Реальные инвестиции примеры: Что такое инвестиции? Способы финансовых вложений для физических лиц, как начать инвестировать физическому лицу?

Реальные инвестиции — что это, виды, источники и способы + примеры

Здравствуйте! Сегодня поговорим о том, что такое реальные инвестиции.

При слове «инвестиции» все чаще всего представляют себе финансовые вложения в какие-либо ценные бумаги, Forex или какой-нибудь огромный инвестиционный проект вроде «Северного потока». Всё это совершенно разные виды инвестиций. Сегодня мы расскажем Вам, что такое реальные инвестиции и существуют ли инвестиции нереальные.

• Что такое реальные инвестиции

• Виды реальных инвестиций

• Цель реальных инвестиций

• Реальное инвестирование для физических лиц

• Реальное инвестирование для юридических лиц

• Формы реальных инвестиций

• Особенности реальных инвестиций, их плюсы и минусы

• Источники реальных инвестиций

• Управление реальными инвестициями

• Заключение

Что такое реальные инвестиции

Начнем с того, что все инвестиции в зависимости от того, во что человек вкладывает, разделяют на инвестиции реальные и (нет, не нереальные) финансовые.

К финансовым инвестициям относятся вложения денежных средств в финансовые инструменты, то есть акции, облигации, фьючерсы и т. д.

К реальным инвестициям относятся вложения денежных средств не в финансовый, а в реальный сектор экономики: в производство, в станки, оборудование, в сырье, недвижимость, модернизацию оборудования, техническое переоснащение производственных и многих других процессов и т. д.

Реальные инвестиции – это вложение денежных средств в поддержку и развитие материального производства, при этом такие вложения могут быть как материальными, так и нематериальными.

Виды реальных инвестиций

Материальные реальные инвестиции – это строительство новых зданий и производственных корпусов, финансирование оборотных средств, расширение производства и т. д.

Нематериальные реальные инвестиции – это инвестиции в рекламу, в узнаваемость марки или бренда, научно-исследовательская работа на предприятии, курсы повышения квалификации для персонала, улучшение условий здравоохранения персонала и т. д.

Цель реальных инвестиций

Цель реальных инвестиций как материальных, так и нематериальных – развитие производства. Заметно, что при описании реальных инвестиций чаще всего говорится о производстве, каких-то станках, сырье и т. д. Может сложиться впечатление, что реальные инвестиции могут осуществлять только организации, то есть юридические лица. Это не так.

Реальные инвестиции могут осуществлять и юридические, и физические лица.

Реальное инвестирование для физических лиц

Физические лица могут осуществлять реальные инвестиции различными способами:

1. Приобрести недвижимость, землю и в дальнейшем сдавать её в аренду. Или дождаться повышения стоимости объекта и продать его намного дороже;
2. Приобрести какую-либо технику и также сдавать её в аренду. Или дождаться повышения стоимости техники и продать её намного дороже. Только тут важно не переждать, а то новые технологии могут совершенно обесценить всю вашу технику;
3. Зарегистрировать своё право на какую-либо интеллектуальную собственность, которая в дальнейшем будет приносить доход;
4. Инвестировать в драгоценные металлы или камни, коллекционные предметы и т. д.
5. Организовать собственную компанию.

Первые 4 вида реального инвестирования может осуществлять любое физическое лицо в статусе или без статуса ИП. Оформление документов, необходимых при осуществлении данных видов деятельности, не занимает большого труда, поэтому не нужно нанимать бухгалтера, всё можно сделать самостоятельно.

А вот при создании собственной компании возможностей для реального инвестирования становится намного больше, но и ответственность по налогам и учету также возрастает, потому тут придется нанимать бухгалтера. Обычно в таких случаях уже регистрируют ООО.

Реальное инвестирование для юридических лиц

Прежде чем начинать инвестирование, стоит помнить, что им занимаются профессионалы! От инвестора такие инвестиции требует знаний в области управления трудовыми ресурсами, знания рынков товаров и услуг и специфики их расширения, знания и умения в области финансовых вложений и управления финансами и многое другое. Иначе существует огромный риск потери всех своих инвестиций!

Для того чтобы начать осуществлять реальное инвестирование, нужно учитывать и риски, и писать бизнес-планы, и считать норму прибыли, время окупаемости и множество самых различных параметров. Ну, если заниматься этим делом серьезно и основательно. Кажется непросто, но постараюсь описать основные моменты, которые помогут вам сориентироваться в реальном инвестировании, если вы все же хотите его осуществлять.

Во-первых, если у вас свое предприятие/фирма, реальное инвестирование вам в любом случае осуществлять придется, потому что именно такое инвестирование, в отличие от финансового, дает вам огромные конкурентные преимущества, особенно во времени.

Во-вторых, в России существует Федеральный закон №39-ФЗ «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений». Перед осуществлением реальных инвестиций можете ознакомиться с данным законом, чтобы потом не было никаких вопросов ни к закону, ни к самому себе. Он небольшой.

В-третьих, нужно понимать, какие задачи вы преследуете, осуществляя реальное инвестирование.

Задачи реального инвестирования:

1. Иногда реальное инвестирование необходимо тогда, когда без этого просто не обойтись, чтобы остаться на плаву – подпирают законы или обстоятельства. Примером такого инвестирования может служить повышение экологической безопасности предприятия, снижение токсичности отходов, которое может законодательно потребовать государство от фирмы.

Если эти требования не выполнить, осуществлять деятельность будет в принципе невозможно, поэтому такие инвестиции становятся обязательными и необходимыми. К таким же инвестициям можно отнести улучшение условий труда работников, если это также потребовало государство в законодательном порядке.

2. Повышение эффективности деятельности предприятия. Для того, чтобы фирма осталась конкурентоспособной, её оборудование, технологические процессы, условия и порядок работы сотрудников тоже необходимо менять и улучшать. Например, часто бывает, что приходишь работать в организацию (как наемный рабочий или просто чтобы выполнить какие-либо технические или программные работы), а там настолько старые компьютеры, что менеджеры выполняют несколько часов работу, требующую затрат времени, по-хорошему, в несколько минут, полчаса, максимум час. Эффективность крайне низка, и без обновления технической базы как ни старайся обучать менеджеров более быстрой работе, ничего не выйдет.
3. Если вы собираетесь покорять новые рынки или увеличивать долю вашей компании на текущем рынке, то часто вам придется осуществлять реальные инвестиции на расширение объемов производства. Если вы производите материальный продукт, то это абсолютная необходимость для вашего бизнеса.
4. Если вы собираетесь создавать абсолютно новый продукт или абсолютно новую услугу и хотите создать для этого новое предприятие, то вы будете осуществлять реальные инвестиции на создание новых производств.

Когда Вы определитесь с задачами, которые преследуете на своем предприятии и ради которых собираетесь осуществлять реальные инвестиции, стоит изучить основные формы реального инвестирования.

Формы реальных инвестиций

1. Покупка полноценных имущественных комплексов. Это приобретение обычно крупным предприятием другого, нового предприятия целиком, со всеми его зданиями, сооружениями, технологическими процессами, оборудованием и т. д. Это позволяет организации, купившей целый имущественный комплекс, диверсифицировать свой бизнес, зайти на новые рынки, производить новые товары или оказывать новые услуги.

В последнее время из-за большого количества банкротств такая форма реального инвестирования становится очень популярной, потому что именно во время банкротства предприятия можно приобрести его за минимальную стоимость, но при этом для того, чтобы это предприятие заработало дальше, необходимо вложить в него еще огромные деньги. Зато инфраструктура и клиенты уже есть.

2. Строительство новых зданий, объектов, инфраструктуры. К такой форме реального инвестирования предприятие прибегает тогда, когда покупать уже имеющееся другие предприятия нет или возможности, или желания. Зато есть желание расширяться, осваивать новые рынки и расширять долю на уже имеющихся, открывать новые филиалы. Такое реальное инвестирование осуществляется в том случае, если предприятие планирует и видит все предпосылки для стабильного и сильного роста.
3. Реконструкция. Этот вид реального инвестирования применяется тогда, когда вашему производству необходимо переоборудование, технологическое переоснащение, или когда старые здания не соответствуют новым технологиям, которые вы хотите применить на производстве, и тогда вам нужно провести реконструкцию имеющихся зданий, сооружений, технологических процессов и т. д.

Благодаря реконструкции вы можете освоить новые технологии для своего производства, повысить качество производимой продукции, увеличить свой производственный потенциал.

Это очень полезная форма реальных инвестиций, которую систематически осуществляют современные развитые и успешные компании. Часто в России ни здания, ни технологические процессы не знают, что такое новые технологии и какая польза для производства может вообще от них быть. Поэтому обычно российские фирмы очень отстают в развитии от ведущих мировых компаний.

4. Говоря о реконструкции, часто упоминают и перепрофилирование, то есть полную смену всех технологических процессов для производства совершенно новых продуктов.
5. Модернизация – это форма реального инвестирования, при которой все производственные мощности предприятия, то есть его станки, оборудование и т. д. приводятся в полное соответствие со временем, с современными новыми технологиями. Это тоже крайне полезная форма реального инвестирования, т. к. она в дальнейшем дает очень высокую эффективность рабочего времени и вообще всех ресурсов, которые есть у предприятия.
6. Покупка отдельных видов материальных активов. Эта форма инвестирования связана не с полным «переобуванием» своего производства, а с приобретением отдельных машин, станков, сырья, каких-либо товаров. С одной стороны, и замена старых машин/сырья произошла, и огромные средства на все это тратить не пришлось. Часто такое, частичное реальное инвестирование осуществляется или в связи с износом производственных мощностей, или в связи с увеличением объемов производства.
7. Инвестиции в инновационные нематериальные активы. Это покупка новых патентов, товарных знаков, лицензий, новых знаний и т. д., которые окупятся и принесут прибыль в будущем периоде. Эти новые знания и технологии можно или разработать самостоятельно, или купить.

Вот такие формы реального инвестирования может осуществлять юридическое лицо. Каждый выберет подходящие конкретно ему, его предприятию формы, но стоит помнить, что реальное инвестирование, часто в отличие от финансового, окупается очень здорово, дает огромный толчок для развития вашего бизнеса, вашего предприятия, при этом рисков при реальном инвестировании относительно немного, это надежная форма инвестиций. Но они чаще всего дорогостоящие.

Давайте подытожим всё вышесказанное и выделим основные признаки, плюсы и минусы реальных инвестиций.

Особенности реальных инвестиций, их плюсы и минусы

1. Реальные инвестиции не обесцениваются так, как это делает национальная валюта. Если курс валюты может скакать туда-сюда, и стоимость денег у населения, соответственно, тоже, то стоимость объектов реального инвестирования такими темпами никуда не скачет.

Например, для физических лиц, купивших квартиры для сдачи их в аренду или перепродажи: квартира постепенно растет в цене, причем темпы её роста часто опережают темпы роста инфляции при стабильной экономике. Квартира так не обесценивается, как валюта. Реальные инвестиции бизнеса также дают огромный толчок в его развитии, опережающий инфляцию надолго.

2. Реальные инвестиции несут в себе меньше рисков (квартира всегда, скорее всего, будет стоить больших денег, станок или машина будут, скорее всего, долго работать и много стоить). Квартирой или станком, патентом не нужно рисковать, как финансовым инструментом на рынке.

Если вы осуществили реальные инвестиции, вы их видите в материальном представлении, и никакого «воздуха», как на рынке, реальные инвестиции в себе не несут.

3. При этом отдача от реальных инвестиций высока. Это не минимальный процент в банке, не сомнительное и непонятное управление вашими активами, это реальное повышение эффективности производства, которое приносит вам прибыль каждый день. Возможно, не сразу, но в будущем – да.
4. Именно с помощью реальных, а не финансовых, инвестиций бизнес имеет возможность развиваться быстрее, эффективнее, качественнее, шире. Новые технологии повысят эффективность производства, новое оборудование позволит производить более качественную продукцию, а, значит, у вас появится больше клиентов и, соответственно, вы сможете заработать больше денег.
5. Объекты реального инвестирования могут быстро устаревать из-за быстрого технологического прогресса. Вроде обновили оборудование, усовершенствовали технологические процессы, и пока все это внедряли и разрабатывали, конкурент уже купил что-то более технологичное, потому что внезапно на рынке появилась совершенно новая технология. Может быть и такое. Поэтому реальные объекты требуют непрерывного инвестирования и поддержки.
6. Объекты реального инвестирования очень малоликвидны. Если любые финансовые инструменты можно продать, в принципе, очень даже быстро (кроме кризисных и застойных явлений), то оборудование, особенно уже бывшее в работе, быстро продать чаще всего не удается.

Или закупленное сырье можно не успеть реализовать, продать, и оно испортится. А финансовым инструментам при этом ничего не будет, да они еще и продадутся быстрее на любом свободном финансовом рынке.

Если вы уже твердо определили, что хотите в своей организации осуществлять реальное инвестирование, то нужно понять, за счет каких средств это реальное инвестирование можно осуществлять.

Источники реальных инвестиций

В Федеральном законе №39-ФЗ говорится о таких источниках инвестирования капитальных вложений:

1. Инвестирование за счет собственных средств;
2. Инвестирование за счет привлеченных средств.

Примером привлеченных средств является, например, доход от продажи акций, дополнительные взносы в Уставный капитал и др. То есть это не заём, не кредит. Привлеченные средства не предполагают выплаты процентов, но за них тоже нужно определенным образом «заплатить» (например, по акциям – дивидендами).

Таким образом, инвестирование за счет кредитов хорошей идеей не является. А если проект прогорит? Мало того что реальное инвестирование дает выхлоп часто годами, а платить вам нужно за кредит сейчас, так еще и есть риск неполной реализации ваших вложений. А банки, как известно, ваши проблемы не интересуют. Поэтому лучше или копите на реальное инвестирование, или ищите привлеченные средства для вашего бизнеса.

Управление реальными инвестициями

Управление реальными инвестициями осуществляется в организации специалистами, так как данный процесс требует определенных знаний и умений.

Процесс управления включает в себя следующие стадии:

1. Проведение анализа на предмет наличия реального инвестирования в бизнесе. То есть требуется изучить прошлый инвестиционный опыт организации, если он был:

• Какие были осуществлены инвестиции, и какую часть от общего объема инвестиций занимает именно реальное инвестирование;
• Как менялся ранее объем реальных инвестиций и почему;
• Насколько реальные инвестиционные проекты были реализованы;
• Насколько были освоены вложенные средства;
• Насколько завершены/не завершены инвестиционные проекты и сколько еще ресурсов нужно для их завершения;
• Насколько эффективными оказались ранее осуществленные реальные инвестиции, насколько они соответствовали поставленным целям и желаемым параметрам.

2. На основании изученного опыта далее определяется объем реальных инвестиций, который вы хотите реализовать в будущем. Этот желаемый объем исходит из того, сколько и чего вы хотите поменять в своем бизнесе.
3. Определение формы реального инвестирования, которые вы хотите применить/реализовать в своем бизнесе. Об этом писалось выше.
4. Подбор и поиск таких инвестиционных проектов, направлений вложений, объектов инвестирования, которые бы соответствовали целям, которые вы хотите осуществить в процессе инвестирования, а также определенным вами ранее формам инвестирования.

На этом этапе:

• Изучаются предложения, которые на данный момент есть на рынке инвестиций, выбираются наиболее соответствующие бизнесу и его возможностям;
• Отбираются необходимые объекты инвестирования;
• Проводится тщательный анализ всех отобранных объектов инвестирования. .

Практически все формы крупномасштабных вложений (кроме незначительного инвестирования из-за износа оборудования) рассматриваются как инвестиционные проекты. Для инвестиционных проектов обязательно составляется развернутый бизнес-план.

5. Отобранные инвестиционные проекты анализируются на предмет своей эффективности. Параллельно с этим также анализируются все возможные факторы риска, присущие данному конкретному проекту, а также соответствие уровня рисков уровню доходности проекта.

При анализе возможных рисков берутся основные показатели проекта и меняются в негативном направлении. При этом анализируется чувствительность проекта к таким негативным изменениям. Такое моделирование возможных рисков позволяет инвестору понимать, как могут поменяться показатели проекта и общая возможность его реализации. А также потом, при непосредственном осуществлении данного проекта, хорошо ориентироваться во всех сценариях его реализации.

На этом же этапе рассматриваются риски снижения платежеспособности организации в целом: на реальные инвестиции нужны деньги, они берутся из каких-либо других возможных направлений деятельности предприятия или из запасов, причем это отвлечение средств достаточно долгое, поэтому общая платежеспособность предприятия из-за этого может существенно снизиться.

6. Составляется программа реального инвестирования.

Все возможные варианты инвестиционных проектов на данной стадии управления реальными инвестициями классифицируются по возможной доходности, риску, целям осуществления инвестиций, своей ликвидности и т. д. Исходя из того, что общий объем инвестиций в любом случае ограничен, отбираются наиболее выгодные проекты, которые будут способствовать наиболее активному его развитию. Именно эти проекты и попадут в будущую инвестиционную программу.

7. Стадия реализации инвестиционной программы и всех проектов, которые в нее попали.

Реализация инвестиционной программы осуществляется с помощью таких инструментов, как:

• Определенная схема финансирования проектов;
• Календарный график финансирования проектов;
• Капитальный бюджет.

Каждый инструмент выполняет свою функцию, и с помощью совокупности данных инструментов реализация инвестиционной программы не заставит себя ждать.

8. Осуществляется постоянный контроль за всеми инвестиционными проектами и инвестиционной программой в целом, анализируются основные результативные показатели проектов и всей программы.

Вот такая нехитрая схема управления реальными инвестициями. Управление реальными инвестициями в организации – вещь непростая, и каждый инвестор, решаясь на такой шаг, должен понимать, что, кроме головной боли, он от всего этого процесса получит.

Заключение

Как видите, реальные инвестиции – дело хорошее. Они несут в себе как риски (относительно небольшие), так и огромные плюсы для любого бизнеса, позволяют ему развиваться, работать эффективнее и быть наиболее конкурентоспособным.

При этом реальное инвестирование, как очень надежный вид инвестиций, доступен не только организациям, но и физическим лицам. Часто оно дорогостоящее, но и отдача будет хорошей, а инвестиции в нематериальные объекты могут быть даже и совершенно доступными, если вы создадите эти объекты сами.

Одним словом, решать вам, осуществлять реальное инвестирование или нет, но занятие это однозначно стоящее.

Реальные инвестиции: виды, структура, эффективность, управление

Реальные инвестиции подразумевают вложение средств непосредственно в создание, расширение или поддержку функционирования реальных активов компании. Такие инвестиции могут быть как материальными, так и нематериальными.

Структуру рынка реального инвестирования можно представить следующим образом:

• прямые капиталовложения в предприятия;
• вложения в приватизируемые объекты;
• инвестирование в недвижимость;
• другие объекты для реального инвестирования (драгоценные металлы и камни, предметы коллекционирования).

Виды реальных инвестиций

Можно выделить два основных вида реальных инвестиций, осуществляемых в производственные предприятия — материальные и нематериальные. К материальным (вещественным) относятся:

• создание целостных имущественных комплексов, новых предприятий и т. п.;
• расширение действующего производства;
• пополнение оборотных средств и финансирование текущих производственных расходов.

К нематериальным (потенциальным) относятся инвестиции в повышение квалификации персонала, оформление товарного знака, повышение узнаваемости бренда, научно-исследовательские работы и т. п.

Эффективность реальных инвестиций

Для определения эффективности реальных инвестиций применяются различные методы, как динамические, так и статистические.

К динамическим относятся:

• метод чистой приведенной стоимости;
• определения индекса рентабельности инвестирования;
• определение внутренней нормы прибыли;
• дисконтируемый период окупаемости.

К статистическим:

• период окупаемости инвестиций;
• коэффициент эффективности возврата инвестиций.

Наиболее часто применяемым и понятным, является определение нормы прибыли от объекта инвестирования и проводится сравнение с другими подобными видами вложения средств. Если норма прибыли у исследуемого объекта выше, то такой инвестиционный проект принимается эффективным.

Управление реальными инвестициями

Реальное инвестирование характеризуется достаточно высокой степенью риска. Соответственно, управление реальными инвестициями должно вестись квалифицированно.

Фактически, качество управления реальными инвестициями определяется результатами финансовой деятельности предприятия. Для возможности реально влиять на деятельность предприятия, перед осуществлением инвестиций, желательно получить над ним полный контроль в виде контрольного пакета акций.

Зачастую, интересы по направлению инвестиционных средств руководства предприятия и реального инвестора не совпадают, и правильное управление реальными инвестициями заключается в постоянном анализе, прогнозированию результатов деятельности и в поиске консенсуса между инвестором и руководителем предприятия.

Примеры реальных инвестиций

Материальные:

Строим новое помещение для расширения завода.

Компания выпускала тарелки, вложились в переделку производственной линии, стали выпускать чашки — перепрофилирование.

Вложились в исследование новых композитных материалов.

Разработали новый софт для производственного комплекса.

Построили общежите для рабочих.

Открыли новый филиал в соседнем регионе.

Фермер, выращивающий цветы, открывает цветочный магазин.

Построили склад для произведённой продукции.

Разработали и внедрили систему менеджмента качества, согласно мировым стандартам и наняли менеджера по контролю качества — для постоянного мониторинга.

Нематериальные:

Пригласили коуча для проведения обучения персонала.

В рекламное агентство пригласили психолога для работы с топ-менеджментом компании по вопросам профессионального выгорания работников креативной сферы.

Наняли копирайтера для разработки названия салона красоты.

Оплатили бухгалтерам курсы повышения квалификации.

Вложились в SMM продвижение главного бренда компании.

На крупнойм производстве провели семинар по соблюдению субординации на работе (из-за жалоб сотрудников).

Автор поста: Alex Hodinar
Частный инвестор с 2006 года (акции, недвижимость). Владелец бизнеса, специалист по интернет маркетингу.

Определение реального актива

Что такое реальный актив?

Реальные активы – это материальные активы, которые имеют внутреннюю ценность благодаря своему веществу и свойствам. К реальным активам относятся драгоценные металлы, товары, недвижимость, земля, оборудование и природные ресурсы. Они подходят для включения в большинство диверсифицированных портфелей из-за их относительно низкой корреляции с финансовыми активами, такими как акции и облигации.

Ключевые выводы

• Реальный актив — это материальная инвестиция, которая имеет внутреннюю стоимость благодаря своему содержанию и физическим свойствам.
• Товары, недвижимость, оборудование и природные ресурсы — это все типы реальных активов.
• Реальные активы обеспечивают диверсификацию портфеля, поскольку они часто движутся в противоположных направлениях по отношению к финансовым активам, таким как акции или облигации.
• Реальные активы, как правило, более стабильны, но менее ликвидны, чем финансовые активы.

Реальные активы

Понимание реальных активов

Активы делятся на реальные, финансовые и нематериальные. Можно сказать, что все активы имеют экономическую ценность для корпорации или отдельного лица. Если предмет имеет стоимость, которую можно обменять на наличные, он считается активом.

Нематериальные активы – это ценное имущество, не имеющее физической природы. К таким активам относятся патенты, авторские права, узнаваемость бренда, товарные знаки и интеллектуальная собственность. Для бизнеса, пожалуй, самым важным нематериальным активом является позитивная идентичность бренда.

Финансовые активы представляют собой ликвидное имущество, стоимость которого определяется договорным правом или правом собственности. Акции, облигации, взаимные фонды, банковские депозиты, инвестиционные счета и старые добрые наличные — все это примеры финансовых активов. Они могут иметь физическую форму, например, долларовую купюру или сертификат облигации, или нефизическую форму, например, счет денежного рынка или взаимный фонд.

Напротив, реальный актив имеет осязаемую форму, и его стоимость определяется его физическими качествами. Это может быть природное вещество, такое как золото или нефть, или созданное руками человека, например, машины или здания.

Особые указания

Финансовые и реальные активы иногда вместе называются материальными активами. Для целей налогообложения Налоговая служба (IRS) требует, чтобы предприятия сообщали о нематериальных активах иначе, чем о материальных активах, но группирует реальные и финансовые активы под зонтиком материальных активов.

Большинство предприятий владеют рядом активов, которые обычно относятся к реальным, финансовым или нематериальным категориям. Реальные активы, как и финансовые активы, считаются материальными активами. Например, представьте, что компания XYZ владеет парком автомобилей, заводом и большим количеством оборудования. Это реальные активы. Однако компания также владеет несколькими товарными знаками и авторскими правами, которые являются ее нематериальными активами. Наконец, компания владеет акциями дочерней компании, и это ее финансовые активы.

Сравнение реальных активов и финансовых активов

Хотя они объединены в материальные активы, реальные активы представляют собой отдельный и отличный от финансовых активов класс активов. В отличие от реальных активов, которые имеют внутреннюю стоимость, финансовые активы получают свою стоимость от договорного требования к базовому активу, который может быть реальным или нематериальным.

Например, товары и имущество являются реальными активами, но товарные фьючерсы, биржевые фонды (ETF) и инвестиционные фонды недвижимости (REIT) представляют собой финансовые активы, стоимость которых зависит от базовых реальных активов.

Именно в тех типах активов, которые пересекаются, может возникнуть путаница в классификации активов. ETF, например, могут инвестировать в компании, которые занимаются использованием, продажей или добычей реальных активов, или более напрямую связанные ETF могут стремиться отслеживать движение цены конкретного реального актива или корзины реальных активов.

Физически обеспеченные ETF включают в себя некоторые из самых популярных ETF в мире, основанные на объемах, такие как золотые акции SPDR State Street (GLD) и iShares Silver Trust (SLV). Оба инвестируют в драгоценные металлы и стремятся отразить производительность этих металлов. Однако с технической точки зрения эти ETF являются финансовыми активами, а фактические золотые или серебряные слитки, которыми они владеют, являются реальным активом.

Преимущества и недостатки недвижимого имущества

Реальные активы, как правило, более стабильны, чем финансовые активы. Инфляция, колебания курсов валют и другие макроэкономические факторы меньше влияют на реальные активы, чем на финансовые активы. Реальные активы особенно хорошо подходят для инвестиций в периоды инфляции из-за их тенденции превосходить финансовые активы в такие периоды.

В отчете за 2017 год компания по управлению активами Brookfield указала, что глобальная стоимость реальных активов составляет 5,6 триллиона долларов. Из этого общего количества 57% приходилось на природные ресурсы, 23% — на недвижимость и 20% — на инфраструктуру. В отчете фирмы о реальных активах как механизме диверсификации за 2017 год Брукфилд отметил, что долгосрочные реальные активы имеют тенденцию к увеличению стоимости по мере того, как затраты на замену и операционная эффективность растут с течением времени. Кроме того, было обнаружено, что денежные потоки от реальных активов, таких как недвижимость, энергетические услуги и инфраструктурные проекты, могут обеспечить предсказуемые и стабильные потоки доходов для инвесторов.

Реальные активы, однако, имеют более низкую ликвидность, чем финансовые активы, поскольку их продажа занимает больше времени, а транзакционные сборы в целом выше. Кроме того, реальные активы имеют более высокие затраты на содержание и хранение, чем финансовые активы. Например, физическое золото в слитках часто приходится хранить на сторонних объектах, которые взимают ежемесячную арендную плату и страховку.

Реальные активы (определение, пример) | Реальные активы и финансовые активы

Реальные активы — это материальные активы, которые имеют неотъемлемую стоимость благодаря своим физическим характеристикам, и примеры включают металлы, товары, землю, фабрики, здания и инфраструктурные активы. Они привлекательны для инвесторов, так как обеспечивают хорошую прибыль, защиту от инфляции, более низкую ковариацию с инвестициями в акции и налоговые льготы, поскольку они могут требовать амортизации активов. Они увеличивают стоимость портфеля инвестора за счет максимизации доходов и диверсификации рисков, поскольку они имеют более низкую ковариацию с другими классами финансовых активов, такими как акции и долговые облигации.

Table of contents

• Real Assets Definition
  • Explanation
  • Example of Real Assets
  • Real Asset vs. Financial Asset
  • Advantages
  • Disadvantages
  • Conclusion
  • Recommended Articles

Explanation

Assets могут быть разделены на различные классы: реальные, финансовые и т. д. Финансовые активы — это ликвидные активы, стоимость которых определяется правами собственности в оплаченном капитале любой компании. Они имеют некоторую внутреннюю ценность для компании или розничного инвестора. Розничный инвестор. Розничный инвестор — это непрофессиональный индивидуальный инвестор, который склонен вкладывать небольшие суммы в акции, облигации, взаимные фонды, биржевые фонды и другие наборы ценных бумаг. Они часто пользуются услугами онлайн или традиционных брокерских фирм или консультантов для принятия инвестиционных решений. Подробнее, поскольку они могут быть проданы за наличные и, следовательно, считаются активами. Нематериальные активы не имеют физической формы, как бренды, патенты или товарные знаки. Тем не менее, бренд имеет ценность для любой коммерческой организации, поскольку он обеспечивает покровительство в виде клиентов и добавляет в бухгалтерский учет гудвилл — это нематериальный актив, который создается, когда одна компания покупает другую компанию по цене, превышающей сумму активов компании. чистые идентифицируемые активы на момент приобретения. Он определяется путем вычитания справедливой стоимости чистых идентифицируемых активов компании из общей цены покупки. Читать далее гудвиллГудвиллВ бухгалтерском учете гудвилл — это нематериальный актив, который создается, когда одна компания покупает другую компанию по цене, превышающей сумму чистые идентифицируемые активы компании на момент приобретения. Он определяется путем вычитания справедливой стоимости чистых идентифицируемых активов компании из общей покупной цены. Читать далее для бизнеса из-за идентичности бренда, с помощью которого он идентифицирует себя на рынке и отличает его от других на рынке. Финансовые активыФинансовые активыФинансовые активы – это инвестиционные активы, стоимость которых определяется договорным требованием в отношении того, что они представляют. Это ликвидные активы, поскольку экономические ресурсы или право собственности могут быть преобразованы в ценный актив, такой как наличные деньги. Читать далее ликвидные активы. Ликвидные активы. и инструменты денежного рынка. Они отражаются на стороне активов баланса компании. Читать далее, которые имеют стоимость через право собственности в оплаченном капитале любой компании.

Акции, Долгосрочные долговые облигацииДолгосрочные долговые облигацииДолгосрочный долг – это долг, взятый на себя компанией, который подлежит оплате через год на дату составления баланса. Он отражается в пассиве баланса компании как долгосрочное обязательство. Более того, банковские депозиты или денежные средства являются классическими примерами финансовых активов. Большинство компаний владеют как материальными, так и финансовыми активами. Например, компания может владеть автомобилем, заводской землей и зданием. Однако он также может иметь определенные нематериальные активы. Определенные нематериальные активы. Нематериальные активы — это идентифицируемые активы, которые не существуют физически, т. Е. Вы не можете их трогать, например, деловая репутация, патенты, авторские права, франшиза и т. д. Они считаются долгосрочными. срочные или долгосрочные активы, поскольку Компания использует их более года. читайте больше, например, патенты, товарные знаки и права интеллектуальной собственности. Наконец, компания может иметь инвестиции в свои дочерние компании. Дочерние компании Дочерняя компания контролируется другой компанией, более известной как материнская или холдинговая компания. Контроль осуществляется через владение более чем 50% голосующих акций дочерней компании. Дочерние компании либо создаются, либо приобретаются контролирующей компанией. Читать далее, они называются финансовыми активами. Акции, долгосрочные долговые обязательства, банковские депозиты или наличные деньги являются классическими примерами финансовых активов. Сочетание активов обеспечивает хорошую защиту от рыночных рисков. Рыночные риски. Рыночный риск — это риск, с которым сталкивается инвестор из-за снижения рыночной стоимости финансового продукта, который влияет на весь рынок и не ограничивается конкретным экономическим товаром. Его часто называют систематическим риском, поскольку физические активы движутся в противоположном направлении, чем финансовые активы. Реальные активы обеспечивают большую стабильность, но меньшую ликвидность по сравнению с финансовыми активами.

Вы можете свободно использовать это изображение на своем веб-сайте, в шаблонах и т. д. Пожалуйста, предоставьте нам ссылку на авторство. Как указать авторство? Пример реальных активов

С точки зрения инвестора, реальные активы – это активы, обеспечивающие защиту от инфляции, колебаний курса валюты и других макроэкономических факторов. Например, компания владеет недвижимостью, а парк транспортных средств и офисные здания являются реальными активами. Однако это торговая марка, которая не является реальным активом, даже если она имеет рыночную стоимость.

Реальные активы и финансовые активы

Финансовые активы включают акции, облигации и денежные средства, а реальные активы — это недвижимость, инфраструктура и товары. Активы являются основой и источником жизненной силы экономики, позволяя нам создавать богатство.

• Финансовые активы представляют собой высоколиквидные активы, которые либо представлены наличными, либо могут быть быстро конвертированы в наличные деньги. К ним относятся такие инвестиции, как акции и облигации. Главной особенностью финансовых активов является то, что они имеют некоторую экономическую ценность, которую легко реализовать. Однако сам по себе он имеет меньшую внутреннюю ценность.
• С другой стороны, реальные активы — это материальные активы, которыми владеет компания. К ним относятся земля, здания, автомобили или товары. Его уникальная особенность заключается в том, что они имеют внутреннюю ценность сами по себе и не полагаются на биржи, чтобы иметь ценность.

Сходство между реальными и финансовыми активами заключается в том, что их оценка зависит от их потенциала генерирования денежного потока.

Разница между ними в том, что реальные активы менее ликвидны, чем финансовые активы, так как реальными активами трудно торговать, и они не имеют конкурентного и эффективного обмена. Они в большей степени зависят от местоположения, тогда как финансовые активы более мобильны, что делает их независимыми от их местонахождения.

Преимущества

• Реальные активы имеют преимущество стабильности по сравнению с финансовыми активами. Инфляция, оценка валюты и макроэкономические факторы больше влияют на финансы, чем на реальные.
• Имеет сильную отрицательную корреляцию с финансовыми рынкамиФинансовые рынкиТермин «финансовый рынок» относится к рынку, на котором осуществляется такая деятельность, как создание и торговля различными финансовыми активами, такими как облигации, акции, товары, валюты и деривативы . Он предоставляет платформу для взаимодействия продавцов и покупателей и торговли по цене, определяемой рыночными силами.Подробнее.
• Они не зависят от волатильности финансового рынка. Это выгодная инвестиционная альтернатива для диверсификации рисков и предлагает доходность, не связанную с финансовыми рынками и не зависящую от них.
• Это хорошая страховка от инфляции. Когда инфляция высока, цены на активы растут.
• В отличие от рынка капитала Рынок капитала Рынок капитала — это место, где покупатели и продавцы взаимодействуют и торгуют финансовыми ценными бумагами, такими как долговые обязательства, акции, долговые инструменты, облигации и производные инструменты, такие как фьючерсы, опционы, свопы и биржевые фонды (ETF). ). Есть два вида рынков: первичные рынки и вторичные рынки. Более того, рынок реальных активов полон неэффективности. Недостаток знаний делает потенциал для получения прибыли высоким.
• Можно использовать кредитное плечо, когда реальные активы можно купить за долги.
• Денежный поток Денежный поток Денежный поток — это сумма денежных средств или эквивалента денежных средств, созданная и потребленная Компанией за определенный период. Это оказывается предпосылкой для анализа силы бизнеса, прибыльности и возможностей для улучшения. Узнайте больше о реальных активах, таких как земля, заводы и проекты в области недвижимости, обеспечивает инвесторам надежные и стабильные потоки доходов.

Недостатки

• Высокие транзакционные издержки. Когда мы покупаем акцииКупить акцииЗнание того, как покупать акции, имеет решающее значение для человека, который хочет получить доступ к фондовому рынку. Рынки акций нестабильны, и время очень важно. Акции торгуются на биржах, но вы просто не можете пойти и купить акцию на бирже. Есть несколько шагов, связанных с покупкой акций. Читать далее или акций, транзакционные издержки ниже. Но при его покупке транзакционные издержки относительно высоки. Транзакционные издержки могут повлиять на стоимость инвестиций, и получение прибыли может оказаться непростым делом. Обладает низкой ликвидностью.
• В отличие от финансовых активов, которые можно обменять в течение нескольких секунд, эти активы сравнительно менее ликвидны, так как земельные и строительные активы не могут быть легко проданы без значительной потери в стоимости.
• Налог на прирост капитала применяется при продаже недвижимого имущества по более высокой цене. Недвижимость, проданная в течение трех лет после покупки, будет облагаться краткосрочным налогом на прирост капитала, но долгосрочный налог на прирост капитала применяется, если он продан через три года.
• Приобретаемый основной капитал требует больших капиталовложений. Из-за высоких капитальных затрат покупка и продажа становится проблемой. Вот почему люди обычно полагаются на заемные средства для покупки реальных активов.
• Они также требуют более высоких затрат на содержание, чем другие виды активов. Инвестиции являются неликвиднымиНеликвидныеНеликвидные относится к активу, который не может быть преобразован в наличные деньги. Такие активы терпят убыток от оценки при продаже в обмен на наличные деньги. Облигации, акции и недвижимость — вот некоторые примеры неликвидных инвестиций, которые блокируют огромную сумму капитала, которую трудно выкупить.

Заключение

Обеспечивает стабильный и стабильный доход своим инвесторам, максимизируя доходность и диверсифицируя риски, что во многом уравновешивает портфель инвесторов, так как реальные активы имеют отрицательную корреляцию с другими активами.