Как выбрать ПАММ счет чтобы заработать больше. Как выбрать памм

Как выбрать ПАММ-счет: 7 советов инвестору

В данном случае на ПАММ-счете применялся мартингейл и не использовались стоп-лоссы. Эти риски плохо видны на графике и заложены в саму торговую систему управляющего. Не изучив параметры торговой системы ПАММ-счета, нельзя правильно выбрать ПАММ-счет.

Как изучить торговую систему?

Параметры торговли можно увидеть по графику плеча (загрузки депозита) и по внутридневным колебаниям графика доходности. Кроме того, эти параметры управляющий может описать в инвестиционной декларации своего ПАММ-счета.

Используемое плечо

Нужно смотреть график плеча или загрузки депозита. В общем случае, чем больше плечо, тем выше риск. Загрузка депозита соответствует используемому торговому плечу (например загрузка 10% соответствует плечу 1:10). При торговле валютой с плечом 1:10 доходность счета изменится на 10% при движении рынка на 1%. Дневное движение валют может достигать 2% на выходе новостей.

Относительно безопасным считается плечо до 1:50. Консервативный уровень — 1:25.

Кроме того, максимальное плечо управляющий может заявить в декларации и установить автоматическое ограничение в настройках ПАММ-счета.

Ограничение убытка

Ограничивает ли управляющий убыток, который может быть получен в одной сделке, или пересиживает убыток до последнего. Отстутсвие ограничений (стоп-лоссов) всегда ведет к сливу и потере вложенной суммы.

Определить наличие стоп-лоссов можно по худшему дню (максимальному дневному убытку) в истории ПАММ-счета. Если худший день больше 30%, скорее всего, стоп-лоссов нет, закладывайте риск 100%.

Худший день помогает также оценить, возможную просадку на счете. Умножьте это значение на 3 — убыток на этом уровне можно считать нормальным для торговой системы.

Наличие стоп-лоссов и значение максимального риска на сделку также может указать управляющий в своей декларации. Возведя риск на сделку в степень из 5 неудачных сделок, можно оценить размер возможной просадки при неблагоприятных рыночных условиях. Например, если риск на сделку ограничивается на 10%, то 5 подряд убыточных сделок дадут просадку около 40% (0,9^5 - 1).

Мартингейл

К скрытым рискам также относятся опасные методы торговли. Самые распространенные — мартингейл и другие методны усреднения. В системах, использующие эти методы, объем сделки увеличивается при убытке в надежде отыграться при движении цены в нужную сторону. Такая система значительно увеличивает риски — если цена долгое время не пойдет в нужную сторону, высок риск потери всего капитала.

Управляющий может явно декларировать использование данных методов и предупредить инвесторов о повышенных рисках. Их использование также можно выявить по резко растущей загрузке депозита при убытках.

Резюме

Анализ торговой системы позволяет оценить размер возможного убытка, даже если его еще не было в истории. Это сильно увеличивает ваши шансы заработать, а не потерять деньги. Этому также может помочь управляющий, если честно заявит в декларации, как он торгует и какой возможен убыток.

Мы анализируем параметры торговли при выборе ПАММ-счетов в наш рейтинг. Туда попадают только счета с умеренным плечом, ограничением убытков и без мартингейла.

3. Учитывайте соотношение доходности и риска

Любой риск должен быть оправдан. В случае инвестиций он должен быть оправдан ожидаемой доходностью. Неважно, на какой риск вы идете, ожидаемая доходность на периоде инвестирования должна превосходить риски в 2–3 раза. Если по счету возможна просадка в 50%, то потенциал его доходности не должен быть меньше 100–150%. Если вы рискуете потерять весь вклад, то оправданием будет шанс приумножить его в 2–3 раза.

Эта пропорция справедлива и в обратную сторону — если вы допускаете просадку только 10% и ожидаете доходность 100%, то, скорее всего, вы недооценили риски.

Для оценки соотношения доходности и рисков обычно используется отношение Средняя доходность / Макс. просадка (коэффициент Калмара) либо Суммарная доходность / Макс. просадка (фактор восстановления).

4. Планируйте условия выхода

Перед тем, как выбрать ПАММ-счет и инвестировать, нужно определить условия выхода, т.е. обозначить события, при наступлении которых, вы выведете ваши средства со счета. В этом случае не придется беспокоиться понапрасну. К таким событиям, как правило, относится все, что нарушает изначальный инвестиционный план.

Превышение максимальной просадкиПо сути, это ограничение убытков по ПАММ-счету на уровне допустимого риска. Размер ограничения определяется на основе оценки максимальной просадки, которую вы сделали предварительно. Ограничение убытков ставится, как правило, на несколько процентов ниже оценки рисков.

Превышение максимального срока просадкиДругим условием выхода может служить превышение максимального срока просадки. В этом случае средства выводятся со счета, если он не обновляет максимум доходности дольше, чем когда-либо ранее. Это может быть признаком того, что торговая система утратила свою эффективность на изменившемся рынке.

Изменение или нарушение декларацииПоводом для выхода может быть также значительное изменение торговой системы управляющим. Если вы оценивали риски по определенным параметрам торговли, а управляющий начал торговать по другой системе, то новые параметры системы могут нарушить ваши планы, и разумно будет закрыть инвестицию.

5. Составляйте портфель

Это основной способ снизить риски и это практически аксиома в инвестициях с высоким риском. Мы уже говорили, как инвестирование в портфель может сгладить кривую доходности и увеличить стабильность показателей по сравнению с инвестированием в отдельные ПАММ-счета.

Важными правилами составления портфеля являются диверсификация и распределение рисков.

Диверсификация

Диверсификация означает включение в портфель разнообразных ПАММ-счетов. Диверсификация значительно снижает риск инвестиционного портфеля, при этом чаще всего не снижая доходность. Наибольший эффект от диверсификации достигается добавлением в портфель ПАММ-счетов таким образом, чтобы падение стоимости одного актива компенсировалось ростом другого.

Примером диверсификации может служить включение в портфель счетов различных управляющих, счетов торгующих на различных валютных парах или на валютах и металлах, торгующих по тренду и в канале, с различными валютами инвестиций и т. п.

Не включайте в портфель несколько счетов одного управляющего. Это плохая диверсификация. Лучше выберите 2-3 самых надежных ПАММ-управляющих и добавьте по одному счету каждого.

Для достаточной диверсификации достаточно 3-5 счетов в портфеле. Доля консервативных счетов, как правило, должна быть не менее 60–70% портфеля, умеренных — 20–30% и не более 5–10% агрессивных счетов.

Распределение рисков

Распределяйте доли ПАММ-счетов в портфеле таким образом, чтобы риск каждого счета не превышал общий риск портфеля, деленный на 2–3. Это означает, что портфель должен выдерживать одновременные максимальные просадки двух-трех счетов и при этом максимальный риск по портфелю не должен быть превышен. Регулируется это долями счетов. Если доля счета в портфеле 10%, то при его просадке в 50% портфель просядет на 5%, если это одновременно произойдет с тремя счетами, то просадка портфеля будет около 15%.

Оптимальное распределение, как правило, достигается при расстановке долей обратно пропорционально рискам, в этом случае риски будут распределены равномерно.

6. Выводите прибыль

Вывод все или части полученной прибыли — один из основных способов снижения рисков при инвестировании в ПАММ-счета. Главная цель — уменьшить возможные потери прибыли в случае дальнейшей просадки, поэтому основной принцип — это фиксировать прибыль всегда, когда снижается вероятность дальнейшего роста.

Например, если вы рассчитываете «поймать» короткое движение на тренде или на выходе из просадки, то по мере приближения к пику доходности желательно частями фиксировать прибыль, поскольку растет вероятность новой просадки. Не страшно, если будет упущена часть прибыли, главное, что вы страхуетесь от потери всего дохода, это важнее.

Если планируете долгосрочную сделку, например, на надежном консервативном счете в расчете на годовую доходность, то здесь момент вывода прибыли уже не так важен, выводите средства на локальных пиках доходности или просто каждый месяц.

7. Вкладывайте не больше, чем готовы потерять

И последнее, не вкладывайте даже в надежные ПАММ-счета последние деньги. Какой бы привлекательной ни казалась вам доходность, всегда существует риск потерять большую часть капитала. Даже если вы грамотно спланировали инвестиции, ограничили убытки, просадка может затянуться, и большая доля вашего вклада будет недоступна долгое время. Инвестируйте в ПАММ-счета только свободные средства — сумму, на которую ваши доходы превосходят ваши расходы, и потеря которой критически не отразится на вашем финансовом состоянии. 

pammin.ru

Как выбрать ПАММ счет чтобы заработать больше

Инвестирование в ПАММ счета подразумевает определенную работу по выбору управляющего или управляющих.

Как правильно выбрать ПАММ счет?

В первую очередь, есть несколько важных критериев, на которые стоит обратить внимание. Чтобы выбрать ПАММ счет для инвестиций, нужно начать изучение информации с рейтингов управляющих, где все аккаунты трейдеров представлены в виде таблицы, в которой даются основные важные показатели каждого управляющего.

Первое, на что обращают внимание многие потенциальные инвесторы – доходность, которую показывает тот или иной управляющий. И действительно, этот параметр позволяет приблизительно представить, какой может быть ваша прибыль по истечению определенного срока.

Зачастую, в этой графе можно увидеть доходности в 200-300%. Естественно, у начинающего инвестора при виде таких цифр возникает огромное желание выбрать этот ПАММ счет и  вложить как можно больше денег. Но это может быть ошибкой. 

Для достижения огромной доходности трейдерам приходится рисковать буквально на 100%, и первая ошибка может стать последней.

Мне самому очень нравятся управляющие с такой доходностью и я нашел одну интересную стратегию для себя.

• Я сортирую рейтинг по новым ПАММ счетам и выискиваю те, которые выдают за неделю более 40% прибыли. Я вкладываю одновременно в 5-10 таких счетов на одну неделю. Да, конечно, некоторые сливаются, но остальные способны перекрыть убыток своими взлетами до 250% прибыли! Единственное, с большими суммами я не хотел так работать.

Здесь можно порекомендовать обращаться к трейдерам, которые демонстрируют доходность в районе 150-200% годовых. В результате, при распределении капиталов 50 на 50 (при 50-процентом участии трейдера), прибыль инвестора может составить в районе 100% годовых. Это очень неплохой результат.

Опыт управляющего

Перед тем как выбрать ПАММ счет, проверьте еще один важный момент – опыт работы трейдера. Ведь инвестиции несут в себе определенные риски. При этом, работа со многими управляющими может нести повышенные риски для инвестора. Здесь необходимо обратить внимание на несколько важных параметров.

В первую очередь, речь идет о возрасте ПАММ счета. Профессиональные инвесторы часто обращают внимание на управляющих, которые проработали хотя бы год. И это вполне логично. Все и всегда смотря на опыт работы человека. Если он отсутствует, это большой минус.

Капитализация

Очень важный параметр – капитал управляющего. Чем он больше – тем лучше, значит трейдер работает и со своими деньгами и рискует на ровне с инвесторами. еще один важный показатель – это капитализация всего ПАММ счета, тут речь идет о сумме вкладов всех инвесторов. Чем больше сумма – тем лучше, так как это говорит не только о том что инвесторы доверяют управляющему, но и о том что управляющему есть что ценить. Ведь хороший заработок мотивирует к профессиональной работе с минимальными рисками и максимальной прибылью.

Уровень просадки

Уровень относительной просадки определяет максимальную сумму, которую может потерять управляющий в определенный момент времени. Естественно, рассчитывается этот параметр в соответствии с общей суммой, которая есть на счете. Если этот параметр составляет 40 процентов, это значит, что в какой-то момент трейдер уже терял 40 процентов от своего счета. С другой стороны, возможно, этот процент не был убыток, а является размером максимальной просадки, которая была когда-то на счете (при этом, сделка закрылась в плюсе).

Чем больше процент просадки, тем больше рисков представляет такой счет. Уровень относительной просадки есть у каждого Управляющего. Дело в том, что торговля на финансовых рынках не возможна без просадки. Даже если трейдер все правильно определил и закрыл сделку с прибылью, в процессе торгов цена могла неоднократно заходить в отрицательную зону.

На практике уровень в 50-60% это нормально. Конечно 30-40% это уже хорошо, а 15-20% – это отлично.

Что такое оферта

В инвестировании в ПАММ-счета есть такое понятие, как оферта. Ее делает каждый управляющий для того, чтобы к нему присоединились инвесторы. Оферта содержит несколько основных пунктов, на которые следует обратить внимание.

• Торговый период. Этот показатель отражает время, через которое инвестор может забрать прибыль и свои капиталовложения – время ролловера. У терейдера может быть особая торговая стратегия и ему не удобно если деньги с торгового счета будут кочевать постоянно.  Торговый период может быть равен двум неделям, следовательно, инвестор может забрать свои деньги через две недели.  Но у брокера Альпари, к примеру, ролловер по умолчанию установлен на каждый час. Большинство управляющих у этого брокера не меняют этот параметр и вы можете вложить деньги и через час уже вывести их. 
• Размер вознаграждения. Это процент от прибыли который получит управляющий. Предположим, в оферте указано 30% процентов. Это значит, что в случае удачной торговли, инвестор может рассчитывать на 70% от прибыли, а 30% оставит себе управляющий.  Часто в офертах можно встретить плавающий процент, который меняется в зависимости от сумму вклада инвестора. Чем больше вклад – тем меньший % берет себе управляющий.

Составление портфеля управляющих

Успешные инвестиции в ПАММ-счета – это не только умение найти грамотного управляющего. Зачастую, большую и более стабильную прибыль получают те, кто умеет диверсифицировать свои риски и грамотно распределять капиталы между несколькими ПАММ счетами. Конечно же, речь идет о составлении своего портфеля.

Чтобы ограничить свои риски, необходимо выбрать не один ПАММ счет для инвестиций, а минимум 4-5.

• Ситуация 1. Представьте что вы инвестировали в одного управляющего все деньги и в какой то момент он принес убыток в –30%. Вы вместе с ним потеряли эти деньги.
• Ситуация 2. Вы инвестировали в 7 ПАММ счетов и два из них дали убыток в -10% и -15%, а другие 5 дали прибыли в +30%, +7%, +19%, +14%, +2%.

Очевидно, что при портфельном инвестировании ваши риски снижаются во много раз, и во второй ситуации не смотря на убыток 2-х ПАММ счетов, вы останетесь в прибыли.

Перед тем как выбрать ПАММ счет для инвестирования, убедитесь что прибыль его стабильна и не имеет резких скачков, к примеру ситуации:

Очевидно что ПАММ 2 стабилен и более надежен, имеет более определенную торговую систему. Также прибыль может быть вот такой:

Взлеты и падения не создают постоянно растущий график и прибыль. Такой управляющий не принесет дохода инвестору не смотря на то что временами он получает хорошую прибыль, ведь за ней есть и убытки. Идеальный график прибыли должен быть примерно таким:

А вот они в реальности:

Наибольшее количество отличных управляющих сейчас можно найти только у брокера Альпари, там достаточно успешных трейдеров чтобы иметь возможность создать инвестиционный ПАММ портфель и рассчитывать на стабильную прибыль.

Надеюсь у вас не осталось вопросов о том как выбрать ПАММ счет для инвестирования у Альпари, так как мы рассмотрели все важные аспекты и нюансы успешных и прибыльных ПАММ счетов в короткой и долгосрочной перспективе.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter, и мы её обязательно исправим! Огромное спасибо вам за помощь, это очень важно для нас и наших читателей!

equity.today

Как выбрать ПАММ счет (риски и ожидаемая доходность)

Хотите подняться в рейтинге самых прибыльных инвесторов? Убедитесь что вы всё знаете о том, как правильно выбрать ПАММ счета для своего портфеля.

В данной статье мы дадим несколько советов, как с помощью статистики, математики, наблюдательности и определенного набора знаний отделить доходные счета от ненадежных.

Как правильно выбирать ПАММ счета

Чтобы понять, какой и как выбрать ПАММ счет для инвестирования, мы перечислим все принципы ПАММ, по которым стоит оценивать и сравнивать управляющих.

Как долго работает ПАММ счет

Срок работы счета и количество торговых сессий. Это начальные и ключевые показатели от которых следует отталкиваться дальше.

Желательно выбирать ПАММ счет для инвестирования, который уже проработал более 6 месяцев.

На разных инвестиционных блогах бытует мнение что лучше выбирать счета только от года работы, но 6 месяцев уже достаточно чтобы понять, на сколько стабильно торгует управляющий, на сколько часто и сильно он входит в убытки.

Конечно, чем больше возраст ПАММ счета, тем лучше, но не стоит впадать в крайности, ведь инвесторы ищут возможности заработать, и если трейдер пол года уверенно и стабильно приносит деньги, можно начинать инвестировать.

Если вы заметили, мы не просто анализируем срок работы как число, а только как динамику торговли. Дело в том, что многие управляющие стремясь получить хорошее место в рейтинге, открывают параллельно несколько счетов, показывая на них минимальную активность с короткими торговыми сессиями, чтобы через год-полтора полноценно вступить в борьбу за внимание инвесторов. Вот пример такого счета:

Не смотря на хороший показатель доходности и срок работы, мы видим что у данного счета низкая активность и высокие риски, так как вся прибыль получена из нескольких сделок.

Сложный процент доходности

Чтобы понять какой выбрать ПАММ счет, нужно смотреть на месячную, а не итоговую доходность. Если управляющий показал 500% прибыли за последние 2 года, это не значит, что ежемесячный рост равен 500/24=24,8%. Огромные цифры складываются исходя из капитализации прибыли, то есть при условии, если бы вы не выводили прибыль с момента основания ПАММ счета.

Вся прибыль могла быть получена за два рискованных месяца, а остальные два года велась консервативная торговля.

Поэтому лучше ориентироваться не на итоговую прибыль, а помесячную.

График доходности

График доходности – это ключевой критерий при выборе ПАММ счета. Но на нём мы уже не смотрим на срок работы и проценты доходности, а только убеждаемся в стабильности торговли. Например, на картинке ниже изображена кривая доходности, из которой видно, что управляющий не приносит стабильную прибыль:

В реальности это может выглядеть так:

А вот пример идеальной кривой на графике доходности:

Управляющий плавно и постепенно приносит прибыль. В реальности это может выглядеть так:

Алгоритмический трейдинг

Выше на скрине пример ПАММ счета, в котором используется торговый советник – автоматическая торговля, чем и объясняется системность.

Ниже на примере растущий график при ручной торговле:

Полезные статьи:

Определите что вы ищите

Как выбирать ПАММ счета на Альпари – проанализируем исходные данные.

Зададим себе несколько вопросов, чтобы на основе полученной информации, подобрать критерии для фильтрации счетов:

Сколько времени и сил вы готовы потратить на изучение и сбор информации?

Если вы не хотите тратить много времени и сил на это, то выбирайте консервативную стратегию по принципу «купи и держи»: отбирайте проверенные счета-долгожители с умеренной доходностью. Не берите в оборот ПАММы с 5 молниями, мартингейловые счета без стопов, счета с просадкой более 35% за последние пол года.

Напротив, если у вас достаточно времени, расширьте портфель агрессивными счетами, вкладывайте в мартингейловые счета на спаде, экспериментируйте с подбором перспективных новичков.

Какую сумму и какой процент активов вы готовы вложить в ПАММы?

Вопрос напрямую связан с предыдущим: больше сумма – тщательнее подход и меньше агрессии.

Сколько вы готовы потерять на каждом счете?

Сразу определяем стоп-уровень, то есть, при какой просадке счет выбывает из портфеля. Этот уровень не должен быть меньше нормальной просадки управляющего за последний год, но и больше максимального спада за всю историю счета, ставить не рекомендуется.

То есть, фильтруем результат по максимальной просадке за последний год, разброс должен быть от 25% (меньше ставить не стоит, ведь просадки неизбежны) до 50-70% в зависимости от стратегии.

Практический пример как выбрать ПАММ счет

Разумеется, прошлые показатели не гарантируют таких же результатов в будущем, но на основе статистики, мы можем сделать вывод о результативности тактики управляющего и грубо предположить результат наших будущих инвестиций.

Рассчитываем доходность ПАММ счета

Для полноценного расчета нам понадобиться калькулятор.

• Допустим, мы решили на один месяц вложиться в счет, показавший 500% прибыли за 2 года существования с максимальной просадкой 40%, повторяющейся только раз и тремя просадками на 20%.

Средний процент доходности в месяц 7,8, вероятность попасть под 40% просадку 1/24*100%, то есть 4,16%, вероятность попасть на 20% просадку 3/24*100%=12,5%.

Выходит, что в 12,5% случаев мы потеряем 20% от вложения, в 4,16% – 40% и при этом в остальных случаях получаем 7,8% прибыли.

Вычитая остальные вероятности, получаем 7,8%*(100%-12,5%-4,16%)=6,5% средний прибыли в месяц – это усредненное число, выбранное из бесконечного множества вероятностей.

Обратите внимание, если мы вкладываем на год, то за этот период попадем под 40% просадки с 50% вероятностью, а под 20% просадку с 150% вероятностью! Но на длинной дистанции мы все равно будем в плюсе.

• Выберем другой счет с доходностью 300% за три года и 3 сливами на 50%, 10 просадками по 30%, 20 спадами по 10%.

Срок вложения – 1 месяц, фактическая доходность 4%, вероятность попасть на 50% просадку 8,3%, 30% просадку – 27,7%, 10% спад – 55%. Таким образом, мы с 91% вероятностью попадем под одну из крупных просадок.

Учитывая, что счет все еще в зоне доходности, подъемы здесь тоже высокие, но наши критерии он явно не удовлетворяет. Тем более, что высока вероятность того, что в следующий ролловер, когда мы захотим забрать деньги, счет будет в глубоком минусе.

Рассчитываем риски мартингейлового счета

Такие счета легко узнать по красивой ровной восходящей линии с короткими нисходящими шпильками. Вот, один из таких графиков:

Стоп лосс такого счета вычисляется просто: если на графике шпилька возвращается в первоначальную позицию, стоп лосс не был применен и трейдер восполнил потерю, если же восходящая линия оборвалась и началась с более низкой точки, управляющий применил стоп, как на графике выше.

Доходность мартингейлового счета считать бессмысленно, можно обратиться к инструменту Альпари. А вот риски рассчитать можно. В данном случае, трейдер начинает с 0,25% депозита, то есть, чтобы слить депозит, ему нужна следующая серия неудачных сессий:

0,25 – 0,5 – 1 – 2 – 4 – 8 – 16 – 32 – 64 – 128%

То есть 10 неудачных шагов (десятый – полушаг, ведь он не восполнит всю потерю). Чтобы узнать вероятность такого попадания, делим 100% на 2 в 10 степени, или на 1024, получается почти 0,1%. То есть, каждый раз, открывая сессию, управляющий с вероятностью в 0,1% попадет под полный слив.

Достаточно рискованно, но учитывая наличие стопов, данный счет стоит рассмотреть.

Итак, мы рассказали как выбирать ПАММ счета, о некоторых тонкостях и практических примерах расчета статистических результатов работы управляющего. И хотя, эти цифры не расскажут нам о будущей доходности (как и ничто на свете), они важны при выборе того или иного инструмента.

Цифры цифрами, но не пренебрегайте интуицией. Чувство – это сильное оружие каждого инвестора. Не вкладывайте деньги в счета, к которым у вас не лежит душа, обходите стороной подсознательно отталкивающие варианты. Анализируйте работу каждого управляющего в портфеле, смело выбрасывайте плохо зарекомендовавшие себя счета, экспериментируйте с привлечением новых инструментов и вы получите вознаграждение в виде высоких процентов роста своего депозита.

Что не нужно делать при выборе ПАММ счета

Перед тем как выбрать ПАММ счета на Альпари, почитайте о том, что не нужно делать:

• Бездумно следовать чужим советам. Советы в стиле «мы подобрали для вас лучших управляющих», кроют за собой банальную раскрутку и желание заработать реферальное вознаграждение. Внимайте советам, предлагающим проанализировать определенный фактор – они более объективны.
• Выбирать счета из первой десятки и вкладывать в них. В топ рейтинге Альпари часто попадают не самые надежные счета: показал приличный рост за последний месяц, привлек солидную сумму… Но не каждый ПАММ будет показывать эти результаты на длинной дистанции.
• Вкладывать более 50% портфеля в агрессивные счета. Высокодоходная торговля связана с высокими рисками.

Мы показали вам как рассчитывать риски, доходность, но эти данные всего лишь вероятность, как и многое другое. Поэтому подобные расчеты практически никто не делает.

Чтобы правильно выбрать ПАММ счет нужно ориентироваться только на объективную рациональность – выбирать управляющих по долгой и стабильной торговле, когда ПАММ счет приносит постоянную прибыль, а трейдер является достаточно опытным профессионалом, способным объективно и трезво оценить рынок и торговые риски – что прямо пропорционально отражается на просадках, тактике ведения торговли и ее доходности.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter, и мы её обязательно исправим! Огромное спасибо вам за помощь, это очень важно для нас и других читателей!

investingnotes.trade

Как выбрать ПАММ-счёт правильно? Анализ ПАММ-счетов

Как выбрать ПАММ-счёт для инвестирования? Конечно же, нужно провести анализ кандидатов и выбрать один или несколько самых лучших. Проверять нужно тщательно, как показатели доходности, так и показатели риска — чтобы потом, через несколько месяцев инвестирования, не случился неприятный сюрприз.

В статье вы найдете алгоритм анализа ПАММ-счёта, основанный на опыте многих реальных вебинвесторов и личном опыте автора. Анализ ПАММ-счёта для начинающих вебинвесторов может показаться сложным, но уж поверьте — ничего лишнего в статье нет, а привыкнуть к тому, как выбрать ПАММ-счет грамотно, поможет практика.

Содержание:

Как выбрать ПАММ-счёт? Первое знакомство

Первое, на что стоит обратить внимание, задаваясь вопросом «как выбрать ПАММ-счёт для инвестирования» — это график доходности. К сожалению, он никогда точно не отображает, сколько же мог заработать инвестор, но в целом дает представление о том, хорошо или плохо торгует управляющий:

ПАММ-счёт Samurayi — один из лидеров ПАММ-площадки компании Alpari

Цифра 1857.2% — это доходность ПАММ-счёта с самого начала его работы и без учёта вознаграждения управляющего, которое может составлять от 20 до 50%, в зависимости от жадности трейдера и размера вашего депозита (крупным инвесторам скидки). На странице мониторинга ПАММ-счёта вы можете подобрать интересующий вас временной период.

Подсказка: нажав на период 1 месяц вы попадете на почасовой график ПАММ-счёта. Это может пригодиться для более детального изучения стратегии управляющего.

Для грубой оценки ПАММ-счёта анализа официального графика более чем достаточно. В первую очередь, нужно оценить его форму, в идеале она должна двигаться из левого нижнего угла графика в правый верхний. И без сильных колебаний из стороны в сторону, потому что при высокой волатильности торговли вам может не хватить валидола выдержать все взлёты и падения.

Чем стабильнее растёт график — тем лучше, просто потому что намного приятнее получать прибыль постоянно, чем сидеть полгода в ожидании результата. Вот хороший пример такого ПАММ-счёта:

ПАММ-счёт TOMORROW — один из ночных скальперов в Альпари

Впрочем, некоторые управляющие специально торгуют лишь несколько месяцев в году — когда движения на валютном рынке наиболее сильные. В этом случае инвестировать нужно только в моменты, когда график доходности начинает двигаться после застоя. Вот пример такого ПАММ-счёта:

ПАММ-счёт Uspexx — один из лидеров рейтинга Альпари

В общем, для ПАММ-счета важно, чтобы он стабильно работал примерно по одинаковому сценарию — тогда и в будущем он, скорее всего, будет работать так же. Собственно, на этом и строится успешная торговля на рынке Форекс — торговая система, оптимизированная на истории котировок, должна вести себя похожим образом и в дальнейшем.

Окей, допустим, вы присмотрелись к графику доходности ПАММ-счёта и он вам по душе. Следующий шаг — узнать как можно больше о человеке, который «находится за рулём».

↑ К СОДЕРЖАНИЮ ↑

Поиск информации об управляющем ПАММ-счёта

Один из важнейших моментов в том, как выбрать ПАММ-счёт для инвестирования — поиск информации об трейдере. Почему это стоит вообще делать? Хотя бы потому что не все управляющие ставят своей целью заработать для инвесторов деньги. Очень рекомендую прочитать статью про лохотрон в ПАММ-счетах, чтобы вы поняли, как могут обманывать трейдеры.

Первым делом стоит изучить ветку управляющего ПАММ-счётом на форуме, ссылку на неё вы найдете на странице мониторинга ПАММ-счёта:

На одной из первых страниц управляющий сам или по просьбе инвесторов рассказывает о себе и торговой системе, например:

Сообщение в ветке ПАММ-счёта Stability MemoryOfAgris

По первому сообщению обычно заметно, насколько профессионально ведет себя управляющий. Начиная от стиля общения, заканчивая различными обещаниями.

Вообще, я советую перечитать всю ветку — ведь инвесторы постоянно задают вопросы, которые могут интересовать и вас. Да и кое-что о характере управляющего по его сообщениям тоже можно понять — некоторые общаются редко и по делу, некоторые любят поболтать. Я бы не сказал, что суперважно, чтобы управляющий постоянно общался с инвесторами, но это лишним никогда не бывает.

Что еще стоит выяснить об управляющем? Конечно же, его опыт в торговле на Форекс и управлении ПАММ-счётом. Некоторые пишут о своих достижениях, но что толку в словах? ПАММ-счета существуют не один год, логичнее проверить другие счета трейдера, как активные, так и закрытые.

В Alpari это легко сделать на странице мониторинга ПАММ-счёта:

Другие счета управляющего Paymaster, которому принадлежит ПАММ-счёт Trustoff

Счета в архиве — очень важный момент, там можно посмотреть на закрытые или слитые счета управляющего:

Счёта с небольшим возрастом и минимальным капиталом управляющего 300$ — скорее всего, тестовые. Более серьезные счета существуют хотя бы несколько месяцев и для попадания в рейтинг требуют уже 3000$ собственных денег трейдера.

У большинства брокеров архива нет, да и другие ПАММ-счета управляющего не всегда легко найти. Но не беда, можно воспользоваться сайтом investflow.ru, где эта информация есть:

Мониторинг ПАММ-счёта Stability на investflow.ru

Если в Интернете совсем нет информации о прошлых подвигах управляющего, остаётся работать с тем что есть — графиками у брокера. Впрочем, можно написать трейдеру в личные сообщения — если повезет, он расскажет больше о своей работе в прошлом.

Плохо, если управляющий вообще не отвечает инвесторам — ни на форуме, ни в личные сообщения. ПАММ-счёт становится похожим на «чёрный ящик» и только по графикам можно попытаться что-то понять. В любом случае, особого желания доверять деньги такому человеку явно не появится.

Управляющий вызывает доверие? Отлично, можно переходить к следующему шагу.

↑ К СОДЕРЖАНИЮ ↑

Анализ торговой системы ПАММ-счёта

Что такое торговая система? На эту тему я написал отдельную статью, сейчас же дам короткое определение — это все правила торговли, которым следует трейдер или советник на торговом счёте. Эти правила включают в себя условия для открытия ордеров, их сопровождения, фиксации прибыли и убытков, мани-менеджмента и т.д. В общем, торговая система описывает, что и в каком случае должен делать трейдер, чтобы добиться долгосрочного успеха.

Без системы успешная торговля невозможна, разве что на коротких дистанциях при достаточном везении. Поэтому важно убедиться, что управляющий торгует по правилам, а не как ему нравится.

Кроме этого, система системе рознь, некоторые приводят к долгосрочному успеху, а некоторые нужны, чтобы сделать красивый график доходности и ввести в заблуждение инвесторов.

Как выбрать ПАММ-счёт с хорошей торговой системой? Кое-что о торговой системе можно понять еще из официального графика доходности, но это приходит лишь с опытом. Обычно лучше всего о ТС может рассказать сам управляющий в декларации на форуме (обычно на 1-2 странице ветки ПАММ-счёта):

Сообщение на форуме от владельца ПАММ-счёта Lucky Pound

Опытный трейдер не будет гарантировать доходность, потому что рынок Форекс предоставляет разные возможности в разное время и предугадать, сколько получится заработать, просто невозможно.

А вот риски он должен контролировать жёстко, потому что он берет ответственность за большие деньги. Поэтому важно, чтобы в торговой системе присутствовали стопы, которые помогут обрезать убытки на приемлемом уровне при ошибочном входе в рынок.

Также очень хорошо, когда управляющий говорит о максимально допустимом уровне просадки — это значит, что потери в случае форс-мажорной ситуации не будут 100%, как это часто бывает, а намного меньше. Если на форуме этой информации нет, она может (и должна) быть в официальной декларации на странице мониторинга:

Официальная декларация ПАММ-счёта Lucky Pound

Как видите, специалисты Альпари тоже считают, что указывать возможную доходность смысла нет — в декларации есть только показатели риска — просадка и используемое кредитное плечо.

По-хорошему, полезно знать о возможных причинах будущих просадок — это может быть как просто неудачная серия сделок, так и «деталь» торговой системы. Там есть свои тонкости, дальше будет целый раздел «Оценка торговых рисков ПАММ-счёта».

Даже не углубляясь в детали, можно достаточно легко определить тип торговой системы, которую использует управляющий. От типа ТС, используемой на ПАММ-счёте, зависит характер торговли и возможные результаты в будущем, поэтому знать об этом важно для инвестора.

Понадобится график используемого кредитного плеча (загрузки депозита), находится на вкладке «Торговля» официального мониторинга:

График ИКП ПАММ-счёта Lucky Pound

Каждый столбец на этом графике соответствует одному дню. Если столбцы тонкие, как на графике — значит управляющий использует внутридневную торговую стратегию. Что это значит:

• управляющий точно использует стопы, иначе сделки часто бы продолжались несколько дней;
• ПАММ-счёт не улетит в быструю просадку, потому что за один день цены не двигаются слишком далеко (конечно, если ИКП в районе 100%, то и за 1 день можно слить счёт).

У внутридневных стратегий есть только один существенный минус — они менее стабильно работают в долгосрочном периоде времени, так как рыночные условия могут сильно изменяться. Если управляющий уверенно торгует в таком стиле уже несколько лет — к нему стоит присмотреться, он однозначно профессионал.

А вот как выглядит график используемого плеча для долгосрочных стратегий:

График ИКП ПАММ-счёта Samurayi

Как видите, здесь столбцов нет, используемое плечо не опускается до 0% — а это значит, что сделки открыты постоянно и рассчитаны на долгосрочный успех. Такой график может наблюдаться у сеточных стратегий — в таком случае используемое плечо будет стремительно расти в просадках.

Вот что ждет инвесторов долгосрочных стратегий:

• стопы очень далёкие, поэтому ежедневная доходность ПАММ-счёта будет отображать не эффективность работы трейдера, а повторять график выбранных валютных пар — направление зависит от того, покупка или продажа. Соответственно, доходность нужно смотреть за длинные периоды — от полугода;
• большая просадка, как и большая прибыль может быть вызвана всего одной сделкой;
• результат сделок может быть неясен довольно долго, нужно набираться терпения;

Безусловно, хороший долгосрочный трейдер способен зарабывать много лет подряд. Они редко показывают супердоходность, но для больших сумм и далеких инвестиционных горизонтов однозначно лучше подходят такие ПАММ-счета.

Есть еще третий вариант, который вы будете встречать достаточно часто, занимаясь инвестированием на рынке Форекс:

График ИКП ПАММ-счёта bollinger x1

Такой график используемого плеча характерен для торговой системы Мартингейл. Как видите, нет никакой стабильности в уровне плеча, в один момент оно 5%, в другой уже 40%, а может быть и еще выше.

Эта ТС позволяет получить красивый график доходности, практически без просадок. Есть лишь одно но — рано или поздно произойдёт потеря 100% вложений! Почему так происходит и вообще более подробно о Мартингейле и о всех способах его выявления — читайте в этой статье Вебинвеста, очень рекомендую.

Управляющие, кстати, не всегда признаются, что используют Мартингейл, поэтому будьте осторожны.

Еще больше информации о торговой системе, которую использует управляющий ПАММ-счёта, может рассказать мониторинг Myfxbook. Он позволяет сделать профессиональный анализ торговой истории, при соответствующих навыках.

Специально для вас я написал подробное руководство по использованию Myfxbook, обязательно почитайте.

Для анализа ПАММ-счетов я чаще всего использую две функции мониторинга Myfxbook. Первая — вкладка статистических показателей:

Если разобраться, что означают все эти показатели, вы сможете получить много информации об эффективности торговой системы на ПАММ-счёте. В руководстве это всё есть, поэтому идем дальше.

Вторая — вкладка статистики по валютным парам:

Смотрим, чем торгует управляющий и как успешно — тут все просто.

Изучив всю доступную информацию о торговой системе, вы уже намного лучше будете представлять, как торгует управляющий и что можно от него ожидать в будущем. Следующий шаг — оценить доходность ПАММ-счёта и возможные риски инвестирования в него.

↑ К СОДЕРЖАНИЮ ↑

Оценка доходности ПАММ-счёта

Первое правило бойцовского клуба — доходность ваших инвестиций в ПАММ-счета никогда не совпадает с тем, что показано на официальных графиках доходности, потому что на них отображается результат без учёта выплаты вознаграждения управляющему за его работу.

Для оценки реальной доходности вложений в интересующий меня ПАММ-счёт я использую программу IVE: Анализ ПАММ-счетов. Почувствуйте разницу:

Но это еще не всё. Управляющие ПАММ-счетов могут менять принципы торговой системы, используемой на ПАММ-счёте — и это аннулирует все предыдущие результаты. Какая разница, сколько до этого заработано, если система новая? Нужно ждать, пока она выдаст свои результаты.

На последнем графике вы могли заметить, что начиная с середины 2015 года стратегия управляющего заметно изменилась — график стало «шатать» намного сильнее, да и его форма заметно изменилась. Чтобы узнать наверняка, нужно прочитать всю ветку ПАММ-счёта и найти сообщение об изменении торговой системы, вроде такого:

Если на форуме информации нет, можно использовать график «Кардиограмма», который находится в программе IVE: Анализ ПАММ-счетов, он позволяет отследить изменения в волатильности ПАММ-счёта. Проверим Самурая:

Как видите, примерно в мае 2015 года колебания заметно усилились — случился переход на новые настройки системы, после этого волатильность держится примерно на одном уровне.

Таким образом, анализировать показатели ПАММ-счёта есть смысл только с мая 2015 года, чем мы и займёмся:

Пришло время узнать, сколько же можно заработать. За 18 месяцев наблюдений ПАММ-счёт принёс 85% чистой прибыли, средняя доходность в месяц составила 3.5%. Результат вполне достойный! Максимальная просадка оказалась чуть больше 50% — это, конечно, многовато, но при такой волатильности удивляться нечему.

Коэффициент Шарпа должен быть не меньше 0.02, иначе рассматривать ПАММ-счёт для инвестирования вообще смысла нет — его доходность будет близка к банковской (5% — средняя доходность долларовых депозитов в банках СНГ), а значит не будет оправдывать возможные торговые риски. В банке-то вы точно получите прибыль (если он не лопнет, конечно).

Случается так, что управляющий не может зарабатывать прямо сейчас — либо рынок не тот, либо система сломалась. В таком случае лучше не вкладывать в него деньги и подождать улучшения ситуации. А чтобы не попасть впросак, нужно проверять результаты ПАММ-счёта за последние 3 месяца, что мы и сделаем:

Половину времени ПАММ-счёт провел в красной зоне и всё же заработал 8% прибыли. Это значит, что торговая система актуальна и работает, инвестировать можно. Рекомендую ознакомиться со стратегией «вход на просадке» — при успешном исходе она обеспечивает более высокую доходность вложений.

Если ПАММ-счёт оказывается в минусе по итогам 3 месяцев на фоне положительного результата за год — это сигнал возможной поломки торговой системы.

После оценки доходности ПАММ-счёта следующим шагом будет анализ торговых рисков.

↑ К СОДЕРЖАНИЮ ↑

Оценка торговых рисков ПАММ-счёта

Торговый риск ПАММ-счёта — это вероятность потерять часть вложенных денег из-за неудачных сделок управляющего. Звучит неприятно, но если правильно оценить вероятность и размер потерь, вы сможете подобрать менее рискованные ПАММ-счета для своего инвестиционного портфеля.

Анализ торговых рисков начинается с оценки размера просадок.

Для начала, что такое просадка? Это убытки ПАММ-счёта, выраженные в процентах от максимального значения доходности. Просадка размером 10% означает, что инвесторы потеряли (бы) 10% своих денег. Очевидно, что чем больше потери, тем рискованнее вложения в ПАММ-счёт.

Чтобы понять, чем опасны большие просадки, взгляните на график:

Сколько нужно заработать управляющему, чтобы вывести ПАММ-счёт из просадки, в зависимости от её размера

Более-менее спокойно можно пережить просадки до 30% — чтобы их отбить, нужно заработать почти столько же. А вот для возврата после 40%-ных потерь и больше уже нужны большие усилия… Это может занять много времени или вынудить управляющего увеличить торговые риски, что обычно заканчивается плохо.

Поэтому показатель максимальной просадки очень важен для оценки рисков ПАММ-счёта. Эту информацию всегда можно найти на странице мониторинга ПАММ-счета в статистике:

Статистические показатели ПАММ-счёта Surest Secure

Обратите внимание, что если часть прибыли уходит управляющему как вознаграждение, то убытки никем не покрываются и 11.78% — это реальные убытки инвесторов в один из исторических моментов на ПАММ-счёте.

Размер максимальной просадки указывает на то, какой тип управляющего перед вами:

• Меньше 25% — консервативный управляющий, для которого безопасность вложений инвесторов стоит на первом месте, а доходность на втором;
• От 25 до ~45% — умеренно-агрессивный управляющий, который пытается заработать больше, но старается слишком не рисковать;
• От ~45% и больше — управляющий сильно рискует ради сверхвысоких прибылей.

Впрочем, иногда можно прийти к ошибочным выводам, так как потери возникают в разное время и по разным причинам. Именно поэтому рекомендуется внимательно изучать все большие просадки. Поскольку ПАММ-площадки не делают графики просадок, мы снова будем использовать программу IVE: Анализ ПАММ-счетов:

График просадок ПАММ-счёта Surest Secure

Нашли просадки, что дальше? Смотрите, как часто они случаются и как долго продолжаются, а потом «примеряете на себя» эту информацию — готовы ли вы принять такие условия:

• 21.04.2016, просадка 19%, длилась 14 дней
• 19.08.2016, просадка 18%, длилась 18 дней

Если большие просадки возникали в самом начале работы счёта — их можно проигнорировать, по двум причинам:

1. На счету не было денег инвесторов, а значит управляющий мог на свой страх и риск проверять какие-то наработки, подстраивать систему под условия брокера и т.д.
2. В начале работы многие управляющие делают «разгон» — специально торгуют очень рискованно, чтобы быстро попасть в топ рейтинга ПАММ-счетов.

Типичный пример разгона:

График доходности ПАММ-счёта Marcus777

Период разгона лучше убирать при анализе ПАММ-счёта, передвинув дату старта графика чуть поближе.

Когда вы нашли все большие просадки и оценили их, желательно узнать комментарии управляющего по каждому из случаев. А они скорее всего будут, потому что инвесторы очень не любят терять деньги и каждый раз разводят панику в ветке ПАММ-счёта на форуме .

К примеру, насчет второй просадки Surest Secure:

В общем, мягенько так отшил назойливых инвесторов, которые своей паникой только мешают. Большинство управляющих, кстати, примерно так и реагируют на негативные сообщения во время просадок — и их можно понять, просадки лишь часть прибыльной торговли, на Форексе невозможно заключать 100% прибыльных сделок.

Также я рекомендую рассмотреть просадки с помощью графика используемого кредитного плеча, причем построенного не по дням, а по часам. Для примера, давайте посмотрим ситуацию, связанную со второй большой просадкой Surest Secure:

Напоминаю, что большие зеленые столбцы на верхнем графике — это открытие сделок (ИКП значительно увеличивается), а красные — закрытие (ИКП уменьшается). Как видите, во время просадки была открыта ровно одна сделка, закрыта была лишь спустя неделю. За это время выбранный торговый инструмент сходил в одну сторону, из-за чего и произошла просадка, а потом цена вернулась, соответственно и убытки тоже исчезли.

Всего одной сделкой крайне сложно слить 100% вложений с небольшим ИКП 2% — цена должна была уйти на огромнейшее расстояние. К тому же, ИКП не увеличивалось в просадке — и это, говорит об отсутствии токсичных торговых техник вроде усреднения, сеток или Мартингейла.

Их использование тоже можно определить по часовому графику ИКП:

Часовой график ИКП ПАММ-счёта Eternity. Стрелочками отмечены большие зеленые свечи, которые обозначают сильный рост ИКП, т.е. открытие новых сделок

Опасность злоупотребления ИКП хорошо видна на графике:

Количество пунктов убытка (для четырехзначных брокеров, для пятизначных соответственно в 10 раз больше), после которого на ПАММ-счёте закончатся деньги.

Самая популярная валютная пара EURUSD ходит в день в среднем на 100-150 пунктов. Вот и получается, что управляющий ПАММ-счётом при загрузке депозита 100% может всего за день слить все деньги, а то и быстрее, если движение цен будет связано с важными макроэкономическими новостями.

В целом, максимальное значение ИКП говорит о рискованности стратегии:

• меньше 20% — стратегия консервативная;
• 20-40% — стратегия с умеренными рисками;
• 40% и выше — рискованная стратегия.

Часто высокие значения ИКП возникают на старте работы ПАММ-счёта, и вы уже знаете что может быть причиной — «разгон» для попадания в рейтинг. Если загрузка депозита постоянно высокая, это скорее всего элемент торговой стратегии, что, впрочем, никак не отменяет её рискованность.

Ну вот, теперь вы знаете о ПАММ-счёте практически всё — и теперь решение о добавлении его в инвестиционный портфель будет более обоснованным. А значит, результаты вложений станут намного лучше!

↑ К СОДЕРЖАНИЮ ↑

Итак, вы узнали как выбрать ПАММ-счёт для инвестирования. Описанных выше этапов анализа достаточно, чтобы с высокой вероятностью отыскать качественный ПАММ-счет для вложения ваших денег.

Необязательно заучивать алгоритм, можно добавить эту страницу в закладки браузера и в любой момент быстро вернуться за инструкцией. А если по ходу дела возникнут вопросы, вы всегда можете их задать в комментариях к статье, поможем чем сможем.

В статье несколько раз упоминалась моя программа для анализа ПАММ-счетов, с её помощью мы оценивали доходность ПАММ-счёта и изучали просадки. Сейчас я хочу в двух словах рассказать о ней.

Как выбрать ПАММ-счёт? IVE: Анализ ПАММ-счетов

Из статьи вы уже отлично знаете, что официальные графики доходности ПАММ-счетов не отображают реальную доходность вложений инвестора. Именно этот факт стал для меня отправной точкой для разработки программы анализа ПАММ-счетов, которая бы более точно показывала результаты инвестирования и тем самым служила интересам инвесторов, а не компаний-брокеров.

Кроме этого, официальные мониторинги по разным причинам показывают не всю информацию, которая нужна инвесторам для полноценного анализа инвестиционных вариантов.

Все эти недочеты я постарался убрать в программе IVE: Анализ ПАММ-счетов! Кроме того, реализованы несколько дополнительных возможностей — например, можно рассчитать точную прибыль, которую можно ожидать от ваших вложений в выбранный ПАММ, узнать его доходность по месяцам или, например, узнать коэффициент Шарпа.

Получить программу вы можете на её официальной странице. Пользуйтесь на здоровье!

↑ К СОДЕРЖАНИЮ ↑

Успешных инвестиций, вебинвесторы!

Хобби: интеллектуальные и стратегические игры.

Понравилась статья? Сохраните её себе!

webinvestor.pro

Как выбрать ПАММ-счет? 6 советов инвестору

Мало кто из нас готов доверить свои деньги совершенно незнакомому человеку. Но именно так может выглядеть инвестирование в ПАММ-счета со стороны. Поэтому главная задача инвестора состоит в том, чтобы узнать об управляющем ПАММ-счета как можно больше и на основании полученной информации сделать свой выбор.

Конечно, речь идет не о месте проживания или кличке кота. Нас интересует денежная сторона вопроса. Итак, критерии выбора ПАММ-счета:

Возраст счета

Пожалуй, один из самых важных факторов. Чем дольше существует счет – тем надежнее его управляющий. Можно показать недельную доходность в 1000%, а потом разориться – это вопрос случайности. Если же управляющий зарабатывает деньги для себя и своих инвесторов достаточно долго, то его можно назвать профессионалом. Поэтому совет первый: не рассматривайте счета, возраст которых составляет менее полугода.

Максимальная просадка

Большая просадка (потеря денег по счету) означает, что управляющий ПАММ-счетом действует рискованно, а значит и шансы потерять все деньги достаточно высоки. Совет второй: Максимальная просадка по счету не должна быть более 50%.

Размер собственного капитала

Чем больше управляющий участвует собственным капиталом в своем счете – тем лучше. Это означает, что сам себе, по крайней мере, он доверяет. Ведь если управляющий не доверяет себе — как ему смогут доверять другие? Совет четвертый: размер собственного капитала управляющего должен быть не менее $5000 – это будет определенной защитой от рискованных вложений.

Доходность ПАММ-счета

Форекс в целом и ПАММ-счета в частности – инвестиции с высоким риском. И поэтому должны оправдываться высокой доходностью. Совет пятый: Если годовая доходность менее 50%, то счет рассматривать не стоит. Вместе с тем ориентируясь на доходность, не забывайте, что хорошие результаты в прошлом не гарантируют аналогичных показателей в будущем.

Диверсификация

И напоследок, пожалуй, самый главный – шестой совет состоит в том, что нужно распределять свои риски. Нет ничего хуже, чем зависеть от одного человека — инвестиции в ПАММ-счета нужно разделять не менее чем на 5 управляющих, которые соответствуют первым пяти критериям.

Существуют и другие показатели, которые помогут вам составить общую картину о ПАММ-счете:

• Агрессивность. Рассчитывается на основе волатильности счета. Имеет значения от 1(низкая агрессивность) до 5(высокая агрессивность). Как правило, для первых инвестиций нужно выбирать счета со значением агрессивности не более 3-х.
• Волатильность. Амплитуда дневных колебаний прибыли и убытка по счету. Как правило, чем меньше – тем лучше.
• Средства в управлении. Количество средств в управлении говорит о количестве доверия, которое оказывают инвесторы данному ПАММ-счету.
• Наличие декларации управляющего. ПАММ-счет должен управляться по прозрачным и понятным правилам, поэтому хорошо, если управляющий счетом эти правила декларирует и придерживается их. Кроме того очень хорошо если управляющий дает возможность с ним связаться и задать вопросы.
• Маржа управляющего. Находится в диапазоне от 10% до 50% от заработка по счету и напрямую влияет на ваш итоговый доход.
• Загрузка депозита. Чем меньше – тем лучше. Безопасной считается загрузка до 40%.

Выбор брокера для открытия ПАММ-счетов это отдельная тема. Наиболее зарекомендовавшие себя: Alpari, MMCIS, MillTrade, ForexClub, FXPro и TeleTrade. У них существует статистика и информация по управляющим, а также рейтинги ПАММ-счетов.

Помните, инвестиции – это всегда риск. Никто не гарантирует заработка на ПАММ-счете. На каждый случай успеха обычно приходится провал, и даже у успешных трейдеров бывают неудачи. Поэтому для того чтобы успешно инвестировать в ПАММ-счета нужно: 1) не инвестировать больше, чем вы готовы потерять 2) снимать прибыль со счета 3) набраться терпения.

Что еще?

investorschool.ru

Как правильно выбрать ПАММ-счет

 Перед тем как инвестировать деньги в ПАММ-счета, необходимо выбрать счет, подходящий именно вам. Если вы побывали на страницах с рейтингом счетов, то могли увидеть, что их великое множество. И как подобрать оптимальный вариант, давайте рассмотрим ниже.

Для каждого, выбор счета является индивидуальным решением, и зачастую зависит от желания быстро получить прибыль. Видя большие цифры прибыли в статистике, начинающие трейдеру выбирают эти доходные счета и очень часто разочаровываются ими. Причина - неверный подход к выбору Управляющего.

  Шаги для правильно выбора счета:

Определяемся с брокеромСмотрим на возраст счетаСредства в инвестированииДоходность счетаМаксимальная просадка

 Выбор брокера

 Практически все российские форекс компании имеют сейчас свой собственный сервис ПАММ-счетов. Различия между ними состоит только в управляющих и в способах вывода денег.

 Но все же есть компании, которые собрали в себе основную массу прибыльных управляющих. Это всем известные брокеры, как Альпари, Амаркетс, Велтрейд... Если вы посетите их статистику счетов, то она будет визуально отличаться, но смысл останется прежним - там будет показана полная статистика дохода по разным периодам, просадки и параметры инвестирования. Не буду перечислять статистику всех брокеров, рассмотрим на примере Альпари, этого будет достаточно для полного представления как выбирать счета.

Возраст счета

  Рассматривать возраст ПАММ-счета советую начиная от 6 месяцев. Этого срока достаточно для полного понимания торговой стратегии управляющего. Так как рынок не стабилен и часто меняет свой характер, управляющий должен получать прибыль в разные периоды изменений рынка.

  Конечно, вы можете обращать внимание и на более молодые счета, зачастую кривая доходности выглядит более привлекательной. Но чаще всего это просто "разгон" депозита, который происходит с завышенными рисками. И как правило, при нескольких ошибках управляющего, счет может быть потерян.

 На рынке не бывает только положительных сделок, счет всегда имеет просадки. Так что не пугайтесь отрицательных итогов, например по истечению месячного периода. Нужно смотреть общую тенденцию торговли управляющего и после этого выбирать этот ПАММ.

Средства в управлении

 Этот пункт показывает, сколько на данный момент денег вложили инвесторы в данный счет. Естественно, чем больше средств привлек управляющий показателем своей торговли, тем больше доверия он имеет со стороны желающих заработать на этом.

 Так же обратите внимание на графу рядом - "Капитал управляющего".  Это тоже один из показателей доверия к счету, чем больше управляющий вложил своих денег в свою торговлю, тем бережнее он будет относится к ним и соответственно к деньгам вкладчиков.  Я так же считаю, что при выборе ПАММ-счета необходимо обращать внимание на этот пункт.

Доходность счета

 Как показывает практика, это самый главный параметр, на который смотрят инвесторы когда выбирают прибыльный ПАММ-счет. Отчасти это верно, но желательно смотреть торговлю управляющего за последние пол года. Бывает так, что общий показатель доходности доходит до нескольких тысяч процентов, а в последний год кривая дохода смотрит вниз, но в итоге все равно в плюс.

 Необходимо определиться, сколько вы хотите зарабатывать процентов в год/квартал/месяц и введя эти данные в статистике, вы сможет выбрать необходимый вам прибыльный счет.

 Если вы посмотрите именно на этот график доходности, то на многих счетах будет видно что на некоторых периодах они торговали в минус, но в итоге за отчетный период их система дает положительный результат. Это хорошая тенденция, означающая, что трейдер восстановил контроль над ситуацией и может дольше торговать в плюс.

Максимальная просадка

 Самый важный негативный параметр, на который необходимо обратить внимание при выборе. Просадка показывает, на сколько процентов трейдер допустил убыточность от всей суммы счета. Чем больше показатель, тем больше рискует деньгами трейдер.

 Максимально допустимую просадку я рассматриваю в районе 40-50%.  Если управляющий "просадил" на больше количество процентов, это означает что он превысил допустимые риски при торговле и выбраться из этой "ямы" будет очень трудно.

 Выставив желаемые параметры, вы можете отфильтровать счета, которые превышают максимально допустимый уровень просадки по вашему мнению.

  Опять же повторюсь, что торговля без просадок невозможно, но желательно выбирать ПАММ-счета со стабильной небольшой просадкой, без резких скачков. Такие управляющие очень редки, но имеют хороший стабильный уровень торговли. 

 В итоге мы имеем:

Выбираем счета с возрастом от 6 месяцев

Ищем управляющих с большими вложениями от инвесторов

Смотрим на график дохода счета, желательно более 50% в год

Убеждаемся, что уровень просадки не достигает 40%

 Я считаю, что основные параметры при рассмотрении вариантов среди всех предложенных. Конечно, в статистике торгов еще много всевозможных пунктов, на которые следует обратить внимание, пишите, рассмотрим...

finpamm.ru

Как правильно выбрать памм счет.

1. Как найти  профессионального управляющего ПАММ-счета.

Не секрет, что инвестирование в ПАММ-счета — очень прибыльный и удобный для инвесторов вид вложений. Доход, который по объему значительно опережает проценты с банковских вкладов и другие виды инвестиций, привлекает многих инвесторов. Однако, получить обещанный результат удается далеко не всем. Именно поэтому в сети довольно много  негативных  отзывов или споров о рисках и прибыли ПАММ-инвестирования.

С другой стороны,  некоторая часть инвесторов свидетельствует о хорошем доходе со своих ПАММ-счетов. Такие результаты вызваны  очень трезвым и рациональным подходом к формированию инвесторского портфеля ПАММ-счетов, опытом,  диверсификацией и тщательным подбором управляющих. Если руководствоваться  такой информацией   и перенять основные принципы составления портфеля инвестиций на Форекс,   подбора управляющих  ПАММ-счетов, то даже небольшая сумма в пару тысяч доларов через небольшой промежуток времени станет достаточно крупной.

Конечно, все мы слышали, что  иногда случаются ситуации, когда  трейдеры торгуют в убыток и даже полностью сливают счет. И каждый, кто начинает инвестировать в ПАММ-счета, боится таких рисков и, как следствие, — возможных убытков. Никто не хочет подсчитывать потери вместо ожидаемых доходов.

И все же подобные ситуации не слишком часты, особенно для тех управляющих, которые предпочитают умеренные и консервативные стратегии. Таким участникам торговли более  свойственны стабильные результаты с неплохим доходом, а если убытки и бывают, то очень редко. С другой стороны есть часть трейдеров, для которых регулярное слитие счета – почти удовольствие, которое повторяется через определенный промежуток времени, например месяц-полтора.

Как определить первых и избежать знакомства со вторыми? Этот вопрос можно сформулировать иначе: как найти  надежного управляющего и ПАММ-счета с хорошими результатами торгов  для  инвестиций?

В первую очередь нужно обратить внимание на:

• Объем личного капитала управляющего трейдера. Величина личного капитала управляющего — это те средства, которые он сам вкладывает в свои торговые операции на бирже. Таким образом, если этот капитал не велик, значит, управляющий не слишком уверен в собственных силах, опыте или стратегиях и боится потерять собственные средства.  Если же на счетах трейдера находится  достаточно большой объем его личных  средств, то вполне ясно, что этот управляющий уверен в своих силах, своем опыте и не будет чрезмерно рисковать при проведении торговых операций.Какой объем личных средств трейдера  можно считать достаточным? Опытные инвесторы утверждают, что  в среднем это 5 тысяч долларов и выше. Еще более надежным можно считать счет, на котором доля собственных средств управляющего трейдера превышает 10 тысяч долларов.
• Срок работы в качестве управляющего трейдера. Как и во многих других сферах, срок работы  часто говорит о профессионализме.  Однако, и тут не все просто: в реальности большинство  управляющих трейдеров указывает, что торгует на Форекс уже  несколько  лет. Хорошим показателем надежности трейдера может служить срок работы с несколькими  ПАММ-счетами, на которых   находится большой  объем средств в управлении. Неплохо, если такой счет открыт для всех практически с самого начала своего существования.Благодаря таким счетам, инвестор имеет хорошую возможность оценить профессионализм управляющего, его торговую стратегию, поведение на бирже и отношение к предоставленным средствам. Иногда отличные  результаты показывают и  новички, но это, как правило, случайность или совпадение. За больший промежуток времени результаты не так радужны, а более или менее  стабильную прибыль за 5-6 месяцев  торговли могут получать только опытные профи-трейдеры. Конечно, стабильные и позитивные результаты — не гарантия будущих успехов, но в большинстве случаев это хороший показатель надежности и профессионального подхода.

  Большое количество собственных средств на ПАММ-счетах  трейдера и срок существования  счетов  -  качественные показатели добросовестности трейдера.  Как и прочие операции с чужими средствами, ПАММ-счета иногда становятся ловушками, при помощи которых нечестные управляющие забирают средства неопытных  инвесторов. Часто для этого с нескольких предварительно созданных  счетов открываются позиции сразу в нескольких направлениях, а на публику выставляют самые «красивые»  результаты.

• Количество сделок и  период торговли.Управляющие ПАММ-счетами ведут торговлю по-разному: одни стараются закрыть все сделки до конца своего торгового периода, причем торговый период не длится слишком долго – чаще всего неделя или месяц, а другие – открывают множество сделок по разным парам и в разных направлениях. Такой подход иногда приводит к высоким показателям доходности, так как положительные сделки закрываются, а чем больше сделок открыто, тем больше успешных результатов. Но при этом отрицательные  сделки накапливаются, и впоследствии происходит либо слив торгового счета, либо   просто можно наблюдать большие убытки у инвесторов.  Трейдеры этого типа довольно часто объясняют своим инвесторам, что работают по некой долгосрочной стратегии, приводят примеры, специальные термины и так далее, но в целом такой подход губителен для средств инвестора.Оптимальным решением будет выбор трейдера с небольшим торговым периодом (от недели до месяца ) и нормальным показателями по закрытию счетов до конца периода.
• Размер прибыли за последнее время.Каждый, кто решил инвестировать в ПАММ-счета, должен понимать, что риски получения пассивного дохода в этой сфере довольно велики. Высокая степень риска обязательно должна быть компенсирована хорошей прибылью. Для каждого из видов инвестирования существует средняя величина прибыли. Например, для банковских депозитов это 10-15% в год. Для ПАММ-инвестирования близкий к минимальному размер прибыли – более 100% годовых.  Таким образом, вкладывая средства в ПАММ-счета, старайтесь выбрать счета таких трейдеров, которые торгуют с доходностью в пределах 7-15% в месяц. В инвестиционных портфелях могут быть самые разные счета: агрессивные, консервативные и умеренные, но основу  стабильного портфеля должны составлять счета со средним доходом и небольшой степенью риска.
• Максимальная просадка избранного счета.Просадка счета очень хорошо  характеризует стиль торговли и стратегию трейдера.  Если максимум просадки  высок, управляющий часто использует рискованные стратегии или просто ловит удачу. Для серьезного инвестора такой подход неприемлем. Поэтому, чем меньше просадка счета, тем меньше убыточных сделок и ниже вероятность слива счета этим трейдером. При выборе управляющего трейдера лучше обратить внимание на тех, у кого максимум просадки находится  в пределах 40-50%.

Итак, на основе всего вышесказанного лучший управляющий трейдер – это тот, кто показывает доходность от 7 до 15 % в месяц, не допускает просадки ПАММ-счета  более чем на  40-50%, торгует более полугода, уверен в своих сделках   и вкладывает свои собственные средства в торговлю на Форекс. Хороший управляющий завершает все начатые  сделки к окончанию  указанного торгового периода.

Интересно, что некоторые инвесторы выбирают управляющего трейдера  с учетом его возраста: считается, что трейдеры более солидного возраста хорошо торгуют с консервативной стратегией, а более молодые трейдеры  чаще предпочитают агрессивные стратегии для своих ПАММ-счетов.

Найти профессионалов с надежным и положительным стилем работы не так-то просто, но возможно.   Естественно, таких трейдеров  не будет слишком много, поэтому следует выбрать несколько самых стабильных и опытных и вложить свои средства в их ПАММ-счета.

2. Словарь терминов для ПАММ-инвестиций.

Каждый, кто приступает к инвестированию на Форекс, обязательно должен обладать необходимым минимумом знаний для того, чтобы без проблем понимать, о чем говорят трейдеры или пишется  в той или иной статье. Как и  любая  другая сфера бизнеса, Форекс имеет некоторое количество  специальных терминов и значений,  которые используются только между представителями этой области экономики.

В видео познавательная информация об инвестиции в ПАММ-счета Альпари.

Ниже приведены самые важные и часто встречающиеся формулировки и термины:

ПАММ-счет – счет для проведения торговых сделок на Форекс, который представляет собой  совокупность нескольких счетов под управлением одного трейдера.

Баланс ПАММ-счета – это общие показатели все вводов и выводов денежных средств в избранного ПАММ-счета. Когда торговый период заканчивается, наступает момент выплаты комиссионных или вознаграждения, а после  этого баланс счета равен общему количеству средств под управлением.

Рейтинг ПАММ-счетов – список, составленный  на основе нескольких показателей, таких как прибыльность,  количество инвесторов и загрузка и т.п. Используемые показатели  характеризуют торговую успешность и востребованность счета среди инвесторов.

Управляющий трейдер – специалист, который занимается торговлей и управлением предоставленными и собственными капиталами на валютной бирже Форекс.

Вознаграждение управляющего трейдера (комиссионные) -  это средства (процент от прибыли),  которые отчисляются трейдеру по окончании торгового периода по предварительной договоренности или согласно условиям оферты.

Тренд -  очень устойчивый показатель движения ценового курса на валютной  бирже.

Загрузка депозита – показатель, который отражает  отношение заложенных средств к общей величине капитала.  Если величина этого показателя сравнительно велика, значит трейдер использует для проведения торговых сделок большое количество заемных денег.

Оферта управляющего трейдера – информационное предложение от трейдера при инвестициях в ПАММ-счета. Содержит условия инвестирования, основные показатели и дополнительную информацию.  Встречаются публичная и непубличная оферты. Различие между ними в том,  что при публичной оферте есть возможности для создания новых счетов, мониторинга, вывода и пополнения средств, а при непубличной -  нельзя создавать новые счета и просматривать состояние сделок, но можно вводить средства на ранее созданные счета с разрешения управляющего.

Торговый интервал (период) – период времени, в течение которого управляющий заключает торговые сделки. В конце этого времени  возможен ввод и вывод средств, а также происходит выплата комиссионных средств за полученную прибыль.

Текущая доходность – показатель, отражающий прибыль на настоящий момент. На графике доходности ПАММ-счета это последняя по времени точка.

Просадка – показатель, характеризующий потери  в результате торговли. Может быть выражен в денежном или процентном виде.  Величина просадки средств показывает, насколько уменьшился первоначальный объем средств на счету в результате неудачных торгов. Различают абсолютную, относительную и максимальную просадки. Максимальная просадка счета -  это самый большой уровень просадки за все время существования счета. Абсолютная просадка – показатель уменьшения баланса по сравнению с первоначальным значением.  Относительная просадка – процентный показатель максимальной просадки по сравнению с начальным состоянием депозита.

Пай – количественная доля инвестиций в тот или иной ПАММ-счет.

Волатильность – среднее число всей прибыли и убытков, взятое по модулю. Чем больше колебания рынка, тем выше волатильность.

Агрессивность торговли – величина, которая  формируется  из максимумов убытков и доходов за определенный период времени (чаще всего день). Для измерения используется градация от 1 до  5.

Защищенный период -  определенный период, когда инвестор не сможет видеть все проводимые управляющим трейдером сделки.

Максимумы дневной прибыли или убытка – показатели, которые отражают предельно максимальные значения полученного дохода или потерь в результате всех торговых сделок за день.

Максимальные относительные значения  прибыли или убытка – показатели, отражающие максимально возможные  прибыль или убыток за все время  существования избранного ПАММ-счета. На графиках это расстояние от  минимума до максимума и наоборот.

Ролловер – совокупность нескольких процессов, которые происходят в конце каждого торгового часа. В этот момент выполняются все заявки на пополнение или вывод средств,  выплата комиссионных управляющему  и фиксируется торговый результат. Основная задача ролловера –  обновление  данных по торговле с ПАММ-счетов и сбор статистических данных. Есть закрытые и открытые ролловеры. В ходе закрытого ролловера не позволяется исполнение заявок на пополнение или вывод средств со счета, а в ходе открытого – можно выводить средства, пополнять счет и  выплачивать процент от прибыли управляющему.

Фактор восстановления – величина, выражающая отношение  прибыли в настоящий момент к максимальной относительной просадке.  Чем больше эта величина, тем проще восстанавливать утраченные позиции после просадок.

3.Надежный и стабильный ПАММ-счет. Правила выбора.

Выбор ПАММ-счета всегда сопряжен со волнением по поводу надежности торговли и стабильности прибыли. И новичок, и опытный инвестор практически одинаково переживают за свои деньги, поэтому критерии надежности для  ПАММ-счетов — это всегда  очень важный вопрос при формировании инвестиционного портфеля. Как правильно выбрать ПАММ-счет?  Как определить надежность счета, опираясь на представленные показатели и графики? Насколько рискованны и доходны  ПАММ-инвестиции?  Все эти и подобные вопросы интересуют не только ПАММ-инвесторов, но и тех, кто только присматривается к этоми виду получения пассивного дохода.

Надежные ПАММ-счета — это не сказка или миф, а реальность, но, к сожалению,  сразу определить, где стабильный и надежный счет, а где ловушка мошенников или первые пробы начинающего трейдера, получается редко.

В этом случае на помощь придут несколько правил,  которые позволяют отличить надежный ПАММ-счет от всех прочих:

1.  Выбирайте ПАММ-счета с понятными и не слишком рисковыми методами торговли.

Стратегия торговли или используемая система торговли очень важны для оценки рисков при инвестициях в ПАММ-счет.  Довольно часто происходит ситуация, когда не слишком опытный инвестор вкладывает свои средства в очень стабильный и «красивый» ПАММ-счет. График этого счета имеет ровный, растущий характер и совсем немного просадок. Однако стабильность и малая степень риска в таком счете видны лишь на первый взгляд. Графики при использовании стратегий Мартигейла, усреднения   и подобных только кажутся  стабильными. Смысл таких стратегий – увеличение объема торговой сделки при убыточной ситуации и ожидание движения цены в необходимом направлении для того, чтобы получить ожидаемый прирост прибыли. Риски при использовании таких стратегий весьма высоки, притом, что графики  привлекают своими положительными значениями, стабильным ростом и  отсутствием большого количества просадок.  Достаточно часто прогнозы и ожидания трейдера не сбываются, направление движения цены не изменяется, а потому возможна потеря всего капитала. Не все управляющие трейдеры сообщают об использовании высокорискованных методов торговли.  Для того, чтобы понимать, какую систему использует управляющий,  важно  анализировать и понимать данные, свидетельствующие о методах и стратегиях работы трейдера.

Изучая инвестиционную декларацию, обязательно обратите внимание на торговую систему. В каждой инвестиционной декларации представлены параметры счета. Именно они помогут понять, что представляет собой стратегия и метод торговли управляющего на этом ПАММ-счету. Лимит максимума просадки, загрузка депозита и степень риска – эти критерии подскажут даже начинающему инвестору, какая торговая система используется трейдером  и какие ситуации возможны в будущем.

Данные, которые дают понимание используемой стратегии и возможных убытков:

• торговая просадка покажет, какие значения убытков могут ожидать счет в будущем. Иногда случается, что приведенная в декларации цифра еще не встречалась ранее в истории счета, то есть ни разу не был достигнут такой максимум убытков. В этом случае инвестор должен помнить, что трейдер указывает системные значения, которые  получены в ходе тестирования этого метода торговли.
• максимальный риск. Когда в декларации указывается максимальный риск на сделку, то это говорит о том, какие потери инвестор может получить при одной убыточной сделке. Так как сделок чаще всего несколько, то, возведя эту сумму в 5 или более степень (а 4-5  неудачных сделок дают достаточно большую просадку), можно понять, какая просадка возможна при таком количестве убыточных движений. То есть, если в этой графе стоит лимит риска 10%, то 5 неудачных торговых сделок приведут к просадке около 35-40%.
• лимит максимума загрузки депозита – загрузка  пропорциональна степени риска и торговому плечу. То есть, если депозит загружен на 20%, а движение рынка за день составило 1% (норма для движения это 1% или 2% за день), то прибыль счета изменится на 20%. Нормальной и не слишком рискованной можно считать загрузку в 20-40%.

2. Анализируйте статистические и графические данные ПАММ-счета.

Анализ и сравнение нескольких заинтересовавших ПАММ-счетов  нужно проводить по таким показателям: загрузка депозита,  торговая история,  график доходности, максимальная просадка, степень агрессивности торговли, максимальный дневной убыток. С помощью этих данных можно примерно предположить,  какую прибыль или какой убыток может принести инвестирование в этот ПАММ-счет.

Просмотрев торговую  историю счета, можно узнать максимально возможный убыток и доход, ведь подобная ситуация может повториться и в дальнейшем. Таким образом, максимальный дневной убыток и агрессивность говорят о возможных потерях при неудачных торговых сделках.

К примеру, показатель агрессивности 1-2% говорит о том, что счет достаточно стабилен , а показатель дневного убытка в 15-20% —  о том что просадка в 40% может быть достигнута за 2-3 дня неудачной торговли.

Важно помнить, что многие риски с течением времени увеличиваются, поэтому для более адекватного анализа стоит добавлять к показателям риска еще 5-7 % для возможного роста показателей со временем.

Очень важно анализировать показатели счета за достаточно долгий период существования. Если ПАММ-счет  существует всего несколько месяцев, то статистика может быть не совсем верной, и ее попросту мало для адекватного анализа. Для того, чтобы составить мнение об интересующих ПАММ-счетах, необходимо рассмотреть статистические данные более чем за 300-400 полноценных  торговых дней.

3. Доходность и степень риска – соизмеряйте эти показатели.

Даже если вы любите рисковать,  это не повод ставить все свои средства на несколько доходных, но рискованных счетов. Разумная осторожность  в сочетании с планированием прибыли – основа удачного ПАММ-инвестирования. Соотношение риска и доходности — это вполне осязаемая величина, так как степень риска и прибыль взаимосвязаны. При этом доходность всегда должна превышать степень риска в 2 и более раза. Лишь при таком соотношении ПАММ-инвестирование  имеет смысл.

Для примера: если максимальная просадка по счету составляет 40%, то  доходность не должна быть меньше 80-100 %. Таким образом, возможность потери инвестируемых средств оправдана лишь при ожидании прибыли, в  два и более раз превышающей первоначальный капитал.

Верен и обратный расчет: если вы планируете не допускать просадку более 40%, то прибыль в размере 200-300% — это большая недооценка  возможных потерь.

4. Определите граничные показатели для вывода средств.

Для того, чтобы  не потерять все свои средства, обязательно стоит выставить ограничения,  при превышении  которых средства должны быть выведены со счета. То есть,  если значения убытков или рисков или просадка счета достигли граничного уровня, средства автоматически выводятся.

Инвестор должен составить примерный инвестиционный план,  в котором четко указать, какой размер максимальной просадки, длительность просадки или изменение первоначальной стратегии и оговоренных в декларации значений являются безоговорочным сигналом к выводу средств. В противном случае наступившие изменения могут серьезно и негативно повлиять на реальные результаты инвестирования.

К примеру, превышение установленного максимального периода просадки говорит о том,  что используемая управляющим торговая стратегия не соответствует изменениям или реальному поведению валютного рынка. Изменение ранее установленных показателей торговли и данных в декларации ПАММ-счета сигнализируют об изменении методов торговли. В этом случае лучше взять паузу и проанализировать, соответствует ли новая стратегия планам и ожиданиям  ПАММ-инвестора. Превышение  максимума просадки приведет к незапланированным убыткам.

5. Формируйте инвестиционный портфель, а не подбирайте отдельные ПАММ-счета.

Только на основе нескольких ПАММ-счетов с разными характеристиками, торговыми стратегиями и другими показателями инвестор может добиться хорошей стабильности, нормального, а не скачкообразного  дохода и уменьшить инвестиционные риски.

Возможно, что инвестирование в отдельные ПАММ-счета может в реальности принести хороший доход, инвестор даже может получить сверхприбыль, но это никогда не станет обычным явлением и никода не порадует стабильностью такой прибыли –  так как потери неизбежны.

Лишь диверсификация и распределение рисков способны  сгладить убытки от просадки того или иного счета и тем самым уменьшить риски, стабилизировать доход. В таком случае один счет приносит убыток, а два других – доход, превышающий эти потери.

Распределение рисков – это алгоритм, согласно которому степень риска каждого нового счета не должна привышать общий запланированный риск инвестиционного портфеля, разделенный на коэффициент 2 или 3. Такой показатель берется  с учетом того, что просадка может быть по нескольким счетам сразу, но даже в этом случае  лимит  запланированного риска не должен нарушаться. Таким образом, если доля трех счетов в портфеле по 10% и просадка по ним составляет 40%, то портфель просядет примерно на 12%.

Чтобы ровно и без негативных последствий распределить риски, необходимо подобрать доли для каждого счета обратно пропорционально предполагаемым рискам каждого из  ПАММ-счетов.

Диверсификация – это принцип, при котором в инвестиционный портфель вводятся ПАММ-счета нескольких управляющих — с разными методами ведения торговли на Форекс, разными значениями прибыли и другими условиями. Стратегии при этом тоже отличаются. Одну часть портфеля составляют ПАММ-счета с консервативными стратегиями, другую -  умеренные, а третью (чаще всего небольшую) – агрессивные,    с большими ожиданиями прибыли и соответственно рисками.    При этом уменьшение прибыли с одного из счетов практически не сказывается на общем объеме прибыли, так как прибыль с других ПАММ-счетов — увеличивается.  Кроме подбора ПАММ-счетов с разными стратегиями практикуется введение в инвестиционный портфель счетов, которые работают с разными видами валют  и даже другими инструментами (металлами, акциями и т.п.), работают с трендом и так далее.

Важный момент при диверсификации  — это количество счетов в портфеле. По отзывам инвесторов,  наиболее удобное количество  для подбора и последующего мониторинга – 8-10 ПАММ-счетов. Если их больше, то анализ и наблюдение за действиями трейдера представляет некоторую сложность.

Количественное  соотношение счетов в одном портфеле тоже может колебаться. Но в целом можно наблюдать такое процентное соотношение: агрессивные – 10-15%, умеренные – 20-30%, консервативные 55-70%.

Характеристики  ПАММ-счетов:

• Консервативный: загрузка депозита – около   15%, максимум просадки примерно – 25  %,  доходность – 5-7% за месяц. Чаще всего такие ПАММ-счета представлены трендовой стратегией;
• Агрессивный: высокий уровень загрузки депозита – от 40%, максимум просадки – от 50%, прибыль – от 10% в месяц. Таким счетам свойственна  стратегия  скальпинга;
• Умеренный (промежуточное звено между консервативным и агрессивным): загрузка депозита – около  от 15% до 40%, максимум просадки примерно – 25-50  %,  доходность – 7-10% за месяц. Это семейство счетов часто использует стратегию Мартингейла;

Соблюдение описанных  правил обязательно даст результат и значительно повысит доходность портфеля ПАММ-счетов.

Кроме этого, необходимо вовремя  и регулярно выводить со счета полученную прибыль, для того чтобы снизить потери в случае изменения условий торговли или просадки счета. Если рост прибыли снижается – самое время выводить полученные средства.  Когда  доходность счета приближается к своему максимальному значению,  самое время зафиксировать достигнутый уровень, так как возрастает вероятность просадки. Некоторые инвесторы просто выводят полученную прибыль каждый месяц или при достижении максимального значения доходности, что тоже имеет смысл. Полученные средства можно использовать для инвестирования в новые  ПАММ-счета или другие инвестиционные инструменты, а можно  просто тратить  по собственным желаниям и потребностям.

Так как ПАММ-инвестиции все же относят к финансовым инструментам с высокой степенью риска, каждый инвестор должен внимательно относиться к формированию инвестиционного портфеля и выбору счетов. Очень важно для инвестиций использовать только свободные средства, так как риски и колебания валютного рынка могут принести как большую прибыль, так  и большие потери. Поэтому используйте только личные, а не заемные средства,  пробуйте демо-счета, начинайте инвестирование с небольших сумм и вкладывайте для начала в консервативные и стабильные счета.

Рекомендую просмотреть видео о лучших ПАММ трейдерах. Если вы сами хотите стать трейдером, рекомендую прочитать этот материал.

Хотя онлайн  отчеты и скриншоты многих инвесторов свидетельстуют о хороших и стабильных доходах сразу с  нескольких ПАММ-счетов, начинающему не стоит сразу  же инвестировать крупные суммы  даже в  очень стабильные и давно существующие на Форекс-счета. Для начала нужно набраться опыта, набить руку и  научится  определять, кто есть кто  на валютной бирже. Наблюдайте за счетами и скринами в блогах других инвесторов, читайте специальную и профессиональную литературу, Интернет-ресурсы, общайтесь на специализированных формумах. Такие затраты времени с лихвой окупятся профессионально составленным портфелем ПАММ-инвестиций.

4. Использование дополнительной информации при  выборе ПАММ-счета.

Помимо основных правил  выбора счета для ПАММ-инвестиций есть несколько параметров и возможностей, используя которые любой инвестор может составить более точное и адекватное мнение о надежности, доходности и стратегии интересующего ПАММ-счета.

• Информация об управляющем.  В сборе информации об опыте, стиле работы с инвесторами и методах торговли на Форекс нет ничего предосудительного. Эти данные позволят более уверенно вкладывать средства в избранный ПАММ-счет, ведь инвестору будет ясно, что за человек, какого возраста и  опыта  стоит за тем или иным ником ПАММ-управляющего. На форумах и сообществах трейдеров и инвесторов достаточно легко получить такую информацию и отзывы тех, кто уже вкладывал в счета этого профессионала. Все наиболее известные и давно работающие управляющие имеют отдельные темы на всех наиболее крупных форумах. Там можно получить всю информацию о предпочитаемых трейдером торговых стратегиях, использовании советников (автоматическая торговля), стопов, частоте заключения сделок, частоте просадок и прочем. Такая детальная  информация поможет быстрее и лучше понять, насколько хорош и профессионален этот управляющий. Отзывы и мнения инвесторов и других  трейдеров — тоже неплохое подспорье при подборе управляющего и счета.
• Информационная ветка на форуме дилингового центра. Такие темы создают сами трейдеры, когда  открывают новые счета. Из представленной информации инвестор легко узнает тип счета, стратегию, обязательные условия, будущие методы торговли и так далее.
• Более ранние счета трейдера.Во многих дилинговых центрах по нику трейдера  легко можно найти все прошлые ПАММ-счета. Часть из них закрыта, слита или просто заброшена. Именно эта информация позволит понять, что  может ожидать топовый и рейтинговый  ПАММ-счет в недалеком будущем.Принцип анализа информации прост: чем меньше слитых счетов – тем лучше.
• Принцип работы  функции ограничения убытков.У многих форекс-брокеров есть инструменты,  позволяющие закрепить уровень риска на приемлемой  величине. То есть, если убытки опускаются ниже указанного предела,  срабатывает автоматическая заявка на вывод средств. Средства будут выведены не сразу, а с наступлением  ролловера, что может привести к небольшому сдвигу  результата из-за проскальзывания.Кроме такой возможности, некоторые  брокеры предлагают своим инвесторам механизм ограничения по цене пая, который продает приобретенные при инвестировании паи средства при достижении заданной    границы цены пая. Так, если пай был приобретен по цене 200 долларов, а впоследствии цена упала до  указанного инвестором граничного значения в 140 долларов, то средства будут выведены.Еще есть счета ПАММ 2.0, в которых ограничение убытков оговорено в оферте ПАММ-управляющего и поменять это значение невозможно. Чаще всего ограничение убытков составляет 50%.  Это значит, что при вложении 2000 долларов и последующей неудачной торговле половина всех средств все равно будет возвращена владельцу.

Использование описанных здесь правил выбора ПАММ-счета и сбор дополнительной информации позволит не только сформировать удачный и доходный портфель  ПАММ-счетов, но и проводить регулярный мониторинг  и ребалансировку  составленного портфеля с целью сделать его более прибыльным, менее рисковым и максимально соответствующим всем изменениям и  новым условиям на Форекс.

anokalintik.ru

• 
  Как работа продвигается
• 
  Номинальная стоимость денег и реальная
• 
  Как пишется коммерческое
• 
  Диплом о прохождении курсов
• 
  Физиология депрессия
• 
  Часто задаваемые на собеседование вопросы
• 
  Перевести биткоин на карту
• 
  Какие видюхи нужны для фермы
• 
  Как по решению суда взыскать долг с физического лица
• 
  Франшизы из китая
• 
  Приложение которое показывает наибольший кэшбэк