Топ 10 инвестиционных проектов в интернете: Метавселенные и роботы: 10 самых ярких инвестиционных сделок в мире в ноябре

Содержание

Метавселенные и роботы: 10 самых ярких инвестиционных сделок в мире в ноябре

  • Карьера и свой бизнес

Forbes выбрал 10 самых интересных проектов, получивших крупные инвестиции в ноябре 2021 года. Среди них две платформы, создающие метавселенные, один разработчик лекарств на основе терапевтического белка и создатель сельскохозяйственных роботов. Максимальная сумма инвестиций составила $450 млн

Forbes продолжает рубрику «10 самых ярких инвестиционных сделок месяца». Это обзор наиболее интересных проектов в мире, которые в течение прошедшего месяца получили крупные инвестиции от фондов или частных инвесторов. Список составлен на основе данных зарубежных источников, в том числе американского Forbes, The Wall Street Journal и TechCrunch.

Закончили чтение тут

В нашем списке за ноябрь — два стартапа, создающих метавселенные, разработчик радиочастотных карт, производители лекарств и сельскохозяйственных роботов, а также стартап, пересаживающий автопарки на электромобили. Самый дорогой из них стоит $13 млрд.

Сервис для идентификации личности пользователей Socure — $450 млн

Socure разрабатывает технологию многофакторной идентификации личности пользователя. Сервис собирает информацию о человеке из разных источников, включая соцсети, верифицирует ее и дает оценку насколько велика вероятность, что он может быть мошенником. Таким образом, Socure позволяет клиентам (банкам, компаниям интернет-торговли и другим) снизить уровень мошенничества, например при выдаче кредитов.

Закончили чтение тут

Стартап в 2012 году в США запустили Джонни Эйерс и Сунил Мадху. Эйерс — бывший ведущий консультант IBM и глава онлайн-сервиса Endeavor Up, помогающего студентам найти работу. Мадху прежде работал архитектором решений в компаниях-разработчиках технологий в сфере кибербезопасности Netegrity и Securent. В 2016 году Socure привлек $13 млн от зарубежных фондов Venture Capital, Santander InnoVentures, Two Sigma Ventures и российских Flint Capital и Altair. Тогда у проекта были пилотные проекты с двумя банками из пятерки ведущих американских банков. Сейчас у стартапа почти 1000 клиентов, среди них 12 из 15 крупнейших американских банков, провайдеры онлайн-игр и криптовалютные биржи, пишет TechCrunch.

В ноябре Socure привлек $450 млн инвестиций в раунде E от американских инвесткомпаний Accel и T. Rowe Price при оценке $4,5 млрд. По данным Crunchbase, всего с учетом этого раунда в него вложили около $647 млн. Новые инвестиции пойдут на улучшение технологии проверки пользователей. Кроме того, Socure рассматривает возможность выхода на биржу, рассказал Эйерс TechCrunch.

Разработчик лекарств на основе терапевтических белков Generate Biomedicines — $370 млн

Американский биомедицинский стартап Generate разрабатывает лекарства на основе терапевтических белков — соединений, которые могут замещать или дополнять естественные белки человека и использоваться для лечения рака, заболеваний крови, артрита, метаболических заболеваний и заболеваний иммунной системы.

Закончили чтение тут

Компания появилась в 2018 году внутри инновационного подразделения фонда Flagship Pioneering, инвестора разработчика вакцины Moderna. Основатели Generate — ученые из Flagship Pioneering Джеффри фон Мальцан, Геворг Григорян и Молли Гибсон. За три года под их руководством стартап создал платформу, с помощью которой можно создавать терапевтические белки, в том числе антитела и пептиды. В ответ на пандемию Generate начала разработку препаратов-кандидатов для лечения COVID-19.

В ноябре компания привлекла $370 млн инвестиций в раунде B от американских венчурных фондов Altitude Life Science Ventures, ARCH Venture Partners и самого Flagship Pioneering. Полученные инвестиции пойдут на увеличение штата — с 80 до 500 сотрудников. К 2023 году Generate планирует выпустить первое лекарство. По данным Crunchbase, всего за три года стартап привлек $420 млн инвестиций.

Разработчик платформы дополненной реальности Niantic — $300 млн

Американскую компанию Niantic основали в 2010 году Джон Ханке и Фил Кеслин. Она известна в первую очередь как создатель игры Pokémon GO, где пользователи в режиме дополненной реальности ловят покемонов, гуляя по улицам городов и помещениям. По данным Sensor Tower, игра Pokémon GO заработала более $1 млрд в 2020 году и, по прогнозам, превысит этот показатель в 2021 году.

Закончили чтение тут

В октябре 2021 года Niantic запустила платформу Lightship с инструментами, с помощью которых разработчики могут создавать игры в дополненной реальности. Тогда же компания объявила о запуске фонда на $20 млрд для AR-стартапов.

В ноябре Niantic привлекла $300 млн от американского инвестиционного фонда Coatue. Оценка Niantic составила $9 млрд. Деньги пойдут на развитие уже запущенных игр, в том числе Pokémon GO и Ingress, платформы для разработчиков Lightship, а также создание метавселенной на основе трехмерной карты мира.

Сервис проверки правописания Grammarly — $200 млн

Grammarly — сервис на основе искусственного интеллекта, который проверяет тексты пользователя на английском языке на грамотность и удобочитаемость и предлагает способы их улучшить. В платной версии за $12 есть функции, определяющие тон и стиль письма, обнаруживающие плагиат в тексте и др. Проект работает как расширение в браузере и офисных программах, доступен в приложениях для смартфонов и компьютеров. Grammarly ежедневно пользуются более 30 млн человек, утверждает компания.

Закончили чтение тут

Стартап в 2009 году основали выходцы из Украины Дмитрий Лидер, Максим Литвин и Алексей Шевченко. Литвин и Шевченко познакомились во время учебы в Международном христианском университете в Киеве. Позднее Литвин переехал в США, Шевченко — в Канаду, чтобы продолжить образование.

В ноябре Grammarly привлек $200 млн от британской инвестиционной компании Baillie Gifford, американского венчурного фонда General Catalyst, международной инвесткомпании BlackRock и других. Стартап получил оценку $13 млрд, а состояние двоих его основателей, Литвина и Шевченко, по оценке американского Forbes, выросло до $4 млрд. Лидер владеет около 1% акций Grammarly, у Литвина и Шевченко — по 35%, пишет американский Forbes.

По данным Crunchbase, всего с учетом предыдущих раундов Grammarly привлек $400 млн. В ходе предыдущего привлечения финансирования в октябре 2019 года компания стала «единорогом» — тогда ее оценка превысила $1 млрд. Новые инвестиции компания потратит на увеличение команды, разработку новых продуктов и развитие технологий искусственного интеллекта.

Стартап Inspiration, пересаживающий автопарки на электромобили, — $200 млн

Американский стартап Inspiration помогает автопаркам перейти на электромобили. Он предлагает комплекс услуг — от финансирования покупки новых транспортных средств и поставки зарядных станций до работы с энергетическими компаниями для обеспечения эффективного использования электроэнергии. У проекта три типа клиентов: операторы парка электромобилей (например, бруклинский производитель электромобилей Revel), традиционные автопарки с обычными автомобилями, которым нужна помощь в переходе на электромобили, и корпоративные автопарки, принадлежащие крупным компаниям.

Закончили чтение тут

Inspiration стартовал в 2021 году. Его основатель Джош Грин с 2003 года работал в сфере экологии и зеленой энергии. Запустив Inspiration, он решил внести свой вклад в борьбу с изменением климата.

В ноябре Inspiration привлек $200 млн от американской инвесткомпании ArcLight Capital Partners, которая финансирует энергетическую инфраструктуру. Грин направит средства в том числе на создание инфраструктуры с зарядными станциями.

Сервис с маршрутами для путешественников AllTrails — $150 млн

AllTrails — американский сервис для туристов, байкеров, альпинистов и всех, кто предпочитает отдых на природе. В его коллекции более 300 000 пешеходных, беговых и велосипедных маршрутов. На фоне пандемии коронавируса интерес людей к отдыху на природе увеличился. В результате за последние полтора года количество скачиваний приложения AllTrails выросло до 40 млн, а количество зарегистрированных пользователей — до 30 млн, пишет TechCrunch. По данным издания, две трети пользователей живут в Северной Америке, однако также растет аудитория в Европе, Азии и Латинской Америке.

Закончили чтение тут

Стартап в 2015 году запустил Рассел Кук, бывший менеджер по продукту Microsoft и операционный директор сервиса доставки Postmates. Через три года он продал AllTrails инвесткомпании Spectrum Equity — сейчас она является крупнейшим акционером проекта.

В ноябре 2021-го AllTrails привлек $150 млн финансирования от международной инвесткомпании Permira. Приложение AllTrails, которое сегодня предлагает поиск мест, обзоры и широкий спектр карт с маршрутами, работающих в автономном режиме, планирует обновление в 2022 году. По данным Crunchbase, всего с момента основания AllTrails привлек $227,9 млн инвестиций.

Мобильное приложение-метавселенная Zepeto — $150 млн

Zepeto — мобильное приложение, которое в 2018 году запустил южнокорейский аналог Google компания Naver. Его пользователи могут загрузить скан своей фотографии и создать на ее основе цифровую версию себя, которую можно использовать для общения и перемещения в виртуальном мире. У приложения около 2 млн активных пользователей в день, две трети пользователей — женщины в возрасте 13-24 лет, пишет Wall Street Journal. Сегодня в нем можно найти почти 1,5 млрд виртуальных вещей от независимых дизайнеров, а также коллекции от брендов Gucci, Dior, Ralph Lauren и знаменитостей вроде актрисы Селены Гомес и участников музыкальной группы Blackpink.

Закончили чтение тут

В конце ноябре Zepeto привлекло $150 млн от японского конгломерата SoftBank при оценке более чем $1 млрд. В начале ноября SoftBank также вложил $93 млн в игровую платформу-метавселенную Sandbox.

Разработчик космических радиочастотных карт HawkEye 360 — $145 млн

Американский стартап HawkEye 360 занимается малыми космическими спутниками, которые отслеживают радиочастотные сигналы, излучаемые, к примеру, морскими радиостанциями и кораблями. Эти данные HawkEye 360 использует для создания радиочастотных карт, обнаружения потенциально незаконных судов в море и других опасностей. Компания работает с производителем спутников UTIAS из Торонто.

Закончили чтение тут

HawkEye 360 в 2015 году создал Джон Серафини, который ранее работал в консалтинговой компании Good Harbor Consulting и венчурном фонде Paladin Capital. С тех пор стартап запустил на орбиту Земли девять спутников, еще 21 спутник он планирует вывести к середине 2023 года, пишет TechCrunch. По данным издания, с начала 2021 года HawkEye 360 заключил контракты на $50 млн в том числе с государственными организациями.

В ноябре 2021 года HawkEye 360 привлек $145 млн инвестиций от американской инвесткомпании Insight Partners, британской Seraphim Space Investment Trust и других фондов. Деньги пойдут на увеличение штата сотрудников и разработку собственных космических кораблей, которые будут доставлять спутники в космос. По данным Crunchbase, всего с учетом текущих инвестиций стартап привлек $299,3 млн.

Корпоративный финтех-сервис Payhawk — $112 млн

Британский стартап Payhawk помогает малым и средним предприятиям управлять финансами. При подключении к системе клиент получает международный банковский номер счета, а затем привязывает к нему учетную запись Payhawk. После этого пользователь может выпускать виртуальные или пластиковые карты для сотрудников, управлять расходами, оплачивать счета и производить конвертацию валюты транзакций без комиссии и прочее. Карты Payhawk поддерживают сервисы бесконтактных платежей Apple Pay и Google Pay.

Закончили чтение тут

Payhawk в 2018 году в Лондоне запустили выходцы из Болгарии Бойко Караджов, Христо Борисов и Константин Дженгозов. Сейчас стартап работает в 27 странах Европы, среди его клиентов авиакомпания Luxair, авторетейлер A. T.U и еще 1500 компаний, пишет Businesswire.

В ноябре 2021 года стартап привлек $112 млн инвестиций в раунде B от международной инвесткомпании Greenoaks, американской QED Investors и немецкой консалтинговой компании Earlybird Digital East. Оценка стартапа составила $570 млн. По данным Crunchbase, всего с учетом текущих инвестиций стартап привлек $136,1 млн. Привлеченные в ходе последнего раунда средства финтех-стартап направит на запуск своей кредитной карты, разработку системы недорогих трансграничных переводов в качестве альтернативы платежам SWIFT, а также экспансию в США, Нидерланды, Францию, Австралию и Сингапур.

Производитель сельскохозяйственных роботов FJ Dynamics — $70 млн

Китайский стартап FJ Dynamics создает сельскохозяйственных роботов, например беспилотные газонокосилки и автоматизированные опрыскиватели для растений. Один из самых популярных товаров FJDynamics — автоматизированные кормушки для коров на молочных фермах. Стоимость каждого устройства — около €20 000. На данный момент порядка 40% продаж стартапа происходит в 60 странах за пределами Китая, пишет TechCrunch.

Закончили чтение тут

Компанию в 2019 году создал Ву Ди, бывший главный научный сотрудник китайского производителя дронов DJI. В DJI Ди курировал покупку шведского производителя камер Victor Hasselblad AB в 2017 году. Предприниматель считает, что роботы должны помогать фермерам, а не заменять их.

В ноябре FJ Dynamics привлек $70 млн от одной из крупных интернет-компаний Китая, название которой не раскрывается. Привлеченные средства стартап направит на разработку роботов и для других отраслей, в том числе  строительства и садоводства.

По данным Crunchbase, суммарно с момента создания компания привлекла $84,1 млн. Среди ее инвесторов одна из крупнейших китайских компаний Tencent.

  • Айрат Садыков

    Автор

#кому дали денег
#венчурные инвестиции
#IT-стартапы

Рассылка Forbes

Самое важное о финансах, инвестициях, бизнесе и технологиях

Топ-5 самых привлекательных инвестиционных ниш в ИТ в 2020 году

Глобальная атмосфера неопределенности, связанная с пандемией, привела к снижению активности венчурных инвесторов. По оценкам KPMG, объем глобальных венчурных инвестиций упал с $65,6 млрд в четвертом квартале прошлого года до $61 млрд в первом квартале нынешнего, а количество сделок при этом сократилось на 27% (5820 vs 4260). Последний раз показатель был настолько низким почти 7 лет назад — в третьем квартале 2013 года. 


Восстановление рынка происходит медленными темпами. Так, в период с апреля по июль компании с венчурным капиталом собрали суммарно $62,9 млрд за 4502 сделки — по-прежнему удручающе мало. Тем не менее, несмотря на очевидную осмотрительность и осторожность венчурных инвесторов, глобального коллапса не предвидится. В первые месяцы года было совершено 5 мегасделок, сумма каждой из которых превышала $1 млрд. Waymo — в прошлом проект беспилотных автомобилей от Google — привлек $2,25 млрд, а Generate Capital получила $1 млрд на развитие инфраструктуры возобновляемых источников энергии. Помимо этого, процветали другие ниши: финансы, B2B-производительность, аэрокосмические разработки, развлечения, сетевое управление.

На общем фоне снижения объемов длинных денег, в условиях эпидемиологического и экономического кризиса, пять отраслей по-прежнему оставались «на коне».

Телемедицина

Постоянно растущие расходы на здравоохранение, а также увеличение количества хронических проблем со здоровьем стали катализатором развития и роста сектора медицинских технологий в последние годы. Например, в США наблюдается постоянное увеличение количества сделок в нише с 2013 года, по оценкам PitchBook. Пандемия лишь усилила тренд, повысив инвестиционную привлекательность вложений в телемедицину. Согласно отчету инвестиционной фирмы Startup Health, суммарный объем финансирования в этом сегменте в первой половине 2020 года составил $9,1 млрд, что на 19% больше, чем за аналогичный период предыдущего года. При этом сумма чеков превышает показатели 2019 года на 19% в посевных раундах (seed rounds) и на 18% — в раундах серии B. Крупнейшими сделками в Европе в первом квартале текущего года стали: 

● Стокгольмский KRY — один из крупнейших провайдеров Европы в сфере цифровой медицины, который получил $155,9 млн;
● Лондонский LumiraDx — платформа для диагностики пациентов, которая привлекла $151,8 млн.

Некоторые проекты в сфере диагностики и телемедицины недавно пополнили список единорогов CB Insights. Так, Lyra Health — цифровая платформа, которая соединяет пациентов, нуждающихся в лечении ментального здоровья, и специалистов — оценивается в $1,1 млрд. Такая же стоимость у новоиспеченного единорога Sema4 — компании, занятой в развитии диагностики, лечения и профилактики заболеваний.

Life sciences — биологические науки

Сектор Life Sciences привлек почти $23 млрд венчурных инвестиций в прошлом году. Суммарное количество сделок составило 1659. В этом году их количество не поражает — за первый квартал было только 366, по данным отчета Venture Monitor, но объем инвестиций при этом превысил $7 млрд. Если тренд сохранится до конца года, то финальный показатель может побить предыдущий.

Инвестиции в нишу во многом были сфокусированы на поиске вакцины от коронавируса. Британская организация The Coalition for Epidemic Preparedness Innovations вложила почти $24 млрд в компании с соответствующей специализацией. Среди них такие, как Novavax (сотрудничает с Оксфордским университетом), Moderna и Inovio Pharmaceuticals. Кроме того, европейская комиссия выделила $89 млн в марте немецкой компании CureVac на масштабирование производства потенциальной вакцины от COVID-19.

Один проект из этой сферы даже вошел в топ-10 крупнейших венчурных сделок в Европе в первом квартале 2020-го: Immunocore — разработчик биологических препаратов для лечения рака, инфекционных и аутоиммунных заболеваний, который получил $168,5 млн.

ПО для бизнеса

Гибкий рабочий график и удаленная занятость были на повестке дня еще до пандемии. Однако практики социального дистанцирования заставили бизнес-сообщество адаптироваться к цифровому офису еще быстрее. Многие считают, что гибкое рабочее пространство стало новой нормальностью: с этим согласно 74% респондентов опроса PRNewswire. Это значит, ПО для удаленного офиса, а также его обслуживание, будут оставаться в топе ИТ-трендов в ближайшие годы.

Пик венчурной активности в нише пришелся на прошлый год: инвестиции составили почти $30 млрд. Лидером по привлечению инвестиций в первом квартале 2020 года на европейском рынке стала компания AppsFlyer — платформа для мобильных аналитических SaaS-решений в сфере маркетинга (SaaS mobile marketing analytics and attribution platform). Она получила $210 млн на этапе финансирования D. Наиболее востребованными сегментами являются корпоративные SaaS-решения (ПО для бизнеса как услуга) и кибербезопасность. Они входят в шестерку направлений, которые собрали больше всех инвестиций на ранней стадии в США в 2020 году. Например, проекты по кибербезопасности активно вырывались в список единорогов в прошлом году: шесть компаний присоединилось к лидерам индустрии. Всего в список единорогов CB Insights включено 14 компаний в сфере кибербезопасности, три из которых вошли в него в этом году: Verkada стоимостью $1,8 млрд; SentinelOne — $1,1 млрд; Snyk — $1 млрд.

FinTech

Несмотря на то, что, по оценкам CB Insights, FinTech привлек на $7 млрд меньше венчурных инвестиций в 2019 году по сравнению с 2018-м, ниша вошла в топ-6 наиболее финансируемых направлений на ранних стадиях привлечения инвестиций в США в текущем году. Крупнейшие сделки второго квартала в США совершили:

● Stripe — электронная платежная система — самый дорогой стартап Силиконовой Долины, который повысил капитализацию до $36 млрд после привлечения $600 млн в последнем раунде;
● Robinhood — платформа для инвестиций в публичные компании и биржевые фонды на фондовых биржах США — привлекла $200 млн, после чего ее стоимость составила $11,2 млрд.

Не только американцы верят в ИТ-разработки для финансового сектора — это глобальный тренд. Например, латиноамериканские инвесторы также сфокусировались на FinTech-стартапах в первом квартале 2020 года. В Европе крупнейшей венчурной сделкой стал раунд в $500 млн, который закрыла лондонская платформа для обмена денег и управления финансами Revolut. А в тихоазиатском регионе Fintech-проект вошел в топ-10 по величине венчурных инвестиций: австралийский онлайн-банк Xinja привлек $160 млн от Dubai’s World Investments. Организация вложит еще $273 млн в течение ближайших двух лет.

FinTech занимается прочные позиции среди единорогов: 63 компании из 490 участников глобального рейтинга разрабатывают ИТ-решения для финансового сектора, согласно CB Insights. Stripe, который, как уже было упомянуто выше, оценивается в $36 млрд, входит в топ-5 самых дорогих единорогов. За этот год к «клубу стартапов» дороже $1 млрд присоединились семь проектов.

EdTech

Первый EdTech-стартап пополнил глобальный список единорогов только в 2015 году. Однако в последние пять лет эта молодая ниша постепенно становилась все более привлекательной для инвесторов. Драйвером роста онлайн-образования стала глобальная самоизоляция, в результате которой как дети, так и взрослые были вынуждены обучаться онлайн. Суммарный объем венчурных инвестиций в период январь‑июль 2020 года превысил $4 млрд. Это на $1,5 млрд больше по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года, согласно оценкам Crunchbase. Проектов с мощной капитализацией в этом сегменте год от года все больше. Четыре компании присоединились к списку единорогов в EdTech за последние шесть месяцев: 

● Quizlet — провайдер обучающих инструментов и приложений для учеников и учителей;
● Udemy — маркетплейс онлайн-курсов;
● Course Hero — обучающая онлайн платформа;
● Apply Board — международная платформа, которая помогает студентам найти образовательные учреждение в Канаде, США и Соединенном Королевстве.

В EdTech уверенно лидируют образовательные сервисы для детей. Так, китайская платформа для обучения школьников Yuanfudao недавно привлекла $1 млрд и теперь оценивается в $7,8 млрд. Дороже нее — только индийский единорог BYJU’S: мировой лидер детского цифрового образования с капитализацией $10,5 млрд. Есть основания полагать, что скоро отрыв увеличится. Компания русско-израильского миллиардера Юрия Мильнера, DST Global, планирует вложить $400 млн в проект в самое ближайшее время, что сделает его вторым самым дорогим стартапом в мире после Paytm — индийского приложения для мобильной оплаты стоимостью в $16 млрд.

Несмотря на то, что некоторые инвестиционные ИТ-тренды начали формироваться еще в предыдущие годы, пандемия и ее последствия — новые поведенческие шаблоны — дали очередной виток роста для многих отраслей. Телемедицина, FinTech, онлайн-образование и ПО для бизнеса стали еще привлекательнее для тех, кто готов вкладывать длинные деньги. Вероятно, эти ниши будут сохранять лидирующие позиции еще долгое время. Биологические разработки также продолжат занимать значительную долю венчурных инвестиций, однако, скорее всего, после того как вакцина от COVID-19 будет найдена, инвесторы станут фокусироваться на других направлениях.

Загрузка…

Новости СМИ2

9 главных тенденций инвестирования на 2022 год – Forbes Advisor

Примечание редактора: мы получаем комиссию от партнерских ссылок на Forbes Advisor. Комиссии не влияют на мнения или оценки наших редакторов.

Гетти

Вспомните год назад. Все были готовы к быстрому восстановлению экономики и лету любви в 2021 году, и все это стало возможным благодаря вакцинам против Covid-19. Некоторые даже говорили, что конец пандемии близок.

Затем прибыли варианты Дельта и Омикрон. По мере того, как 2021 год подходит к концу, пандемия не ослабевает, генерируя один неоднозначный сигнал за другим и значительно затрудняя восстановление мировой экономики.

Однако на фондовом рынке праздник длился целый год. Общая доходность S&P 500 в 2021 году составила более 27% — даже резкие данные по инфляции не смогли охладить жизнерадостность. Во всяком случае, еще нет.

Но наблюдатели задаются вопросом, как долго продержится бычий рынок — едва прерванный самым коротким медвежьим рынком в истории в начале 2020 года. деньги, которые нужно заработать в 2022 году.
Вот девять главных инвестиционных тенденций, на которые стоит обратить внимание в новом году.

1. Пандемия Covid-19 по-прежнему движет рынками

В каком направлении будут дуть ветры пандемии? Есть надежда, что 2022 год станет годом, когда нормальная ситуация вернется, что приведет к еще большему росту цен на путешествия, коммерческую недвижимость и традиционные розничные акции, но опять же, мы слышали эту историю раньше.

Дельта разрушила мечту в 2021 году. И по мере того, как меняется календарь, появление Омикрона вызывает беспокойство как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе. Даже если этот вариант не вызовет нового всплеска смертельных инфекций, что насчет следующего варианта? Мать-природа, а не люди, должна написать конец этой истории.

В принципе, инвесторы должны понимать, что рыночное ралли после пандемии уже наступило, даже если пандемия еще не закончилась. Это связано с тем, что фондовые рынки, вероятно, уже оценили большую часть или все выгоды, которые можно ожидать от полностью открытой экономики.

Несмотря на то, что по-прежнему действуют обязательные требования к ношению масок, а количество авиаперелетов остается ниже допандемического уровня, многие американцы уже вернулись к относительно нормальной жизни, поэтому, даже если удача повернется и пандемия, наконец, утихнет где-то в 2022 году, может быть не так много больше пространство для экономики или фондового рынка.

2. Повышение процентной ставки Федеральной резервной системой вероятно в 2022 году

Акции хорошо себя чувствуют, когда Федеральная резервная система поддерживает низкие процентные ставки, но дни политики нулевой процентной ставки Федеральной резервной системы (ZIPR) сочтены. Единственный вопрос, который инвесторы должны задать себе, — сколько повышений процентных ставок ФРС произойдет в 2022 году.

Инструмент CME FedWatch прогнозирует как минимум два повышения ставок, основываясь на том, как трейдеры спекулируют на фьючерсном рынке. Между тем, уже запланированное сокращение ежемесячных покупок облигаций ФРС — так называемое сокращение — означает, что количественное смягчение (QE) завершится к весне.

Количественное смягчение и минимальная ставка помогли поддержать акции с начала 2020 года. Но более плохие новости, такие как еще более горячие отчеты об инфляции, могут заставить ФРС еще быстрее ужесточить денежно-кредитную политику, и это, вероятно, плохо закончится для акций.

3. Устали слышать об инфляции? Прежде чем станет лучше, станет еще хуже

Это неоспоримо: американские потребители (и финансовые СМИ) зациклены на инфляции. Случайное игнорирование высоких цен на газ и дефицита, связанного с цепочками поставок, как «преходящего» не сработает в 2022 году. В 2022 году ход инфляции станет еще более серьезной проблемой, и если нынешние тенденции не изменятся в ближайшее время, будут рыночные потрясения.

Более высокие процентные ставки и более высокая инфляция — рецепт отступления Уолл-Стрит. Однако это может сигнализировать о возможностях на рынке облигаций или даже послужить хорошей новостью для вкладчиков в виде более высоких APY.

4. Решения для цепочки поставок

Загляните сегодня в любой порт США, и вы увидите груды морских контейнеров, ожидающих разгрузки или пополнения товарами. Это всего лишь один намек на то, что проблема цепочки поставок больше не выглядит как краткосрочная проблема.

Проблемы с цепочками поставок могут принести пользу в долгосрочной перспективе. Американцы впервые за долгое время ставят под сомнение целесообразность и последствия для национальной безопасности покупки и производства почти всей нашей продукции за границей. Это хорошо.

Но в краткосрочной перспективе это, вероятно, плохо для рынков. Даже если пандемия благополучно закончится, полного восстановления не будет до тех пор, пока цепочки поставок не наладятся и полки магазинов не будут заполнены. И вариант с Омикроном не облегчает решение этой проблемы, гарантируя, что он останется в 2022 году9. 0003

5. Восстановление, я едва знал Ye

Бурный рост валового внутреннего продукта (ВВП) в 2021 году часто недооценивался в средствах массовой информации. В первой половине 2021 года экономика США росла вместе с ростом ВВП на 6% по сравнению с предыдущим кварталом. Это неустойчиво — и мы обнаружили это в третьем квартале, когда рост упал до 2%.

Это был ранний признак того, что дивиденды повторного открытия могли прийти и уйти. Ожидается восстановление в четвертом квартале, но представьте, если 2022 год установится с низкими уровнями роста ВВП как раз в то время, когда ФРС действительно боится инфляции. Это может быть опасной комбинацией для акционеров.

6. Ситуация на рынке труда все еще нестабильна

Заметное улучшение ситуации на рынке труда стало главной новостью 2021 года. К ноябрю безработица в США упала до 4,2%, и, как и следовало ожидать, ограниченный рынок помог подтолкнуть зарплату выше.

Однако цифры дают неполную картину реального рынка труда. США до сих пор не восстановили 22 миллиона рабочих мест, которые они потеряли во время рецессии из-за пандемии, и им не хватает миллионов рабочих мест по сравнению с тем, что должно было быть на рынке труда до пандемии.

Так почему безработица такая низкая? Большая часть разрыва может быть объяснена тем, что женщины были вынуждены уйти с рынка труда, пытаясь справиться с уходом за детьми, а также их чрезмерной представленностью в отраслях, которые больше всего пострадали во время пандемии.

Жестокая конкуренция за работников нанесла ущерб компаниям из-за более высокой стоимости рабочей силы и проблем с кадрами. Эти вопросы необходимо решить, прежде чем рынок труда сможет вернуться к нормальной жизни, а до тех пор он будет еще одним тормозом для многих публичных компаний.

7. Акции FANNG потеряли свою привлекательность?

Если вам нужен реальный признак того, что фондовый рынок может столкнуться с замедлением в 2022 году, обратите внимание на акции FAANG.

Это прозвище Уолл-стрит для пяти технологических гигантов, которые уже много лет являются движущей силой бычьего рынка, включая Meta — ранее Facebook (FB), Amazon (AMZN), Apple (AAPL), Netflix (NFLX). и Alphabet — родитель Google (GOOGL). Microsoft (MSFT) иногда заменяет Netflix, создавая аббревиатуру FAAMG.

В прошлом году мы предсказывали уход из FAANG, потому что технологические гиганты так быстро бегали в течение 2020 года. Мы оказались правы лишь частично. Microsoft и Google выросли еще больше в 2021 году (наш плохой результат), в то время как более скромный рост в 2021 году у Facebook и Amazon фактически уступил рынку в целом.

На самом деле, согласно индексу крупных-средних компаний США Morningstar, в 2020 году акции FAANG принесли примерно 25% общей доходности рынка. В этом году до конца ноября акции FAANG принесли едва 3% рыночного дохода.

Так что акции FAANG были неплохой ставкой в ​​2021 году, но они были очень близки. Некоторые аналитики говорят, что в 2022 году инвесторы неизбежно будут искать прибыль в других местах, что еще больше принесет пользу таким компаниям, как Tesla (TSLA). Можем ли мы предложить скучные потребительские товары с прибылью, увеличенной за счет дивидендов, в качестве места, где можно найти утешение, пока инфляция создает неопределенность?

8. Где фишки?

Текущая нехватка компьютерных чипов будет продолжать сказываться на акциях, и не только на акциях технологических компаний. Практически во всех потребительских товарах длительного пользования сейчас есть компьютерный чип, так что их нехватка является более серьезной проблемой, чем ноутбуки. Стоянки Детройта прямо сейчас переполнены почти готовыми автомобилями, которые только и ждут дефицитных компьютерных чипов, которые еще нужно установить.

Даже скорейшее прекращение пандемии не обязательно положит конец краху цепочки поставок. Вот только один пример: дефицит так называемых микросхем DSP, которые преобразуют аналоговые сигналы в цифровые и необходимы для звукового оборудования, начиная от микшеров для подкастов и заканчивая телевизорами и мобильными телефонами. В этом виноват страшный пожар на китайском заводе в конце 2020 года, усложнивший проблемы с пандемией.

Intel заявляет, что дефицит чипов продлится до 2023 года. Возможно, это хороший повод задуматься о покупке акций производителей чипов, но это также может быть веским поводом для беспокойства по поводу стабильности большинства других дискреционных наименований для потребителей.

9. Промежуточные выборы

Возможно, самой большой неопределенностью 2022 года являются промежуточные выборы в Конгресс. Республиканцы, скорее всего, преуспеют, поскольку партия действующего президента обычно теряет места на промежуточных выборах. Тем не менее, кажется, что борьба будет гиперпартийной, что может привести к непредсказуемым новостям, нестабильности или даже насилию. Такой сюрприз может напугать инвесторов.

Тоже не новинка. Преддверие среднесрочных выборов часто взбудораживает акции, особенно когда ожидается смена власти в Вашингтоне. Анализ доходности акций, проведенный Green Bush Financial в 1919 г.94, 2006 и 2010 годы — последние три раза, когда органы Конгресса переходили из одной партии в другую, — служат четким предупреждением.

«Все три года, когда предполагалась смена власти, фондовый рынок либо падал, либо не менялся в преддверии промежуточных выборов в ноябре», — показал анализ. Однако не все потеряно. Все три года после выборов рынок бурлил.

Избранные партнеры

1

SoFi Automated Investing

1

SoFi Automated Investing

Узнайте больше

на веб -сайте SOFI

2

Acorns

2

Acorns

Узнайте больше

на безопасном веб -сайте Acorn

3

Wealthfront

3

Wealthfront

Learn

на WealthFront

Wealthfront

.
Была ли эта статья полезной?

Оцените эту статью





Оцените статью

Пожалуйста, введите действительный адрес электронной почты

Комментарии

Мы будем рады услышать от вас, пожалуйста, оставьте свой комментарий.

Неверный адрес электронной почты

Спасибо за отзыв!

Что-то пошло не так. Пожалуйста, повторите попытку позже.

Еще от

Информация, представленная на Forbes Advisor, предназначена только для образовательных целей. Ваше финансовое положение уникально, и продукты и услуги, которые мы рассматриваем, могут не подходить для ваших обстоятельств. Мы не предлагаем финансовые консультации, консультационные или брокерские услуги, а также не рекомендуем и не советуем отдельным лицам покупать или продавать определенные акции или ценные бумаги. Информация о производительности могла измениться с момента публикации. Прошлые показатели не свидетельствуют о будущих результатах.

Forbes Advisor придерживается строгих стандартов редакционной честности. Насколько нам известно, весь контент является точным на дату публикации, хотя содержащиеся здесь предложения могут быть недоступны. Высказанные мнения принадлежат только автору и не были предоставлены, одобрены или иным образом одобрены нашими партнерами.

Боб Салливан — журналист, удостоенный премии Пибоди, и автор пяти книг, в том числе «Бестселлеры New York Times», «Попался капитализм» и «Хватит грабить!» Он провел почти два десятилетия, работая на MSNBC.com и NBC News, и до сих пор появляется на TODAY, NBC Nightly News и CNBC. Сейчас он ведет колонку The Red Tape Chronicles на RedTape.Substack.com и ведет подкаст о непредвиденных последствиях технологий.

Бен — редактор отдела пенсионного обеспечения и инвестиций Forbes Advisor. Обладая двадцатилетним опытом деловой и финансовой журналистики, Бен освещал последние новости рынка, писал статьи о фондовых рынках для Investopedia и редактировал материалы о личных финансах для Bankrate и LendingTree.

Редакция Forbes Advisor независима и объективна. Чтобы поддержать нашу отчетную работу и продолжать предоставлять этот контент бесплатно нашим читателям, мы получаем компенсацию от компаний, размещающих рекламу на сайте Forbes Advisor. Эта компенсация происходит из двух основных источников. Сначала мы предоставляем рекламодателям платные места для представления своих предложений. Компенсация, которую мы получаем за эти места размещения, влияет на то, как и где предложения рекламодателей появляются на сайте. Этот сайт не включает все компании или продукты, доступные на рынке. Во-вторых, мы также включаем ссылки на предложения рекламодателей в некоторые наши статьи; эти «партнерские ссылки» могут приносить доход нашему сайту, когда вы нажимаете на них. Вознаграждение, которое мы получаем от рекламодателей, не влияет на рекомендации или советы, которые наша редакционная команда дает в наших статьях, или иным образом влияет на какой-либо редакционный контент в Forbes Advisor. Несмотря на то, что мы прилагаем все усилия, чтобы предоставить точную и актуальную информацию, которая, по нашему мнению, будет для вас актуальной, Forbes Advisor не гарантирует и не может гарантировать, что любая предоставленная информация является полной, и не делает никаких заявлений или гарантий в связи с ней, а также ее точностью или применимостью. . Вот список наших партнеров, которые предлагают продукты, на которые у нас есть партнерские ссылки.

Вы уверены, что хотите оставить свой выбор?

10 главных тенденций инвестирования 2021 года — Forbes Advisor

Примечание редактора: мы получаем комиссию за партнерские ссылки на Forbes Advisor. Комиссии не влияют на мнения или оценки наших редакторов.

Трудно представить более драматические американские горки для инвесторов, чем 2020 год. Кризис Covid-19 ощущался как Великая рецессия и пузырь доткомов, свернутые вместе и сжатые в 12 месяцев. Этот опыт должен послужить уроком для инвесторов в 2021 году:

Предсказывать будущее — рискованная игра.

«S&P 500 упал более чем на 33% в марте, мы только что прошли президентские выборы, и мы все еще находимся в эпицентре глобальной пандемии, которая только ухудшается. И все же S&P 500 бьет исторические максимумы. Никто не мог этого предвидеть, и никто не знает, что принесет 2021 год», — говорит финансовый планировщик из Канзаса Десмонд Генри. «Если 2020 год что-то и доказал, так это то, что рынок невозможно предсказать, поэтому я и не пытаюсь»9.0003

Во всяком случае, 2020 год должен научить инвесторов тому, что лучшим советом являются хорошо зарекомендовавшие себя принципы, такие как долгосрочное инвестирование с использованием недорогого диверсифицированного портфеля и периодическая проверка своего инвестиционного баланса.

forbes.com\/advisor\/wp-content\/uploads\/2020\/11\/wealthfront-e1605128896538.png","alt_text":"wealthfront"}»> 0,25% 500 долларов Первые 5000 долларов США бесплатно Узнать больше

«Я советую своим клиентам не увлекаться последними горячими акциями, секторами или инвестиционными тенденциями, — говорит Генри.

Если бы вы запаниковали, когда рынок упал в марте, и продали свои инвестиции, вы бы упустили возможность полного восстановления, включая 60-процентный рост по сравнению с мартовским спадом. Вот почему Генри рекомендует клиентам «сохранять хорошо диверсифицированный портфель, чтобы выдержать все, что рынок принесет дальше, а не пытаться предсказать, что произойдет дальше».

Тем не менее, невозможно игнорировать тенденции, которые могут повлиять на инвесторов в 2021 году. Вот десять основных тенденций, которые могут повлиять на фондовый рынок и ваши инвестиции в новом году.

1. Влияние Байдена

В январе преобладают новости о новой администрации Байдена. Много было написано о плане избранного президента Джо Байдена поднять налоги для богатых и его потенциальном влиянии на акции. Но рынок благосклонно отреагировал на явную победу Байдена в ночь выборов и продолжал расти, поскольку в последующие дни результаты выборов стали более ясными.

В то время как Уолл-стрит изначально, казалось, надеялась на голубую волну, недавние результаты рынка, кажется, показывают, что им также нравятся тупиковые ситуации, а это означает, что рынки, вероятно, отреагируют благоприятно, независимо от результатов второго тура выборов в Сенат США от Джорджии.

2. Начало конца Covid-19

Утверждение и постепенное распространение вакцин против Covid-19 станет главной задачей в начале и середине 2021 года. Будут ли вакцины работать так, как рекламируется? Будут ли они быстро распространяться по стране и миру?

Икота будет неизбежна. Но по мере того, как в США возвращается лучшая погода, нормальная жизнь может начать постепенно возвращаться. В то же время рынки будут ждать, когда Конгресс примет дополнительные стимулы, чтобы обеспечить спасательный круг для малого бизнеса и потребителей, пока вакцины действительно не начнут замедлять распространение вируса.

То, как быстро исчезнет пандемия, окажет огромное макроэкономическое воздействие, и оно ударит по каждому инвестиционному сектору. Некоторые из них будут более очевидными, чем другие, поэтому каждый из них заслуживает отдельного обсуждения.

3. Вакцина против Covid-19 для увеличения складских запасов фармацевтических компаний

Если фармацевтической промышленности удастся взять Covid-19 под контроль в течение 2021 года, это станет триумфом науки. Публичные компании, участвующие в этих усилиях, будут щедро вознаграждены.

Некоторые победители будут очевидны, например производители вакцин, такие как Pfizer (PFE) или Moderna (MRNA), но компании, работающие над терапевтическими препаратами, такие как Regeneron (REGN), также выиграют.

Будут и менее очевидные победители. Только один пример: распространение вакцины потребует огромных логистических усилий. Например, некоторые вакцины требуют транспортировки при температуре значительно ниже точки замерзания, поэтому фирмы, продающие технологии охлаждения, получают выгоду.

4. Неудовлетворенный спрос на туристические акции

Если мир начнет возвращаться к нормальной жизни в 2021 году, произойдет скачок во многих других секторах. и даже круизные компании.

И весь этот рост экономической активности сотворит чудеса с сильно пострадавшими туристическими городами по всей стране и по всему миру. Сколько? Сет Карпентер, главный экономист UBS по США, предсказал в ноябре, что ранние успехи вакцины могут означать почти нулевой уровень заболеваемости Covid в США до лета, что добавит от 1 до 1,25% к ВВП США.

5. Жажда запасов ресторана

Сети ресторанов быстрого питания получат выгоду от потенциального возвращения к нормальной жизни. Многие хромали вместе с заказами на вынос, но в тот день, когда Pfizer объявила, что у ее вакцины было 90% эффективности в испытаниях Фазы 3sl, среди сетевых ресторанов, представляющих почти все виды кухни, наблюдался массовый митинг.

Предлагаю только пробное блюдо: Darden (Olive Garden и Longhorn Steakhouse) (DRI), Ruth’s Chris Hospitality Group (RUTH), Cracker Barrel (CBRL), Cheesecake Factory (CAKE), Denny’s (DENN) и Dave & Buster’s ( ИГРАТЬ) все в тот день получили двузначный процентный прирост.

6. Остерегайтесь работы из дома Акции

С другой стороны, многие фирмы, которые добились неожиданного роста в 2020 году, могут оказаться под угрозой из-за потенциального возвращения к нормальной жизни после Covid-19.. Мы также ощутили это на примере объявленного компанией Pfizer революционного испытания вакцины. Любимая работа на дому Zoom (ZM) в какой-то момент потеряла почти 20%.

Услуги по доставке еды тоже резко упали, как и аналогичные акции.

Zoom никуда не денется, как и толпа, работающая из дома. Но тот ноябрьский день должен стать предупреждением о том, что рост в этом секторе, вероятно, вступает в новую фазу.

7. Помните о ротации

Новые фазы инвестирования — это нормально. На фондовом рынке они называются «ротациями». Деньги бегут за прибылью в определенных секторах, пока ралли не исчерпает себя, а затем деньги бегут в другие сектора.

Нередко за всплеском инвестиций в технологии с высоким риском и высокой прибылью следует всплеск акций скучных коммунальных предприятий. Вполне вероятно, что в 2021 году инвесторы переключатся в другие сектора.

8. Замедление роста акций технологических компаний

Аналитики давно предсказывали замедление роста акций технологических компаний, у которых был отличный год в 2020 году — настолько хороший, что слово B, обозначающее пузырь, часто использовалось. о в охвате рынка.

Длинный бычий рынок технологических акций рано или поздно закончится. Факторы, которые могут сыграть роль в 2021 году, включают в себя потенциал беспорядочного антимонопольного судебного разбирательства против Google (GOOG) и других технологических гигантов. Пока неясно, как администрация Байдена отреагирует на иск администрации Трампа против Google. Но мало кто сомневается в том, что генеральные прокуроры штатов продолжат судебные процессы против гигантских технологических компаний.

9. Акции FAANG в длинной позиции

Замедление технологий и тенденции ротации приводят нас к акциям FAANG и их чрезмерному влиянию на рынок в последние годы. FAANG — это прозвище на Уолл-стрит для Facebook (FB), Amazon (AMZN), Apple (AAPL), Netflix (NFLX) и Google (теперь называется Alphabet), хотя Microsoft (MSFT) иногда заменяют Netflix для создания FAAMG.

Как бы вы это ни называли, на эту корзину технологических гигантов приходится около 20% стоимости S&P 500. Что еще более важно, в 2020 году они представляли гигантскую долю прироста, наблюдаемого в S&P 5009.0003

К концу ноября, например, S&P 500 вырос за год примерно на 13%. Но Microsoft и Google выросли на 36% каждая, Facebook — на 40%, Netflix — на 55%, Apple — на 67%, а Amazon — более чем на 70%.

Можно поспорить, что эта история может измениться в 2021 году. Остается выяснить, смогут ли имена FAANG продолжать расти, как ракетные корабли. Если они этого не сделают, будут ли инвесторы вкладывать свои деньги в акции других технологических компаний или в другие сектора? Или стагнация роста FAANG потянет за собой более широкий рынок?

Любые новости могут иметь большое значение для вашего инвестиционного портфеля.

10. Не реагируйте слишком остро на новости, но будьте готовы к неожиданностям

Предсказывать трудно, но легко предсказать, что в 2021 году произойдет что-то неожиданное. Вот почему самый важный совет – не поддаваться соблазну переусердствовать. сосредоточиться на краткосрочной перспективе.

«Я считаю, что лучше сосредоточиться на своих целях и вернуться к ним, чем реагировать», — говорит сертифицированный специалист по финансовому планированию (CFP) Бобби Ребелл, ведущий подкаста Financial Grownup. «Таким образом, никаких изменений, вызванных внешними факторами», вроде событий, о которых вы могли слышать в новостях.

Новый год также предлагает инвесторам возможность подвести итоги того, как они справились с непредвиденными событиями последних 12 месяцев, и рассмотреть возможность внесения изменений, говорит она.

«Есть ли у вас достаточно ликвидных сбережений на такие вещи, как… пандемия?» говорит Ребелл. Если нет, возможно, пришло время увеличить ваши сбережения на случай чрезвычайной ситуации. И если вы обнаружили, что в прошлом году вы были чрезмерно напряжены или панически продавали, вы можете скорректировать свои инвестиционные стратегии, включив в новый год больше инвестиций с фиксированным доходом.

В мире, где неопределенность является скорее особенностью, чем ошибкой, важно быть готовым к рыночным взлетам и падениям даже в течение одного года. Хотя нельзя надеяться, что в 2021 году случится что-то столь драматичное, как пандемия, Генри ожидает, что инвесторы должны быть готовы к новым американским горкам в следующем году.

«Одна реальность, с которой, я думаю, инвесторы должны чувствовать себя более комфортно, — это повышенная волатильность их инвестиционных портфелей. Хотя 2020 год является исключением с точки зрения диких взлетов и падений, волатильность — это то, к чему каждый инвестор должен привыкнуть», — говорит он.

Лучший способ для большинства инвесторов справиться с волатильностью — это диверсифицированный портфель биржевых фондов (ETF), адаптированный к вашим целям и толерантности к риску.

png","alt_text":"wealthfront"}»> 0,25% 500 долларов Первые 5000 долларов США бесплатно Узнать больше

Была ли эта статья полезной?

Оцените эту статью





Пожалуйста, оцените статью

Пожалуйста, введите действительный адрес электронной почты

Комментарии

Мы будем рады услышать от вас, пожалуйста, оставьте свой комментарий.

Неверный адрес электронной почты

Спасибо за отзыв!

Что-то пошло не так. Пожалуйста, повторите попытку позже.

Еще от

Информация, представленная на Forbes Advisor, предназначена только для образовательных целей. Ваше финансовое положение уникально, и продукты и услуги, которые мы рассматриваем, могут не подходить для ваших обстоятельств. Мы не предлагаем финансовые консультации, консультационные или брокерские услуги, а также не рекомендуем и не советуем отдельным лицам покупать или продавать определенные акции или ценные бумаги. Информация о производительности могла измениться с момента публикации. Прошлые показатели не свидетельствуют о будущих результатах.

Forbes Advisor придерживается строгих стандартов редакционной честности. Насколько нам известно, весь контент является точным на дату публикации, хотя содержащиеся здесь предложения могут быть недоступны. Высказанные мнения принадлежат только автору и не были предоставлены, одобрены или иным образом одобрены нашими партнерами.

Боб Салливан — журналист, удостоенный премии Пибоди, и автор пяти книг, в том числе «Бестселлеры New York Times», «Попался капитализм» и «Хватит грабить!» Он провел почти два десятилетия, работая на MSNBC.com и NBC News, и до сих пор появляется на TODAY, NBC Nightly News и CNBC. Сейчас он ведет колонку The Red Tape Chronicles на RedTape. Substack.com и ведет подкаст о непредвиденных последствиях технологий.

Бен — редактор отдела пенсионного обеспечения и инвестиций Forbes Advisor. Обладая двадцатилетним опытом деловой и финансовой журналистики, Бен освещал последние новости рынка, писал статьи о фондовых рынках для Investopedia и редактировал материалы о личных финансах для Bankrate и LendingTree.

Редакция Forbes Advisor независима и объективна. Чтобы поддержать нашу отчетную работу и продолжать предоставлять этот контент бесплатно нашим читателям, мы получаем компенсацию от компаний, размещающих рекламу на сайте Forbes Advisor. Эта компенсация происходит из двух основных источников. Сначала мы предоставляем рекламодателям платные места для представления своих предложений. Компенсация, которую мы получаем за эти места размещения, влияет на то, как и где предложения рекламодателей появляются на сайте. Этот сайт не включает все компании или продукты, доступные на рынке.