Криптовалюта торговля на бирже: криптовалютная биржа для торговли биткоином, эфириумом и альткоинами

Узнайте все о блокчейне и криптовалюте

Узнайте все о блокчейне и криптовалюте | Binance Academy

Узнайте все о

Ваш универсальный путеводитель по миру криптовалют. Независимо от того, являетесь ли вы новичком, пытающимся разобраться в майнинге, или опытным пользователем, желающим разработать торговую стратегию, мы сможем вам помочь.

Рекомендованное

Что такое доходное фермерство в децентрализованных финансах (DeFi)?

May 29, 2023

Продвинутый

Последние релизы

NFT

Руководство

Как создать NFT

Продвинутый

Apr 28, 2023

Блокчейн

Основы

Что такое криптовалюта

Новичок

May 31, 2023

Metaverse

Сценарии использования

+1

Как ИИ повлияет на экосистему NFT-искусства

Продвинутый

Apr 21, 2023

Торговля

Технический анализ

Что такое треугольный арбитраж и как его использовать

Профессионал

Apr 21, 2023

Глоссарий

Cross-Chain Bridges

Blockchain bridges connect different blockchain networks, enabling the movement of digital assets across ne. ..

Блокчейн

Технологии

+1

Распространенные уязвимости в системах безопасности …

Профессионал

Apr 21, 2023

Зарабатывайте криптовалюту, изучая блокчейн

Совершенствуйте свои знания о блокчейне, выполняйте тесты и зарабатывайте криптовалюту.

Следите за биткойном

Каждые четыре года вознаграждение за биткоин сокращается вдвое. Узнайте об этом на странице халвинга.

Трейдинг

Торговля

Метод Ричарда Вайкоффа

Профессионал

Oct 4, 2022

Торговля

APY и APR: в чем разница?

Новичок

Mar 21, 2023

Торговля

Что такое кредитное плечо в криптотрейдинге?

Продвинутый

May 18, 2023

Темы:

Altcoin

Binance

Биткоин

Блокчейн

Консенсус

Криптография

DeFi

Экономика

Основы

Ethereum

История

Metaverse

Майнинг

NFT

Приватность

Безопасность

Технологии

Технический анализ

Торговля

Руководство

Сложность:

Начинающий

Опытный

Продвинутый

Что такое ординалы от Ordinals? Обзор биткоин-NFT

Mar 21, 2023

Продвинутый

Что такое ERC-4337, или абстракция аккаунта для Ethereum

Mar 17, 2023

Продвинутый

Что такое децентрализованное хранение

Mar 16, 2023

Продвинутый

Что такое торговля с продуктом Range Bound? Стратегии торговли в ограниченном диапазоне на боковом рынке

Mar 15, 2023

Продвинутый

Что такое кроссчейн-совместимость

Четыре способа провести собственное исследования о фарминге доходности в DeFi

Ничего не поняли?

Не волнуйтесь. Наше руководство для начинающих поможет вам быстро освоиться.

Основы

Основы

12 терминов, которые должен знать каждый криптотрейдер

Новичок

Mar 28, 2023

Основы

Как использовать обозреватель блокчейна Биткоина

Новичок

Jan 4, 2023

Основы

Чем отличаются CEX и DEX

Новичок

Apr 6, 2023

Блокчейн

Блокчейн

Решения для масштабирования первого и второго уровне…

Продвинутый

Sep 29, 2022

Блокчейн

Что такое Synthetix (SNX)?

Продвинутый

Nov 18, 2021

Блокчейн

6 глобальных компаний, которые создают метавселенную

Новичок

Apr 19, 2023

Потерялись в криптовалютном сленге?

Ознакомьтесь с нашим глоссарием по блокчейну и криптовалютам.

Хотите узнать больше?

Смотрите AMA-сессии, интервью и онлайн-курсы на Binance Live

299

Именно столько терминов содержится в нашем глоссарии. Сколько из них вы знаете?

Глоссарий

A colloquial expression used to describe a cryptocurrency or other asset that is experiencing a strong upwa. ..

Глоссарий

A technical standard that defines a set of rules for the issuance and management of tokens in the BNB Beaco…

Binance OTC и платформа Execution Solutions

Binance OTC и платформа Execution Solutions

Binance OTC и платформа Execution Solutions

Binance OTC и платформа Execution Solutions

Binance OTC и платформа Execution Solutions предназначены для обслуживания частных и институциональных клиентов с помощью профессионального сервиса и передовых технологий.

Идеальный выбор для совершения крупных сделок, безопасных расчетов и предоставления конкурентоспособных цен.

Binance OTC и платформа Execution Solutions предназначены для обслуживания частных и институциональных клиентов с помощью профессионального сервиса и передовых технологий.

Идеальный выбор для совершения крупных сделок, безопасных расчетов и предоставления конкурентоспособных цен.

Вы можете связаться с нами по любому вопросу:

Свяжитесь с нами

Процесс использования

Процесс использования

Регистрация

Создание аккаунта Binance и прохождение KYC

Коммуникация

Запрос котировок у внебиржевых трейдеров

Подтверждение

Подтверждение цены котировки

Расчет

Расчеты по торговым операциям производятся на ваш кошелек напрямую

Функции и преимущества Binance OTC

Функции и преимущества Binance OTC

Торговля любыми парами активов

Поддержка более 350 криптовалют, стейблкоинов и фиатных пар, представленных на Binance, и любых синтетических кросс-пар.

Быстрое и конкурентоспособное ценообразование

Доступ к конкурентным и устойчивым ценам без необходимости торговать по книгам ордеров.

Поддержка по всему миру в реальном времени

Благодаря специально разработанной технологии вы сможете получать ответы в реальном времени для немедленной торговли на быстрых рынках.

Лучшие услуги в отрасли

Получите доступ к лучшему в отрасли сервису от нашей команды с опытом работы в ведущих мировых инвестиционных банках и биржах.

Продукты Binance OTC

Продукты Binance OTC

Крупная торговля

API для RFQ и RFS

Исполнение алгоритмических ордеров

Binance Convert

Для сделок на сумму от $200 000 и более можно получить специальные условия и торговать через безопасные каналы связи.

Для сделок на сумму от $200 000 и более можно получить специальные условия и торговать через безопасные каналы связи.

Начать торговлю большими объемами

Используйте API REST (Representational State Transfer) для доступа к запросам цен (RFQ) и к текущим ценам/ценам за период (RFS). Используйте наши цены на своих платформах.

Используйте API REST (Representational State Transfer) для доступа к запросам цен (RFQ) и к текущим ценам/ценам за период (RFS). Используйте наши цены на своих платформах.

Сложные стратегии средневзвешенной по времени цены (TWAP) и алгоритмы исполнения на основе объема, построенные на надежном количественном расчете для минимизации проскальзывания, влияния на рынок и неблагоприятного выбора. Идеально для эффективной торговли крупными позициями и неликвидными активами. Эксклюзивно для институциональных и VIP-клиентов. Отправляйте ордера и управляйте ими с помощью недавно запущенной функции алгоритмических ордеров на VIP-портале.

Сложные стратегии средневзвешенной по времени цены (TWAP) и алгоритмы исполнения на основе объема, построенные на надежном количественном расчете для минимизации проскальзывания, влияния на рынок и неблагоприятного выбора. Идеально для эффективной торговли крупными позициями и неликвидными активами. Эксклюзивно для институциональных и VIP-клиентов. Отправляйте ордера и управляйте ими с помощью недавно запущенной функции алгоритмических ордеров на VIP-портале.

Доступ к API для спотовых алгоритмических ордеров

Быстрый и простой способ совершения сделок через наш графический интерфейс с нулевой комиссией и отсутствием проскальзывания

Быстрый и простой способ совершения сделок через наш графический интерфейс с нулевой комиссией и отсутствием проскальзывания

Начать конвертацию

Расчеты и кредитные линии

Расчеты и кредитные линии

Удобный и безопасный процесс расчетов между вашими существующими кошельками и всеми вашими типами сделок, а также торговли с маржой на Binance. Никакой неопределенности, риска отправки на неверные адреса или вмешательства третьей стороны при отправке средств на другие кошельки.

Удобный и безопасный процесс расчетов между вашими существующими кошельками и всеми вашими типами сделок, а также торговли с маржой на Binance. Никакой неопределенности, риска отправки на неверные адреса или вмешательства третьей стороны при отправке средств на другие кошельки.

Свяжитесь для получения дополнительной информации

Свяжитесь для получения дополнительной информации

Для получения дополнительной информации, пожалуйста, напишите нам:

[email protected]

Вы готовы? Начните торговать уже сегодня.

Вы готовы? Начните торговать уже сегодня.

Продукты

Услуги

Служба поддержки

Сообщество

Binance © 2023

Мошенническая торговля на централизованных криптовалютных биржах: необходимость прозрачности и подотчетности

По мере того, как мировая экономика боролась с инфляцией в 2022 году, криптовалюты, которые когда-то рекламировались как защита от инфляции, испытали свою долю потрясений. Общая рыночная капитализация сократилась с пика в 3 триллиона долларов в 2021 году до менее 1 триллиона долларов, при этом основные валюты, такие как Биткойн и Эфириум, потеряли более 70% своей пиковой стоимости. ¹

Этот резкий спад характеризовался беспрецедентным крахом централизованных институтов в секторе, также известных как CeFi (Danielsson 2022). От Three Arrow Capitals до Voyager, от Celsius до FTX, от Genesis до Core Scientific, независимо от того, являетесь ли вы венчурным фондом, кредитором, биржей или горнодобывающей компанией, рынок доказал, что ни одна организация не «слишком велика, чтобы потерпеть неудачу». ‘. Каждая неудача наносила сокрушительный удар миллионам инвесторов и клиентов по всему миру.

Хотя некоторые утверждают, что строгие правила ущемляют свободу и инновации в пространстве блокчейнов, мало кто сомневается в необходимости ужесточения ограничений на централизованных криптовалютных биржах (Nagy-Mohacsi and Mandeng 2018, Zhou 2023). Во-первых, успешные централизованные криптобиржи расширились до восходящего и нисходящего секторов, превратившись в комплексы, включающие торговые платформы, депозитариев, банки и расчетные палаты. Более того, хотя они напрямую взаимодействуют с каждым клиентом и часто владеют значительными средствами пользователей, часто отсутствует надлежащее раскрытие информации, регулируемое хранение и страхование.

Среди проблем, связанных с централизованными криптобиржами, особое место занимает фиктивная торговля. Фишинговая сделка — это форма манипулирования рынком, при которой организация одновременно продает и покупает одни и те же или очень похожие финансовые инструменты, чтобы ввести в заблуждение рынок или регулирующие органы. Это может быть сделано по нескольким причинам: например, криптобиржи или токен-проекты могут подделывать объем транзакций для привлечения ликвидности и клиентов (Байдакова, 2019), продавцы невзаимозаменяемых токенов (NFT) могут фиктивно торговать, чтобы создать впечатление, что активы пользуются большим спросом, чем они есть на самом деле (von Wachter et al. 2022), и люди могут отмывать торговлю для сбора налоговых убытков (Cong et al. 2022). Мошенническая торговля большинством классов активов была запрещена в США с момента принятия Закона о товарных биржах (CEA) от 1936, но остается серой зоной в криптовалютном секторе.

Обвинения бирж в завышении объема торгов изначально носили спекулятивный и анекдотический характер (Wong 2014). Промышленные отчеты, такие как отчет Fusaro and Hougan (2019) Bitwise для SEC, вызвали широкую дискуссию в 2019 году. рассматриваемые биржи (Tamuly 2019, HitBTC 2019).

Анекдоты и отраслевые слухи предполагают, что биржи занимаются фиктивной торговлей несколькими способами. Самый простой подход заключается в создании ложных торговых записей в базе данных торговой истории, но это легко обнаруживается клиентами и наблюдателями, которые отслеживают торговые книги в реальном времени на веб-сайтах бирж. Более продвинутый метод заключается в развертывании торговых программ, которые размещают поддельные ордера в реальной книге ордеров. Эти заказы могут быть заполнены только утвержденными (принадлежащими бирже) учетными записями или доступны для рынка. Однако последний подход требует больших технических знаний, поскольку он несет риск убытков, если позиции не будут закрыты вовремя или заполнены другими трейдерами. Некоторые биржи также поощряют пользователей к фиктивной торговле с помощью комиссионных скидок или программ майнинга транзакций. Кроме того, биржи могут использовать роботов, предназначенных только для фиктивной торговли, или включать фиктивные сделки в другие виды деятельности, такие как маркет-мейкер, или передавать их на аутсорсинг профессиональным маркет-мейкерам. Они могут активировать или деактивировать эти методы по мере необходимости. Сочетание этих действий также может быть эффективным. Несмотря на сложность проблемы, фиктивной торговлей в значительной степени пренебрегали до тех пор, пока несколько академических статей не признали фиктивную торговлю криптовалютой безудержным явлением в масштабах всей отрасли.

Самый простой способ обнаружить фиктивные сделки в торговых записях — идентифицировать покупателя и продавца и доказать, что они являются одним и тем же лицом. Однако, поскольку каждая действующая биржа скрывает личности трейдеров в публичных торговых записях как коммерческую тайну, нереально прямо отметить, какая транзакция является фиктивной сделкой в ​​значимом масштабе.

В качестве первого академического исследования, посвященного важным проблемам вертикально интегрированных криптобирж, мы используем метод обнаружения фиктивной торговли на уровне биржи, не зная личности каждого трейдера. Этот принцип, обычно используемый в криминалистических приложениях, основан на концепции, согласно которой подлинные транзакции соответствуют установленным статистическим и поведенческим критериям, в то время как фиктивные сделки отклоняются от этих моделей. Если незаконные торговцы не знают об этих контрольных показателях и тщательно подделывают сделки в соответствии с ними, они вряд ли добьются успеха, особенно в первые периоды выборки. Мы применили закон Бенфорда, закон округления и степенной закон для изучения обмена торговыми записями по основным криптовалютам, включая биткойн, эфириум, лайткойн и рипл.

Закон Бенфорда — это статистическая закономерность, описывающая распределение первых значащих цифр в больших наборах данных. Он применим к естественно сгенерированным данным в мультипликативном процессе, таким как данные истории торговли на регулируемых рынках. ²

В законном наборе данных цифра «1» будет отображаться в качестве ведущей цифры примерно в 30,1% случаев, за ней следует цифра «2» в 17,6%, и вероятность того, что любая цифра является ведущей цифрой, уменьшается по мере увеличения цифры. Данные фиктивной торговли обычно нарушают закон Бенфорда, поскольку они не генерируются в естественных мультипликативных процессах. Панель (а) на рисунке 1 иллюстрирует это аномальными столбцами, представляющими числа «1» и «5» (на среднем и правом рисунках соответственно), что указывает на то, что значительный объем фиктивной торговли был проведен с «1» и « 5′ в качестве первых цифр для двух нерегулируемых бирж соответственно. Эта модель заметно отличается от модели данных, наблюдаемой на регулируемых биржах, которые полностью соответствуют закону Бенфорда.

Эффект кластеризации в результате округления — это классическая закономерность, обычно наблюдаемая на финансовых рынках. ³

С психологической точки зрения, несколько исследований показали, что трейдеры склонны использовать круглые числа в качестве когнитивных ориентиров, чтобы упростить и сэкономить усилия в процессе принятия решений и оценки (Ikenberry and Weston 2008, Kuo et al. 2015, Lacetera et al. 2012). Таким образом, в легитимных наборах торговых данных ордера, как правило, группируются вокруг круглых чисел в размерах сделок. Мошеннические трейдеры, скорее всего, будут использовать автоматические торговые программы для массового производства фальшивых ордеров, что, естественно, снижает долю подлинного объема и приводит к меньшей кластеризации, как видно на панели (b) на рис. 1, где нет значительной кластеризации вокруг круглых чисел в данные нерегулируемых бирж.

Степенной закон фиксирует «толстые хвосты» распределения размера сделок на регулируемых финансовых рынках. ⁴

Одним из возможных объяснений появления степенных хвостов в финансовых данных является торговое поведение крупных инвесторов, которые стремятся избежать значительного влияния на рыночные цены (Gabaix et al. 2003). Другие исследования связывают эти хвосты с ограниченной информацией инвесторов о стоимости активов (Kostanjčar and Jeren, 2013) и стадном поведении (Nirei et al., 2020). Построив распределение размера сделок в логарифмической шкале и подогнав данные, можно определить, соответствуют ли торговые данные степенному закону. Результаты нерегулируемых обменов показывают аномальное распределение хвостов по сравнению с регулируемыми на панели (c) рисунка 1.

Рисунок 1 Первая значащая цифра, кластеризация по размеру сделки и хвостовое распределение размера сделки

Примечания : На рисунке показано распределение BTC/USD, полученное на выборочных биржах, по сравнению с контрольными. На рисунке показаны три биржи: одна регулируемая биржа (колонка слева) и две нерегулируемые биржи (столбец в центре и справа). Панель (а) представляет собой распределение первых значащих цифр и сравнение с законом Бенфорда. Черные точки представляют собой распределения, полученные по закону Бенфорда. Распределение торговых данных отображается в виде гистограмм. На панели (b) показан эффект кластеризации в гистограммах распределения размера сделок на биржах. На каждой гистограмме выделен каждый 5-й и 10-й столбцы, чтобы проиллюстрировать эффект кластеризации вокруг размеров сделок. На панели (c) показаны хвосты распределений размеров сделок и подобранные степенные линии на логарифмических графиках. Подогнанные степенные линии построены с параметрами, оцененными методом наименьших квадратов (OLS) и оценкой максимального правдоподобия (MLE), показанными черными и красными линиями соответственно. Синие точки представляют точки эмпирических данных для частоты сделок.

Для подтверждения значимости результатов был проведен статистический анализ всех трех тестов. Регулируемые биржи, такие как Bitstamp и Coinbase, ведут себя нормально, потому что они регулярно проверяются властями. Напротив, фиктивные сделки широко распространены среди нерегулируемых криптовалютных бирж. В среднем, по оценкам, более 70% зарегистрированного объема нерегулируемых криптобирж составляют фиктивные сделки, при этом некоторые вновь созданные биржи подделывают более 90% от заявленного объема.

Также следует отметить рост децентрализованных бирж (DEX) и рынков невзаимозаменяемых токенов после 2020 года из-за быстрого развития технологии смарт-контрактов (He and Cong 2018). Они также сопровождались значительной фиктивной торговлей (Виктор и Вайнтрауд, 2021 г. , Конг и др., 2022 г.). Однако, поскольку торговые записи в основном записываются в блокчейн, фиктивные сделки прозрачны из-за характера публичности данных блокчейна. Следовательно, фиктивная торговля на децентрализованных биржах и рынках невзаимозаменяемых токенов, возможно, менее вводит в заблуждение и наносит меньше вреда, чем на централизованных биржах, и ее легче обнаружить.

Подтвердив широко распространенное поведение фиктивной торговли на нерегулируемых биржах, мы исследуем стимулы и факторы, определяющие фиктивную торговлю, а также ее последствия. Наиболее вероятным стимулом для бирж заниматься фиктивной торговлей является повышение их рейтинга на популярных веб-порталах для привлечения клиентов. Поэтому неудивительно, что недавно созданные и менее известные биржи чаще занимаются фиктивной торговлей. Они, как правило, увеличивают объемы фиктивной торговли, когда на рынке наблюдается недавняя положительная доходность или снижение волатильности за последние одну или две недели.

Мы показали, что криптовалютные биржи, похоже, не знали о статистической проверке, когда в прошлом совершали фиктивные сделки. Поэтому мы призываем регулирующие органы и отраслевые органы саморегулирования принять меры по проблеме фиктивной торговли и установить глобальные стандарты. Это технически осуществимо с регулярно публикуемыми данными и криминалистическими инструментами. Хотя некоторые могут беспокоиться о том, что биржи могут внедрить соответствующие статистические характеристики в свою матрицу фиктивной торговли после изучения исследования, это не является серьезной проблемой, поскольку обнаружение мошенничества и мошенничество находятся в постоянной гонке. После исследования другие исследователи предложили различные тесты для улучшения инструментов судебной экспертизы против фиктивной торговли (Amiram et al. 2022, Le Pennec et al. 2021, Chen et al. 2021, Aloosh and Li 2021). Благодаря зрелому регулированию и постоянному развитию криминалистических инструментов биржам в конечном итоге станет невыгодно заниматься фиктивной торговлей.

Александр, Г. Дж. и М. А. Петерсон (2007), «Анализ кластеризации размера сделки и ее связи со скрытой торговлей», Journal of Financial Economics 84(2): 435-471.

Алуш, А. и Дж. Ли (2021 г.), «Прямое свидетельство фиктивной торговли биткойнами», доступно по адресу SSRN 3362153.

Амирам, Д., Э. Криптобиржи», Рабочий документ.

ap Gwilym, O and L Meng (2010), «Группировка размеров на рынке фьючерсов на индекс FTSE100», Журнал рынков фьючерсов: фьючерсы, опционы и другие производные продукты 30(5): 432-443.

Байдакова А. (2019 г.), «За 15 тысяч долларов он подделает ваш объем обмена — вы попадете на CoinMarketCap», CoinDesk, 18 июля.

Чен, Дж., Д. Лин и Дж. Ву (2022 г.), «Подделывают ли криптовалютные биржи объемы торгов? Эмпирический анализ фиктивной торговли на основе интеллектуального анализа данных», Physica A: Statistical Mechanics and its Applications 586, 126405.

Cong, LW, WR Landsman, EL Maydew and D Rabetti (2022), «Сбор налоговых убытков с Криптовалюты», Журнал учета и экономики , принят.

Даниэльссон, Дж. (2022 г.), «Начало конца криптовалют», VoxEU.org, 29 ноября.

Fusaro, T and M Hougan (2019), «Презентация в Комиссию по ценным бумагам и биржам США», 20 марта.

Gabaix, X, P Gopikrishnan, V Plerou и HE Stanley (2003), «Теория степенных распределений колебаний финансового рынка», Nature 423 (6937): 267-270.

Гопикришнан, П., В. Плеру, Л. А. Н. Амарал, М. Мейер и Х. Э. Стэнли (1999), «Масштабирование распределения колебаний индексов финансовых рынков», Physical Review E 60(5), 5305.

Gopikrishnan, P, V Plerou, X Gabaix and HE Stanley (2000), «Статистические свойства объем акций, торгуемых на финансовых рынках», Physical Review E 62(4), R4493.

He, Z and LW Cong (2018), «Блокчейн, смарт-контракты и информация», VoxEU.org, 5 июля.

Хилл, Э. (2019), «Исследование Аламеда: побитовый отчет об объеме торгов фальшивыми биткойнами неточен». Блок, 23 июля.

HitBTC (2019), «Комментарий HitBTC к последнему отчету Bitwise», HitBTC, 27 мая.

Икенберри, Д.Л. и Дж.П. Уэстон (2008 г.), «Группирование цен на акции США после десятичной дроби», European Financial Management 14(1): 30-54.

Джаясри, М. (2017), «Торговля акциями и доходность акций: понимание распределительных свойств чисел — данные из Индии Nifty Fifty», Jindal Journal of Business Research 6(2): 171-185.

Костанчар, З. и Б. Йерен (2013), «Появление степенного закона и двухфазного поведения при колебаниях финансового рынка», Advances in Complex Systems 16(01), 1350008.

Kuo, W Y, T C Lin and J Zhao (2015), «Когнитивное ограничение и эффективность инвестиций: данные кластеризации лимитных ордеров», The Review of Financial Studies 28 (3): 838-875.

Lacetera, N, DG Pope and JR Sidnor (2012), «Эвристическое мышление и ограниченное внимание на автомобильном рынке», American Economic Review 102(5): 2206-2236.

Ле Пеннек, Г., И. Фидлер и Л. Анте (2021 г.), «Фальшивая торговля на криптовалютных биржах», Finance Research Letters : 101982

Ley, E (1996), «Об особенностях распределения цифр фондовых индексов США», The American Statistician 50(4): 311-313.

Moulton, PC (2005), «Вы не всегда можете получить то, что хотите: кластеризация размера сделки и выбор количества ликвидности», Journal of Financial Economics 78(1): 89-119.

Надь-Мохачи, П. и О. Дж. Манденг (2018 г.), «Криптовалюты бросают вызов статусу-кво», VoxEU.org, 15 марта.

Нирей, М., Дж. Стахурски и Т. Ватанабэ (2020), «Торговая кластеризация и законы власти на финансовых рынках», Theoretical Economics 15(4): 1365-1398.

Plerou, V, P Gopikrishnan, LAN Amaral, X Gabaix и HE Stanley (2000), «Экономические колебания и аномальная диффузия», Physical Review E 62(3), R3023.

Schnaubelt, M, J Rende и C Krauss (2019), «Проверка стилизованных фактов книг лимитных ордеров биткойнов», Journal of Risk and Financial Management 12(1), 25.

Sinclair, S (2020), «Канадская криптобиржа Coinsquare обвиняется сторожевым псом в мошеннической торговле», CoinDesk, Политика и положение , 20 июля.

Тамулы, Б. (2019 г.), «Генеральный директор OKEx опровергает« ложные обвинения »BTI в отношении фиктивной торговли», AMBCrypto, 31 октября.

Виктор, Ф. и А. М. Вайнтрауд (2021 г.), «Обнаружение и количественная оценка фиктивной торговли на децентрализованных биржах криптовалют», документы 2102.07001, arXiv.org.

фон Вахтер, В., Дж. Р. Йенсен, Ф. Регнер и О. Росс (2022), «Обманная торговля NFT: количественная оценка подозрительного поведения на рынках NFT», доступно по адресу SSRN 4037143.

Вонг, Дж. (2014 г.), «Доминирование Китая на рынке ставит вопросы о глобальных торговых потоках биткойнов», CoinDesk, Markets, 27 сентября.

Чжоу, Л. (2023 г.), «У крупнейшей в мире биржи криптовалют проблемы с правительством США», Vox.com, 29 марта.

Лучшие биржи криптовалют: 4 лучших места для покупки и продажи криптовалюты

Инвестирование / Crypto

Алихан Усуллу / iStock. com

За последние несколько лет популярность криптовалюты выросла. Благодаря относительно низким комиссиям инвесторы находят покупку и продажу криптовалюты особенно привлекательной. Криптовалюта не связана с каким-либо правительством и предлагает значительный потенциал прибыли в долгосрочной перспективе.

Если вы только начинаете инвестировать в криптовалюту, вам может понадобиться помощь в навигации по биржевым водам. Независимо от того, собираетесь ли вы часто торговать или покупать монеты и хранить их, в этой статье мы рекомендуем четыре лучшие криптобиржи на основе оценки биржи, средней ликвидности и объема торгов.

4 лучших криптобиржи

Криптовалютное пространство быстро растет, и криптотрейдерам нужен надежный источник для отслеживания своих активов. CoinMarketCap — самый цитируемый веб-сайт для отслеживания цен на криптоактивы в мире. Он предоставляет инвесторам тщательно проработанную, непредвзятую и точную информацию для принятия наиболее обоснованных решений о покупке и продаже криптовалюты.

В следующей таблице перечислены четыре наиболее широко используемых криптовалютных биржи, доступных для пользователей в США. Согласно данным CoinMarketCap от 26 мая, они ранжируются в соответствии с их биржевым рейтингом, средней ликвидностью и приблизительным объемом торгов.0005

Чтобы понять, как оцениваются криптовалютные биржи, вам нужно узнать больше о том, что означает каждая рейтинговая категория.

Рассмотрим каждый тип:

• Оценка биржи: Криптовалютные биржи ранжируются и оцениваются на основе их объема веб-трафика, средней ликвидности, объема и уровня достоверности легитимности. Эти факторы взвешиваются, и бирже присваивается оценка от 0,0 до 10,0.
• Средняя ликвидность: Проще говоря, ликвидность — это способность криптоактива конвертироваться в наличные по требованию. Средняя ликвидность криптовалюты также может быть определена по ее спреду спроса и предложения, который представляет собой разницу между наилучшей доступной ценой для покупки или продажи актива.
• Объем торгов: Объем торгов криптовалютой — это количество активов или монет, которые были проданы, как правило, в течение 24-часового периода.

Данные верны на 26 мая 2023 года.

Вот более подробная информация об этих криптобиржах и почему они попали в этот список.

1. Коинбаза

Обзор: Coinbase, основанная в США в 2012 году, является одной из крупнейших криптовалютных бирж. Услуга доступна более чем в 100 странах и во всех штатах США, кроме Гавайев.

Пользователи могут покупать и продавать биткойны, используя свои банковские счета, кредитные и дебетовые карты. Вы также можете использовать платформу для торговли монетой USD, стабильной монетой, созданной Coinbase.

Клиенты сообщают, что ставки такие же, как и на других биржах, но, по данным Better Business Bureau, обслуживание клиентов оставляет желать лучшего.

Услуги и функции: Основным предложением Coinbase является платформа для покупки и продажи криптовалюты. Биржа имеет относительно хорошую репутацию и маркетинговую стратегию, а также удобный интерфейс. Недавно он прекратил поддержку Coinbase Pro, и теперь все его услуги и функции доступны на одной платформе.

Вот некоторые из этих функций:

• Предварительная торговля: Coinbase создала обновленную версию передовых торговых инструментов Coinbase Pro и интегрировала их с Coinbase. com.
• Coinbase One: Подписка Coinbase One позволяет торговать без комиссии. Это стоит 29,99 долларов в месяц.
• Кошелек Coinbase: Coinbase предлагает независимые мобильные кошельки для Android и iOS. Кошельки хранят закрытые ключи инвестора на своем мобильном устройстве, и только пользователь имеет доступ к крипто-средствам.
• Награды за обучение: Зарабатывайте криптовалюту, просматривая обучающие видео и выполняя тесты.

Принимаемые валюты и способы оплаты: Coinbase принимает следующие валюты: доллары США (USD), евро (EUR), канадские доллары (CAD), сингапурские доллары (SGD) и британские фунты стерлингов (GBP).

Количество монет, доступных для торговли: Сотни, включая биткойн (BTC), эфириум (ETH), лайткойн (LTC), рипл (XRP), биткойн-кэш (BCH), EOS (EOS) и звездные люмены (XLM)

Тарифы:

• Комиссия тейкера от 0,05% до 0,60% за размещение ордера по рыночной цене; Комиссия мейкера от 0,00% до 0,40%, если ваш несопоставленный ордер позже будет сопоставлен
• Фиксированная комиссия за транзакции на сумму менее 200 долларов США или процент от транзакции, в зависимости от того, что больше
• Большинство стандартных комиссий за транзакцию покупки составляют 1,49%, а при покупке кредитной картой — 3,99%
• Депозиты бесплатны через ACH-перевод, но в противном случае пользователи платят 10 долларов США за транзакцию. Вывод средств через банковский перевод составляет 25 долларов.

Поддерживаемые страны: Coinbase предлагает услуги более чем в 100 странах. Полный список смотрите на сайте.

Средний рейтинг покупателей на G2.com: 3,8 из 5

Подходит для: Трейдеров всех уровней, которым нужен простой, но безопасный способ обмена криптовалюты

Плюсы:

• Средства, хранящиеся в депозитарных кошельках, застрахованных FDIC
• Поддерживает около 250 криптовалют
• Зарабатывайте криптовалюту с помощью карты Coinbase
• Учебники доступны для начинающих

Минусы:

• Высокий уровень жалоб клиентов BBB
• Потенциально высокая комиссия за заказ до 0,60%
• До 35% комиссии за вознаграждение за стекинг

2. Кракен

Обзор: Штаб-квартира Kraken, основанная в 2011 году, находится в Сан-Франциско. Он претендует на звание одной из крупнейших бирж биткойнов с точки зрения ликвидности и объема евро. Kraken предлагает передовую платформу для торговли криптовалютами с возможностью внебиржевой и маржинальной торговли.

Ранее нестабильная платформа Kraken создавала дурную славу. Тем не менее, биржа оправдала себя и обновила свои услуги, уделив больше внимания безопасности и поддержке клиентов. Кроме того, его торговые сборы очень конкурентоспособны.

Услуги и функции: Kraken предлагает криптовалютным трейдерам ряд услуг на своей платформе, в том числе:

• Спотовая и маржинальная торговля: Для более опытных пользователей.
• Внебиржевые услуги: Для крупных сделок — свыше 100 000 долларов США. Постоянные трейдеры с большими объемами имеют доступ к специальному менеджеру по работе с клиентами, чтобы совершать сделки для них.
• Услуги по размещению ставок: Криптоинвесторы могут получать доход от криптоактивов, которые обычно хранятся и не используются другими инвесторами.
• Индивидуальная поддержка: Kraken предлагает обновление до программы управления счетом платформы, которая обеспечивает индивидуальную поддержку активным продвинутым трейдерам со специальным представителем Kraken.

Принимаемые валюты и способы оплаты: Kraken в настоящее время принимает следующие фиатные валюты: доллары США (USD), евро (EUR), канадские доллары (CAD), австралийские доллары (AUD), британские фунты стерлингов (GBP) и швейцарские франки ( швейцарских франков).

Количество монет, доступных для торговли: В настоящее время более 120, включая биткойн (BTC), эфириум (ETH), лайткойн (LTC), рипл (XRP), биткойн наличными (BCH), цепочку (LINK) и кривую (CRV) .

Комиссии: Среди всех основных бирж биткойнов у Kraken одни из самых низких комиссий, и они очень прозрачны. Ваши сборы зависят от объема вашей торговли за последние 30 дней и, как правило, основаны на принципах мейкера-тейкера. Если вы являетесь мейкером и добавляете лимитные ордера на биржу, вы платите меньшую комиссию, чем тейкеры, выполняющие существующие ордера.

Вот подробная информация о некоторых сборах, с которыми вы можете столкнуться:

• Комиссия за спотовую торговлю составляет от 0% до 0,26%.

Комиссия за торговлю стейблкоинами

• варьируется от 0% до 0,2%.
• Плата за покупку кредитной картой не указана в таблице комиссий, но отображается на странице окончательного подтверждения.

Поддерживаемые страны: В настоящее время Kraken доступен по всему миру за некоторыми исключениями, включая Кубу, Ирак, Японию, Северную Корею и Сирию, но могут применяться ограничения. На бирже Kraken могут участвовать американские трейдеры, за исключением жителей Нью-Йорка и штата Вашингтон.

Средний рейтинг покупателей на G2.com: 4 из 5

Подходит для: Опытные криптотрейдеры, заинтересованные в маржинальной торговле, фьючерсах и опционах

Плюсы:

• Относительно низкие сборы
• Доступно более 120 криптовалют
• Поддерживает широкий спектр популярных валют

Минусы:

• Может быть слишком сложным для новых трейдеров
• Отсутствие руководств по криптографии

Полезно знать

Многие люди во всем мире считают криптовалюты будущим денег. Первые приверженцы криптографии также перенимают основные финансовые технологические инновации, такие как блокчейн. Если вы новый инвестор в криптовалюту, вы тоже можете позиционировать себя, чтобы опередить кривую криптовалюты. Просто будьте осторожны, чтобы не инвестировать больше, чем вы можете позволить себе потерять.

3. Близнецы

Обзор: Gemini позиционирует себя как самая надежная криптовалютная финансовая платформа. По данным CoinMarketCap, Gemini, основанная Кэмероном и Тайлером Винклвосс в 2014 году, занимает 10-е место среди криптовалютных бирж. Он доступен во всех 50 штатах США и в Вашингтоне, округ Колумбия 9.0005

Services и функции: Надежный набор функций способствовал росту Gemini.

• ActiveTrader с высокоскоростной торговлей и функциями профессионального уровня, такими как предварительное построение графиков, несколько типов ордеров, аукционы и блочная торговля
• Клиринговая платформа Gemini с внебиржевыми сделками
• Кредитная карта Gemini, которая выплачивает вознаграждение в криптовалюте за все ваши покупки
• Приложение для обработки криптовалютных платежей Gemini Pay
• Депозитарий и хранение бумажника

Принимаемые валюты и способы оплаты: доллары США (USD), австралийские доллары (AUD), канадские доллары (CAD), евро (EUR), сингапурские доллары (SGD) и гонконгские доллары (HKD).

Количество монет, доступных для торговли: Gemini предлагает более 100 монет, включая биткойн (BTC), эфириум (ETH), биткойн наличными (BCH), litecoin (LTC), zcash (ZEC) и цепочку (CHAIN).

Тарифы:

• Плата за Интернет и мобильную связь варьируется от 0,9 доллара США.9 до 2,99 долларов США для заказов до 199,99 долларов США; Комиссия 1,49% для заказов от $200 и выше.
• Комиссия ActiveTrader и API определяется валовым объемом торгов за последние 30 дней и варьируется от 0% до 0,40%.
• Комиссия за перевод варьируется от 0 долларов США для депозитов ACH, криптовалюты и банковского перевода до 3,49% для переводов дебетовой картой. Комиссия PayPal составляет 2,50% от суммы депозита.
• Плата за удобство составляет примерно 0,50% от стоимости сделки.

Поддерживаемые страны: Gemini доступен в 60 странах.

Средний рейтинг клиентов на G2.com : 3,6 из 5

Подходит для: Продвинутых трейдеров и тех, кто предпочитает разнообразные финансовые продукты на одной платформе

Плюсы:

• Полный набор продуктов, включая обработку платежей в криптовалюте и вознаграждение кредитной картой
• Функции уровня Pro с ActiveTrader

Минусы:

• Сборы сложные и сравнительно высокие
• Обширные функции могут быть ошеломляющими для начинающих инвесторов в криптовалюту

В иске

• Комиссии по ценным бумагам и биржам утверждается, что компания Gemini Earn, деятельность которой прекращена, занималась ненадлежащим кредитованием активов и продажей ценных бумаг. Многим инвесторам еще предстоит вернуть замороженные средства.

4. Binance.US

Обзор: Слово Binance представляет собой смесь слов «двоичный» и «финансы». Запущенная Binance спин-офф Binance.US является одной из крупнейших в мире криптовалютных бирж. В соответствии с полным соблюдением нормативных требований США Binance.US предлагает клиентам во всех штатах, кроме четырех — Гавайях, Нью-Йорке, Техасе и Вермонте — те же услуги по торговле криптовалютой, которые так нравятся трейдерам по всему миру.

Услуги и функции: Binance.US быстро стала отличной торговой платформой для жителей США благодаря следующим функциям:

• Высокая ликвидность
• Внимание к инновациям и безопасности пользователей
• Лучшее обслуживание клиентов, чем Binance

Кроме того, стейкинг доступен для AUDIO, AVAX, BNB, ATOM, LPT, SOL и GRT.

Принимаемые валюты и способы оплаты: Binance.US принимает только доллары США.

Количество монет, доступных для торговли: Binance.US имеет обширный список криптовалют на своей платформе, включая биткойн (BTC), эфириум (ETH), лайткойн (LTC), рипл (XRP), биткойн наличными (BCH), монета Binance (BNB) и Tether (USDT).

Стоимость:

• 0 долларов США за торговлю биткойнами и эфириумом в США
• Уровень 0 обменивается бесплатно; От 0% до 0,45% комиссий мейкера/тейкера уровня 1
• Торговые сборы зависят от объема торгов за последние 30 дней и баланса монет binance.
• Скидка 25% на комиссию за использование BNB для оплаты

Поддерживаемые страны: Binance.US открыта только для пользователей в США, за исключением жителей четырех вышеупомянутых штатов.

Средний рейтинг покупателей на G2.com: 3,9 из 5

Подходит для: криптоинвесторов и трейдеров, ориентированных на США

Плюсы:

• Доступны усредненные/повторяющиеся покупки в долларах
• Снижение комиссий для активных криптоинвесторов

Платформа

• поддерживает инвесторов всех уровней, предлагая передовые инструменты и учебные пособия для начинающих

Минусы:

• Недоступно в четырех штатах
• Поддерживается только доллар США

Руководство по криптографии GOBankingRates

• Что такое Кардано? (АДА)
• Что такое Биткойн Кэш? (БЧ)
• Что такое цепочка? (ССЫЛКА)
• Что такое Dogecoin? (ДОЖ)
• Что такое лайткойн? (ЛТК)
• Что такое горошек? (ТОЧКА)
• Что такое пульсация? (XRP)
• Что такое звездное? (XLM)
• Что такое Tether? (USDT)

Дарья Улиг внесла свой вклад в репортаж для этой статьи.

Информация актуальна на 26 мая 2023 г.

GOBankingRates — веб-сайт, посвященный личным финансам и потребительским процентным ставкам, принадлежащий ConsumerTrack Inc. , компания интернет-маркетинга, обслуживающая банки высшего уровня, кредитные союзы и другие организации, предоставляющие финансовые услуги. Некоторые компании, упомянутые в этой статье, могут быть клиентами ConsumerTrack Inc., которая обслуживает более 100 национальных, местных и сетевых финансовых учреждений. Рейтинги и обзоры являются полностью объективными, и ни одно учреждение, клиент или иное, не платило за включение или конкретное размещение. Любые мнения, анализы, обзоры или рекомендации, выраженные в этой статье, принадлежат только автору и не были рассмотрены, одобрены или иным образом одобрены компаниями, включенными в статью. Все сборы и ставки могут быть изменены по усмотрению эмитента. Некоторые процентные ставки могут быть только краткосрочными или рекламными предложениями, и, возможно, необходимо выполнить дополнительные условия, чтобы получить указанные процентные ставки. Цены и доступность могут различаться в зависимости от региона. Проверьте условия перед открытием счета.

GOBankingRates основывает свою оценку «лучших» и «лучших» продуктов на вышеуказанных параметрах, чтобы создать основу для сравнения. Эта оценка является аппроксимацией «лучших» и «лучших», призванных помочь потребителям найти продукты, которые могут им подойти. Могут быть и другие доступные варианты. Потребители должны рассмотреть различные варианты, подходящие для их обстоятельств.

Наша собственная исследовательская группа и местные финансовые эксперты работают вместе над созданием точного, беспристрастного и актуального контента. Мы проверяем каждую статистику, цитату и факт, используя надежные первичные ресурсы, чтобы убедиться, что предоставляемая нами информация верна. Вы можете узнать больше о процессах и стандартах GOBankingRates в нашей редакционной политике.

• ПвК.
  «Понимать биткойн, криптовалюту и блокчейн».
• Евроденьги обучение.
  «Что такое блокчейн?»
• CoinMarketCap.
  «Лучшие спотовые биржи криптовалют».
• Г2.
  «Обзоры программного обеспечения для бизнеса».

Об авторе

‌ Кэти Эванс — внештатный писатель и предприниматель в сфере личных финансов с опытом написания технических текстов и разработки систем обучения.