Содержание
Доходы от инвестиций за границу. Опционы и акции
Все чаще граждане Украины сталкиваются с вопросом, как учитывается и облагается доход от инвестиционного дохода за пределами Украины.
Инвестиционным доходом признается прибыль от инвестиционной деятельности за границей: купля-продажа акций и других ценных бумаг, дивиденды, сделки с недвижимостью и прочее, и при этом обязательно учитывается курсовая разница (пп. 170.2.2. п. 170.2 ст. 170 НК Украины). И согласно пп. 170.11.1 п. 170.11 ст. 170 и п.13.3 ст. 13 НК Украины такой доход подлежит обложению налогом на доходы физических лиц (ставка 18 %), а согласно п. 16 подраздела 10 раздела ХХ НК Украины, еще и военным сбором (1,5%).
Облагаются ли налогами опционы?
Нет. Опцион не имеет признаков ценной бумаги, корпоративных прав или иного инвестиционного актива. Опционы, которые часто предлагаются европейскими или американскими компаниями своим сотрудникам, менеджерам, партнерам, являются всего лишь предложением купить на определенных условиях акции компании.
Если данным опционом не воспользоваться, то он так и останется всего лишь предложением, и никаких акций у «инвестора» не возникнет.
Когда же опцион используется, заключается сделка по приобретению акций (иных ценных бумаг). Вот именно такая сделка и представляет собой инвестицию за границу, по которой украинский гражданин перечисляет денежные средства за границу, а взамен получает в собственность акции.
Что и как облагается налогами?
Став собственником акций или иных активов ценных бумаг, гражданин приобретает статус инвестора, но прибыль еще не возникает, наоборот, в наличии только расходы на приобретение активов.
В таком случае инвестор должен только отчитываться за такие права собственности акций, но только в определенных случаях, о которых наши юристы писали отдельно.
Инвестиционный доход возникает только, когда инвестиция начинает приносить прибыль: дивиденды или продажу акций. При этом, доход рассчитывается по формуле:
«Стоимость продажи акций – стоимость покупки акций = размер инвестиционного дохода от операций с данным пакетом корпоративных прав».
Поэтому, только если сумма продажи акций превышает сумму их предыдущей покупки, у инвестора возникает инвестиционный доход и он должен платить НДФЛ от такой разницы.
Как правильно оформить инвестицию?
Порядок перевода денежных средств (в валюте или гривне) для приобретения корпоративных прав (акций) иностранных юридических лиц, регулируется Постановлением НБУ № 5 от 02.01.2019 года (п. 88-106).
Согласно п. 88 указанного Постановления, гражданин Украины имеет право переводить денежные средства со своего текущего счета в банке Украины за границу с целью приобретения корпоративных прав (акций) иностранных юридических лиц на сумму не более 100 000 ЕВРО в год.
До февраля 2019 г. существовали особые правила инвестирования за пределы Украины. На данный момент все упростили: инвестор может свободно покупать активы за рубежом (инвестировать за границу) в пределах так называемых е-лимитов. На практике это выглядит следующим образом: инвестор обращается в свой банк с целью перевести денежные средства за границу в качестве инвестиции (покупка акций, недвижимости и прочее), банк после проверки документов отправляет заявку в НБУ, НБУ проверяет не превышение инвестором лимита в 100 000 евро в отчетном году и дает свое согласие на такую инвестицию.
Поэтому, необходимо обратиться в банк и предоставить данные об эмитенте (компании, которая выпустила акции), проект контракта, банковские реквизиты. Перечень документов законодательно не закреплен, поэтому банк самостоятельно может определить такой перечень.
Банк должен проверить эмитента относительно перечня юрисдикций, в которые инвестирование является ограниченным, провести проверку происхождения инвестиций (денежных средств) и прочие внутренние проверки, и передать в Национальный банк Украины путем использования программы АИС «Лимиты» (п. 98 Постановления).
После получения указанного выше сообщения от НБУ, банк, в котором у гражданина Украины открыт текущий счет, проводит операцию по переводу денежных средств для приобретения корпоративных прав (акций) иностранных юридических лиц.
После этого инвестор может получить акции (иные ценные бумаги), и сделка считается закрытой.
Именно соблюдение указанного выше порядка предоставит возможность подтвердить расходы инвестора на приобретение акций за границей.
Если денежные средства были перечислены без соблюдения приведенного порядка, налоговая служба Украины будет считать, что расходы на инвестиции являются не подтвержденными, а потому при расчете инвестиционного дохода не подлежат учету.
Если же соблюсти приведенный порядок, то любые возражения налоговой службы можно будет успешно оспорить в судебном порядке, о чем свидетельствует положительная практика юристов. Доказательства расходов, понесенных инвестором, подаются в суд, который отменяет необоснованные решения налоговой службы по данному вопросу.
Что делать, если возникает инвестиционный доход?
Получив инвестиционный доход инвестор обязан:
- Подать налоговую декларацию ежегодную по месту регистрации в установленные сроки.
- Самостоятельно рассчитать размер налогов (НДФЛ + военный сбор) и уплатить их в установленные сроки.
Для получения юридических консультаций, юридического сопровождения инвестиций за границу, а также их защиты (в т.
ч. в спорах с налоговой службой Украины) Вы можете обратиться в юридическую компанию «Зильвер»: +380980027825 или имейлу: [email protected].
Также рекомендуем следующие юридические консультации:
Налогообложение ООО и зарплат сотрудников
О юридических особенностях создания IT-компании в Украине
Образец договора с IT-специалистом
Анкета для учредителей ООО
Юридическая компания «Зильвер» в Facebook
Юридическая компания «Зильвер» в Instagram
7-10% годовых не вариант? — Кто предложит 30-процентную доходность
Исторически инвестиции на фондовом рынке приносят в среднем 7−10% годовых. Это вполне приемлемая доходность в мире. Украинцы привыкли зарабатывать гораздо больше, но и теряют они чаще. От чего зависит доходность финансовых инструментов и какую инвестиционную стратегию лучше выбрать, «Минфину» рассказала финансовый советник, сооснователь компании по управлению финансами SMART Алина Шух.
«Сколько я заработаю?» — самый первый вопрос каждого перед выбором инвестиций.
И, несмотря на то, что невозможно ответить коротко, потому что все зависит от срока инвестиций, суммы вклада, терпимости к риску, времени инвестиций и многих других параметров, я отвечу одним предложением. Исторически инвестиции на фондовом рынке приносят 7−10% доходности.
«7%? Что-то мало. Я слышал о предложениях 25 и 30%. И даже о 5% в месяц».
Так уж мы устроены. Хочется услышать ответ здесь и сейчас. Инсайт, который изменит жизнь в лучшую сторону. Но…
Средняя историческая доходность считается как доходность S&P500. Индекс S&P 500 включает около 500 крупнейших публичных компаний Америки. Доля фондового рынка США составляет 60% всего мира. То есть когда инвесторы говорят «рынок», они обычно подразумевают S&P 500.
То есть 80% крупнейших компаний развитой страны мира исторически приносят 7−10%. Успешными инвесторами и фондами признаются те, которые заработали больше, чем принес S&P500, а это не так просто. По последним исследованиям, только 14% инвестиционных фондов могут приносить больше, чем доходность «рынка», в течение 3+ лет.
Источник: spglobal.com
Откуда берутся предложения в 30%
Доходность всегда ходит вместе с риском. Не хотите рисковать — ваша доходность будет в пределах 1,5−4%. Это инвестиции в долг США. Конкретно они считаются risk free. И любые другие компании оцениваются по их риску = безрисковая ставка + премия за риск компании. Чем надежнее компания, тем меньшую доходность она будет приносить инвесторам.
Премия за риск представляет собой форму компенсации для инвесторов. Она является платой за терпимость к риску в данной инвестиции, по сравнению с безрисковым активом.
А теперь посмотрим, почему в Украине привыкли слышать о более высокой доходности.
Украина и до полномасштабной войны была достаточно рискованной страной. Наш долг (доходность по еврооблигациям) для иностранных инвесторов приносил 7,75%, тогда как долг США — 2%.
Бизнес сам по себе — очень рискованная затея. Его успех и выживание зависят от руководства, команды, правового регулирования страны, внешних обстоятельств и т.
д. Поэтому вкладывать деньги в компании всегда рискованно. Долг Apple, к примеру, сейчас стоит 4,5%. А это одна из самых крупных в мире компаний с профессиональным менеджментом и устойчивым брендом.
А теперь представьте деда Петра, который решил открыть обменники криптовалюты в Тернополе и предлагает вам проинвестировать эту затею.
Конечно, учитывая риски Украины, нестабильной экономической ситуации, нерегулируемости самой сферы бизнеса, непонимание компетенций деда Петра и еще 100 факторов, премия за риск должна быть достаточно высокой. Здесь 30% годовых, или даже 5% в месяц могут быть возможными.
Но если, инвестируя в долг США (сейчас, кстати, он приносит 3,8%), или Apple, у вас практически нет шанса потерять деньги, то при займе деду, у вас очень маленький шанс забрать деньги.
Поэтому украинцы привыкли слышать о большей доходности, а мир о «в среднем 7−10% годовых». Но, к сожалению, украинцы привыкли терять деньги гораздо больше, чем этот же мир.
Читайте также: Почему розничные инвесторы продолжают скупать акции Tesla
Загвоздка со средней доходностью
Доходность S&P500 за последние 50 лет в среднем составляла 9,4%.
Но это совсем не значит, что такая доходность была каждый год.
К примеру, в 2008 году S&P500 показал -38,5%, тогда как в следующем году это уже было +23,5%.
С 2012 по 2022 год средняя доходность составила 14,8%. Но в 2021 году это было +26,89%, а в 2022 году -19,44%.
То есть можно ожидать 7−10% на длительном периоде инвестирования, но на коротком периоде доходность может существенно колебаться.
Но если переформатировать: вы можете увидеть как «+», так и «-» на коротком периоде инвестирования. Но вы все еще можете надеяться на доходность 7−10% в течение более длительного времени. Взгляните на чарт от Morningstar.
Он показывает, какую доходность приносил S&P500, если считать за 1 год инвестиций (первый график), 5 лет и 15 лет (2 и 3 графики).
Как видим, исторически при инвестициях более 15 лет не было никакого шанса не иметь дохода вообще.
То есть для долгосрочного инвестора инвестиции становятся не «игрой в рулетку», а прогнозируемым строительством своего капитала.
Читайте также: Акции BuzzFeed взлетели на 300% на новости о внедрении технологий OpenAI
Идеальная «точка входа»: где она
Обычно инвестиции базируются на принципе «купил дешево, продал дорого». Но по статистике, большинство инвесторов делают обратное: покупают, когда слышат много новостей и рекомендаций (как раз, когда все максимально дорого), и продают, когда отовсюду кричат о пузыре, рецессии и скаме (тогда, когда дешево).
Можно ли найти идеальную точку входа для покупки активов и насколько это важно для долгосрочного пассивного инвестора?
«Time, not timing» — очень популярное выражение, подразумевающее: «инвестируйте в долгую, а не ищите самого лучшего времени для инвестиций».
Когда надвигается рецессия, повышаются учетные ставки и весь рынок летит в тартарары, логичным мнением является продать все активы, переждать волатильность, купить, когда цены достигнут «дна», и заработать на росте.
Но дело в том, что, к сожалению, ни один оракул мира не скажет, когда будет то самое «дно».
А это значит, что можно банально пропустить день, когда цены «полетят» вверх.
Посмотрите на график от American Century Investment.
На этом графике показано, что инвестор, который не продавал, а держал активы постоянно, заработал бы $61 тыс… А тот, кто случайно пропустил те самые 10 лучших дней (сидел в наличных, ожидая «дна»), заработал бы $28 тыс. Разница есть, правда?
Это еще не учтены транзакционные расходы на переводы при продаже и покупке, комиссии, налоги, которые нужно уплатить из прибыли, и психологические эффекты, такие как переживания и тревоги.
Покупать долго и постоянно, не суетиться и не пытаться найти идеальное время для покупки — то, что придаст наибольший успех пассивному инвестору.
Читайте также: Инвесторы бегут из традиционных активов: как этим воспользоваться Украине
Что же покупать на фондовом рынке
В течение десятилетий этот вопрос был самым главным для любого инвестора. Ведь выбор хороших активов очень сложный.
И прошлая доходность совсем не означает будущую.
Чтобы получать доходность в течение долгого времени в будущем, нам нужно выбрать хорошие компании. В идеале — уметь читать финансовую отчетность, следить за новостями отрасли, разбираться в макроэкономике.
Но даже профессионалы, которые получают за эту работу сумасшедшие деньги, постоянно ошибаются. Одна из самых крупных инвестиционных компаний мира Vanguard ежегодно проводит анализ ошибок прошлогодних прогнозов. И часто они огромные!
Также выражение «прошлая доходность не означает будущую» доказывает исследование S&P Dow Jones Indices. Они берут самые лучшие по доходности инвестиционные фонды за последние 5 лет и следят за ними следующие 5 лет.
Так вот, никто не остался в топе показателей прибыльности. Но сегодня у нас есть решение.
Акции несут в себе 2 риска:
- риск непосредственно компании (плохой менеджмент или проигрыш конкурентам)
- общеэкономический риск (когда экономике плохо, всем плохо).
Первый риск можно снизить диверсификацией — то есть купить много компаний. Одни вырастут, другие упадут, так риск усреднится. В идеале — купить компании всего рынка. Ведь показывать доходность выше, чем рынок, могут менее 15% профессиональных управляющих активами.
Напомним, что «рынком» часто называют индекс S&P500, который отслеживает 500 крупнейших по капитализации компаний США.
Второй риск, как мы рассматривали выше, можно снизить благодаря времени.
Суть диверсификации
Раньше было достаточно сложно проинвестировать в сотню компаний, чтобы снизить риски. Потому что они стоят денег + это большие транзакционные потери и комиссии.
Многие инвесторы вкладывали деньги в инвестиционные фонды, которыми управляли очень умные люди. Но такие фонды предусматривали минимальную сумму инвестиций и часто не оправдывали ожиданий.
Но с 1993 года компания iShares разработала фонд, который точно отслеживает индекс S&P500 и может торговаться на бирже в виде акций.
Именно тогда появилась возможность действительно инвестировать в «рынок». То есть одним махом покупать индекс, такой как S&P500.
Такие фонды называются ETF (exchange traded fund). На сегодняшний день их существует более 8000. Благодаря им мы можем купить компании с S&P500 (тикер SPY, VOO или IVV) или даже 9400 компаний ВСЕГО мира (тикер VT).
ETF можно купить за несколько сотен долларов, очень легко продать, у них самые маленькие из возможных комиссий и они почти не включают человеческий фактор.
То есть, если инвестировать в течение долгого времени, не выбирать точки входа, а инвестировать постоянно, и не в отдельные компании, а в ETF, вы можете с большой вероятностью претендовать на положительный и очень хороший результат.
Автор:
финансовый консультант, соучредитель SMART
Шух Алина
компания по управлению финансами SMART
Прирост капитала и доход от инвестиций: понимание разницы
Прирост капитала и доход от инвестиций: обзор
Разница между приростом капитала и другими видами инвестиционного дохода является источником прибыли.
Понимание разницы важно во всем, от подачи налогов до планирования пенсионной стратегии.
Капитал относится к первоначальной вложенной сумме. Таким образом, прирост капитала — это прибыль, полученная при продаже инвестиции по более высокой цене, чем первоначальная цена покупки. Инвестиционный доход — это прибыль, полученная от процентных платежей, дивидендов, прироста капитала, полученного в результате продажи ценных бумаг или других активов, а также другая прибыль, полученная с помощью любого инвестиционного инструмента.
Прибыль распределяется между несколькими инвесторами определенным образом в зависимости от того, как были сделаны инвестиции. Вот посмотрите на разницу между приростом капитала и инвестиционным доходом.
Ключевые выводы
- Прирост капитала и другие доходы от инвестиций различаются в зависимости от источника прибыли.
- Прирост капитала — это прибыль, полученная в результате продажи инвестиции по цене, превышающей ее покупную цену.
- Инвестиционный доход — это прибыль от процентных платежей, дивидендов, прироста капитала и любой другой прибыли, полученной через инвестиционный инструмент.
- Налог на прирост капитала имеет краткосрочную или долгосрочную классификацию в зависимости от того, был ли срок владения активом более года.
Прирост капитала
Прирост капитала — это увеличение стоимости капитального актива — будь то инвестиции или недвижимость, — что дает ему более высокую стоимость, чем первоначальная цена покупки. Инвестор не имеет прироста капитала, пока инвестиции не будут проданы с целью получения прибыли.
Например, предположим, что инвестор купил 100 акций компании ABC по цене 10 долларов за акцию. Таким образом, капитальные затраты (CapEx) составляют 10 х 100 долларов, или 1000 долларов.
Теперь предположим, что стоимость каждой акции увеличивается до 20 долларов, в результате чего общая сумма инвестиций составляет 2000 долларов (20 долларов x 100 = 2000 долларов).
Если инвестор продает акции по рыночной стоимости, общий доход составляет 2000 долларов. Таким образом, прирост капитала от этих инвестиций равен общему доходу за вычетом первоначального капитала (2000 – 1 000 долл. США = 1 000 долл. США).
Инвестиционный доход
Физические лица в основном получают чистый доход за счет дохода от занятости, но инвестиции в финансовые рынки также могут приносить дополнительный доход, называемый инвестиционным доходом. Часть инвестиционного дохода относится к приросту капитала. Однако доход, который не является результатом прироста капитала, относится к заработанным процентам или дивидендам.
В отличие от прироста капитала, сумма возврата этих инвестиций не зависит от первоначальных капитальных затрат. В примере с приростом капитала предположим, что компания ABC выплачивает дивиденды в размере 2 долларов на акцию за каждую из 100 акций, купленных инвестором. Если дивиденды выплачиваются до продажи акций, полученный инвестиционный доход составляет 2 х 100 долларов, или 200 долларов.
Возьмем другой пример: сберегательный счет на общую сумму 5000 долларов с годовой процентной ставкой 6% принесет инвестиционный доход в размере 300 долларов (5000 долларов x 0,06 = 300 долларов) в первый год своего существования.
Особые указания
Одним из ключевых различий между приростом капитала и другими видами инвестиционного дохода являются ставки, по которым они облагаются налогом. Налоговые ставки варьируются в зависимости от вида инвестиций, суммы полученной прибыли и продолжительности инвестиций.
Прирост капитала классифицируется как краткосрочный, если он получен от актива, который находился во владении менее года. В этом случае краткосрочный прирост капитала будет облагаться налогом как обычный доход за этот налоговый год. Активы, удерживаемые более года до продажи, будут считаться долгосрочным приростом капитала после продажи.
Налог рассчитывается только на чистый прирост капитала за этот налоговый год. Чистый прирост капитала определяется путем вычитания убытков от прироста капитала — доходов, потерянных в результате инвестиций, которые были проданы по цене ниже той, по которой они были куплены, — из прироста капитала за год.
Большинство инвесторов будут платить налог на прирост капитала по ставке менее 15%.
Прирост капитала против. Инвестиционный доход: чем они отличаются
Инвестирование
Раскрытие информации рекламодателем
Мы являемся независимой службой сравнения, поддерживаемой рекламой. Наша цель — помочь вам принимать более разумные финансовые решения, предоставляя вам интерактивные инструменты и финансовые калькуляторы, публикуя оригинальный и объективный контент, позволяя вам бесплатно проводить исследования и сравнивать информацию, чтобы вы могли принимать финансовые решения с уверенностью.
Наши статьи, интерактивные инструменты и гипотетические примеры содержат информацию, которая поможет вам провести исследование, но не предназначены для использования в качестве совета по инвестициям, и мы не можем гарантировать, что эта информация применима или точна в ваших личных обстоятельствах. Любые оценки, основанные на прошлых результатах, не гарантируют будущих результатов, и перед тем, как делать какие-либо инвестиции, вы должны обсудить свои конкретные инвестиционные потребности или обратиться за советом к квалифицированному специалисту.
Как мы зарабатываем деньги
Предложения, которые появляются на этом сайте, исходят от компаний, которые компенсируют нам. Эта компенсация может повлиять на то, как и где продукты будут отображаться на этом сайте, включая, например, порядок, в котором они могут отображаться в категориях списка, за исключением случаев, когда это запрещено законом для нашей ипотеки, жилищного капитала и других продуктов жилищного кредитования. Но эта компенсация не влияет на информацию, которую мы публикуем, или обзоры, которые вы видите на этом сайте. Мы не включаем множество компаний или финансовых предложений, которые могут быть вам доступны.
Редакционное раскрытие
Все отзывы подготовлены нашими сотрудниками. Высказанные мнения принадлежат исключительно рецензенту и не проверялись и не утверждались ни одним рекламодателем. Информация, включая любые ставки, условия и сборы, связанные с финансовыми продуктами, представленная в обзоре, является точной на дату публикации.
ДОЛЯ:
kate_sept2004/Getty Images
3 минуты чтения
Опубликовано 06 октября 2022 г.
Bankrate logo
Банкрейт обещание
В Bankrate мы стремимся помочь вам принимать более взвешенные финансовые решения. При этом мы строго придерживаемся
,
этот пост может содержать ссылки на продукты наших партнеров. Вот объяснение для
.
Логотип банка
Банкрейт обещание
Компания Bankrate, основанная в 1976 году, уже давно помогает людям принимать разумные финансовые решения.
Мы поддерживаем эту репутацию более четырех десятилетий, демистифицируя процесс принятия финансовых решений.
процесса и дать людям уверенность в том, какие действия предпринять дальше.
Bankrate придерживается строгой редакционной политики,
поэтому вы можете быть уверены, что мы ставим ваши интересы на первое место. Весь наш контент создан
высококвалифицированные специалисты под редакцией
эксперты по предмету,
которые следят за тем, чтобы все, что мы публикуем, было объективным, точным и заслуживающим доверия.
Наши репортеры и редакторы, занимающиеся инвестициями, фокусируются на том, что больше всего волнует потребителей — с чего начать, лучших брокеров, типов инвестиционных счетов, как выбрать инвестиции и т. д. — чтобы вы могли чувствовать себя уверенно, вкладывая свои деньги.
Раскрытие информации об инвестициях:
Информация об инвестициях, представленная в этой таблице, предназначена только для информационных и общеобразовательных целей и не должна рассматриваться как инвестиционная или финансовая консультация. Bankrate не предлагает консультационных или брокерских услуг, а также не предоставляет индивидуальных рекомендаций или индивидуальных советов по инвестициям. Инвестиционные решения должны основываться на оценке вашего личного финансового положения, потребностей, устойчивости к риску и инвестиционных целей. Инвестирование сопряжено с риском, включая потенциальную потерю основной суммы.
Логотип банковского рейтинга
Редакционная честность
Bankrate придерживается строгой редакционной политики, поэтому вы можете быть уверены, что мы ставим ваши интересы на первое место.
Наши отмеченные наградами редакторы и репортеры создают честный и точный контент, который поможет вам принимать правильные финансовые решения.
Ключевые принципы
Мы ценим ваше доверие. Наша миссия состоит в том, чтобы предоставить читателям точную и непредвзятую информацию, и у нас есть редакционные стандарты, чтобы гарантировать, что это произойдет. Наши редакторы и репортеры тщательно проверяют редакционные материалы, чтобы убедиться, что информация, которую вы читаете, является точной. Мы поддерживаем брандмауэр между нашими рекламодателями и нашей редакцией. Наша редакция не получает прямого вознаграждения от наших рекламодателей.
Редакционная независимость
Редакция Bankrate пишет от имени ВАС — читателя. Наша цель — дать вам лучший совет, который поможет вам принимать разумные решения в области личных финансов. Мы следуем строгим правилам, чтобы рекламодатели не влияли на наш редакционный контент. Наша редакция не получает прямой компенсации от рекламодателей, а наш контент тщательно проверяется для обеспечения точности.
Итак, читаете ли вы статью или обзор, вы можете быть уверены, что получаете достоверную и надежную информацию.
Логотип банковского рейтинга
Как мы зарабатываем деньги
У вас есть вопросы о деньгах. Банкрейт имеет ответы. Наши специалисты помогают вам управлять своими деньгами уже более четырех десятилетий. Мы постоянно стремимся предоставлять потребителям экспертные советы и инструменты, необходимые для достижения успеха на протяжении всего финансового пути.
Банкрейт следует строгому
редакционной политики, поэтому вы можете быть уверены, что наш контент правдив и точен. Наши отмеченные наградами редакторы и репортеры создают честный и точный контент, который поможет вам принимать правильные финансовые решения. Контент, созданный нашей редакцией, является объективным, основанным на фактах и не зависит от наших рекламодателей.
Мы прозрачны в отношении того, как мы можем предоставить вам качественный контент, конкурентоспособные цены и полезные инструменты, объясняя, как мы зарабатываем деньги.
Bankrate.com — это независимый, поддерживаемый рекламой издатель и сервис сравнения. Мы получаем вознаграждение в обмен на размещение спонсируемых продуктов и услуг или за то, что вы нажимаете на определенные ссылки, размещенные на нашем сайте. Таким образом, эта компенсация может повлиять на то, как, где и в каком порядке продукты отображаются в категориях листинга, за исключением случаев, когда это запрещено законом для нашей ипотеки, жилищного капитала и других продуктов жилищного кредитования. Другие факторы, такие как наши собственные собственные правила веб-сайта и то, предлагается ли продукт в вашем регионе или в выбранном вами диапазоне кредитного рейтинга, также могут влиять на то, как и где продукты отображаются на этом сайте. Хотя мы стремимся предоставлять широкий спектр предложений, Bankrate не включает информацию о каждом финансовом или кредитном продукте или услуге.
Когда дело доходит до зарабатывания денег на рынках, у инвесторов есть два основных способа: прирост капитала и доход от инвестиций.
Акции одной компании могут приносить прибыль в обеих формах, но каждая из них работает по-разному. Налоги также работают по-разному в отношении прироста капитала и инвестиционного дохода.
Прирост капитала — это когда цена инвестиции превышает цену, которую заплатил инвестор. С другой стороны, инвестиционный доход поступает от выплат в виде дивидендов или процентов.
Что такое прирост капитала?
Прирост капитала относится к увеличению стоимости актива, такого как акции или облигации. Если инвестор продает этот оцененный актив, он создает реализованный прирост капитала, который облагается налогом. Если актив остается непроданным, то прирост капитала не реализуется, и налог на прирост капитала откладывается.
Например, предположим, что инвестор покупает 10 акций своей любимой судоходной компании по 25 долларов за акцию. Их общий объем инвестиций в эту компанию составляет 250 долларов. У компании хороший год, и цена акций поднимается до 30 долларов, а это означает, что у инвестора теперь есть инвестиции с рыночной стоимостью 300 долларов.
В этом примере прирост капитала составляет 50 долларов. Если инвестор решит продать акции, он получит прибыль от прироста капитала и заплатит налог. Если они решат остаться, их прирост капитала не будет облагаться налогом.
Некоторые инвесторы десятилетиями владеют ценными акциями и никогда не платят налог на прирост капитала.
Что такое инвестиционный доход?
Инвестиционный доход поступает от прямых выплат инвесторам, как правило, в виде дивидендов или процентов. Например, по некоторым акциям дивиденды выплачиваются по постоянному графику, например, раз в квартал или ежемесячно. Проценты могут поступать от облигаций, которые обычно выплачиваются раз в полгода.
В то время как прирост капитала происходит от продажи инвестиции по более высокой цене, доход от инвестиций получается из прибыли компании. Другими словами, когда компания получает прибыль, она вознаграждает инвесторов, распределяя часть своей прибыли в виде дивидендов или процентов по своим облигациям.
Например, возвращаясь к нашим акциям по 30 долларов, компания может решить начать вознаграждать инвесторов, распределяя между ними часть своей прибыли. Он делает это путем деления доли своей прибыли, которую он хочет разделить с инвесторами, на количество акций в обращении.
Предположим, что акции выплачивают ежегодный дивиденд в размере 3 процентов, что является типичным уровнем для акций с высокими дивидендами. Таким образом, годовой дивиденд составит 0,90 доллара на акцию. Компания выплачивает дивиденды ежеквартально, поэтому каждый квартал инвестор получает:
0,90 долл. США * 10 акций / 4 = 2,25 долл. США
Общий годовой дивиденд:
2,25 долл. США * 4 = 9,00 долл. США
Важные аспекты налогообложения
Налогом может облагаться как доход от инвестиций, так и прирост капитала. Однако налоговые ставки для каждого из них отличаются.
Налог на дивиденды
Дивиденды могут облагаться налогом несколькими способами, в зависимости от того, являются ли они обычными дивидендами или квалифицированными дивидендами.
Обычные дивиденды облагаются налогом как обычный доход. Однако квалифицированные дивиденды получают более благоприятный налоговый режим при возможно более низких налоговых ставках.
Налог на прирост капитала
Реализованный прирост капитала также учитывается несколькими способами, в зависимости от того, как долго актив удерживался и какой доход имеет инвестор.
- Продажа инвестиции после владения ею менее года приводит к краткосрочному приросту капитала, который облагается налогом как обычный доход.
- Продажа инвестиций после владения ими более года приводит к долгосрочному приросту капитала, который облагается налогом в соответствии с отдельными ставками налога на долгосрочный прирост капитала. В зависимости от вашего дохода применяются различные налоговые ставки.
Ставки долгосрочного налога на прирост капитала часто ниже обычных ставок подоходного налога. Прирост капитала облагается налогом по ставкам 0, 15 и 20 процентов, в зависимости от общего налогооблагаемого дохода инвестора.
Это сопоставимо с самой высокой ставкой обычного налога в размере 37 процентов на 2022 год9.0005
Очень выгодные ставки налога на прирост капитала. На самом деле, супружеская пара, подающая совместную декларацию, имеет ставку налога на прирост капитала в размере 0 процентов, если их налогооблагаемый доход составляет до 83 350 долларов США в 2022 году.
потери. Этот процесс, называемый сбором налоговых убытков, может сэкономить инвесторам значительные деньги, когда придет время платить налоги.
Налог на чистый доход от инвестиций
Наконец, доход от дивидендов, прироста капитала и других подобных форм дохода может облагаться дополнительным налогом в размере 3,8 процента, называемым налогом на чистый доход от инвестиций. Оценка этой надбавки зависит от дохода инвестора и статуса подачи.
Необлагаемый налогом прирост капитала и дивиденды
Как правило, основной способ избежать уплаты налогов на прирост капитала и доход в виде дивидендов состоит в том, чтобы владеть этими активами на счетах с налоговыми льготами, таких как 401(k) или IRA, особенно Roth ИРА.