Трейдинг для начинающих с нуля и до результата: что читать начинающему инвестору — РБК

Содержание

что читать начинающему инвестору — РБК

Какие книги рассказывают о «японских свечах», «стаканах» и «стоп-лоссах» понятным языком? РБК составил список литературы для начинающих инвесторов на фондовом рынке

Фото: Lori

Последние два года ЦБ, Московская биржа и брокерские компании пытаются повысить популярность частных инвестиций в России. На этой волне многие книгоиздатели вновь предлагают различные книги, посвященные основам торговли на фондовом рынке и инвестициям в ценные бумаги.

Впрочем, далеко не все они годятся для массового читателя: многие книги написаны профессиональным языком, который не осилит человек без профильного образования. РБК изучил книжный рынок в поиске учебников для начинающих инвесторов, которые будут понятны даже подростку.

Получилась подборка из пяти книг, изданных в 2015–2016 годах. Среди них — два занимательных учебника от руководителей инвестиционных компаний, самоучитель трейдинга от американского гуру психологии и пособие по инвестициям для «чайников». Что еще можно почитать про фондовый рынок?

adv.rbc.ru

Фондовый рынок США для начинающих инвесторов

Авторы: Клюшнев И., Панченко Д., Теплова Т.

Издательство: «Манн, Иванов и Фербер», 2016

adv.rbc.ru

Этот учебник претендует на статус настольной книги для всех, кто интересуется инвестициями в американские ценные бумаги.

Раздел «Теория» подготовлен профессором НИУ «Высшая школа экономики» Тамарой Тепловой. По сути, это история американского фондового рынка с момента зарождения и до наших дней, подкрепленная описанием финансовых инструментов и особенностями биржевого регулирования в США. Благодаря теоретической части книга может пригодиться не только начинающему инвестору, но и каждому любознательному человеку, желающему понять, что такое биржа и для чего она нужна.

Два других соавтора — Игорь Клюшнев и Дмитрий Панченко — руководители инвестиционной компании «Фридом Финанс», которая активно популяризирует инвестиции в американские ценные бумаги среди российских инвесторов. В книге они ответственны за раздел «Практика», в котором подробно объясняется, как начать инвестировать. Клюшневу и Панченко удалось избежать каких-либо отсылок к своей компании.

Читатели могут узнать, зачем нужен личный финансовый план, как торговать на бирже через брокера и что может рассказать инвестору отчетность американских компаний. Тут же можно получить представление о фундаментальном и техническом анализе, научиться понимать графики и формировать инвестиционный портфель, а также познакомиться с историями успеха знаменитых американских инвесторов — например, Джесси Ливермора и Уоррена Баффетта.

Цитата: «Важное отличие взаимных фондов США от российских аналогов, паевых инвестиционных фондов, заключается в том, что американские фонды регулярно выплачивают своим пайщикам дивиденды — обычно раз в квартал. При этом инвестор может отказаться от получения дивидендов на руки, в таком случае дивиденды будут реинвестироваться в фонд. По расчетам автора монографии «Экономика инвестиционных фондов», один доллар, вложенный в старейший американский взаимный фонд MIT в год его основания (1924), через 89 лет (2013) принес бы пайщику 347 долл. — именно за счет дивидендов, тогда как расчетная стоимость паев MIT за этот период выросла лишь в семь раз».

Фондовый рынок для начинающих

Авторы: Верников А., Марков В., Шишкина Е., Подлевских Н., Сорокина Ю., Авакян Н.

Издательство: «Перо», 2015​

Это пособие по торговле на фондовом рынке подготовлено профессиональными трейдерами и управляющими из ИК «Церих Кэпитал Менеджмент». В его основу положен учебный курс Школы биржевого мастерства, работающей в компании и обучающей трейдингу с нуля. Авторы ведут изложение от простого к сложному: сперва читатель узнает о том, что такое фондовый рынок и из чего он состоит, затем — какие бывают финансовые инструменты и как с ними работать.

В книге приведена детальная инструкция по открытию торгового счета и совершению сделок, а также рассказывается о различных видах трейдинга и отдельных стратегиях. В заключительной главе авторы решили рассказать об услугах, доступных клиенту ИК «Церих Кэпитал Менеджмент», но это единственная часть книги, которая содержит рекламную информацию. За ее вычетом «Фондовый рынок для начинающих» действительно походит на качественно выстроенный учебник для частного инвестора.

Среди сильных сторон этой книги — объяснение сложных финансовых понятий максимально доступным языком. Авторы расшифровывают для читателя такие термины, как роуд-шоу, IPO, скальпинг, маржин-колл и прочую трейдерскую лексику, которая неизменно пугает новичков.

Цитата: «Перед размещением акций компания проводит роуд-шоу (англ. Road Show). Оно заключается во встречах с потенциальными инвесторами и аналитиками для обсуждения вопросов, касающихся развития компании. Успешное проведение роуд-шоу является неплохим способом привлечь к себе внимание не только будущих акционеров, но и СМИ. Кроме того, в ходе роуд-шоу формируется книга заявок на покупку выпускаемых акций, по которой компания может косвенно судить об успехе предстоящего IPO».

Самоучитель трейдера. Психология, техника, тактика и стратегия

Автор: Стинбарджер Б.

​Издательство: «Альпина Паблишер», 2016

Перевод бестселлера Бретта Стинбарджера — известного американского психиатра и трейдера, автора популярного блога о психологии торговли, выдержал два издания в России — в 2012 и 2016 годах. Несмотря на то что эта книга не является учебником по инвестициям в чистом виде, она ставит своей задачей помочь начинающему трейдеру сделать первые шаги на фондовом рынке.

Как и в других своих книгах, Стинбарджер делает акцент на психологии торговли, рассказывая читателю, как найти для себя оптимальный способ трейдинга и научиться справляться со стрессом во время скачков волатильности на рынке. При этом психолог неоднократно подчеркивает, что инвестиции на фондовом рынке — занятие не для всех. Читателю нужно приготовиться к большому количеству жизненных историй и описанию многочисленных психологических экспериментов. О финансовых инструментах и самом фондовом рынке автор говорит мимоходом, поэтому читать эту книгу стоит только в нагрузку к другим пособиям по трейдингу, раскрывающим тему более подробно.

Цитата: «Трейдеры без опыта работы в разных областях чем-то напоминают партнеров в браке по расчету. Может быть, брак окажется удачным; возможно, он окончится катастрофой. Но в любом случае вряд ли супруги будут испытывать удовольствие. Сколько трейдеров так и не доходят до стадии мастерства не потому, что они ленивы, но потому, что просто взялись не за свое дело?»

Как заработать на бирже для чайников

Авторы: Петров К., Лукашевич Т.

Издательство: «Диалектика», 2016

Название этой книги говорит само за себя: это очередное пособие из знаменитой серии для начинающих. Ее авторы — специалист по бизнес-планированию Константин Петров и трейдер Татьяна Лукашевич. Им удалось вместить в одну книгу большой объем информации, рассказав читателю об основных мировых биржах, включая российские, и о доступных на них инструментах. И ведь это далеко не все: вторая и третья части пособия посвящены техническому и фундаментальному анализу, четвертая — различным стратегиям торговли акциями, пятая — инвестициям в высокорискованные активы.

Особого внимания заслуживает последняя (шестая) часть, в которой Петров и Лукашевич рассказывают об основных правилах трейдинга и раскрывают значение самых важных трейдерских терминов, включая «боковик», «стакан» и прочее. Проблема лишь в том, что из-за стремления авторов охватить все стороны торговли изложение порой становится обобщенным. Тем не менее новичок найдет в этой книге массу полезного.

Цитата: «В хорошо сбалансированном агрессивном портфеле 80% акций и 20% облигаций. Такой портфель способен приносить инвестору в среднем в течение 20 лет примерно 12% годовой прибыли; в какие-то годы прибыль может быть выше, в какие-то — ниже. Если ваш портфель приносит порядка 30% прибыли ежегодно в течение нескольких лет, поздравляем — вы удачно сформировали портфель. Стабильные 30% — очень хороший результат!»

Успешный трейдинг на фондовом рынке. От нуля до первого миллиона. Учебник

Автор: Михнов Д.

Издательство: «Прайм-Еврознак», 2016

Это дополненное издание книги Дмитрия Михнова. Впервые этот учебник был выпущен в 2014 году. Книга лишена даже намека на академизм — автор просто делится своим опытом и строит диалог с читателем на равных. Он объясняет, чем фондовый рынок отличается от форекс и других «кухонь», пытающихся заманить новичков, рассказывает о финансовых инструментах и налоговом законодательстве, действующем в отношении ценных бумаг.

Особое внимание Михнов уделяет заключению сделок, пошагово расписывая процедуры выставления заявок, сопровождая это большим количеством иллюстраций. Также он доступно разъясняет, что такое теханализ, и затрагивает некоторые аспекты психологии трейдинга. Благодаря манере изложения книга читается легко, однако сложные термины не всегда объясняются понятно.

Цитата: «Для того чтобы начать торговлю фьючерсными контрактами, вам необходимо открыть счет у брокера (посредника между вами и биржей) и разместить на нем сумму, необходимую, по вашей оценке, для торговли. Эта сумма будет своеобразной «страховкой» для биржи на случай, если контракты, которые вы купили, понизились в цене. Все прибыли от вашей торговли будут начисляться на этот счет, а все убытки — списываться с него».

Выбор финансистов

Начинать работу с фондовым рынком лучше с базовых экономических понятий, считает гендиректор консалтинговой компании «Персональный советник» Наталья Смирнова. Они хорошо описаны на сайте, который был создан Минфином для повышения финансовой грамотности, говорит Смирнова.

«Когда человек поймет основы экономики, как устроен финансовый рынок, что такое акции, облигации и чем они отличаются, тогда можно более детально вникать во все это, читая книги по фондовому рынку. Единственная деталь — она должна быть актуальной, то есть выпущенной в этом году», — отмечает Смирнова.

Гендиректор консультационного центра БКС Виктор Романовский советует читать «Секреты биржевой торговли» Владимира Твардовского и Сергея Паршикова. Несмотря на название, эта книга адресована начинающим инвесторам, поскольку там говорится не только о методах технического анализа, но и о функционировании рынка, говорит Романовский.

Кроме того, он рекомендует «Малую энциклопедию трейдера» Эрика Наймана. «Автор подробно объясняет, как торговать, в какой ситуации покупать разные инструменты, объясняет азы технического анализа. Ее можно читать неподготовленному человеку», — соглашается финансовый советник «Алор Брокер» Сергей Королев.

Королев также советует книгу «Торговля акциями» Джесси Ливермора — там есть место не только сухим цифрам, но и философии, рассказывает он. Руководитель аналитического центра Санкт-Петербургской биржи Павел Пахомов также советует не ограничиваться учебниками. В биржевой торговле более важна не теоретическая подготовка, а психология инвестора, говорит он, поэтому книги, описывающие интересные ситуации и поведение людей на рынке, будут полезны. В качестве примера Пахомов приводит книгу «Вышел хеджер из тумана» Бартона Биггса.

Трейдинг для начинающих с нуля. С чего начать: 3 шага

Время на чтение: 9 минут

Если получится ответить на поставленные вопросы в статье, тогда вам будет значительно проще уже с первых шагов в мире финансовых рынков. Выбрать эффективный вектор на начальном этапе — залог дальнейшего успеха.

Вот на какие вопросы ответит статья:

  • С чего начать трейдинг самостоятельно;
  • Как начать торговать на форекс с нуля;
  • Как получать заработок на форекс для начинающих и т.д.

Полезные материалы, которые хорошо бы изучить перед продолжением:

  1. Что такое трейдинг, как он работает и на какие 5 вопросов нужно ответить, прежде чем становиться трейдером.
  2. Советы начинающим трейдерам, выявленные за 12 лет опыта.

Содержание

  1. Видео. Обучение трейдингу с нуля.
  2. Торговля на форекс для начинающих — как начать и к чему быть готовым.
  3. Основы трейдинга для начинающих с нуля. 3 фазы на пути к успеху.
  4. Шаг 1. Форекс обучение для начинающих с нуля: изучение, познание, теория.
  5. Шаг 2. Практика трейдинга.
    • Пример практики системного трейдинга
    • Какие стили трейдинга мы не рекомендуем практиковать на начальных этапах
  6. Шаг 3. Команда.
  7. Курсы трейдинга для начинающих. Обучение трейдингу с нуля и бесплатно.
    • Трейдинг обучение форекс для начинающих. Бесплатно
    • Трейдинг обучение форекс для начинающих. Платные курсы
  8. Заключение.
  9. Материалы для начинающих трейдеров.

Видео: обучение трейдингу с нуля

Торговля на форекс для начинающих — как начать и к чему быть готовым

Мир трейдинга — а в частности трейдинг на валютном рынке форекс — привлекает людей за счет возможностей быстрого заработка, обретения свободы и выбора той жизни, к которой стремится среднестатистический человек. Было бы действительно отлично попивать пина коладу на берегу океана и при этом зарабатывать десятки тысяч долларов в месяц, нажимая на пару кнопок ноутбука.

Правда реальность не такая (упс), и реальность сложнее, нежели мечты обывателя. Торговля на форекс для начинающих содержит в себе много мифов и иллюзий, которые мы и будем разбивать в статье.

Первый шаг для новичка в мире трейдинга — отбросить эти иллюзии, стремиться к критическому мышлению и готовиться к прагматичной работе.

Прежде чем переходить к трейдингу с нуля, необходимо сфокусировать внимание на главных аспектах, при которых начинать торговать точно нежелательно.

Вот эти аспекты:

Кредиты, долги,

ипотеки

Если вы находитесь в неблагоприятном финансовом положении, трейдинг вам не поможет, а лишь усложнит ситуацию.

Желание быстро разбогатеть

Это может следовать из первого пункта, тем не менее данный фактор присущ многим людям и без кредитов/долгов.

Торговать на все

деньги

Сколько бы денег вы не имели, отводите на первых порах обучения не больше 10% капитала для трейдинга, даже если это будут 100$.

Это одни из самых распространенных ошибок, которые допускают начинающие частные трейдеры.

Основы трейдинга для начинающих с нуля. 3 шага на пути к успеху

Важно определить те принципы, которые повысят шансы на успех. Рациональней всего будет разделить путь начинающего трейдера на три фазы.

Путь обучения трейдингу с нуля

Изучение

Лучше всего начинать изучать рынки с материалов, которые имеют статистическую ценность. Чаще всего, это научные и академические работы — именно таких материалов мы и придерживаемся.

Практика

Самые основные элементы практики, это: ручной трейдинг, психология трейдинга, опыт создания, тестирования и оптимизации торговых систем.

Команда

Трейдинг — бизнес не для одиночек. В команде вам будет проще обработать идеи и гипотезы. А хорошая команда значительно приблизит всех ее участников к успеху.

Теперь подробней пройдемся по каждому из этих шагов.

Шаг 1. Форекс обучение для начинающих с нуля: изучение, познание, теория

Каждый бизнес или профессиональная должность начинается с изучения теоретических принципов той сферы, где вы находитесь или куда планируете попасть.

Сложно стать хорошим инженером, не имея представлений о строительной механике или о сопротивлении материалов. Не намного легче будет стать выдающимся специалистом, если образование или отношение к образованию было “так себе”.

Парадоксальность частных трейдеров на финансовых рынках заключается в том, что многие не уделяют должного внимания обучению. И виной тому — психология. Человеческий мозг работает по принципу “пути наименьшего сопротивления” — все, что можно избежать (имеется ввиду то, что делать “неохота, лень, да и зачем вообще”) человек будет избегать. Под воздействием желеобразной массы в голове, конечно же.

Лучшими материалами для обучения являются научные, статистические и эмпирические “учебники”. Именно на таких работах мы обрабатывали информацию для себя, а в последствии и для своих читателей.

Чтобы ответить на распространенные вопросы “Как научиться трейдингу с нуля?” или “Как на форекс начать зарабатывать с нуля для начинающих?”, отвечаем:

  • Первый шаг — усвоить структуру финансовых рынков: кто здесь участники, какие их задачи, цели.
  • Второй шаг — ориентироваться в принципах ценообразования.
  • Третий шаг — настраивать свою психологическую и эмоциональную составляющую уже на первых этапах. Финансовые рынки — это эмоциональные отражения всех его участников — начиная от частных инвесторов, заканчивая хедж-фондами и инвестиционными банками.

Ок, составим план первого этапа для начинающего трейдера:

Получение фундаментальных знаний

о финансовых рынках — состав игроков, принципы ценообразования, возможности и ограничения

Изучение технического трейдинга и

технических индикаторов

Изучение интуитивного трейдинга

(к примеру — VSA)

Изучение психологии трейдинга

В процессе изучения вы определите тот подход в трейдинге, который будет вам ближе. Это касается и рынков:

  • форекс
  • фондовые биржи
  • фьючерсные рынки
  • криптовалютные

и инструментов:

  • валюты
  • акции
  • опционы
  • товары
  • криптовалюты

а также стилей и подходов в трейдинге:

  • системный
  • дискреционный (интуитивный)
  • внутри дня, среднесрочный, или вовсе инвестиционный подход.

Статистика алгоритмического трейдинга + новые статьи и новости финансовых рынков в нашем Telegram канале

Перейти в телеграм-канал Empirix

Шаг 2. Практика трейдинга

Это самая важная фаза из всех трех. Именно здесь потребуется потратить значительное время на освоение и обретение опыта.

Прежде чем ответить на вопрос “С чего начать трейдинг самостоятельно?”, вы должны уже ориентироваться во всех процессах, стадиях и моделях финансовых рынков.

К практике отнесем не только ручной трейдинг и работу с графиками, но также тестирования и оптимизации торговых систем. Представим карту практики в таком виде:

Выбор рынка, стиля и

подхода в трейдинге

Создание и тестирование стратегий, если вы системный трейдер.

Торговля

Алгоритмизация трейдинга, если вы склонны автоматизировать ваш заработок. Опыт создания стратегий

Создание подробных правил вашей стратегии, если вы дискреционный трейдер.

Торговля

Постоянное изучение новых методов, принципов, а также поиск рыночных неэффективностей

На все эти задачи может уйти значительное время, но если придерживаться установленных правил, процесс будет приносить постепенные положительные результаты вместе с опытом, приближая вас к поставленным целям.

Мы бы рекомендовали сразу фокусироваться на системный и автоматизированный трейдинг — даже для новичка. Такой подход на голову выше интуитивного трейдинга, потому что основан на статистических данных и научном подходе к финансовым рынкам.

Вот несколько статей, которые помогут немного разобраться:

Пример практики системного трейдинга

Мы отошли от ручного трейдинга и теперь практически все процессы автоматизируем. Практика нашей команды проходит так:

1. Изначально мы создаем торговый алгоритм, который хотим протестировать.

Создание торгового алгоритма.

Это могут быть стратегии на простейших технических индикаторах, или же более сложные торговые логики, которые включают в себя множество переменных.

2. Тестируем алгоритм на исторических котировках.

Так выглядит визуальный тест стратегии на исторических котировках.

Без тестирования стратегии на исторических данных ваши шансы на успех такие же, как и в казино. Бэктест — главный процесс, через который вы должны пропускать любую торговую стратегию.

Часто бывает, что самые логичные и уникальные идеи не работают. И наоборот, — примитивные стратегии технического анализа показывают прибыль.

Подробнее о важности бэктеста — в видео ниже.

3. Получаем результаты и выбираем наиболее подходящие настройки стратегии для живой торговли.

На основе кривой доходности и других важных коэффициентов выбираем стратегию.

Если бэктест показывает положительные результаты, тогда мы начинаем оптимизировать стратегию.

На создание, тестирование и оптимизацию одной стратегии может уходить несколько недель. Зато в итоге мы понимаем, можем ли мы использовать торговую стратегию, или же деньги ей доверять не стоит.

Результат нашей торговли — на интерактивной картинке ниже и на странице инвестиций. Вы можете прийти к таким же показателям (и даже лучшим), если будете придерживаться тех этапов, которые описаны в этой статье.

Какие стили трейдинга мы не рекомендуем практиковать на первых этапах

Это краткосрочные стили торговли — скальпинг и дейтрейдинг. Подробно мы рассматриваем эти два стиля в двух разных статьях:

  1. Скальпинг на форекс — за и против. Инфографика.
  2. Сколько дейтрейдеров торгуют в профит.

Если очень коротко описать эти два подхода, то с психологической стороны они могут показаться куда выгодней, чем среднесрочные или долгосрочные подходы. Человеческий мозг настроен на получение быстрой выгоды — ваше подсознание не хочет ждать финансовых результатов, оно хочет получить порцию дофамина (нейромедиатора, который отвечает за удовольствие, счастье и удовлетворение) как можно быстрее.

Но исследования 469 646 краткосрочных трейдеров дали нам обратную статистику — 99% краткосрочных трейдеров теряют свои деньги на протяжении одного года и более.  

Статистика суровая. Так что если вы не хотите начинать со статистически невыгодных подходов на финансовых рынках, — изучайте две статьи, представленных выше.

Шаг 3. Команда

Как уже отметили выше, трейдинг — бизнес не для одиночек. Если вы планируете добиться положительных долгосрочных результатов, эффективней всего работать в команде. Именно так вы сможете активнее изучать финансовые рынки, находить решения для сложных ситуаций и уметь адаптироваться к рыночным изменениям. Все делать одному — задача не легкая и не продуктивная.

Если обратиться к зарубежным хедж-фондам, у них в каждой команде есть трейдеры, кванты (если фонд алгоритмический), риск-менеджеры, аналитики, менеджеры и т.д. Каждый акцентирует свое внимание только на одно, два дела, тем самым не теряя фокусировки. Это приводит к более эффективным результатам.

Нет, не стоит сразу бежать на поиски единомышленников. Чаще всего случается так, что нужные люди находятся естественным путем, — в самый неожиданный момент.

Курсы трейдинга для начинающих. Обучение трейдингу с нуля, бесплатно и онлайн

Всего для начинающих трейдеров у нас есть 6 курсов, 2 из которых бесплатные. Вот они:

Трейдинг обучение форекс для начинающих. Бесплатно

«Начинающий трейдер». Подробное описание курса — клик по изображению.

75 отзывов

«Введение в VSA и VSA 2.0». Подробное описание курса — клик по изображению.

64 отзыва

Бесплатные уроки трейдинга для начинающих содержат 14 страниц материала и 2 часа видео.

Трейдинг обучение форекс для начинающих. Платные курсы

«Как работает рынок Форекс». Подробное описание курса — клик по изображению.

17 отзывов

«Динамика цен на финансовых рынках». Подробное описание курса — клик по изображению.

14 отзывов

«Системный трейдинг». Подробное описание курса — клик по изображению.

«Психология трейдинга и инвестиций». Подробное описание курса — клик по изображению.

5 отзывов

Заключение

Итого, имеем формулу успеха:

%

Знания

%

Практика

%

Команда

Также необходимо определить все эффективные и неэффективные действия для новичка в трейдинге. Вот они: