемых нефтедолларов, которые стали активно вкладываться в проекты на территории Российской Федерации, а также с улучшением состояния российской экономики в целом, что повлекло увеличение прямых иностранных инвестиций.

Однако при увеличении количества средств, доступных для инвестирования, не произошло соразмерного улучшения в качестве организации процесса инвестирования. До сих пор значительное количество инвесторов не уделяет должного внимания строгому обоснованию инвестиционного проекта, доверяясь больше своей интуиции, чем сложным инвестиционным расчетам. Этот факт, а также отсутствие достаточного количества интересных проектов приводят к тому, что часто или варианты реализации проектов оказываются далеко не самыми удачными, или принимается проект, который оказывается переоцененным.

Это происходит вследствие того, что на стадии бизнес-планирования не всегда учитываются все факторы, имеющие существенное значение, или же некорректно оцениваются риски данного проекта. Необходимо более обоснованно подходить к анализу проекта, рассмотрению всех вариантов проекта, оценке риска на стадиях от зарождения идеи проекта до принятия решения о реализации проекта. Если у инвестора нет собственного подразделения, имеющего опыт всестороннего анализа инвестиционных проектов, то для проведения комплексного анализа проекта целесообразно привлекать профессиональную консалтинговую компанию. В данной статье будут рассмотрены основы инвестиционного консалтинга: классификация консультантов, принципы выбора консультанта, организация работы с консультантом.

Значение инвестиционного консалтинга

Инвестиционный консалтинг представляет собой в широком смысле оказание помощи инвесторам или предприятиям, реализующим инвестиционные проекты. Среди услуг инвестиционного консалтинга можно выделить, например, такие как проведение прединвестиционного обследования бизнеса (due diligence) с целью определения целесообразности вложения средств, разработка или экспертиза бизнес-плана или инвестиционного меморандума для привлечения инвестиций и выстраивания четкого понимания инвестиционного проекта, а также помощь в выборе формы финансирования проекта, поиске инвестора, проведении с ним переговоров и организация сделки.

Часто продуктом инвестиционного консалтинга является отчет (бизнес-план, инвестиционный меморандум), на основании которого принимается решение, и стоимость этого решения может составить как несколько миллионов долларов, так и сотни миллионов или миллиарды долларов. Таким образом, цена ошибки при привлечении инвестиционного консультанта может быть значительно выше, чем при работе с консультантами по другим направлениям.

Классификация консалтинговых компаний

По происхождению все консалтинговые компании можно разделить на российские и международные фирмы, присутствующие на российском рынке через свои подразделения или независимые компании, входящие в международные аудиторско-консалтинговые сети и ассоциации.

Среди международных компаний нужно выделить в первую очередь компании «большой четверки» (PWC, Deloite, KPMG, E&Y), а также следующие компании: BDO, Baker Tilly, Grant Thornton, RSM, Horwath, Moores Rowland.

Российских компаний представлено на рынке значительное количество, и их отличительной особенностью является ограниченность ресурсов при осуществлении крупных проектов, так как они не располагают доступом к опыту и ресурсам зарубежных коллег, зато предоставляют более дешевые услуги.

Все консалтинговые компании можно разделить на следующие группы по географии предоставления услуг:

1. международные консалтинговые компании, имеющие подразделения в нескольких странах помимо России;
2. общероссийские консалтинговые компании, действующие на всей территории России;
3. региональные консалтинговые компании, оказывающие услуги в одном или нескольких регионах Российской Федерации.

Клиентами международных консалтинговых компаний являются в первую очередь международные компании, присутствующие на российском рынке, или крупные российские компании, имеющие интересы за рубежом. Клиентами общероссийских консалтинговых компаний являются крупные российские компании, сконцентрированные на внутреннем рынке, а региональных компаний — небольшие предприятия данного региона или региональные подразделения крупных предприятий, когда речь идет о местном проекте.

Одним из важнейших параметров консалтинговой компании является спектр предоставляемых услуг, поэтому выглядит логичным разделить все компании по широте предоставляемых услуг. Классификация будет выглядеть следующим образом:

1. универсальные компании, оказывающие полный спектр услуг по инвестиционному консалтингу, а также широкий перечень смежных услуг;
2. специализированные компании, оказывающие услуги по инвестиционному консалтингу и не оказывающие или редко оказывающие услуги в смежных областях;
3. нишевые компании — компании, которые оказывают только один вид услуг, или перечень их услуг сильно ограничен и специализирован (например, компании, которые занимаются только написанием бизнес-планов для целей получения кредитов).

Каждый тип компаний может оказать консультационные услуги на высоком уровне при условии, что цели инвестора и возможности консультанта совпадают. Для случая небольшого или единичного проекта оптимальным будет привлечение специализированной или нишевой компании, тогда как привлечение универсальной компании целесообразно для реализации крупных проектов, проектов, по которым могут потребоваться дополнительные услуги, или для реализации комплексных проектов.

Принципы выбора консалтинговой компании

В российской практике решение о привлечении конкретной консалтинговой компании часто принимается на основании одного из следующих критериев: личных знакомств с руководством консалтинговой компании, минимальной стоимости услуг, известности компании, рекомендаций друзей, партнеров. Возможна и ситуация, когда выбирают первую найденную в Интернете компанию или компанию, имя которой где-то слышали раньше. В принципе все эти критерии не лишены смысла.

Личное знакомство, конечно, может иногда гарантировать, что вам будут стараться оказывать услуги наилучшим образом, переплачивать за идентичную, равную по качеству услугу не целесообразно, известность компании заставляет ее поддерживать свой имидж, а рекомендации друзей всегда хорошо иметь при осуществлении любого выбора.

Однако при таком подходе, ориентируясь только на один критерий, можно легко сделать неправильный выбор. Проект, над которым консалтинговая компания работала у ваших друзей, может в корне отличаться от проекта, который планирует реализовать ваша компания. Известность компании и личные знакомства не всегда обеспечат качество услуг в работе именно над вашим проектом. Минимизация любыми средствами стоимости оказываемой услуги почти всегда негативно отражается на качестве.

Осуществляя выбор консалтинговой компании, лучше всего разрабатывать систему критериев, которая бы учитывала все особенности проекта. Это значительно снизит риск привлечения не подходящего для данного проекта консультанта. В общем случае необходимо учитывать следующие факторы:

1. опыт работы компании в данной отрасли;
2. опыт выполнения подобных проектов;
3. опыт работы в данном регионе;
4. количество и уровень консультантов по данному направлению в компании;
5. широта номенклатуры предоставляемых услуг;
6. имя компании, ее статус;
7. степень заинтересованности консультанта в данном проекте;
8. стоимость услуг.

Значимость данных факторов для каждого проекта выбирается индивидуально в зависимости от специфики проекта, его масштаба, географического положения, сферы использования конечного отчета. Опыт выполнения аналогичных консалтинговых проектов в данной отрасли и данном регионе будет весомым аргументом в пользу консалтинговой компании, однако если проект нетипичный, отличается высокой сложностью, то данные факторы теряют свою значимость в пользу количества и уровня специалистов консалтинговой компании.

Имя компании будет иметь значение, если ее отчет или бизнес-план предназначен для широкого круга внешних пользователей. Если предполагается использовать результаты работы консультанта в общении с иностранными партнерами, то целесообразно сотрудничать с известной международной компанией или получить ее экспертное заключение, удостоверяющее, что отчет или бизнес-план подготовлен качественно и соответствует всем принятым стандартам.

Возможность получения смежных услуг будет играть значительную роль, если предполагается пользоваться услугами консультантов на разных стадиях реализации проекта. В таком случае целесообразно работать с долгосрочным партнером, который будет помогать реализовывать проект, при этом возможно минимизировать издержки и сроки, поскольку привлечение новой консалтинговой компании требует дополнительного времени на изучение специфики именно этого проекта.

Степень заинтересованности консалтинговой компании в выполнении данного консалтингового проекта является одним из главных факторов, обеспечивающих качество итогового результата. При наличии у крупной консалтинговой компании на текущий момент в работе большого числа проектов или очень крупных и сложных проектов неизбежно приведет к снижению интереса к данному проекту, а следовательно, и к отвлечению внимания от него при реализации. Важно учитывать не только общий потенциал компании к оказанию высококачественной услуги, но и возможность реализовать данный проект в данный момент времени.

Стоимость услуг консультантов также является немаловажным фактором. Однако выбирать консультанта, руководствуясь только ценой, неправильно, следует учитывать и другие вышеизложенные факторы.

Стоимость услуг консультантов зависит от двух показателей: трудоемкости консалтингового проекта (количество человеко-часов, затрачиваемых на реализацию проекта) и ставки за один час работы. При этом, чем выше квалификация и опыт специалистов консультанта, тем ниже их трудоемкость. Ставка же зависит от рейтинга и известности консалтинговых компаний. Как правило, чем известнее компания, тем дороже стоит час ее консультантов. Однако это совершенно не значит, что более дешевые услуги хуже по качеству, поскольку в менее известных компаниях могут работать профессионалы, имеющие колоссальный опыт и ранее трудившиеся, например, в компаниях «большой четверки».

Принципы работы с консалтинговой компанией

Выбрав лучшую консалтинговую компанию, не стоит успокаиваться и думать, что теперь проект обречен на успех. Успех консалтингового проекта во многом зависит от слаженной работы сотрудников инвестора/объекта, привлекающего инвестиции, и консалтинговой компании. Для оптимизации данного взаимодействия необходимо придерживаться следующих основных принципов работы с консультантами:

1. четкое осознание задачи, которая ставится перед консалтинговой компанией, и ожидаемых результатов консалтингового проекта еще на этапе переговоров;
2. разработка совместно с консалтинговой компанией технического задания, в процессе которой необходимо составить полный и подробный перечень всех задач, которые ставятся перед компанией, и описать сферу ответственности консультанта и инвестора в дальнейшей работе над проектом;
3. назначение внутри своей структуры сотрудника, отвечающего за коммуникации с консалтинговой компанией и организацию предоставления необходимой информации с соответствующими полномочиями внутри компании;
4. определение совместно с консультантами до начала консалтингового проекта перечня информации, которую необходимо предоставить консультанту, чтобы минимизировать время выполнения проекта;
5. постоянный контакт с менеджером проектной группы консультанта и своевременное устранение всех спорных моментов в ходе осуществления проекта.

Четкое следование данным принципам позволяет максимизировать результат консалтингового проекта и минимизировать срок его выполнения, так как часто увеличение срока происходит вследствие недопонимания между консультантом и заказчиком относительно итогового результата проекта.

Управление консалтинговым проектом

Типовая схема управления консалтинговым проектом включает руководителей проекта от заказчика и консалтинговой компании, а также специалистов по направлениям, входящим в проект (рис. 1). При относительно небольшом проекте, не выходящем за рамки одного направления, коммуникация между специалистами консультанта и инвестора осуществляется только через руководителей проекта, которые располагают всей информацией по проекту.

Схема управления консалтинговым проектом

-------------¬                                               -------------¬
¦Специалист 1¦<-¬                                         -->¦Специалист 1¦
L-------------  ¦                                         ¦  L-------------
-------------¬  ¦   ----------------¬    -------------¬   ¦  -------------¬
¦Специалист 2¦<-+   ¦  Руководитель ¦    ¦Руководитель¦   +->¦Специалист 2¦
L-------------  +-->¦    проекта    ¦<-->¦   проекта  ¦<--+  L-------------
-------------¬  ¦   ¦от Консультанта¦    ¦от Заказчика¦   ¦  -------------¬
¦     . ..    ¦<-+   L----------------    L-------------   +->¦     ...    ¦
L-------------  ¦                                         ¦  L-------------
-------------¬  ¦                                         ¦  -------------¬
¦Специалист N¦<--                                         L->¦Специалист N¦
L-------------                                               L-------------

Рис. 1

Это необходимо в целях предотвращения искажения информации и учета обмена информацией.

Данная схема является наилучшей для управления консалтинговым проектом, включающим одно направление, но при расширении масштаба проекта или при комплексном проекте подобная схема уже не будет так хорошо работать.

Это прежде всего связано с увеличением потоков информации и необходимостью оперативно реагировать на изменения в проекте. Для управления масштабными проектами по одному направлению, включающему поднаправления, или комплексным проектом с несколькими направлениями создаются рабочие группы по каждому направлению/поднаправлению. Создание таких групп позволяет лучше осуществлять координацию внутри направления, как между сотрудниками консультанта, так и с сотрудниками инвестора на уровне руководителей групп (или руководитель группы консультанта — специалист инвестора). Таким образом, коммуникация ведется по направлениям проекта для решения оперативных вопросов и на уровне руководителей проекта для решения вопросов, относящихся к проекту в целом (рис. 2). При этом руководители проектов не вовлечены в решение текущих вопросов, а сконцентрированы на реализации проекта в целом.

Схема управления комплексным консалтинговым проектом

--------------------------¬                     --------------------------¬
¦Руководитель комплексного¦<------------------->¦Руководитель комплексного¦
¦ проекта от Консультанта ¦                     ¦   проекта от Заказчика  ¦
L------T-------------------                     L------------------T-------
/¦        ---------¬                     ---------¬        /¦
+-------->¦Группа 1¦<------------------->¦Группа 1¦<--------+
¦         L---------                     L---------         ¦
¦         ---------¬                     ---------¬         ¦
+-------->¦Группа 2¦<------------------->¦Группа 2¦<--------+
¦         L---------                     L---------         ¦
¦         ---------¬                     ---------¬         ¦
+-------->¦   . ..  ¦<------------------->¦   ...  ¦<--------+
¦         L---------                     L---------         ¦
¦         ---------¬                     ---------¬         ¦
L-------->¦Группа N¦<------------------->¦Группа N¦<---------
L---------                     L---------

Рис. 2

На рисунках 1 и 2 приведены общие схемы управления проектами, на основе которых могут разрабатываться особые схемы управления нетипичными проектами, исходя из пожеланий заказчика, организационной структуры консалтинговой компании и структуры проектной команды.

Заключение

В настоящее время, время активных инвестиций в экономику России, необходимо увеличивать количество интересных и успешных инвестиционных проектов. В этом заинтересованным сторонам могут помочь профессиональные консультанты, которые обладают значительным опытом в реализации инвестиционных проектов. Однако при работе с консалтинговыми компаниями необходимо придерживаться принципов, изложенных в этой статье, чтобы максимизировать результаты сотрудничества инвестора и консультанта. Такое сотрудничество позволит избежать совершения ошибок на ранних стадиях инвестиционного проекта и обеспечит более высокую вероятность успешного завершения проекта.

Ю.Н.Бисеров

Консультант

Baker Tilly Russaudit LLC

Инвестиционный консалтинг — разновидности, услуги и фирмы

Инвестиционный консалтинг – разновидность консультаций по поводу выгодного вложения активов. Специалисты данной сферы дают рекомендации руководителям компаний о том, как лучше вложить деньги, чтобы получить прибыль.

Содержание

• Задачи
• Виды инвестиционных консультантов
• Перечень услуг
• Выбор подходящей фирмы
• Как работает инвестиционная консалтинговая фирма
• Кто пользуется услугами консалтинга
• ТОП-3 лидера
• Советы
• Вывод

Задачи

Инвестиционный консалтинг выполняет следующие задачи:

• разрабатывает инвестиционную стратегию по вложению средств;
• прогнозирует приблизительную выгоду и риски;
• подбирает объекты для вложения;
• договаривается с банками, страховыми организациями, партнерами;
• составляет бизнес-планы и обосновывает свое решение по будущим вложениям.

Нанимая подобного специалиста, можно прислушиваться к его
советам или полностью поручить управление портфелем с активами, зависит от
уровня доверия.

Виды инвестиционных консультантов

Инвестиционные консалтинги бывают четырёх разновидностей, обусловленных сферой деятельности:

1. Финансовые планировщики. Специализируются на управлении личных финансов клиента. Помогают наладить дела с финансами, занимаются планированием бюджета и его распределением, помогают добиться цели с накоплением. Обычно это образованные бухгалтеры, сертифицированные финансовые планировщики или люди с опытом финансовых консультаций.
2. Зарегистрированные представители. Это лицензированные специалисты, занимающиеся продажей инвестиционных и страховых продуктов. Работают на банки, страховые компании и другие организации, чья деятельность завязана на создании и продаже финансовых инструментов. Выплаты получают в виде комиссионных с продаж.
3. Денежные менеджеры. Эти специалисты принимают инвестиционные решения и управляют активами от имени компании. Управляют различными фондами и хедж-фондами. Покупают и продают акции в те моменты, когда это наиболее выгодно, тем самым увеличивают прибыль клиентов.
4. Финансовые консультанты. Лицензированные специалисты, дающие общие рекомендации по инвестированию активов. Получают вознаграждение именно за консультации и свои советы.

Выбор инвестиционного консультанта зависит от вашей цели.

Решите, в чем вы нуждаетесь:

• совете;
• полном управлении инвестиционным портфелем;
• планировании личных финансов;
• покупке или продаже финансовых продуктов.

Отталкиваясь от своих нужд и желаний, выберите необходимую
категорию специалиста и ищите компанию, оказывающую услуги в данной сфере.

Перечень услуг

Полномочия и спектр действий консультантов зависят от вида
инвестиционного консалтинга. Но имеется и общий перечень услуг:

1. Разработка инвестиционного проекта. Профессионалы продумывают стратегию, составляют план действий, прогноз, схему инвестиций, обсуждают это с нанимателем. Они должны найти наиболее выгодные способы вложения, чтобы преумножить прибыль клиента с минимальными рисками. Многие консультанты пользуются современными методиками вычисления, чтобы снизить возможность невыгодных инвестиций. Компании нуждаются в пассивном доходе, чтобы преумножать прибыль и использовать ее для развития бизнеса. Консультанты обеспечивают стабильное преумножение капитала за счет грамотно продуманного плана и опыта.
2. Финансовые советы и анализ деятельности компании. Кроме разработки стратегии специалисты могут помочь в финансовых вопросах. Не все руководители и бизнесмены умеют управлять финансами так, чтобы они приносили доход и грамотно расходовались. Для анализа финансовой деятельности и рекомендаций по управлению капиталом нанимают инвестиционных консультантов, помогающих разобраться. Они могут не разрабатывать четкого плана действий, но укажут на недостатки ведения финансов и подскажут, как это исправить.
3. Оценка актуальности и эффективности вложений. Специалисты данной области могут подсказать вам, стоит ли вкладываться в тот или иной проект, покупать ценные бумаги или продавать их. Они рассчитывают прибыль и риски определённым способом, используя сложные экономические формулы и опыт работы в инвестициях.
4. Подбор лучших проектов, стартапов или ценных бумаг для вложения. Инвестиционные консалтинги рассматривают множество вариантов для вложения, анализируют их и предлагают клиенту самые перспективные, подкрепляя это вычислениями.
5. Привлечение инвесторов. Специалисты могут не только подбирать объекты для вложений, но и искать сторонние каналы притока денежных средств, то есть инвесторов. Они ведут переговоры, рассказывая о преимуществах вложения в компанию клиента, заключают выгодные сделки. Это обеспечивает получение капиталов со стороны для развития бизнеса. У профессионалов инвестиционного консалтинга есть крепкие рабочие связи со многими инвесторами, так что для них это привычное дело.

Любой вид услуги помогает добиться главных целей – развитие бизнеса, преумножение капитала, повышение эффективности работы бизнеса. Зачастую владельцы бизнеса не осведомлены о тонкостях инвестиций, поэтому верным стратегическим шагом будет обратиться за помощью к профессионалам.

Инвестиционные консалтинги имеют многолетний опыт и профильное образование. Они специализируются на увеличении и привлечении капитала, так что смогут помочь и вам. Если у вас имеются активы компании, и вы хотите распорядиться ими так, чтобы они принесли прибыль, то следует нанять консалтинговую компанию.

Можно полностью передать им управление инвестиционным портфелем или получать рекомендации, зависит от вашего желания.

Выбор подходящей фирмы

К найму инвестиционного консалтинга необходимо подойти ответственно и тщательно, ведь от этого зависит будущее капитала бизнеса.

Следует придерживаться следующей инструкции:

1. Поспрашивайте у своих знакомых, пользовались ли они услугами консалтинговых фирм и возьмите контакты. Сарафанное радио – лучший вариант поиска, сразу заверенный людьми, которым вы доверяете.
2. Обращайте внимание на отзывы в интернете, но помните, что зачастую компании покупают их на популярных сайтах. Ищите мнение о консультантах на различных ресурсах, проверяйте черные списки консалтинговых компаний.
3. Анализируйте фирмы, рассматриваемые для найма. Спросите у них удачные кейсы, рекомендации от прошлых клиентов, опыт, квалификацию. Профессионалы сразу предоставят всю информацию без отговорок и оправданий. Если вам отказываются передавать подобные данные и пытаются заверить лишь обещаниям и словами, то лучше отказаться от сотрудничества.
4. Обратите внимание на то, сколько лет консалтинговое агентство работает на рынке. Не стоит доверять фирмам-однодневкам, работайте только с опытными и проверенными специалистами, зарекомендовавшими себя в данной области.
5. Проводите собеседования. Помните, что вам предстоит работать с этими людьми, доверять им капитал, заработанный трудом и потом, так что пообщайтесь перед наймом. Не стесняйтесь задавать все интересующие вопросы о применяемых методиках и стратегиях. Спросите, на чем основываются их данные, как они их анализируют, сколько было успешных проектов.
6. Четко изъясняйтесь. Чтобы инвестирование прошло успешно, необходимо дать консультантам всю информацию: цель вложений, сроки, способы. Важно обсуждать все шаги, чтобы не возникло недопонимания.
7. Заключите договор, где подробно будет указан: спектр услуг, продолжительно сотрудничества, цель, стоимость услуг, способ оплаты, варианты досрочного расторжения.
8. Если начали сотрудничество, обратите внимание на подачу идеи и способность консультанта аргументировать действия, подкрепить их фактами и цифрами. Взаимодействие клиента и специалиста подразумевает подробный диалог, где консультант не просто волен делать то, что считает нужным, а должен помогать и объяснять заказчику свои действия.
9. Помните, что решающее слово за вами, инвестиционный помощник обязан прислушиваться к заказчику и двигаться к общей цели.

Как работает инвестиционная консалтинговая фирма

Чтобы успешно выполнить поставленные клиентом задачи, консультанты придерживаются определённого алгоритма действий, независимо от разновидности предоставляемой услуги.

Шаг 1. Поставить задачу. На этом этапе специалисты спрашивают заказчика о целях и пожеланиях, выявляют его потребности, ставят свои задачи на заданный проект, подбирают подходящие для данного случая способы и инструменты.

Шаг 2. Обсудить техническое задание. Когда консультанты поставили задачи и расписали методику их достижения, они обсуждают подобранные инструменты с заказчиком, чтобы согласовать действия и получить одобрение.

Шаг 3. Провести исследования. На данном этапе изучается рынок, актуальная ситуация и данные. Тестируются различные методы, выявляются самые действенные и эффективные. Прогнозируются риски и издержки.

Шаг 4. Приступить к действиям. Инвестиционные специалисты начинают реализовывать разработанную стратегию с помощью опробованных инструментов. Этап подразумевает покупку ценных бумаг, привлечение инвесторов или заключение сделок.

Шаг 5. Проанализировать результаты деятельности. После получения результатов, консультанты анализируют их и отдают отчет заказчику. Дают рекомендации по дальнейшему развитию и вложениями.

Кто пользуется услугами консалтинга

Клиентами инвестиционных консалтинговых компаний становятся
различные группы лиц. Это может быть индивидуальный предприниматель или целая
корпорация.

Советы по грамотному вложению, с целью преумножить капитал и использовать его для расширения своего бизнеса, нужны многим. Человек может открытье свое дело, зарабатывать небольшую сумму, но достаточную для покупок ценных бумаг. Он в этом не разбирается и не понимает принцип действия инвестиций. Тогда он нанимает консультанта для управления своим инвестиционным портфелем. Это позволит ему получать большую прибыль, имея пассивный доход, и окупит услуги специалиста.

Нанимают консалтинговые фирмы и крупные компании, корпорации.
Их капиталы имеют многозначные цифры и важно грамотно ими распорядиться.

Специалисты данной сферы работают со многими фондами, особенно, пенсионными. Статистика показала, что 94% подобных фондов пользуется услугами инвестиционных консалтингов.

Консалтинговые фирмы помогают частным и государственным учреждениями, спектр их услуг довольно широк и находит применение во всех сферах.

ТОП-3 лидера

Обсудим лидеров рынка инвестиционных консалтингов, чтобы заранее знать, к кому лучше всего обращаться. В этом списке опытные профессионалы, зарекомендовавшие себя долгой и успешной деятельностью.

1. Компания «Личный капитал». Работает  17 лет, на рынке с 2002 года, что явно
   свидетельствует о надежности данной фирмы. Гарантируют, что смогут сохранить и
   увеличить капитал клиента. Оказывают услуги в области инвестирования денежных
   средств, разрабатывают план ведения бизнеса и капитала, помогают застраховать
   вклады. Компания учитывает личные пожелания и цели клиента, помогает их
   достигать, предоставляя индивидуальный подход и квалифицированную помощь.
2. Компания «Финконсалт-центр». Работает 10
   лет,  действует с 2009 года. Помогают
   своим клиентам в финансовых и юридических вопросах, оказывают содействие в
   оценке недвижимости и активов. Услугами данной фирмы пользуются Сбербанк,
   Ростелеком и РосАтом. Консалтинговая фирма гарантирует качество своей работы и
   опирается на международные стандарты.
3. Компания «Тимофеев/Черепнов/Калашников». Более
   10 лет на рынке и множество положительных отзывов. Оказывают услуги в различных
   областях: инвестирование, юридические вопросы, банкротство, бухгалтерский учет,
   судебные разбирательства, налоговое консультирование, финансовые советы.

Это лидеры рынка, завоевавшие доверие многих бизнесменов.
Они более десятка лет держатся на вершине и помогают сотням фирм преумножать
капиталы и эффективно работать. Именно на подобные агентства стоит обращать
внимание, ведь опыт и уровень квалификации играет огромную роль.

Мошенников в данной сфере не так много, но они встречаются. Услуги профессионалов стоят дорого, но цена оправдана. Если вы попадетесь на удочку аферистов, то платить придется еще дороже. Помните, что скупой платит дважды, и не ведитесь на дешевизну фирм-однодневок. Выбирайте проверенные варианты и доверяйте только опытным специалистам.

Инвестирование – это сложный процесс, требующий комплексного
подхода, исследований, анализа, прогноза.

Советы

Чтобы выбрать подходящую компанию инвестиционного консалтинга и плодотворно сотрудничать, увеличивая производительность и прибыль, следует придерживаться следующих рекомендаций:

1. Проверяйте рейтинг компании. Это можно сделать в интернете, но лучше всего обратиться в независимые рейтинговые агентства, так как отзывы и оценки можно накрутить или купить, а независимые эксперты не будут врать.
2. Убедитесь, что рассматриваемая компания есть в официальном реестре Международного центра консалтинга. Если ее там нет, то лучше не работать с данной фирмой и приглядеться к другим. Место в реестре гарантирует надёжность и качество услуг.
3. Используйте право на бесплатную консультацию, чтобы оценить уровень профессионализма консалтинговой компании.
4. Займитесь проверкой лицензии консультантов, их образования, отсутствия судимости. Вам предстоит доверить этим людям управление капиталом, так что стоит тщательно подойти к выбору.
5. Прислушивайтесь к интуиции и внутреннему чутью при выборе. Зачастую именно ощущение внутри подсказывает нам правильный ответ.

Вывод

Инвестиционный консалтинг помогает увеличить капитал и
повышает производительность бизнеса. Консультанты могут быть различных видов,
обусловленных целями клиента.

Спектр услуг инвестиционных специалистов разнообразен и
широк. Можно полностью делегировать управление инвестиционным портфелем
профессионалам или просто получать консультации, зависит от желания клиента.

Подходить к выбору консалтингового агентства следует
тщательно, опираясь на отзывы, опыт, успешные кейсы и официальный реестр.

Клиентами консалтинговых фирм становятся как мелкие предприниматели, так и крупные корпорации, фонды, учреждения.

А вы пользовались услугами инвестиционных консультантов? Делитесь опытом в комментариях и не забудьте оценить статью.

Поделиться:

Оцените статью:

[Всего: 1   Средний:  5/5]

(Рейтинг статьи: 5 из 5)

Автор статьи
Екатерина Чистякова

Фрилансер. Увлекаюсь в свободное время бизнесом.

Инвестиционный консалтинг – ПРОФФЕР

1. Главная
2. Инвестиционный консалтинг

Инвестиционный консалтинг. Основная задача инвестиционного консалтинга заключается в оказании профессиональной помощи руководителям предприятий и инвесторам в подготовке качественных бизнес-планов и инвестиционных проектов, а также оценке экономической эффективности бизнеса для принятия взвешенного решения об инвестировании.

Бизнес-план определяет необходимые ресурсы и прогнозирует доходы, которые возможно получить с учетом затрат данных ресурсов и состояния рынка. Квинтэссенцией бизнес-плана является технико-экономическое обоснование бизнеса и расчет показателей эффективности инвестиций.

Инвестиционный проект необходим для убедительной и доказательной демонстрации инвестору способности инвестируемой компании вернуть вложенные средства с ожидаемой доходностью. Он строится на данных бизнес-плана, которые обосновывают план инвестирования.

От уровня проработки проекта зависит успешность его реализации, поскольку учет всех факторов, правильные критерии оценки позволят уменьшить риски и добиться поставленных в проекте целей.

Услуги, предоставляемые Консалтинговой компанией «Бизнес-Эксперт» в области инвестиционного консалтинга:

• Разработка бизнес-плана, инвестиционного проекта
• Разработка инвестиционного меморандума
• Привлечение инвестиций
• Инвестиционный анализ

Если вы задумались об открытии своего собственного дела или о расширении существующего предприятия, то вы должны четко представлять все перспективы, риски и выгоды планируемой деятельности. Именно поэтому первым этапом на вашем пути должно быть составление бизнес плана. Это тот документ, который даст вам ответы на вопросы, стоит ли вкладываться в рассматриваемый проект.

Составление бизнес-плана необходимо как эффективный инструмент во время планирования новых проектов. Часто – это документ для инвесторов и кредиторов. А они должны узнать из бизнес-плана, чем интересен данный проект, какова его суть, почему стоит вкладывать в него деньги, какими будут затраты и каким будет возврат от вложенных средств. Составление бизнес-плана для инвесторов осуществляется по строгим требованиям и четко прописанной структуре, которой необходимо обязательно следовать.

Бизнес-план — план, программа осуществления бизнес-операций, действий фирмы, содержащая сведения о фирме, товаре, его производстве, рынках сбыта, маркетинге, организации операций и их эффективности

Бизнес-план — краткое, точное, доступное и понятное описание предполагаемого бизнеса, важнейший инструмент при рассмотрении большого количества различных ситуаций, позволяющий выбрать наиболее перспективный желаемый результат и определить средства для его достижения. Бизнес-план является документом, позволяющим управлять бизнесом, поэтому его можно представить как неотъемлемый элемент стратегического планирования и как руководство для исполнения и контроля.

Планирование бизнеса — это определение целей и путей их достижения, посредством каких-либо намеченных и разработанных программ действий, которые в процессе реализации могут корректироваться в соответствии с изменившимися обстоятельствами.

Цели и задачи составления бизнес-плана

Бизнес-план служит двум основным целям:

• Он даёт инвестору ответ на вопрос, стоит ли вкладывать средства в данный инвестиционный проект.
• Служит источником информации для лиц, непосредственно реализующих проект.

Бизнес-план помогает предпринимателю решить следующие основные задачи:

• определить конкретные направления деятельности фирмы,
• целевые рынки и место фирмы на этих рынках;
• сформулировать долговременные и краткосрочные цели фирмы, стратегию и тактику их достижения.
• определить лиц, ответственных за реализацию стратегии; выбрать состав и определить показатели товаров и услуг, которые будут предложены фирмой потребителям.
• оценить производственные и торговые издержки по их созданию и реализации;
• выявить соответствие имеющихся кадров фирмы, условий мотивации их труда предъявляемым требованиям для достижения поставленных целей;
• определить состав маркетинговых мероприятий фирмы по изучению рынка, рекламе, стимулированию продаж, ценообразованию, каналам сбыта и др.;
• оценить финансовое положение фирмы и соответствие имеющихся финансовых и материальных ресурсов возможностям достижения поставленных целей; предусмотреть трудности, «подводные камни», которые могут помешать практическому выполнению бизнес-плана.

Бизнес-план помогает дать ответы предпринимателю на следующие вопросы:

• какой вид продукции или какое новое дело выбрать для выхода на отечественный и зарубежный рынок;
• каков будет рыночный спрос на предлагаемые товары и услуги и как он будет изменяться;
• какие ресурсы и в каких количествах потребуются для организации бизнес-проекта;
• сколько будут стоить необходимые ресурсы и где найти надёжных поставщиков;
• каковы будут издержки на организацию производства и реализацию продукции и услуг на соответствующих рынках;
• какой может быть рыночная цена на данную продукцию и как на неё повлияют конкуренты;
• какими могут быть общие доходы и как их следует распределять между всеми участниками бизнес-проекта;
• каковы будут показатели эффективности производства и как их можно повысить.

Ваше имя

Ваш номер телефона

Комментарий

Инвестиционный консультант Обзор: типы, перспективы работы, оплата

Что такое инвестиционный консультант?

Инвестиционный консультант — это финансовый профессионал, который предоставляет инвесторам инвестиционные продукты, советы и/или планирование. Консультанты по инвестициям проводят углубленную работу по разработке инвестиционных стратегий для клиентов, помогая им удовлетворить их потребности и достичь финансовых целей. Многие финансовые консультанты и специалисты по финансовому планированию будут считаться инвестиционными консультантами.

Инвестиционные консультанты имеют опыт работы во многих сферах финансового мира и могут работать независимо в банке или инвестиционной фирме. Обычно они имеют образование в финансовой сфере, опыт работы в сфере финансовых услуг и лицензию на работу.

Key Takeaways

• Консультант по инвестициям помогает клиентам формулировать и реализовывать инвестиционные стратегии, а также формировать и поддерживать свои портфели.
• Как и другие финансовые консультанты, инвестиционные консультанты активно следят за инвестициями своих клиентов и работают с ними, поскольку их финансовые цели со временем меняются, чтобы корректировать свои активы.
• Рынок труда личных финансовых консультантов будет расти в следующем десятилетии (2020-2030).
• Чтобы стать инвестиционным консультантом, обычно требуется высшее образование и некоторый опыт работы.
• Профессиональные инвестиционные консультанты также должны иметь соответствующую лицензию для консультирования клиентов.

Понимание инвестиционных консультантов

Консультант по инвестициям работает с клиентами, чтобы сформировать инвестиционную стратегию. Клиентами могут быть частные лица или предприятия — от малого бизнеса до крупных корпораций. Консультант по инвестициям отвечает за анализ финансового положения клиента и разработку плана для достижения его целей. В их обязанности входит активное наблюдение за инвестициями клиента и работа с ними по мере того, как их финансовые цели со временем меняются. Из-за характера своей работы многие инвестиционные консультанты развивают долгосрочные рабочие отношения со своими клиентами.

Эти финансовые специалисты работают в различных условиях, включая банки, фирмы по управлению активами и частные инвестиционные компании, или работают независимо. Они предоставляют важные услуги своим клиентам, помогая им организовать свои финансы и улучшить свое финансовое положение.

Многие консультанты по инвестициям имеют опыт в налоговом и имущественном планировании, распределении активов, управлении рисками, сбережениях на образование и пенсионном планировании.

Опыт и оплата для инвестиционных консультантов

Чтобы стать инвестиционным консультантом, требуется высшее образование и опыт работы. Некоторые из важнейших навыков, необходимых инвестиционному консультанту, — это решение проблем, математические способности и четкое и эффективное общение. Этот последний навык важен, потому что консультантам может потребоваться объяснить своим клиентам сложные финансовые идеи и быть объективными перед лицом эмоций.

Инвестиционные консультанты получают вознаграждение в виде сборов и/или комиссионных, а также могут получать установленную заработную плату. PayScale сообщила, что средний годовой базовый оклад инвестиционного консультанта составляет 73 057 долларов.

Ближайшая профессия к инвестиционному консультанту в Бюро статистики труда США (BLS) — личный финансовый консультант. Средняя заработная плата личного финансового консультанта в 2020 году составляла 42,95 доллара в час или 89 330 долларов в год. Ожидается, что рынок труда для личных финансовых консультантов вырастет на 5% с 2020 по 2030 год.

Перед тем, как нанять консультанта по инвестициям, узнайте о его вознаграждении и структуре вознаграждения, а также о том, получают ли они какие-либо комиссионные.

Типы инвестиционных консультантов

Инвестиционных консультантов можно разделить на четыре основные категории:

Зарегистрированные представители

Это инвестиционные консультанты, в том числе биржевые маклеры и представители банков, которым платят комиссию за продажу инвестиционных и страховых продуктов. Они работают на так называемые продаваемые фирмы — финансовые организации, которые создают, продвигают и продают финансовые инструменты. Зарегистрированные представители обычно имеют лицензию Series 6 или Series 7.

Специалисты по финансовому планированию

Инвестиционные консультанты, которые управляют личными финансами своих клиентов, известны как специалисты по финансовому планированию. Они могут разработать финансовый план, чтобы помочь клиенту управлять платой за обучение в колледже. Квалифицированные специалисты по финансовому планированию имеют сертификат сертифицированного специалиста по финансовому планированию (CFP), сертифицированного бухгалтера (CPA) или личного финансового специалиста (PFS).

Финансовые консультанты

Эти инвестиционные консультанты дают общие и индивидуальные финансовые советы. Их компенсация основана на взимании платы, и они обычно имеют лицензию Series 65 или Series 66.

Управляющие финансами

Инвестиционные консультанты, которые принимают инвестиционные решения от имени клиента, называются управляющими капиталом. Управляющие капиталом работают на фирмы-покупатели, такие как фирмы по управлению активами, управляющие фондами или хедж-фонды.

Квалификации инвестиционных консультантов

Инвестиционные консультанты обычно имеют степень бакалавра или высшее образование в области финансов, таких как бухгалтерский учет, бизнес или экономика. Хотя это не является обязательным требованием, они также могут пройти курсовые работы по инвестициям, налогам, управлению рисками и имущественному планированию. Кроме того, инвестиционные консультанты могут искать профессиональные полномочия, такие как сертифицированный финансовый аналитик (CFA) или сертифицированный специалист по финансовому планированию.

Консультанты по инвестициям должны иметь лицензию для работы в Соединенных Штатах, как всегда, прежде чем работать с консультантом по инвестициям, проверьте, действительна ли их лицензия, и проверьте свои полномочия, прежде чем нанимать кого-либо.

В Соединенных Штатах большинство инвестиционных консультантов имеют лицензию Регулирующего органа финансовой индустрии (FINRA), независимого регулирующего органа. Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) наблюдает за деятельностью инвестиционных консультантов с государственного уровня.

Выбор инвестиционного консультанта

Изучите опыт инвестиционного консультанта, прежде чем нанимать его услуги. Просмотрите их записи о соблюдении требований и проверьте наличие серьезных нарушений. Например, проверьте, не были ли они расследованы на предмет инсайдерской торговли. Также разумно проверить их фидуциарный статус и судимость.

Проверьте сертификаты инвестиционного консультанта, чтобы убедиться, что они имеют правильные лицензии. Оцените их образование и членство в ассоциациях, чтобы определить, обладают ли они необходимым опытом и знаниями. Прежде чем выбрать инвестиционного консультанта, всегда рекомендуется организовать личную встречу, чтобы определить, понимают ли они ваши финансовые цели и доступны ли они.

Сколько зарабатывает инвестиционный консультант?

Инвестиционные консультанты получают свои доходы путем взимания сборов и/или комиссионных, а некоторые также получают базовый оклад. По данным PayScale, средняя годовая базовая зарплата инвестиционного консультанта составляет 73 057 долларов.

Как стать инвестиционным консультантом?

Большинство учреждений требуют, чтобы человек имел степень бакалавра для должности консультанта по инвестициям. Предпочтительные направления концентрации включают бизнес и финансы, хотя это и не обязательно. Многие инвестиционные консультанты имеют степень магистра, как правило, MBA. Консультанты по инвестициям должны иметь лицензии Series 7 и Series 63, которые предполагают сдачу этих экзаменов. Для позиции начального уровня не требуется большого опыта; однако для продвижения по корпоративной лестнице людям необходимо иметь значительный опыт работы.

Является ли инвестиционный консультант хорошей работой?

То, что считается хорошей работой, зависит от человека, но должность консультанта по инвестициям дает много преимуществ, которых нет на многих работах. Консультант по инвестициям получает удовлетворение от работы, помогая другим в достижении их финансовых целей. Потенциал заработной платы очень высок и часто не ограничен в зависимости от того, сколько бизнеса вы делаете. Часы работы могут быть гибкими в зависимости от того, как инвестиционный консультант хотел бы структурировать свой день, который будет включать встречи с клиентами и составление инвестиционных планов и решений.

Кто такой инвестиционный консультант?

Консультант по инвестициям — это профессиональный финансовый специалист, консультирующий клиентов по финансовым целям. Они поддерживают как индивидуальных, так и крупных бизнес-клиентов в постановке и достижении этих краткосрочных и долгосрочных целей. Короче говоря, инвестиционные консультанты — это доверенные профессионалы, которые помогают своим клиентам достичь их финансовых целей, будь то разработка инвестиционной стратегии для отдельного лица или поддержка портфелей для крупной корпорации.

Если вы заинтересованы в создании финансового плана для своих инвестиционных и пенсионных целей, бесплатный инструмент SmartAsset может связать вас с тремя местными финансовыми консультантами.

Услуги инвестиционного консультанта и типы клиентов

Инвестиционные консультанты аналогичны инвестиционным консультантам, специалистам по финансовому планированию, инвестиционным менеджерам или финансовым консультантам. Их работа включает анализ финансового положения и статуса клиента и использование этой информации, чтобы помочь клиенту поставить цели, которых он может достичь.

В число клиентов могут входить индивидуальные инвесторы, управляющие фондами и доверительные управляющие. Консультанты по инвестициям поддерживают этих клиентов в рассмотрении плюсов и минусов конкретных инвестиций и в организации их важных документов, отчетов и информации.

Консультанты по инвестициям могут помочь в разработке заявлений об инвестиционной политике, исследованиях и выборе инвестиционных менеджеров, мониторинге эффективности инвестиций, поиске поставщиков и многом другом.

Опыт и сертификаты инвестиционного консультанта

Не каждый может дать человеку или бизнесу совет по инвестированию и назвать себя профессиональным консультантом или советником. Инвестиционные консультанты — это профессионалы, чья основная работа или функция заключается в выполнении этой работы.

В частности, существуют различные законодательные и нормативные контексты, в которых они возникли и в которых должны работать. Финансовые консультанты в целом стали более распространенными с введением в действие Закона о пенсионном обеспечении сотрудников (ERISA) в 19 веке.70-е годы. Помимо этого, Закон об инвестиционных консультантах 1940 года требует, чтобы «фирмы или индивидуальные предприниматели, получающие компенсацию за консультирование других по вопросам инвестиций в ценные бумаги, должны были зарегистрироваться в SEC и соответствовать правилам, разработанным для защиты инвесторов».

Обычно для того, чтобы стать инвестиционным консультантом, требуется степень бакалавра и образование в области экономики, бухгалтерского учета, делового администрирования, финансов или аналогичной области обучения. Консультантам по инвестициям обычно нужны подробные знания об инвестиционных теориях и практиках, финансовых рынках и различных бизнес-моделях.

Консультантам по инвестициям также полезно иметь опыт или знания в области налогового планирования, распределения активов, устойчивости к риску и управления им, пенсионного планирования, имущественного планирования и т. д. Это помогает консультанту быть готовым и иметь возможность поддерживать различных клиентов в различные этапы в жизни или переживают ряд финансовых ситуаций или обстоятельств.

Плата за услуги консультанта по инвестициям

По данным Бюро статистики труда BLS, персональные финансовые или инвестиционные консультанты, вероятно, будут расти как профессия примерно в следующем десятилетии (2019 г.).до 2029 г.). Смежные профессии, такие как финансовый менеджер, являются одной из самых перспективных вакансий для трудоустройства и оплаты в ближайшие 10 лет или около того.

Эти специалисты часто взимают почасовую оплату или процент от активов, находящихся под управлением AUM. Заработная плата может варьироваться, в среднем от 65 000 до 80 000 долларов, согласно таким источникам, как Glassdoor, ZipRecruiter и Indeed.

Типы инвестиционных консультантов

Иногда клиент разрешает инвестиционному консультанту выступать в качестве доверенного лица, давая консультанту разрешение принимать финансовые решения от имени клиента без необходимости запрашивать предварительное одобрение или разрешение.

В частности, есть четыре типа инвестиционных консультантов:

• Специалисты по финансовому планированию . К ним относятся CFP и CPA, которые управляют личными финансами клиентов.
• Финансовые консультанты . Обычно требуется сдать экзамен Series 65 или Series 66 и дать финансовый совет.
• Инвестиционные менеджеры – Обычно работают в компаниях по управлению активами, управляющих фондами или хедж-фондах и принимают инвестиционные решения от имени клиентов.
• Зарегистрированные представители . К ним относятся биржевые маклеры и представители банков, которые работают в финансовых организациях, производящих и продающих финансовые инструменты, и получают комиссионные за продажу продуктов инвестиционного страхования.

Эти консультанты по инвестициям отличаются от консультантов по управлению активами или управляющих активами, которые работают с клиентами с высоким уровнем дохода, обычно комплексно рассматривают финансы клиентов и сосредотачиваются на увеличении и сохранении состояния в долгосрочной перспективе.

Когда и как работать с консультантом по инвестициям

Вид профессиональной финансовой помощи, которая может вам понадобиться, зависит от вашей индивидуальной ситуации. Если у вас не очень большой собственный капитал и вам нужен более индивидуальный финансовый совет по инвестированию, может быть полезно поговорить с инвестиционным консультантом. Однако, если вам нужны рекомендации по инвестициям и последствиям, связанным с налогами, а также по другим финансовым темам, возможно, лучше нанять специалиста по финансовому планированию для поддержки ваших потребностей. Но если у вас большой собственный капитал и вам нужна большая поддержка в инвестировании, выходе на пенсию, налогах и планировании имущества, вам может быть полезно работать с консультантом по богатству.

Из уст в уста может быть довольно эффективным способом найти консультанта по инвестициям или любого другого финансового специалиста, поскольку вы можете найти заслуживающие доверия рекомендации от других финансовых специалистов, которых вы уже знаете, из банков или других финансовых учреждений, которые у вас уже есть. отношения с. Люди из ваших кругов также могут порекомендовать вас, и поиск в Интернете также может помочь, но они часто слишком широки, чтобы получить какое-либо конкретное представление о консультанте или фирме, в которой они работают. Чтобы сузить область поиска, бесплатный онлайн-инструмент сопоставления SmartAsset может помочь вам связать вас с тремя местными консультантами.

Bottom Line

Управлять своими инвестициями можно самостоятельно, но не помешает получить представление об имеющихся ресурсах. Если вы обнаружите, что вам может понадобиться немного больше опыта и поддержки, но вы не готовы проконсультироваться с кем-то, например, с консультантом по вопросам благосостояния, тогда вам может подойти консультант по инвестициям.

Советы инвесторам

• Независимо от того, планируете ли вы работать с консультантом по инвестициям, консультантом по вопросам благосостояния или другим специалистом в области финансов, рекомендуется сравнить различные варианты. Бесплатный инструмент SmartAsset подбирает вам до трех финансовых консультантов в вашем регионе, и вы можете бесплатно взять интервью у своих консультантов, чтобы решить, какой из них подходит именно вам. Если вы готовы найти консультанта, который поможет вам достичь ваших финансовых целей, начните прямо сейчас.
• Всегда помните о диверсификации своего портфеля в соответствии с допустимым риском и временным горизонтом. Вы можете определить свое собственное распределение активов на основе комбинации этих факторов. Это означает, что ваши инвестиции могут варьироваться от различных видов акций и облигаций до взаимных фондов, альтернативных инвестиций и многого другого.

Фото: ©iStock.com/wutwhanfoto, ©iStock. com/FatCamera, ©iStock.com/skynesher

Надя Ахмад, CEPF®
Надя Ахмад — сертифицированный преподаватель по личным финансам (CEPF®) и член Общества содействия бизнес-редактированию и письму (SABEW). Ее интерес к налогам и грамматике идеально подходит для написания статей о личных финансах! Надя провела десять лет, работая помощником по сезонным подоходным налогам, изучая федеральный, государственный и местный налоговый кодекс и помогая в подготовке налоговых деклараций. Надя имеет степень по английской и американской литературе в Нью-Йоркском университете и работала инструктором/координатором на различных писательских семинарах в районе Нью-Йорка.

Что делает консультант по инвестициям: обязанности и ответственность

Консультант по инвестициям — это профессионал, который предоставляет инвестиционные продукты, планирование и/или советы инвесторам. Инвестиционные консультанты формулируют инвестиционные стратегии, чтобы помочь клиентам удовлетворить их потребности и реализовать свои финансовые цели. Они создают внутренние исследовательские документы, в которых описываются возможности инвестиций в недвижимость и частный капитал. В их обязанности также входит рассмотрение стратегий управления активами, учитывающих потребности в налоге на имущество и подоходном налоге.

Потратьте несколько минут, чтобы создать или обновить свое резюме. Просмотрите наши примеры резюме, чтобы определить, как лучше всего составить свое резюме. Затем выберите один из 10+ шаблонов резюме, чтобы создать свое резюме инвестиционного консультанта.

Обязанности консультанта по инвестициям

Вот примеры обязанностей из резюме реальных консультантов по инвестициям, представляющие типичные задачи, которые они могут выполнять на своих должностях.

• Управление портфелем частных инвестиций на сумму 3 млн долларов США, состоящим из акций компаний средней и большой капитализации.
• Исследование ценных бумаг для определения стоимости путем анализа финансовых отчетов, корпоративных документов и отчетов о прибылях и убытках
• Выполнение своевременных и точных функций операционной поддержки ценных бумаг, обработка сделок, расчетная отчетность.
• Отрегулируйте экспозицию сектора, чтобы выразить личные макроэкономические взгляды, выбирая отдельные акции в пределах сектора на основе фундаментального анализа и технических индикаторов.
• Предварительные знания о аннуитетах и ​​процентных ставках.
• Руководитель группы лицензированных банковских служащих по продаже аннуитетов с отсрочкой уплаты налогов.
• Контролировать подготовку отчета об управлении активами/пассивами.

Нужно идеальное резюме инвестиционного консультанта?

Наш конструктор резюме на основе искусственного интеллекта поможет вам составить привлекательное и релевантное резюме для работы, которую вы хотите.

Консультант по инвестициям Описание работы

Возможно, самый сложный вопрос, на который нужно ответить при принятии решения о карьере консультанта по инвестициям: «Должен ли я стать консультантом по инвестициям?» Возможно, эта информация окажется вам полезной. Прогнозируется, что по сравнению с другими рабочими местами карьера инвестиционного консультанта будет иметь темпы роста, описываемые как «более высокие, чем в среднем», на уровне 7% с 2018 по 2028 год. Это соответствует данным Бюро статистики труда. Более того, прогнозируемое количество возможностей, которые, по прогнозам, станут доступными для инвестиционного консультанта к 2028 году, составляет 19., 100.

В среднем годовой оклад инвестиционного консультанта составляет 109 300 долларов в год, что соответствует 52,55 доллара в час. Вообще говоря, инвестиционные консультанты зарабатывают от 60 000 до 196 000 долларов в год, а это означает, что самые высокооплачиваемые инвестиционные консультанты зарабатывают на 97 000 долларов больше, чем те, кто находится в нижней части спектра.

Когда вы станете консультантом по инвестициям, вам может быть любопытно узнать, какие еще возможности существуют. Карьера не подходит всем. По этой причине мы нашли несколько других вакансий, которые могут вам понравиться. Некоторые вакансии, которые могут вас заинтересовать, включают банковского консультанта, сертифицированного специалиста по финансовому планированию, финансового консультанта и специалиста по финансовому планированию.

Узнайте больше об инвестиционном консультанте Описание вакансий

Найдите лучших специалистов за меньшее время

Разместите вакансию на Zippia и выберите лучших из более чем 7 миллионов соискателей ежемесячно.

Консультант по инвестициям Вакансии, которые могут вам понравиться

Создайте резюме профессионального консультанта по инвестициям за считанные минуты. Просмотрите наши примеры резюме, чтобы определить, как лучше всего составить свое резюме. Затем выберите один из 5+ шаблонов резюме, чтобы создать свое резюме инвестиционного консультанта.

Создать мое резюме

Создайте профессиональное резюме за считанные минуты, используя этот шаблон.

Навыки и личностные качества инвестиционного консультанта

Мы подсчитали, что 12% инвестиционных консультантов владеют финансовыми услугами, FINRA и финансовыми продуктами. Они также известны своими мягкими навыками, такими как навыки межличностного общения, навыки продаж и разговорные навыки.

Здесь мы разбили процент инвестиционных консультантов, у которых эти навыки указаны в их резюме:

• Финансовые услуги, 12%

  Инициирован инновационный дизайн вспомогательного офиса, предлагающего двухдневные семинары по финансовым услугам и личное общение с клиентами, повышающее ценность филиала.

• FINRA, 8%

  Основные результаты: * Получены следующие профессиональные полномочия: * Регистрации FINRA Series 7, Series 63 и Series 65.

• Финансовые продукты, 7%

  Должность включала маркетинг финансовых продуктов, а также помощь клиентуре в управлении инвестиционными портфелями.

• Отношения с клиентами, 5%

  Развитие отношений с клиентами и предоставление решений по управлению активами для частных лиц и организаций.

• Инвестиционные продукты, 4%

  Профилирование и анализ инвестиционных продуктов для разработки индивидуальных финансовых стратегий для удовлетворения финансовых потребностей.

• Удовлетворенность клиентов, 4%

  Устранение неполадок и обеспечение качества для обеспечения удовлетворенности клиентов и предоставления превосходного обслуживания клиентов.

Выберите из 10+ настраиваемых шаблонов резюме консультанта по инвестициям

Создайте профессионала

Консультант по инвестициям

резюме за считанные минуты. Просмотрите наши примеры резюме, чтобы определить, как лучше всего составить свое резюме.

Затем выберите один из 10+ шаблонов резюме, чтобы создать свое резюме инвестиционного консультанта.

«финансовые услуги», «финра» и «финансовые продукты» — это не единственные навыки, которые мы нашли в списке инвестиционных консультантов в их резюме. На самом деле, мы нашли целый список обязанностей инвестиционного консультанта, в том числе:

Наиболее важными навыками для инвестиционного консультанта на этой должности являются навыки межличностного общения. Из этого отрывка, который мы взяли из резюме инвестиционного консультанта, вы поймете, почему: «Основная часть работы личного финансового консультанта заключается в том, чтобы клиенты чувствовали себя комфортно». Согласно найденным нами резюме, навыки межличностного общения могут быть использованы инвестиционным консультантом в чтобы «использовать навыки межличностного общения и отношения с клиентами, чтобы спасти активы на миллионы долларов двух высококлассных групп клиентов» 9. 0012

Тщательный анализ множества резюме показал нам, что «аналитические навыки» важны для выполнения обязанностей инвестиционного консультанта. Этот пример резюме показывает только один способ, которым инвестиционные консультанты используют этот навык: «при определении инвестиционного портфеля для клиента личные финансовые консультанты должны быть в состоянии принять во внимание широкий спектр информации, включая экономические тенденции, нормативные изменения и комфорт клиента с рискованные решения». Вот пример того, как этот навык используется из резюме, которое представляет собой типичные задачи инвестиционного консультанта: «анализ бизнес-планов, финансовых данных и предложений для клиентов по содействию крупным сделкам по слиянию и оптовым продажам».

Посмотреть полностью список навыков инвестиционного консультанта.

Обнаружив самые полезные навыки, мы перешли к вопросу о том, какое образование может быть полезным для того, чтобы стать инвестиционным консультантом. Мы обнаружили, что 77,2% инвестиционных консультантов имеют степень бакалавра, а 15,1% людей, занимающих эту должность, получили степень магистра. Хотя большинство инвестиционных консультантов имеют высшее образование, вы также можете обнаружить, что, как правило, невозможно добиться успеха в этой карьере, имея только диплом средней школы. Фактически, наше исследование показывает, что каждый девятый инвестиционный консультант не имеет высшего образования.

Консультанты по инвестициям, поступившие в колледж, чтобы получить более углубленное образование, обычно изучали бизнес и финансы, в то время как небольшая группа консультантов по инвестициям изучала экономику и бухгалтерский учет.

Когда вы будете готовы стать консультантом по инвестициям, вам может быть интересно, какие компании нанимают консультантов по инвестициям. Согласно нашему исследованию на основе резюме консультантов по инвестициям, консультантов по инвестициям в основном нанимают Deloitte, Bank of America и Charles Schwab. Сейчас самое подходящее время для подачи заявки, так как Deloitte имеет 115 вакансий инвестиционных консультантов, 74 в Bank of America и 48 в Charles Schwab.

Но если вас интересуют компании, в которых вы могли бы получать высокую зарплату, консультанты по инвестициям, как правило, получают самые большие зарплаты в Bailey & Glasser, Inter-American Development Bank и Cambridge Associates. Возьмем, к примеру, Бейли и Глассер. Средняя зарплата инвестиционного консультанта составляет 181 255 долларов. В Межамериканском банке развития инвестиционные консультанты зарабатывают в среднем 168 213 долларов, а в Cambridge Associates — 145 978 долларов. Вы должны принять во внимание, насколько сложно может быть найти работу в одной из этих компаний.

Подробнее о зарплатах инвестиционных консультантов в США.

Если вы получили образование в 100 лучших учебных заведениях США, возможно, вам стоит обратить внимание на Arnold Motor Supply, AXA и Fidelity Investments. Эти три компании наняли значительное количество инвестиционных консультантов из этих учреждений.

Три компании, которые нанимают самых престижных инвестиционных консультантов:

• Deloitte115 Инвестиционные консультанты Вакансии
• Bank of America74 Инвестиционные консультанты Вакансии
• Charles Schwab48 Инвестиционные консультанты Вакансии

Что делают банковские консультанты

Финансовый консультант специализируется на обмене своим опытом с частным лицом или компанией о том, как обращаться с финансами и увеличивать их. В обязанности финансового консультанта входит создание и предложение стратегии для получения финансовой выгоды за счет прибыли и инвестиций, информирование клиента о новых методах и возможностях, мониторинг и оценка прогресса, а также планирование политики в соответствии с жизненными изменениями клиентов. Кроме того, в обязанности финансового консультанта также входит исследование новых инвестиций, которые могли бы оказать большую помощь активам клиента.

В этом разделе мы сравниваем среднюю годовую зарплату консультанта по инвестициям с зарплатой банковского консультанта. Как правило, банковские консультанты зарабатывают на 19 286 долларов меньше, чем консультанты по инвестициям в год.

Несмотря на то, что карьера инвестиционных консультантов и банковских консультантов сильно различается, некоторые навыки, необходимые для выполнения обеих работ, схожи. Например, обе карьеры требуют финансовых услуг, финансовых продуктов и отношений с клиентами в повседневных ролях.

Что касается сходства, то на этом оно заканчивается, поскольку обязанности консультанта по инвестициям требуют таких навыков, как «финра», «удовлетворенность клиентов», «распределение активов» и «инвестиционные решения». В то время как банковский консультант имеет опыт в «перекрестных продажах», «банковских продуктах», «мобильном банкинге» и «поддержании связи». Так что, если вы ищете, что действительно разделяет эти две профессии, вы это нашли.

Уровень образования банковских консультантов немного отличается от уровня образования консультантов по инвестициям. В частности, банковские консультанты имеют на 0,4% меньше шансов получить степень магистра, чем инвестиционный консультант. Кроме того, у них на 0,4% больше шансов получить докторскую степень.

Каковы обязанности сертифицированного специалиста по финансовому планированию?

Специалист по финансовому планированию отвечает за работу со счетами клиентов и предоставление финансовых консультаций для определения наилучших вариантов инвестирования в соответствии с интересами клиентов и склонностью к риску. Специалисты по финансовому планированию регистрируют расходы клиентов на проживание как часть своего портфеля, определяя их долгосрочные цели и задачи и давая советы по налогообложению. Они также знакомят клиентов с вариантами инвестирования и возможностями повышения эффективности работы клиентского счета и продажи финансовых продуктов. Специалист по финансовому планированию должен обладать отличными аналитическими и коммуникативными навыками для проведения данных и статистического анализа, особенно при исследовании финансовых инструментов на рынке.

Теперь мы рассмотрим сертифицированную профессию финансового планировщика. В среднем сертифицированные специалисты по финансовому планированию зарабатывают на 33 900 долларов меньше, чем консультанты по инвестициям в год.

Не все в этих работах отличается. Возьмем, к примеру, их навыки. Консультанты по инвестициям и сертифицированные специалисты по финансовому планированию включают в свои резюме схожие навыки, такие как «финансовые услуги», «финансовые продукты» и «отношения с клиентами».

В то время как некоторые навыки в этих профессиях похожи, другие навыки не так похожи. Например, несколько резюме показали нам, что обязанности консультанта по инвестициям требуют таких навыков, как «финра», «распределение активов», «инвестиционные решения» и «управление капиталом». Но сертифицированный специалист по финансовому планированию может использовать такие навыки, как «налоговое планирование», «медицинское страхование», «прямые гости» и «планирование инвестиций».

Как правило, сертифицированные специалисты по финансовому планированию имеют такой же уровень образования, что и инвестиционные консультанты. У них на 4,3% меньше шансов получить степень магистра, а на 0,4% больше шансов получить докторскую степень.

Сравнение финансового консультанта

Давайте теперь посмотрим на профессию финансового консультанта. В среднем эти работники получают более низкую заработную плату, чем инвестиционные консультанты, с разницей в 44 307 долларов в год.

Используя резюме инвестиционных консультантов и финансовых консультантов, мы обнаружили, что обе профессии имеют схожие навыки, такие как «финансовые услуги», «финра» и «финансовые продукты», но другие требуемые навыки очень разные.

Между этими двумя карьерами есть много ключевых различий, о чем свидетельствуют резюме представителей каждой профессии. Некоторые из этих различий включают навыки, необходимые для выполнения обязанностей в рамках каждой роли. Например, консультант по инвестициям, вероятно, обладает навыками «инвестиционных решений», «рыночных тенденций», «управления взаимоотношениями с клиентами» и «дью-дилидженс», в то время как типичный финансовый консультант обладает навыками «групповой поддержки», «сильной компьютер», «программы обучения» и «здравый смысл».

Интересно, что финансовые консультанты зарабатывают больше всего в финансовой отрасли, где их средняя зарплата составляет 83 789 долларов.. Как упоминалось ранее, самая высокая годовая зарплата инвестиционных консультантов приходится на финансовую отрасль со средней зарплатой в размере 112 063 долларов США.

Когда дело доходит до образования, финансовые консультанты, как правило, имеют такой же уровень образования, как и инвестиционные консультанты. На самом деле, у них на 2,9% меньше шансов получить степень магистра и на 0,2% меньше шансов получить докторскую степень.

Описание специалиста по финансовому планированию

Специалисты по финансовому планированию, как правило, получают более низкую заработную плату, чем инвестиционные консультанты, примерно на 37,69 долларов США.3 в год.

Хотя и консультанты по инвестициям, и специалисты по финансовому планированию выполняют повседневные задачи, используя схожие навыки, такие как финансовые услуги, финансовые продукты и отношения с клиентами, эти две профессии также различаются по другим навыкам.

Каждая работа требует различных навыков, таких как «финра», «удовлетворенность клиентов», «управление инвестициями» и «инвестиционные решения», которые могут быть указаны в резюме консультанта по инвестициям. В то время как специалист по финансовому планированию может включать в себя такие навыки, как «финансовая помощь», «медицинское страхование», «страхование по инвалидности» и «налоговое планирование».

Специалисты по финансовому планированию получают более высокую зарплату в страховой отрасли, в среднем 71 594 доллара. Принимая во внимание, что инвестиционные консультанты получают самую высокую зарплату в финансовой отрасли.

В целом, специалисты по финансовому планированию достигают такого же уровня образования, как и резюме инвестиционных консультантов. Специалисты по финансовому планированию на 4,2% реже получают степень магистра и на 0,1% реже получают степень доктора наук.

Что такое инвестиционный консультант

Инвестиционные консультанты несут ответственность за предоставление инвесторам наилучших финансовых советов. Они работают с клиентами, чтобы определить их уникальные инвестиционные цели и сформулировать инвестиционные стратегии на основе целей клиента. Они также предлагают инвестиционные продукты, основанные на потребностях клиентов. Инвестиционные консультанты зарабатывают в среднем 79 долларов.000 в год или 38 долларов в час.

Перед инвестиционными консультантами в первую очередь поставлена ​​задача предоставлять надежные финансовые рекомендации клиентам и предоставлять обновленную информацию об эффективности инвестиций и вопросах, связанных с соблюдением налогового законодательства. Они также выпускают клиентские документы, касающиеся инвестиционных инструментов и продуктов, а также создают полезные сети клиентов и финансовых услуг для достижения бизнес-целей. Инвестиционные консультанты должны обладать выдающимися навыками межличностного общения, продаж и разговорной речи, чтобы добиться успеха в этой области.

Инвестиционные консультанты обычно имеют степень бакалавра в области финансов, бухгалтерского учета, экономики или других смежных дисциплин. У них есть несколько лет опыта работы в финансовой сфере и знания в области налогового финансового регулирования. Некоторые работодатели предпочитают кандидатов с лицензией регулирующего органа финансовой отрасли (FINRA).

Чем занимается инвестиционный консультант

Многие инвестиционные консультанты обладают определенными навыками для выполнения своих обязанностей. Просматривая резюме, мы смогли сузить наиболее распространенные навыки для человека на этой должности. Мы обнаружили, что во многих резюме указаны навыки межличностного общения, навыки продаж и разговорные навыки.

Узнайте больше о том, чем занимается консультант по инвестициям

Как стать консультантом по инвестициям

Если вы заинтересованы в том, чтобы стать консультантом по инвестициям, первое, на что вам нужно обратить внимание, это уровень образования, которое вам необходимо. Мы определили, что 77,2% инвестиционных консультантов имеют степень бакалавра. Что касается уровня высшего образования, мы обнаружили, что 15,1% инвестиционных консультантов имеют степень магистра. Несмотря на то, что большинство инвестиционных консультантов имеют высшее образование, невозможно стать таковым, имея только диплом средней школы или GED.

Узнайте больше о том, как стать консультантом по инвестициям

Лучшие вакансии консультанта по инвестициям рядом с вами

Пути развития карьеры консультанта по инвестициям

В дополнение к поиску новой работы может оказаться полезным взглянуть на карьерный путь для вашей конкретной работы. Теперь, какова карьера, которую вы спрашиваете? Ну, это практически карта, показывающая, как вы можете продвигаться от одной должности к другой. Наши карьерные пути особенно подробно описаны с изменением заработной платы. Так, например, если вы начали с роли консультанта, вы можете в конечном итоге перейти к такой роли, как менеджер по работе с клиентами. Позже в вашей карьере вы можете стать региональным директором по продажам.

Консультант по инвестициям

Консультант -менеджер по продажам. Вице-президент

9 лет

Директор филиалаГенеральный менеджерМенеджер по работе с клиентами

Менеджер по связям с общественностью

6 лет

Branch ManagerOffice Managerproperty Manager Manager

Manager

7 лет

Покажите больше

Top Careers перед инвестиционным консультантом

Finance Advisor (106,311 рабочие (94 259 рабочих мест)

Top Careers After Investment Consultant

Финансовый консультант (106 311 рабочих мест)

17,8 %

Консультант (171 733 рабочих мест)

10,3 %

Вице -президент (119 530 рабочих мест)

Недавние поиски работы

• Техник по обеспечению качества. Техник по качеству Вакансии

  ResumeLocationAcushnet

• Старший бизнес-аналитик Вакансии

  ResumeLocationWilmington

• Штатный инженер Вакансии

  ResumeLocationGreenwich

Инвестиционные консультанты в Америке получают в среднем 109 300 долларов в год или 53 доллара в час. Верхние 10 процентов зарабатывают более 196 000 долларов в год, а нижние 10 процентов — менее 60 000 долларов в год.

Средняя зарплата инвестиционного консультанта

109 300 долларов США Годовая

52,55 долларов США в час

60 0000 долларов США10%

109 000 долларов США Медиана

$196,00090%

Подробнее о зарплате

Чего я стою?

Роли и типы инвестиционного консультанта

Роль инвестиционного консультанта включает широкий круг обязанностей. Эти обязанности могут варьироваться в зависимости от конкретной работы, компании или отрасли. Вот некоторые общие обязанности консультанта по инвестициям:

• Объяснение конкурентных преимуществ предлагаемых продуктов
• Работает старшим консультантом по инвестициям в текущей
• Упреждающие продажи и поддержка инвестиций обеспечивают привлекательные обзоры инвестиций

Существует несколько типов инвестиционных консультантов, в том числе:

Консультант

Роль:

Консультанты необходимы предприятиям, которые хотят улучшить свою деятельность. Как правило, консультанты консультируют эти предприятия во многих областях, таких как операции, прибыльность, управление и даже структура.

Консультантам приходится много работать, потому что их советы могут распространяться на самые разные области. Вам может понадобиться некоторый опыт в области управления, стратегии, управления персоналом, финансов и информационных технологий (это лишь некоторые из областей).

Вдобавок ко всем этим знаниям, консультанты обычно работают много часов, мы говорим в среднем 56 часов в неделю, но многие работают даже больше, около 70-80 часов. Проведя столько часов в офисе, вы, вероятно, обзаведетесь, по крайней мере, хорошими друзьями.

• Средняя заработная плата: $ 78 912
• Степень: степень бакалавра

. их финансы. Вы научите их тому, как эффективно управлять своими финансами. Вы будете создавать и предлагать стратегии, направленные на то, чтобы помочь им получить финансовую выгоду. Вы также расскажете им о возможностях и методах, которые помогут им расти в финансовом отношении.

Конечно, это непростая работа. Не все люди могут быть финансовым консультантом. Например, существуют особые и специфические навыки, которыми необходимо обладать, чтобы хорошо выполнять свою работу. Вы должны иметь хорошие навыки межличностного общения, навыки продаж и разговорные навыки. Эти навыки помогут вам иметь больше клиентов.

В качестве финансового консультанта вы можете зарабатывать в среднем около 79 329 долларов США в год. С темпом роста рабочих мест в 7% вы знаете, что многим людям начинает нравиться эта профессия. Через некоторое время вы можете изучить другие профессии, если хотите. Вы можете быть менеджером по работе с клиентами, менеджером, вице-президентом и вице-президентом группы.

• Средняя заработная плата: $64,993
• Степень: Степень бакалавра

Консультант по финансам

Должность:

Вы могли иметь хорошие знания в области финансов или экономики финансовый рынок и экономика. Знаете ли вы, что есть компании, которые нанимают консультантов, чтобы они помогали им в принятии финансовых решений? Некоторые люди даже нанимают личных консультантов! Если у вас есть многолетний опыт и отличный послужной список, это может быть прибыльным занятием для вас.

Финансовые консультанты, как правило, те, кто работает в финансовом мире довольно долгое время. Если вы заинтересованы в этой карьере, у вас должно быть хорошее портфолио и отличный послужной список. Вы должны знать, как управлять богатством, и вы должны быть в курсе последних тенденций в экономике. Вы также должны иметь хорошую, чистую репутацию, чтобы клиенты хотели работать с вами.

Если вы считаете, что это вам подходит, вам лучше начать общение! Это, безусловно, поможет вам получить клиентов в будущем.

• Средняя зарплата: $77,551
• Степень: Степень бакалавра

Посмотреть больше . Более темные области на карте показывают, где инвестиционные консультанты получают самые высокие зарплаты во всех 50 штатах.

Средняя заработная плата: Вакансии:

Количество вакансий инвестиционного консультанта по штатам

0240

Rank	State	Number of Jobs	Average Salary
1	California	2,256	$109,558
2	Texas	1,243	$92,190
3	Oklahoma	1,241	$63,101
4	New York	1,204	$141,060
5	Florida	1,113	$81,544
6	Illinois	984	$107,995
7	Alabama	709	$82,530
8	Virginia	695	$ 113 560
	Южная Каролина	659	$ 80,748
$ 80748
	.																				.0239	637	$91,987
11	Massachusetts	635	$131,596
12	Kansas	598	$82,329
13	Michigan	576	$99,615
14	Северная Каролина	570	89 091
15	Миннесота	534 9023 3 39 9023 539
16	Wisconsin	536	$81,274
17	Georgia	518	$87,780
18	New Jersey	457	$102,478
19	Washington	438	$133,203
20	Maryland	432	$83,488
21	Ohio	428	$91,784
22	Colorado	385	$81,420
23	Missouri	376	$67,181
24	Arizona	357	$95,402
. 0236 27	Indiana	315	$80,599
28	Arkansas	304	$67,292
29	Mississippi	296	$63,193
30	West Virginia	266	$107,133
31	Connecticut	247	$111,096
32	Tennessee	246	$79,291
33	Maine	241	$121,766
34	Oregon	211	$108,737
35	South Dakota	192	$64,705
36	Айова	149	$ 73,312
37	Louisiana	140239		140239		.0239	Kentucky	137	$81,264
39	Nebraska	99	$73,717
40	North Dakota	95	$105,990
41	Nevada	87	$70,689
42	Idaho	85	$100,447
43	New Hampshire	84	$98,256
44	Delaware	74	$102,939
45	Rhode Island	71	$101,962
46	Wyoming	67	$68,117
47	Hawaii	63	$73,251
48	Vermont	49	$96,215
49	Montana	49	$65,147
50	Alaska	36	$78,480

Investment Consultant Education

Investment Consultant Majors

Business

27. 9 %

Finance

27.0 %

Экономика

10,0 %

Консультант по инвестициям Степени

Бакалавриат

77,2 %

Магистр

15,1 %

Ассоциированный специалист

Лучшие колледжи для инвестиционных консультантов

1. Университет Миннесоты — Twin Cities

Миннеаполис, Миннесота • Частный

. • Частный

Обучение в штате

$26,756

Регистрация

6,166

3. Пенсильванский университет

Филадельфия, Пенсильвания • Частный

-9000 Обучение в штате0005

$55,584

Enrollment

10,764

4. Northwestern University

Evanston, IL • Private

In-State Tuition

$54,568

Enrollment

8,451

5. Pennsylvania State University

University Park, PA • Частный

Обучение в штате

$18,454

Регистрация

40,108

6. Университет Небраски — Линкольн

Линкольн, Небраска • Частный

In-State Tuition

$9,242

Enrollment

20,592

7.

University of Southern California

Los Angeles, CA • Private

In-State Tuition

$56,225

Enrollment

19,548

8. SUNY at Binghamton

Vestal, NY • Частный

Обучение в штате

$9,808

Регистрация

13,990

9. Университет Вилланова • Частный

9,00040005

In-State Tuition

$53,308

Enrollment

6,819

10. San Diego State University

San Diego, CA • Private

In-State Tuition

$7,488

Enrollment

30,018

The skills Раздел вашего резюме может быть почти таким же важным, как раздел с опытом, поэтому вы хотите, чтобы он был точным изображением того, что вы можете сделать. К счастью, мы нашли все навыки, которые вам понадобятся, поэтому, даже если у вас их еще нет, вы знаете, над чем вам нужно поработать. Из всех резюме, которые мы просмотрели, 12,1% инвестиционных консультантов указали в своем резюме финансовые услуги, но также важны такие социальные навыки, как навыки межличностного общения и навыки продаж.

• Financial Services, 12.1%
• FINRA, 8.2%
• Financial Products, 6.7%
• Client Relationships, 5.2%
• Investment Products, 4.3%
• Other Skills, 63.5%

Investment Consultant Demographics

Консультант по инвестициям Гендерное распределение

Женщина

После обширных исследований и анализа команда Zippia по обработке данных обнаружила, что:

• Среди консультантов по инвестициям 20,3% составляют женщины, а 790,7% — мужчины.

• Самая распространенная раса/этническая принадлежность среди инвестиционных консультантов — белые, что составляет 71,9% всех инвестиционных консультантов.

• Наиболее распространенным иностранным языком среди инвестиционных консультантов является испанский (28,4%).

Онлайн-курсы для инвестиционного консультанта, которые могут вам понравиться

Раскрытие информации о рекламе  Перечисленные ниже курсы являются партнерскими ссылками. Это означает, что если вы нажмете на ссылку и купите курс, мы можем получить комиссию.

Capstone: создайте прибыльный инвестиционный портфель

Испытайте свои знания в области инвестиций и управления портфелем в течение пяти недель практического опыта инвестирования: • Разработка и управление собственным смоделированным инвестиционным портфелем, в результате чего будет составлен отчет о портфеле с экспертной оценкой стратегия, анализ и эффективность • Консультирование клиентов по тематическому исследованию по различным инвестиционным темам, по существу выступая в качестве инвестиционного консультанта в смоделированной среде, рекомендуя стратегии и изменения в портфелях на основе проблем и проблем…

Подробнее на Coursera

Управление инвестициями

В этой специализации вы поймете, как инвестиционные стратегии разрабатываются для достижения финансовых целей в глобальном контексте. Вы изучите теорию, которая лежит в основе принятия верных инвестиционных решений, а также практические, практические навыки, которые вы сможете применять при обсуждении инвестиционных предложений с вашим консультантом, управлении своими личными активами или инвестиционным портфелем вашего клиента. Вы начнете с разработки глобального понимания финансовых рынков и того, что влияет на рациональное и иррациональное…

Подробнее на Coursera

Инвестирование в недвижимость: стратегии, инструменты и инвестиционное мышление

(312)

Инвестирование в недвижимость: недвижимость и анализ рынка, планы действий, советы, переговоры и стратегии инвестирования в недвижимость…

Подробнее о Udemy

Показать больше Курсы для консультантов по инвестициям

Тип работы, который вы хотите

Полный рабочий день

Неполный рабочий день

Стажировка

Временная

Как консультант по инвестициям оценивает свою работу?

Вы работаете консультантом по инвестициям?

Оцените, нравится ли вам работа инвестиционным консультантом. Это анонимно и займет всего минуту.

Лучшие работодатели-консультанты по инвестициям

Видео от инвестиционных консультантов

Один день из жизни финансового консультанта

КАРЬЕРА В КОММЕРЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ B. Com, M.Com, MBA, бизнес-фирма, торговый консультант, лучшие рекрутеры, пакет заработной платы

Карьера в области финансового планирования: средняя заработная плата специалиста по финансовому планированию

• Zippia Careers
• Бизнес и финансовая индустрия
• Консультант по инвестициям

Обновлено 6 февраля 2023 г.

Они нужны распределителям. Управляющие активами обижаются на них. И все их боятся.

Они известны, хотя и не слишком благосклонно, как привратники: всемогущие инвестиционные консультанты, которые советуют самым влиятельным в мире аллокаторам, куда вложить свои деньги.

Произведите на них впечатление и получите доступ к институциональному капиталу, который иначе был бы недоступен. Если вы этого не сделаете, вы окажетесь заблокированы от выгодных партнерских отношений.

Управляющие фондами говорят, что у них нет другого выбора, кроме как подлизываться к привратникам. И не любят.

Один исполнительный директор небольшого хедж-фонда, попросивший не называть его имени, выразил разочарование по поводу количества времени и энергии, которые он потратил — пока с минимальным успехом — на инвестиционные консалтинговые фирмы, от заполнения запросов на предложения до принятия телефонные звонки и встречи. Усложняет дело то, что он считает отсутствием прозрачности в процессе проверки менеджерами каждой фирмы, что затрудняет понимание того, как более эффективно обращаться к консультантам.

«Если идет обыск, вы можете получить три разных звонка от трех разных людей из одной и той же консалтинговой фирмы», — говорит руководитель. «Вы не знаете, с какими из них вам нужно провести время, поэтому вы разговариваете со всеми из них — а это больше времени вне портфолио».

Но подлизываться они должны. Консалтинговые фирмы обладают непропорциональным влиянием на то, куда институциональные инвесторы вкладывают свой капитал, и эти фирмы консультируют примерно две трети институциональных активов в Соединенных Штатах, согласно последней оценке исследовательской компании по управлению активами Cerulli Associates. Почти каждый государственный пенсионный фонд в Америке имеет по крайней мере одного консультанта по инвестициям на гонораре, и все большее число распределителей наделяют консалтинговые фирмы дискреционными полномочиями через их аутсорсинговые ИТ-директора.

Попасть в эксклюзивный шорт-лист рекомендованных менеджеров никогда не было так просто. По крайней мере, судя по собственным описаниям своих исследований инвестиционными консультантами, это энергичный и обширный процесс, охватывающий все: от реализации инвестиционной стратегии до управления фирмой.

Частично проблема заключается в том, что существуют десятки тысяч фондов и инвестиционных продуктов, которые ищут институциональный капитал — гораздо больше, чем может охватить любой инвестиционный консультант. Хотя количество сотрудников, занимающихся исследованиями менеджеров, варьируется в зависимости от консалтинговой фирмы, даже крупнейшие фирмы откровенно признают, что у них нет рабочей силы, чтобы изучить все.

Требующий много времени характер этих оценок в сочетании с широким спектром индустрии управления активами приводит к тому, что Деб Кларк, глобальный руководитель отдела инвестиционных исследований Mercer, описывает как «геркулесову задачу» для управляющего активами, ищущего консалтинговую фирму. печать одобрения.

В какой-то степени эти трудности являются преднамеренными. В конце концов, перед инвестиционными консультантами стоит задача определить лучших возможных управляющих активами своих клиентов. Если бы добиться их одобрения было легко, они бы не выполняли свою работу должным образом.

Но могут быть и более системные проблемы. Брошенные менеджеры и другие критики консалтинговой индустрии утверждают, что модель инвестиционного консалтинга отдает предпочтение более крупным, существующим фирмам по управлению активами. Небольшие и начинающие менеджеры, которым не хватает ресурсов для привлечения консультантов, могут остаться незамеченными.

И все же управляющие активами по-прежнему агрессивно обхаживают консалтинговые фирмы, которые они рассматривают как фундаментальный компонент своих общих стратегий распределения, особенно перед лицом растущего конкурентного давления, возникающего из-за снижения нормы прибыли в отрасли. В более авторитетных фирмах по управлению активами есть персонал, полностью посвященный отношениям с консультантами, чтобы завоевать — и сохранить — желанные позиции в списках покупателей консультантов.

«Получить оценку «А» от консультанта — это действительно большое дело, — говорит Джеб Доггетт, директор консалтинговой компании по управлению активами Кейси Квирк.

Это тоже почти невозможно.

По подсчетам расстроенного менеджера хедж-фонда, его фонду потребовалось два года или больше, чтобы войти в базу данных консультантов — другими словами, чтобы достичь точки, когда консультанты фактически контролируют его хедж-фонд, если не обязательно рекомендуют его. их клиентов.

Для относительно неизвестного человека, стремящегося попасть в список рекомендованных консалтинговой фирмой, процесс попадания в эти базы данных может быть долгим, утомительным и чрезвычайно сложным. Попадание в список покупок консультанта — это совсем другое дело, которое для менеджера требует регулярного предоставления данных, встреч, звонков и множества запросов предложений.

«Может показаться, что они бесконечно заполняют RFP и не выбираются», — отмечает Алекси Маравел, институциональный директор Cerulli Associates.

В связи с тем, что инвестиционные консалтинговые фирмы сталкиваются с собственным давлением, получить от них рекомендации стало еще труднее. Продолжающаяся консолидация консалтинговой отрасли означает, что у менеджеров меньше шансов попасть в списки покупателей консультантов, даже несмотря на то, что объединенные консалтинговые фирмы приобретают большее влияние в институциональном инвестиционном сообществе.

«Консультантов меньше, но они крупнее и важнее», — говорит Доггетт. «Было бы очень сложно выиграть бизнес, если никто из них не рекомендует вас».

Еще одна проблема заключается в том, что консультантам приходится просеивать объем информации. Возьмем, к примеру, Mercer, крупнейшего в мире консультанта, который консультирует по всему миру более 11 триллионов долларов, не говоря уже о 242 миллиардах долларов, которыми на дискреционной основе распоряжается его аутсорсинговое подразделение по информационным технологиям. В фирме работает около 1300 человек, занимающихся инвестиционным консалтингом по всему миру, в том числе около 135 аналитиков-исследователей.

Эта специальная исследовательская группа поддерживает базу данных менеджеров под названием Mercer Insight, которая содержит около 6000 уникальных фирм по управлению активами и 33000 инвестиционных стратегий. По оценке Кларка, из этих 33 000 стратегий фирма покрывает лишь около трети, отдавая предпочтение тем классам активов и секторам, в которых, по их мнению, они могут быть наиболее полезными для клиентов.

«Вы можете видеть, через что им приходится пройти, чтобы получить оценку консультанта», — говорит Кларк. «Они должны быть хорошо дифференцированы».

Mercer оценивает потребности клиентов и то, где, по его мнению, можно найти альфу, расставляя приоритеты в том, на что тратить свой исследовательский бюджет, исходя из потребностей клиентов.

Таким образом, у менеджера по акциям с малой капитализацией больше шансов встретиться с консультантом, чем, скажем, у менеджера, инвестирующего в акции с большой капитализацией в США. По словам Доггетта, по мере того, как индустрия консалтинга продолжает консолидироваться, будет «все труднее и труднее привлекать внимание инвестиционного консультанта, особенно в отношении классов активов, которые вышли из цикла или менее востребованы».

Даже среди менеджеров и стратегий, за которыми активно следят консультанты, лишь небольшая часть действительно проходит стадию оценки и попадает в клиентские портфели. Возьмем, к примеру, хедж-фонды. Согласно последней отраслевой оценке Hedge Fund Research, на конец 2018 года действовало 9 956 хедж-фондов. Глава отдела глобальных инвестиций Cambridge Associates Ноэль О’Нил считает, что исследовательская группа из 150 человек охватывает чуть более 2000 этих хедж-фондов.

«Мы очень хорошо понимаем около 25 процентов мира хедж-фондов, и из этих 25 процентов мы инвестируем примерно 10 процентов», — говорит он. «Мы готовы рекомендовать от 2 до 2,5 процентов всей вселенной хедж-фондов».

Команда из Кембриджа постоянно отслеживает оставшиеся 1800 или около того хедж-фондов в своей базе данных, отслеживая любые выдающиеся достижения, которые могут заслуживать включения в список рекомендуемых управляющих. Точно так же хедж-фонды с самым высоким рейтингом внимательно следят за любой деятельностью, которая может привести к понижению рейтинга — например, уход звездного управляющего портфелем или необъявленное отклонение от первоначальной инвестиционной стратегии.

Остается еще около 8000 хедж-фондов, которые вообще не рассматриваются. Эти хедж-фонды могут попытаться продать себя Кембриджу, но будут отфильтрованы процессом проверки, предназначенным для выявления того, что О’Нил описывает как «вещи, на которые мы не хотим тратить время». Этот экран позволяет исследовательской группе Кембриджа сосредоточиться только на фондах, которые соответствуют описанию того, что можно назвать «институциональным качеством». Но, как открыто признает О’Нил, он не идеален.

«В подобном процессе вы многое упускаете, — говорит он. «Мы будем скучать по вещам, которые окажутся хорошими».

Некоторые вещи в значительной степени гарантируют, что менеджер никогда не попадет в списки закупок консультантов.

Мошенничество или нарушение законодательства о ценных бумагах являются очевидным препятствием для сделки, но менеджеры также могут быть привлечены к ответственности за серьезные проблемы с управлением или недостатки в инвестиционном процессе. Каждый действующий и бывший инвестиционный консультант, опрошенный для этой статьи, упоминал один тревожный сигнал: чрезмерная текучесть кадров, которая может одновременно угрожать будущим инвестиционным результатам и указывать на возможные культурные проблемы в организации.

«Если вся команда ушла или каждый ключевой член команды ушел из фирмы, особенно в одночасье без хорошего плана преемственности, — это то, что может очень быстро значительно понизить оценку менеджера», — говорит Стивен ДиДжироламо, управляющий директор. в Уилшир Консалтинг.

Еще одно решающее требование — послужной список управляющего активами, в частности, его длительность.

Управляющие активами «должны иметь трехлетний послужной список, чтобы быть в базе данных консультантов», согласно Maravel Cerulli. Исключения могут быть сделаны для начинающих менеджеров или классов активов, которые являются «более многообещающими и более эзотерическими», по словам Доггетта Кейси Квирка. Но в целом данные о производительности за три года — это правило.

Прежде чем рекомендовать этого менеджера клиенту, инвестиционные консультанты хотят быть уверены в способностях менеджера, особенно на частных рынках, где инвестиции могут быть рассчитаны на срок более 12 лет. В Meketa Investment Group команда по работе с частными активами ищет менеджеров с «надежным» и «соответствующим» послужным списком, по словам управляющего директора Джона Хаггерти.

«Послужной список может быть впечатляющим, но он был создан после Великого финансового кризиса — и если это не та рыночная среда, которую мы прогнозируем в будущем, то она имеет меньшее значение», — объясняет он. По словам Хаггерти, независимо от того, жив или нет управляющий портфелем, который реализовал стратегию, это также влияет на «актуальность» послужного списка.

«Одна вещь, которая действительно важна для нас, — убедиться, что менеджер проверен», — говорит он. Сколько бы инвестиционные консультанты ни говорили о том, что прошлые результаты не являются показателем будущих доходов, анализ результатов деятельности по-прежнему остается наиболее поддающимся количественному измерению методом оценки инвестиционных способностей менеджера. Чтобы попасть в список покупок консультанта, менеджерам не обязательно иметь ошеломляющую прибыль, но они должны работать в соответствии с ожиданиями.

«Часть нашей качественной оценки заключается в том, чтобы понять философию и процесс инвестирования, а также понять, когда этот процесс должен быть более эффективным», — говорит ДиДжироламо. «Бывают моменты, когда разные стратегии не в фаворе. Для нас самый большой красный флаг — это не недостаточная производительность, а производительность, которая не соответствует. Стратегия, которая работает лучше, чем должна, иногда является скорее тревожным сигналом, чем наоборот».

Тем не менее, сумасшедшая доходность — верный способ привлечь внимание менеджера.

«Если на поверхности был успех, это повлечет за собой более глубокий и качественный анализ», — отмечает ДиДжироламо.

Помимо необходимого послужного списка, управляющие активами, надеющиеся попасть в рекомендованный список инвестиционных консультантов, должны также соответствовать стандарту Златовласки в отношении активов под управлением: они не могут быть слишком маленькими, но и не могут быть слишком большими.

«Если стратегия становится слишком большой с точки зрения активов, это может быть причиной для прекращения, потому что они могут быть не в состоянии инвестировать в области рынка, которые сделали их успешными», — говорит Митч Дайнан, директор по управлению публичными рынками. Исследования в Мекете. Но если у стратегии всего несколько инвесторов, это тоже может быть тревожным сигналом. «Если они чрезмерно зависят от одного клиента или небольшого количества клиентов», это может быть проблемой, добавляет Дайнан.

Отраслевые обозреватели предполагают, что консультанты могут также избегать мелких менеджеров просто потому, что для них более эффективно сосредоточиться на управляющих активами с более высокими возможностями для новых инвесторов. «Если у консультанта есть выбор многомиллиардного управляющего фондом, который успешно привлек несколько предыдущих средств, он будет делать это почти каждый раз вместо нового или меньшего управляющего фондом, масштабирование которого в рамках их сети может оказаться для них более сложным. — говорит Джейсон Ламин, исполнительный директор технологической компании Lenox Park Solutions.

Lenox Park управляет облачной сетевой платформой под названием RoundTables, сервисом только по приглашению, который стремится «демократизировать доступ к капиталу» путем установления связи между институциональными инвесторами и менеджерами, которых им порекомендовали их ближайшие коллеги. Ламин входит в число тех, кто считает, что традиционная модель инвестиционного консалтинга предвзято относится к небольшим фирмам по управлению активами, что затрудняет проникновение в отрасль новых менеджеров, а также фирм по управлению фондами, принадлежащих женщинам и представителям меньшинств. Это мнение подтверждается недавним опросом менеджеров хедж-фондов, проведенным HFM Insight: согласно результатам опроса, чем крупнее хедж-фонд, тем больше вероятность того, что он получит место в списке покупок инвестиционного консультанта.

Среди менеджеров хедж-фондов с менее чем 200 миллионами долларов под управлением только 11 % заявили, что им удалось получить желанное место в списке консультантов, хотя 60 % сообщили, что они активно боролись за одобрение консультанта.

На противоположном конце спектра почти каждый менеджер хедж-фонда с состоянием более 3 миллиардов долларов, обратившийся за рекомендацией консультанта, добился успеха, причем около 80 процентов сообщили, что они были в списке покупок по крайней мере у одного инвестиционного консультанта.

Даже если бы инвестиционные консультанты не были заинтересованы в том, чтобы отдавать предпочтение более крупным фондам, более крупные управляющие активами все равно имели бы преимущество просто потому, что у них больше ресурсов, которые они могут выделить для привлечения консультантов. Черулли сообщает, что средний управляющий активами имеет эквивалент трех штатных сотрудников, занимающихся отношениями с консультантами. Но для начинающих и бережливых менеджеров это бремя часто ложится на ведущего управляющего портфелем или директора по инвестициям.

«Для более мелкого и начинающего менеджера очень сложно выступить перед инвестиционными консультантами, — говорит Маравел. «У них нет специалистов по связям с консультантами; они меньше по размеру и более проворны, ориентированы на инвестиции, а не на маркетинг».

Менеджеры могут попытаться обратиться к инвесторам напрямую, но попытки обойти инвестиционных консультантов могут повредить отношениям менеджера с консалтинговыми фирмами, уменьшая их шансы на получение от них бизнеса в будущем. Даже когда инвестор обращается к менеджеру, генеральный директор хедж-фонда говорит, что просит инвестора облегчить общение между его фирмой и их консультантом. «Вы не хотите просто обойти их», — говорит генеральный директор.

Это нежелание делать что-либо, что может оттолкнуть консультанта, является доказательством «очень натянутых, односторонних отношений» между управляющими активами и инвестиционными консультантами, по словам Ламина.

«Я не уверен, что инвестиционные консультанты действительно получают точную обратную связь от [генеральных партнеров], потому что тогда вы просто стреляете себе в ногу», — говорит генеральный директор Lenox Park. «Это отношения, в которых врачам общей практики постоянно приходится пресмыкаться перед инвестиционными консультантами».

Если низкопоклонство не кажется привлекательным, существуют сегменты институционального рынка, где влияние консультантов меньше, а также области, где их влияние ослабевает.

Пожертвования и фонды известны своей большей независимостью, особенно крупные фонды, которые, как правило, имеют собственный инвестиционный персонал, сосредоточенный на менеджерах по поиску. Общие страховые счета также исторически меньше зависели от инвестиционных консультантов при выборе управляющего.

Маравел из Cerulli говорит, что корпоративные пенсионные фонды теперь все чаще привлекают менеджеров напрямую, а не полагаются на своих инвестиционных консультантов. «Я не говорю, что консультанты не играют важной роли в консультировании корпоративных планов с установленными выплатами, — говорит он. «Но по мере того, как все больше корпоративных планов с установленными выплатами снижают риски, они просят управляющих активами, с которыми у них есть существующие отношения, построить пути снижения рисков и разработать для них инвестиционные стратегии, ориентированные на ответственность».

Консультанты по инвестициям также не застрахованы от многих проблем, с которыми сталкиваются управляющие активами, включая более низкую долгосрочную доходность, понижательное давление на комиссионные сборы и растущую популярность пассивных стратегий, и это лишь некоторые из них. В то же время традиционная консультационная модель начала вытесняться дискреционным управлением, при этом активы, полностью или частично находящиеся в ведении аутсорсинговых ИТ-провайдеров, достигли 1,56 трлн долларов в 2017 году, по словам Церулли.

Технологии могут стать еще одной разрушительной силой, поскольку такие фирмы, как Lenox Park Ламина, пытаются обойти посредническую отрасль. В настоящее время Ламин говорит, что клиенты-партнеры его компании с ограниченной ответственностью управляют совокупным капиталом в 800 миллиардов долларов, что делает Lenox Park не так уж сильно отстающим от крупного инвестиционного консультанта, такого как Wilshire Associates, у которого чуть меньше 1 триллиона долларов. (Клиенты Lenox Park, конечно же, вряд ли уволят своего главного консультанта в ближайшее время.)

Консалтинговые фирмы отреагировали на это и другое давление со стороны конкурентов, обратившись к слияниям и поглощениям, слияниям с конкурентами, чтобы увеличить масштабы, укрепить свой опыт альтернативных решений или создать свои платформы OCIO. Недавние примеры включают запланированное слияние Meketa с Pension Consulting Alliance, приобретение Mercer’s Pavilion Financial и Summit Strategies Group, а также покупку Aon Hewitt группы Townsend.

Согласно исследованию Черулли, управляющие активами отреагировали переходом от регионального подхода к отношениям с консультантами к многоуровневому подходу, который отдает приоритет одним консультантам над другими. Консультационные фирмы «первого уровня» могут включать фирмы с большой или желательной клиентской базой, а также с платформами OCIO, которые, по словам Доггетта Кейси Квирка, рассматриваются специалистами по дистрибуции как одна из наиболее важных областей роста на институциональном рынке.

«Несмотря на все эти изменения, происходящие в бизнес-модели консультантов, управляющие институциональными активами по-прежнему считают консультационное сообщество очень важной группой для них», — говорит Маравел.

В конце концов, пресмыкаться не так-то просто.

Инвестиционный консалтинг: услуги инвестиционной группы ESFC

Растущая конкуренция наряду с экономическими рисками увеличивает спрос на профессиональные услуги инвестиционного консалтинга.

Эти услуги приобретают все большее значение для проектов, инициированных как крупными частными компаниями, так и государственными учреждениями.

Инвестиционный консалтинг включает, но не ограничивается:

• Разработка и комплексное сопровождение инвестиционного проекта.
• Глубокий анализ и оценка эффективности бизнес-проекта.
• Фандрайзинг и консультирование по инструментам привлечения капитала.

Каждая из этих услуг влияет на инвестиционную деятельность бизнеса, основанную на использовании специальных консультационных технологий, способных повысить вероятность успеха проекта.

Реализация крупных проектов на основе интуиции уже не соответствует экономическим реалиям и не может удовлетворить растущие запросы бизнеса в условиях глобализации и выхода на мировые рынки.

Поскольку ведение бизнеса во многих отраслях сегодня сталкивается с растущей конкуренцией за капитал, сбор средств стал важным элементом инвестиционного консалтинга.

Сбор средств как комплексная услуга включает в себя следующее:

• Поиск потенциальных инвесторов и кредиторов.
• Разработка качественной презентации проекта.
• Эффективные коммуникации с крупными поставщиками капитала.
• Моделирование и прогнозирование денежных потоков.
г.
• Финансовые гарантии и др.

На сегодняшний день ключевой задачей инвестиционного консультанта является создание механизмов, обеспечивающих соблюдение интересов участников проекта в долгосрочной перспективе.

Профессиональные услуги в этом контексте помогают компаниям предотвратить серьезные финансовые или репутационные потери, обеспечивая адекватную структуру инвестиционного соглашения и надлежащее управление финансовыми потоками.

Инвестиционная группа ESFC имеет долгую историю финансирования крупных инвестиционных проектов по всему миру, включая Испанию и ЕС, Латинскую Америку, Ближний Восток, Восточную Азию и Африку.

Мы готовы предоставить вам передовые инвестиционные консалтинговые услуги для проектов в области машиностроения, добычи и переработки полезных ископаемых, традиционных и возобновляемых источников энергии, нефтегазового сектора, сельского хозяйства, недвижимости и других секторов.

Инвестиционные консультационные услуги для среднего и крупного бизнеса

Этот вид услуг можно рассматривать с двух сторон, в зависимости от типа клиента и его интересов.

С точки зрения компаний реального сектора инвестиционный консалтинг ориентирован на поиск и привлечение финансирования для инвестиционных проектов. С точки зрения потенциального инвестора, эти услуги представляют собой профессиональный поиск, формирование и управление инвестиционным портфелем, максимально соответствующим профилю конкретного инвестора.

В данном разделе мы рассматриваем инвестиционный консалтинг с точки зрения крупного бизнеса, которому необходимо привлечение финансирования и управление финансовыми потоками в рамках инвестиционных проектов.

Если вы заинтересованы в финансировании вашего проекта в ЕС или за рубежом, свяжитесь с экспертами Инвестиционной группы ESFC для получения дополнительной информации.

Определение

Укрупнение и усложнение инвестиционных проектов, совершенствование технологий структурирования и проектного финансирования требуют от руководителей компаний лучшего понимания возможностей и рисков инновационных форм финансирования, специфики взаимодействия с разными инвесторами, обеспечения коммерческих интересов участников проекта и более. В 21 веке даже крупные компании зачастую не в состоянии самостоятельно обеспечить высокое качество инвестиционных процессов.

Эти компании вместе с государственными учреждениями и другими игроками стимулируют спрос на консалтинг.

На этом фоне услуги инвестиционного консалтинга становятся ценным инструментом повышения конкурентоспособности и эффективности компаний за счет использования передовых методов, технологий инвестиционного проектирования, организации и управления инвестиционной деятельностью, управления финансовыми потоками и т. д.

Инвестиционный консалтинг может быть определяется как процесс оказания профессиональных услуг/консультаций бизнесу по разработке, выбору и применению наилучшего варианта проекта, привлечению средств и достижению целевых финансовых показателей.

Цели и объем консультационных услуг

Элементы комплексной инвестиционной консультационной услуги иногда могут предоставляться клиентам как отдельные услуги.

В мировой практике наиболее востребованными услугами являются:

1. Прединвестиционное исследование.
2. Разработка и оценка инвестиционного предложения.
3. Разработка и оценка бизнес-плана.
4. Моделирование финансовых потоков проекта.
г.
5. Анализ деловых возможностей, рисков и уязвимостей.
6. Разработка финансовой модели.
7. Презентация проекта.

Важную роль в данном контексте играют многочисленные сопутствующие услуги, среди которых согласование инвестиционного проекта в органах местного самоуправления, получение лицензий, разработка технической документации и тому подобное.

Целями привлечения внешних экспертов могут быть получение объективной оценки ситуации, профессиональное решение конкретных проектных задач, а также помощь предприятиям в критических ситуациях. Некоторые европейские финансисты выделяют так называемых «консультантов по ресурсам» (специалистов, которые предлагают, что изменить в проекте) и «консультантов по процессам» (специалистов, которые предлагают, как изменить определенные аспекты проекта и обучают клиентов решать проблемы).

Анализ структуры услуг консалтинговых компаний, специализирующихся на крупном бизнесе, позволяет выделить наиболее важные направления работы корпоративных инвестиционных консультантов.

Сюда входит следующее:

• Минимизация рисков для участников проекта, включая планирование, оценку, анализ и сопровождение реализации инвестиций.

• Обеспечение эффективной коммуникации, состоящей в четком диалоге между владельцем бизнеса и его инвесторами и другими поставщиками капитала.

• Инженерные услуги, включающие техническое усовершенствование компонентов проекта для достижения наилучшего результата для участников.

Наша команда специалистов с более чем 20-летним опытом проектного финансирования готова решить любые проблемы, возникающие в процессе инвестирования.

Свяжитесь с представителями ESFC, чтобы узнать больше.

Спрос на инвестиционный консалтинг

В последние годы мировой спрос на услуги инвестиционного консалтинга растет за счет малого и среднего бизнеса, крупного бизнеса, банков и государственных органов.

Хотя относительная доля МСП в структуре спроса увеличилась, безусловно, крупные и дорогостоящие проекты реализуются с участием транснациональных компаний и правительств.

Все более актуальными для инвесторов становятся такие услуги, как поиск объектов инвестирования, соответствующих определенным требованиям, Due Diligence и комплексная оценка эффективности проекта, а также юридическое сопровождение. Инициаторов крупных проектов в первую очередь интересует разработка финансовой модели/бизнес-плана, подготовка проектной документации для инвесторов, поиск и привлечение источников финансирования, определение наиболее целесообразных схем использования ресурсов.

Такие услуги в рамках крупных инвестиционных проектов достаточно дороги, так как требуют от консалтинговых компаний использования передовых технологий, опыта, знаний и деловых контактов.

Классификация услуг инвестиционного консультирования

Ведущие финансовые эксперты рассматривают инвестиционный консалтинг как элемент стратегического бизнес-консалтинга.

Ряд международных компаний включают его в перечень услуг финансового консалтинга, что логично. С другой стороны, некоторые консалтинговые фирмы выводят бизнес-планирование или финансовое моделирование за рамки услуг инвестиционного консалтинга.

Инвестиционный консалтинг связан с реализацией проектов в реальном секторе экономики (хотя это вовсе не исключает использования ценных бумаг для финансирования), биржевой консалтинг ориентирован на финансовые вложения.

Очевидно, что данный вид услуг нуждается в дополнительной систематизации и более четкой классификации, которая в настоящее время отсутствует.

Любой инвестиционный проект состоит из нескольких стадий жизненного цикла, которые включают предынвестиционную стадию, инвестиционную стадию, стадию эксплуатации и стадию окончательной ликвидации.

Предусмотрена следующая последовательность действий участников в рамках проекта:

1. Формирование инвестиционных намерений и общей концепции проекта.
2. Проведение детального и всестороннего прединвестиционного анализа.
3. Строительство/приобретение объекта и подготовка его к эксплуатации.
4. Эксплуатация объекта с целью получения прибыли.
5. Закрытие/ликвидация проекта.

Характерные особенности каждой стадии проектного цикла определяют соответствующую структуру инвестиционно-консультационных услуг для бизнеса.

Это позволяет предложить следующую классификацию:

• Разработка инвестиционного проекта (от планирования до подписания инвестиционного договора) и сопровождение клиента на всех этапах.

• Оценка эффективности и комплексная экспертиза инвестиционного проекта.

• Оптимизация источников и методов финансирования, привлечение средств в разрезе выбора оптимальных источников финансирования для конкретного проекта.

• Консультирование клиентов по оптимальным инструментам инвестирования, включая анализ актива на предмет его покупки/продажи (Due Diligence), оценку инвестиционной привлекательности компании, определение приоритетных направлений инвестирования и многое другое.

Ниже мы более подробно рассмотрим каждый вид инвестиционно-консалтинговых услуг, сосредоточив внимание на сборе средств (привлечении капитала для проектов) как наиболее важном аспекте бизнеса.

Разработка проекта и инвестиционный меморандум

В рамках привлечения капитала для финансирования крупных проектов консалтинговые компании могут разработать стратегию и бизнес-план, а также составить инвестиционный меморандум.

Эта деятельность имеет решающее значение с точки зрения заинтересованности и осведомленности инвесторов.

Инвестиционно-консалтинговые компании предлагают клиентам разработку проектных документов по стандартам/рекомендациям ЮНИДО, Европейского банка реконструкции и развития или специализированного финансового органа принимающей страны.

Консультационные услуги по разработке инвестиционного проекта включают в себя:

• Оценка отрасли и конкретного объекта инвестирования.
• Профессиональный финансовый и юридический анализ инвестиционного проекта.
• Подготовка аналитического отчета, бизнес-плана и подробной дорожной карты для клиента.
• Установление контрольных точек и промежуточных индикаторов для мониторинга проекта.
• Презентация проекта потенциальным участникам.

По желанию клиента может быть подготовлена ​​информация об альтернативных направлениях и проектах, а также оценка выбранных компаний-исполнителей, ответственных за реализацию проекта.

Консультационное сопровождение проекта – помощь в режиме реального времени со стороны профессиональных консультантов, которые ежедневно помогают решать бизнес-задачи.

Данный вид услуг позволяет крупному бизнесу избежать дорогостоящих ошибок при реализации проектов, а также помогает в решении менее значимых задач, на которые клиенты не всегда могут выделить время и человеческие ресурсы.

Консультационное сопровождение проектов целесообразно для следующих клиентов:

• Компании, столкнувшиеся с системными трудностями инвестирования и не имеющие четкого представления о дальнейшем ходе проектов.

• Компании, которым необходимо привлечь эффективную внешнюю инвестиционную команду для реализации проектов, включая управление финансовыми потоками.

• Компании, нуждающиеся в привлечении дополнительного финансирования для крупных капиталоемких проектов и не имеющие соответствующего опыта.

Ниже представлены документы, которые необходимо предоставить инвесторам для успешной реализации проекта. Неоценимую помощь в разработке и представлении этих документов могут оказать компании, специализирующиеся на инвестиционном консалтинге для крупного бизнеса.

Стол: Краткое описание пакета документов для презентации крупного проекта.

Тип документа	Краткое описание
Инвестиционный тизер	Краткая презентация проекта. Это первый важный документ для потенциального инвестора, который призван привлечь внимание инвестора без раскрытия деталей и обеспечить попадание в шорт-лист интересных проектов.
ТЭО	Это подробный документ, в котором раскрываются планы развития и размещения объекта инвестирования, его проектная мощность, технические аспекты, потребности в энергии, сырье и топливе и т.д.
Бизнес-план	Бизнес-план – это тщательно подготовленный документ, раскрывающий все аспекты любого коммерческого проекта. План позволяет участникам пересмотреть и скорректировать, при необходимости, меры по реализации бизнес-идеи, определить финансовую поддержку и возможные выгоды.
Инвестиционное предложение	Этот документ должен представить проект инвесторам с целью привлечения капитала. Обычно он содержит описание проекта, а также оценку денежных потоков на определенном временном горизонте и оценку возврата инвестиций. Этот документ крайне важен для структурирования соглашения, построения финансовой модели проекта и перспектив его реализации.
Варианты выхода инвесторов из проекта в будущем	Это может быть самостоятельный документ или часть инвестиционного предложения. Варианты выхода инвесторов из проекта должны обосновывать возможность продажи активов и получения прибыли, например, выкуп акций менеджментом, размещение акций на открытом рынке (IPO) и т.п.

Наконец, следует отметить инвестиционный меморандум, который разрабатывается для наиболее эффективного представления проекта потенциальным инвесторам.

Качество этого документа во многом определяет шансы на привлечение финансирования.

Инвестиционный меморандум – презентационный документ с подробной информацией о бизнесе и проекте, разрабатываемый для привлечения финансирования. Документ содержит структуру договора с потенциальным инвестором, подробный анализ компании и ее деятельности с учетом привлеченных инвестиций. Он включает меры по обеспечению оптимального взаимодействия между инвестором, собственниками и руководством проекта после получения финансирования.

Анализ эффективности инвестиционного проекта

Комплексный анализ эффективности инвестиционного проекта всегда был трудоемкой процедурой, предполагающей прогнозирование и моделирование денежных потоков, оценку рисков и разработку мер по их минимизации. Во многих случаях компании не имеют собственных отделов, укомплектованных опытными специалистами для качественного выполнения этой задачи.

Профессиональная поддержка компаний, предоставляющих услуги инвестиционного консалтинга, помогает бизнесу решать столь важные задачи на высоком уровне.

Профессиональная оценка бизнес-плана связана с оценкой полноты, достоверности и актуальности информации, точности расчетов, обоснованности параметров, оценки рисков, выявления слабых сторон проекта и их влияния на результаты, сценария анализ эффективности и др. Эти и другие услуги дают инициаторам проекта очевидные преимущества.

Привлечение инвестиционных консультантов для оценки эффективности крупных проектов позволяет владельцам компаний экономить значительные средства, повышает шансы на привлечение финансирования на адекватных условиях и обеспечивает рост бизнеса.

Очевидно, что принимать решения интуитивно в таких случаях было бы самонадеянно и довольно рискованно.

Инвестиционная команда ESFC Investment Group готова помочь Вашей компании с анализом эффективности проекта и подготовить необходимую проектную документацию на высоком профессиональном уровне.

Для получения подробной информации свяжитесь с нашим официальным представителем.

Комплексная проверка и оценка рисков

Для оценки рисков покупки активов или участия в проекте организации и компании часто обращаются к инвестиционным консультантам для проведения Due Diligence (DD).

Due Diligence — комплексная процедура комплексной проверки бизнес-процессов компании или инвестиционного проекта, оценки их юридической чистоты и коммерческой привлекательности как объектов инвестирования для обоснования инвестиционных решений и минимизации инвестиционных рисков.

Причин для проведения Due Diligence может быть несколько:

• Подготовка к купле-продаже компании и/или ее доли.
• Оценка инвестиционной привлекательности компании или проекта.
г.
• Подготовка соглашения о слиянии или поглощении.
• Проверка потенциального партнера и др.

Среди задач Due Diligence инвестиционные консультанты выделяют определение текущей цены актива и его будущей цены на инвестиционном горизонте для определения рентабельности проекта.

Целью глубокой проверки может быть минимизация информационной асимметрии между инвесторами и инициаторами проекта для более эффективного и безопасного инвестирования.

DD стремится избежать или уменьшить следующие риски:

• Покупка компании по завышенной цене.
• Неисполнение долговых обязательств заемщиком.
• Потеря активов из-за участия в рискованном проекте.
• Причинение вреда деловой репутации компании.
• Признание сделки недействительной.
• Иски и санкции.
• Корпоративные конфликты.

Due Diligence в рамках инвестиционного консультирования предполагает изучение всех аспектов бизнеса, включая маркетинговые, финансовые, технические и юридические.

По результатам проведенных мероприятий все направления деятельности компании (проекта) объединяются в один отчет, содержащий экспертные заключения о рентабельности и рисках проекта.

Поскольку привлечение капитала для крупных инвестиционных проектов является наиболее важной и сложной частью услуг инвестиционного консалтинга, мы выделим этот элемент в отдельный раздел для более подробного обсуждения ниже.

Фандрайзинг: привлечение инвестиций для крупного бизнеса

Фандрайзинг, или привлечение средств для инвестиционных проектов, сегодня считается популярной услугой инвестиционного консалтинга.

Организация финансирования бизнес-проекта – длительный, сложный и затратный процесс, который тем не менее не дает 100% гарантии успеха каждого предлагаемого проекта.

Привлечение средств в бизнес-консалтинге означает комплекс последовательных мероприятий по поиску и привлечению инвесторов. Поэтому некоторые консалтинговые компании определяют эту услугу как инвестиционное финансирование.

Хороший инвестиционный консультант всесторонне обосновывает использование различных инструментов и методов финансирования и разрабатывает оптимальную финансовую схему.

На это влияют следующие факторы:

• Сроки реализации инвестиционного проекта.
• Тип проекта и текущая отраслевая специфика.
• Конкретная стадия проектного цикла.
• Система налогообложения в стране пребывания.
• Структура активов компании.
г.
• Рынок капитала и др.

Во всех случаях целью данной деятельности в рамках оказания инвестиционных консультационных услуг является привлечение капитала на выгодных для клиента условиях с использованием таких инструментов, как долгосрочные кредиты, выпуск акций, лизинговые инструменты, и др. Часто эти задачи решают инструменты проектного финансирования (ПФ).

Финансирование инвестиционного проекта должно обеспечивать следующие эффекты:

• Привлечение достаточных средств по проекту в целом и по каждому этапу инвестиционного цикла в соответствии с графиком их реализации.

• Минимизация рисков и затрат участников проекта, каждый из которых стремится получить наибольшую выгоду и имеет свои требования к результатам.

Наибольший интерес к привлечению инвесторов возникает на этапах запуска компании (проекта) или ее быстрого роста. Консалтинговые компании имеют огромные базы данных потенциальных инвесторов, понимают их профиль и стратегию. Этими контактами также пользуются потенциальные инвесторы.

Типы инвесторов и стратегии привлечения средств

Цели инвестора всегда формулируются посредством разработки четкой инвестиционной стратегии или инвестиционного плана, следование которым в долгосрочной перспективе должно привести к достижению целей. Инвестор достигает этих целей, приобретая различные активы на определенный срок.

Процесс инвестирования включает следующие этапы:

1. Поиск и покупка доходного актива.
2. Получение дохода за период владения активом.
г.
3. Поиск нового покупателя актива.
4. Продажа актива.

Доход за инвестиционный период состоит из регулярного дохода за период владения активом и конечного дохода в результате изменения рыночной стоимости актива:

• Пассивные инвестиционные стратегии : деятельность инвестора заканчивается приобретением актива, после чего он получает дивиденды или прибыль (так называемая стратегия «купи и держи»).

• Активная инвестиционная стратегия : инвестор заинтересован в росте доходов и капитализации актива (увеличение стоимости с течением времени). В этом случае инвестор стремится получить больше денег от роста стоимости своего актива, отслеживая изменения стоимости и будучи готовым продать его в любой момент.

Разные типы инвесторов имеют разные мотивы и цели участия в проекте, их привлекают на разных стадиях проектного цикла.

Таким образом, в зависимости от типа проекта стадии жизненного цикла цели инвестиционных раундов различаются.

Важно учитывать эти этапы при разработке стратегий привлечения средств для крупного бизнеса, так как эти стратегии должны полностью вписываться в понимание инвестором своих финансовых интересов на каждом этапе и его продолжительности.

Таблица: Типы инвесторов в крупные бизнес-проекты и их особенности.

Типы инвесторов	Краткое описание, преимущества и недостатки
Венчурные инвесторы	Венчурный инвестор финансирует высокорисковые инновационные проекты на ранних стадиях их жизненного цикла с расчетом на высокую доходность. Этот тип инвестора в конечном итоге участвует в проекте, продавая актив после значительного увеличения рыночной стоимости.
	Преимущества : венчурный инвестор является важным источником среднесрочного капитала на ранних стадиях компании или проекта.
	Недостатки : стремится получить высокую норму прибыли, через 2-3 года продает свою долю; не является экспертом в отрасли и не является источником технических знаний или ноу-хау.
Финансовые инвесторы	Финансовый инвестор стремится приобрести долю в высокодоходном перспективном проекте и со временем перепродать активы. Покупает миноритарный пакет после планирования оптимальной стратегии выхода. Обычно этот тип инвестора не участвует в формировании стратегии развития бизнеса.
	Преимущества : не участвует в управлении, являясь важным источником среднесрочных инвестиций; готов к высоким рискам и не претендует на управление проектами.
	Недостатки : обычно не является специалистом в отрасли и не привносит никаких специальных знаний и ноу-хау; стремится получить высокую норму прибыли, продает акции в среднесрочной перспективе.
Стратегические инвесторы	Стратегический инвестор часто заинтересован в приобретении контрольного пакета акций компании с активным участием в управлении; он стремится получить полный контроль над проектом и имеет долгосрочный экономический интерес.
	Преимущества : доступ к технологиям, новым рынкам, деловым контактам; обеспечение защиты от рейдерства или иных противоправных действий; готовность инвестировать значительные средства и сосредоточиться на стратегическом развитии объекта инвестирования.
	Недостатки : цели инвестора могут не совпадать с целями других владельцев проекта; участие в управлении и принятии стратегических решений; риски смены руководства и потери проекта.
Государственные инвесторы	Публичный инвестор привлекается в результате IPO (продажи акций компании на бирже). Этот тип инвестора не имеет явного влияния на стратегию развития и управление проектами.
	Преимущества : он не участвует в повседневном управлении компанией; может служить источником долгосрочного капитала и не требует определенной нормы прибыли на инвестиции.
	Недостатки : большие затраты на аудит, листинг, реестры, PR, отсутствие реальной экспертной и консультационной поддержки.

Важно не ограничивать деятельность поиском инвестора соответствующего профиля.

В случае финансирования крупных проектов речь идет о комплексном обслуживании, включающем поиск инвесторов или кредиторов для проекта, разработку привлекательного предложения, организацию эффективных коммуникаций, разработку финансовой модели, и т. д.

Поиск поставщика капитала в инвестиционном консалтинге — это только первый шаг к успеху проекта. Второй шаг зависит от соответствующей подготовки проекта и команды по привлечению инвестиций (презентация и общение). Основная задача консультанта при организации инвестиционного раунда – создание сбалансированных механизмов защиты интересов сторон в долгосрочной перспективе.

Стратегия и алгоритм привлечения крупных инвестиций

Очевидно, что правильно организованная стратегия привлечения инвестиций для крупных инвестиционных проектов оказывает решающее влияние на шансы на успех того или иного проекта.

Профессиональная стратегия сбора средств должна включать следующее:

• Определение необходимой суммы инвестиций.
• Анализ и сравнение альтернативных источников привлечения средств.
• Определение целевой аудитории проекта (инвесторы, кредиторы).
г.
• Разработка инвестиционного предложения и его отправка инвесторам.
• Разработка эффективного варианта закрытия проекта (выход участников).
• Организация эффективной презентации проекта.
• Общение между участниками.
• Структурирование сделки.

Составной частью услуг по привлечению средств являются так называемые Investor Relations (IR), включающие в себя организацию информационно-аналитических мероприятий, направленных на установление и развитие двусторонней коммуникации с инвесторами, финансовыми аналитиками, кредиторами, партнерами и другими участниками.

Инструментарий по связям с инвесторами включает в себя отчеты компаний, базы данных инвесторов и кредиторов, контакты с деловыми СМИ, пресс-релизы и брифинги для целевой аудитории, презентации финансовых результатов, инвестиционных планов, программ и т. д. Целью этих действий является доведение перечисленным участникам информацию, необходимую для принятия обоснованных инвестиционных решений.

Ниже мы предоставили типовой алгоритм взаимодействия с потенциальным инвестором.

Изучение профиля инвестора

Компании, предоставляющие услуги инвестиционного консалтинга для крупного бизнеса, специализируются на сборе и систематизации ценной информации об инвестиционном профиле потенциальных партнеров.

Эта информация может быть успешно использована для привлечения финансирования конкретных проектов.

Суть изучения профиля инвестора заключается в том, чтобы выяснить его инвестиционную стратегию, допустимый уровень риска, возможный объем финансирования, желаемую долю в проекте и приоритеты, предпочтительные этапы инвестирования, отрасли, регионы и другие особенности.

Подготовка презентации проекта

Подготовка презентации инвестиционного проекта включает в себя:

• Цель и параметры проекта.
• Сроки и этапы реализации инвестиционного плана.
• Информация об инициаторе (команда, квалификация, опыт).
• Рынок, отрасль и конкурентная среда.
• Технология, описание продуктов и услуг.
• Объем инвестиций и источники финансирования.
г.
• Финансовые модели и прогнозы.
• Инвестиционный план.

Презентация проекта должна быть исчерпывающей, но в то же время лаконичной, ясной и убедительной.

Важно в сжатые сроки описать сильные стороны проекта, предоставить несколько сценариев развития событий и указать параметры, влияющие на его результат, выделить базовый сценарий и проанализировать период окупаемости.

Удобный формат подачи информации о проекте, рассчитанный на 3-5 минут внимания потенциального инвестора, наряду с хорошо выстроенной структурой презентации, обеспечивают отличный результат на последующих этапах взаимодействия.

Структурирование договора и выбор инвестора

Этот элемент сотрудничества с потенциальными инвесторами считается самым сложным и трудоемким в инвестиционном консалтинге.

В состав сделки входят:

• Участники проекта.
• Условия финансирования проекта.
• Оптимальная структура капитала и методы финансирования.
• Условия финансирования: снижение рисков для участников.

Классический подход к финансированию крупных бизнес-проектов заключается в поиске наиболее подходящего сочетания собственного капитала и заемных средств. Преимущества и недостатки каждого из этих источников хорошо известны и описаны в наших статьях.

Гибридные финансовые инструменты

Современные проекты характеризуются повышенной степенью риска, что неоднократно демонстрировалось на примере негативного влияния рыночных и политических факторов на различные компании (9).1830 например, отраслевые санкции, которые широко применялись в последние годы на фоне роста геополитической напряженности ).

Стремясь максимально обезопасить себя, участники проекта прибегают к использованию инструментов гибридного финансирования, которые увеличивают прибыль и защищают инвесторов от последствий банкротства проекта.

Гибридные финансовые инструменты включают, но не ограничиваются:

• Конвертируемый вексель : долговая ценная бумага, владелец которой имеет право конвертировать ее в долю проекта по истечении определенного периода времени.

• Мезонинное финансирование : промежуточный инструмент между банковскими кредитами и частным капиталом. Это комбинация нескольких инструментов с разным уровнем риска и доходности.

• Варрант : опцион, дающий право на приобретение определенного количества акций компании (объекта инвестирования) по заранее установленной цене.

Механизмы защиты каждого из перечисленных гибридных инструментов уникальны и применимы к определенным типам проектов и/или условиям их реализации.

Разработка оптимальных способов защиты участников проекта в той или иной форме является обязанностью инвестиционно-консалтинговых компаний.

Ниже мы кратко расскажем об оборотной стороне консалтинговых услуг, ориентированных на удовлетворение интересов потенциальных инвесторов, будь то физические лица, организации и компании различных форм собственности, планирующие инвестировать в перспективные проекты в реальном секторе.

Услуги инвестиционного консультирования для потенциальных инвесторов

В широком смысле инвестиционный консалтинг – это профессиональные услуги, связанные с подбором подходящих финансовых инструментов и объектов инвестирования для клиентов в различных сферах деятельности, от финансирования реального сектора экономики до финансовых активов.

Консультант по инвестициям выбирает для своих клиентов активы, в которые стоит инвестировать, основываясь на анализе финансового положения и целей клиента.

В первую очередь данный специалист дает подробные рекомендации по информированию инвестора и описанию механизмов работы того или иного инвестиционного продукта, включая определение уровня риска, временного горизонта или определение планируемой доходности и первоначального взноса.

Кроме того, оказывает профессиональные услуги по управлению финансовыми потоками инвестиционных проектов и предлагает другие услуги для крупного бизнеса:

• Управление инвестиционными проектами.
г.
• Подготовка инвестиционного меморандума для партнеров.
• Разработка и экспертиза инвестиционных проектов.
• Анализ и мониторинг инвестиционных проектов.
• Разработка подробных бизнес-планов проектов.
• Управление финансовыми рисками.
• Сопровождение проекта от А до Я.
• Привлечение средств и т. д.

Несмотря на широкие возможности поставщиков инвестиционных консультационных услуг, окончательные инвестиционные решения остаются за клиентом, и консультационные услуги не создают никаких обязательств.

Инвестиционный консалтинг относится к категории брокерских услуг. Деятельность в этой сфере строго регламентирована и ограничена национальным законодательством той или иной страны, а в разных странах инвестиционный консалтинг может иметь уникальные особенности и ограничения.

В частности, для оказания таких услуг может потребоваться специальная лицензия. Таким образом, предоставление любых платных или бесплатных консультаций и рекомендаций в отношении акций или облигаций или паев инвестиционных фондов может осуществляться только лицензированными организациями (компаниями).

Причины использования консультационных услуг по инвестициям

Работа инвестиционного консультанта связана с процессом оценки рисков и вложения ресурсов в такие инструменты, которые могут принести наибольшую отдачу.

Их нанимают банки, брокерские фирмы, инвестиционные фонды, крупные транснациональные корпорации, МСП и частные инвесторы.

Тесное сотрудничество между инвестором и инвестиционным консультантом, включая взаимный обмен информацией и идеями, может помочь проанализировать финансовую ситуацию и указать наилучшие пути для успешного инвестирования.

Повторим, окончательное инвестиционное решение принимает инвестор, соглашаясь на определенный риск и основываясь на рекомендациях эксперта. Услуги инвестиционного консалтинга сильно индивидуализированы, поэтому портфель активов, который инвестор формирует при поддержке консультанта, всегда будет уникальным.

Основные обязанности инвестиционного консультанта включают следующее:

• Консультирование частных клиентов по различным инструментам.
• Управление инвестиционным портфелем с использованием оптимальных финансовых инструментов.
г.
• Консультирование компаний по вопросам слияний, поглощений и изменений в структуре капитала.

Консультант по инвестициям в основном выполняет задачи, связанные с заключением договоров на оказание своих услуг через посредничество инвестиционной компании или обеспечение исполнения таких договоров.

Консультант также получает и передает заказы на покупку или продажу ценных бумаг или прав на участие в институтах коллективного инвестирования от имени своих клиентов.

Существует много очень важных вопросов, которые клиенты должны учитывать при подготовке к инвестициям, и инвестору может дорого обойтись, если он упустит какую-либо часть этой головоломки. По этой причине очень важно консультироваться со специалистами, ведь эта область очень широкая и сложная.

Услугами инвестиционных консультантов могут воспользоваться компании и частные лица, не имеющие опыта или знаний в сфере инвестирования и имеющие свободные финансовые ресурсы, которые они хотели бы инвестировать с приемлемой отдачей.

Естественно, услуги инвестиционного консалтинга сопряжены с дополнительными расходами, но с точки зрения возможной потенциальной выгоды или предотвращения больших убытков, это, безусловно, хорошо вложенные деньги.

При поиске инвестиционно-консалтинговой компании эксперты рекомендуют выбирать ту, которая пользуется хорошей репутацией среди клиентов и имеет солидный опыт работы в данной сфере.

Хороший консультант по инвестициям способен разумно управлять капиталом, доверенным ему клиентом, незнакомым с финансовыми рынками. Кроме того, консультант имеет некоторые обязанности в соответствии с местным инвестиционным законодательством. Если инвестиционный совет не соответствует стандартам, консультант может быть привлечен к ответственности за убытки, понесенные инвестором из-за его неправильного совета.

Как правильно выбрать инвестиционного консультанта?

Вы можете начать поиск с лицензирующего органа соответствующей страны. Однако эксперты рекомендуют полагаться на неофициальные каналы, учитывая опыт других компаний или частных инвесторов.

При выборе инвестиционного консультанта необходимо непосредственно сравнивать их предложения, обращая внимание на следующие моменты:

• Наличие лицензии (если применимо).
г.
• Практический опыт работы на рынке и портфолио.
• Состав экспертной группы и квалификация консультантов.
• Стоимость и подробный перечень предоставляемых услуг.
• Порядок оплаты и ответственность.

Также рекомендуется проверить, взимает ли консультант разовую плату или клиент должен платить ежемесячно за создание и текущее обслуживание инвестиционного портфеля. Обычной практикой является взимание комиссии с прибыли, полученной по совету инвестиционного консультанта.

Мнения нынешних и бывших клиентов являются источником ценной информации о поставщиках инвестиционных консультационных услуг.

Важно выяснить возможности комплексного обслуживания инвестора.

Прежде всего, хороший инвестиционный консультант должен проанализировать профиль клиента, то есть проверить принятие инвестиционного риска, инвестиционный горизонт и инвестиционные возможности клиента. На основании анализа специалист может порекомендовать, какие виды инвестиций ему подходят.

Если инвестиционно-консалтинговая компания начинает взаимодействие с продвижением конкретного проекта без изучения инвестиционного профиля клиента, это тревожный сигнал.

Еще одним тревожным сигналом должна быть настойчивая рекомендация одного конкретного инвестиционного инструмента как наилучшего и единственного решения.

В данном случае мы, скорее всего, занимаемся продажами, а не консультациями.

Наши консультационные услуги в области инвестиций

Успешная инвестиционная деятельность компаний в условиях жесткой конкуренции требует наличия грамотных специалистов и современных технологий.

Инвестиционный консалтинг как специализированный вид консалтинга в различных сферах инвестиционной деятельности содержит в себе потенциал повышения эффективности и конкурентоспособности капиталоемких проектов.

Инвестиционные консультационные услуги ESFC включают, но не ограничиваются:

• Анализ инвестиционных проектов.