|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
§ Финансовая аренда (лизинг) Статья 665. Финансовая аренда это лизингЧем отличается аренда от лизинга?Отличие лизинга от аренды есть, и не одно. На отличии лизинга от аренды сосредоточимся в этой статье. Но прежде расскажем, что такое аренда и что такое лизинг.
Что такое аренда Что такое лизинг Чем лизинг отличается от аренды Итоги
Что такое арендаАренда — передача собственного имущества во временное владение и/или пользование за плату. Стороны заключают между собой договор аренды, положения которого регулируются нормами гл. 34 НК РФ. Участники договора аренды именуются:
В аренду можно взять непотребляемое имущество, то есть объекты, не теряющие своих свойств в процессе эксплуатации. Например, участок земли можно арендовать, а вот тонну зерна нельзя. Арендодатель отвечает за недостатки сдаваемого в аренду имущества, за исключением случаев, когда эти недостатки заранее зафиксированы в договоре аренды. Арендная плата в соответствии со ст. 614 ГК РФ может быть не только в виде фиксированных сумм, но и в виде:
Можно комбинировать несколько форм арендной платы. При этом чаще 1 раза в год менять ее размер и условия нельзя. Арендатор может передавать имущество в субаренду, но только с согласия арендодателя. Содержать сданный в аренду актив должен арендодатель, но он может переложить эту ответственность на арендатора, добавив соответствующие условие в договор аренды. Если арендатор усовершенствовал полученное в аренду имущество, то такие улучшения — собственность арендатора. Если усовершенствования неотделимы и арендодатель на них согласен, он может получить от собственника имущества возмещение стоимости улучшений. О бухучете арендных операций читайте здесь: «Бухгалтерский учет при аренде основных средств (нюансы)». Что такое лизингЛизинг — разновидность договора аренды. Лизингу посвящены ст. 665–670 ГК РФ, закон «О лизинге» от 29.10.1998 № 164-ФЗ и указания, утвержденные приказом Минфина России от 17.02.1997 № 15, — в части, не противоречащей текущему законодательству. По договору лизинга один участник сделки должен купить определенное имущество у продавца и передать его второму участнику сделки за плату во временное пользование. Стороны договора именуются:
Еще об этом см. здесь: «Лизинг как форма финансирования капитальных вложений». Чем лизинг отличается от арендыЛизинг — это особый частный случай аренды. Для удобства мы составили таблицу с ключевыми особенностями арендных и лизинговых сделок.
Из таблицы отличий лизинга и аренды видно, что мы часто используем формулировку «как правило». Многие аспекты лизинговых и арендных сделок оговариваются в конкретном договоре и законодательно не регламентируются. Мы формулировали отличия лизинга от аренды с учетом распространенной договорной практики в данной области права. Анализ отличий лизинга от аренды показывает, что договор лизинга заключить сложнее. Для этого требуется участие 3 сторон, причем чаще всего лизинговая компания тщательно проверяет предполагаемого лизингополучателя перед заключением сделки. С точки зрения налогового учета главное отличие аренды от лизинга — возможность применить повышающий коэффициент амортизации. Подробнее читайте здесь: «Суть и особенности применения ускоренного метода начисления амортизации». Чем отличается аренда от лизинга в практическом применении:
ИтогиУ аренды и лизинга есть ряд отличий. Операции по договору аренды проще оформлять в учете, в аренду можно взять непотребляемое имущество. А вот лизинговый договор более обусловленный. Законодательство РФ предоставляет участнику — держателю на балансе объекта лизинга возможность ускоренной амортизации. Важное преимущество лизинга: лизингополучатель может выкупить лизинговый актив. О нюансах бухучета лизинга см. здесь: «Операции по договору лизинга в бухгалтерском учете». nalog-nalog.ru Понятие и характеристика финансовой аренды (лизинга)Понятие финансовой арендыВ соответствии с гл. 34 ГК РФ, финансовая аренда (лизинг) является одной из разновидностей арендных правоотношений. Гражданский кодекс Российской Федерации (Статья 665, ГК РФ) определяет финансовую аренду следующим образом: По договору финансовой аренды (договору лизинга) лизингодатель обязуется приобрести в собственность указанное лизингополучателем имущество у определенного им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за плату во временное владение и пользование для предпринимательских целей. Лизингодатель в этом случае не несет ответственности за выбор предмета лизинга и продавца. Договором финансовой аренды может быть предусмотрено, что выбор продавца и приобретаемого имущества осуществляется лизингодателем. Правда, следует признать, что любое определение финансовой аренды является ограниченным и не может учесть всех форм и проявлений этого кредитного-инвестиционного инструмента. Согласно определению Европейской федерации национальных ассоциаций по лизингу оборудования (Leaseurope): "Аренда - это соглашение между собственником имущества (арендодателем) и арендатором, согласно которому первый передает право пользования активом арендатору на оговоренный срок в обмен на периодические выплаты" (также широко известно определение лизинга, установленное Конвенцией УНИДРУА, см. стр. 18). Основополагающими нормативными актами, регулирующими лизинговые правоотношения на территории Российской Федерации, в настоящее время являются Гражданский кодекс Российской Федерации и Федеральный закон "О финансовой аренде (лизинге)" от 29 октября 1998 г. №164-ФЗ с изменениями и дополнениями от 29 января 2002 года. Лизингодатель остается собственником оборудования, в то время как лизингополучатель приобретает право пользования оборудованием, уплачивая лизинговые платежи. По истечении определенного срока лизингополучатель может приобрести право собственности по договоренности с лизингодателем. Согласно международной практике, лизинг представляет собой подвид арендных отношений, который характеризуется тем, что: а) лизингополучатель не приобретает права собственности на объект лизинга; б) риски и выгоды от пользования объектом лизинга лежат на лизингополучателе; в) оплата производится в рассрочку и (обычно) покрывает полную стоимость объекта лизинга и требуемую норму доходности лизингодателя1.
Чаще всего при финансовой аренде лизингодатель приобретает для передачи в лизинг выбранный лизингополучателем объект лизинга у выбранного лизингополучателем продавца. Как правило, в течение действия договора лизинга, риски утраты или повреждения предмета лизинга застрахованы за счет лизингополучателя в согласованной сторонами лизинговой сделки страховой компании 2.
Основные черты финансовой арендыФинансовая аренда (лизинг) - характеризующаяся длительным сроком контракта и амортизацией всей или большей части стоимости арендуемого имущества. Фактически финансовая аренда представляет собой форму долгосрочного кредитования инвестиционного проекта. По истечении срока действия договора лизинга лизингополучатель может вернуть предмет лизинга, продлить соглашение или заключить новое, а также купить предмет лизинга. Как и любая другая финансовая сделка, лизинг сопряжен с определенной степенью риска для каждой из сторон лизинговых отношений. Тем не менее, в России лизинг позволяет продавцам увеличить объем своих продаж, предоставляет лизингополучателям механизм приобретения крайне необходимых для них активов и через капиталовложения стимулирует экономику. Преимущества лизинга Причиной широкого распространения лизинга в развитых странах является ряд его преимуществ перед обычной ссудой или покупкой за счет собственных средств:
Недостатки лизинга
Классификация договоров арендыВ мировой практике существует два основных вида аренды: оперативная и финансовая3 - "operating lease" и "financial lease". Терминологически в англо-саксонском праве финансовая аренда, в широком смысле, трактуется как лизинговая сделка, при которой полная стоимость оборудования выплачивается в течение срока аренды. Таким образом, финансовая аренда, как правило, означает приобретение оборудования, т.е. является альтернативной формой финансирования. Напротив, "operating lease" или аренда, как правило, используется для приобретения права пользования средством в течение определенного периода времени без приобретения самого средства; следовательно, при аренде арендатор избегает большей части рисков, связанных с оборудованием.
Виды лизинговых соглашений можно дифференцировать следующим образом:
По объектам сделок лизинг подразделяется на лизинг движимого и недвижимого имущества. При лизинге недвижимости лизингодатель строит или покупает недвижимость по поручению арендатора и предоставляет ему право использования в коммерческих и производственных целях. Так же, как и в сделках с движимым имуществом, контракт заключается обычно на срок меньший или равный амортизационному периоду объекта; арендатор несет все риски, расходы и налоги во время действия контракта. По сфере рынка выделяют три типа лизинга: внутренний, международный и транзитный4. К сделкам международного лизинга относятся договоры, лизингодатель и лизингополучатель которых находятся в разных государствах. В данном случае не имеет значения местонахождение продавца имущества. Под местонахождением имеется в виду местонахождение юридического лица, но не его филиала или представительства, даже если оно зарегистрировано либо аккредитовано на территории другого государства.
По организации выделяется прямой лизинг, когда изготовитель или владелец имущества выступает в качестве лица, сдающего его в аренду, и косвенный, при котором сдача в аренду ведется через третье лицо. Возвратный лизинг (lease-back) заключается в продаже промышленным предприятием части его собственного имущества лизинговой компании с одновременным подписанием договора об его аренде. В такой операции только два участника: арендатор имущества (бывший владелец) и лизинговая компания (новый владелец). Такая сделка дает возможность предприятию получить денежные средства за счет продажи средств производства, не прекращая их эксплуатацию, и использовать их для новых капитальных вложений. Рентабельность данной операции будет тем выше, чем доходы от новых инвестиций больше суммы арендных платежей. Так как часто лизинговой компании не хватает собственных средств для осуществления лизинговых операций, она может привлекать другие лизинговые компании для участия в проекте. В этом случае основной лизингодатель оплачивает лишь часть стоимости имущества, а на остальную сумму привлекает другие компании. При этом собственником имущества становится основной лизингодатель. По объему обслуживания можно выделить договор чистого лизинга, полного комплексного и генерального. При чистом лизинге дополнительные расходы по обслуживанию арендуемого имущества берет на себя лизингополучатель, а при полном лизинге лизингодатель может брать на себя техническое обслуживание, ремонт, страхование, подготовку персонала и другие расходы, связанные с использованием объекта сделки. Основное преимущество полного лизинга состоит в предоставлении широкого спектра услуг, оказываемых лизингодателем (возможно даже с привлечением производителя). Комплексный лизинг предполагает, что кроме оплаты передаваемого имущества лизингодатель осуществляет дополнительные инвестиции, связанные с объектом лизинга и необходимые для организации процесса производства (закупка сырья, комплектующих, расходных материалов). В зарубежной практике применяется генеральный лизинг, в договоре которого предусматривается право дополнять заявку на имущество для передачи в лизинг без заключения новых договоров. По методу финансирования различается срочный лизинг, при котором осуществляется одноразовая аренда, и возобновляемый (револьверный), при котором договор лизинга продолжается по истечении первого срока контракта. Интересы сторон лизинговой сделкиЛизинг является важным источником средне- и долгосрочного финансирования предприятий во многих странах, независимо от их размеров или уровня развития. В странах с развитой экономикой лизинг является решением проблемы приобретения основных средств, которое экономически эффективно для всех участников лизинговой сделки. Это имеет особое значение для обеспечения финансирования малых и средних, а также открывающихся предприятий, которым принадлежит ключевая роль в обеспечении внедрения новых технологий и конкуренции в экономике наряду с созданием новых рабочих мест. Согласно исследованию Международной финансовой корпорации, можно выделить несколько основных причин обращения к услугам лизинговых компаний в Российской Федерации. К ним относятся:
Наиболее значимой причиной, однако, является недоступность банковских кредитов для многих лизингополучателей. Это подчеркивает одно важное качество лизинга: во многих случаях лизинг является альтернативным источником финансирования, не конкурируя напрямую с банковским кредитованием. Экономические выгоды лизинга как схемы осуществления реальных инвестицийНа определенном этапе развития рыночных отношений взаимоотношения кредитора и заемщика закономерно вступают в определенное противоречие, которое выражается в высокой рисковости долгосрочного кредитования для кредитора и чрезмерной стоимости заемного капитала для заемщика, что фактически приводит к сужению рынка долгосрочного кредитования. Возникновение лизинговых схем, представляющих собой во многих случаях некоторый вариант защиты кредитной сделки, является закономерным этапом развития форм заимствования долгосрочных инвестиционных ресурсов производственно-хозяйственными субъектами. Целесообразность лизинговой сделки для ее участников можно рассматривать в двух направлениях: с точки зрения организационно-правовых интересов или экономических интересов. При этом экономические интересы участников лизинга могут рассматриваться как текущие (статические) (например, в разрезе одного лизингового платежа), так и в динамическом аспекте, т.е. на протяжении всего периода использования имущества с учетом фактора стоимости денег во времени. С организационной точки зрения формирование лизинговых отношений означает возникновение промежуточного звена между кредитором и потребителем инвестиций. Поэтому преимущества и недостатки включения лизинговой сделки в цепочку "кредит - лизинг - приобретение основных фондов" должны и могут рассматриваться: а) с точки зрения интересов кредитора; б) с точки зрения интересов получателя основных фондов - предмета лизинговой сделки. Условно назовем агентов экономических интересов в случае организации инвестиционных вложений посредством лизинговой сделки следующим образом: "производитель", "лизинговая компания" и "лизингополучатель". Производитель Промышленные предприятия не всегда могут сразу оплачивать приобретение дорогостоящей техники, а производители не в состоянии осуществлять поставки в кредит, поскольку сами нуждаются в дополнительных оборотных средствах для организации производства. Поставщикам оборудования (как российским, так и зарубежным) использование механизма лизинга помогает в реализации их продукции российским предприятиям, которые, как и прежде, работают в условиях нехватки капитала для покупки средств производства. Поставщики оборудования в некоторых случаях могут брать на себя часть риска, связанного с лизинговой сделкой, предоставляя лизинговой компании, например, гарантии обратного выкупа. Для поставщиков оборудования лизинг является средством продажи оборудования. Поскольку многие предприятия испытывают нехватку денежных средств и не имеют доступа к банковским кредитам, лизинг остается единственным способом получения оборудования конечным пользователем. В силу своих особенностей, лизинг становится альтернативой традиционным банковским кредитам, и при определенных обстоятельствах обладает привлекательностью для некоторых категорий клиентов. В этом плане лизинг не конкурирует с банковским финансированием, а скорее дополняет его. Лизинговая компания Экономический интерес лизинговой компании состоит в получении дохода, превышающего средний уровень дохода от инвестиционной деятельности (за счет комиссии, премии за риск). При этом риск самой компании снижается за счет: В западной практике дополнительным плюсом для лизинговой компании может быть возможность приобретения продукции или ценных бумаг лизингополучателя. Кроме этого, существуют положительные налоговые последствия лизинговой формы финансирования инвестиций. Лизингополучатель Финансовыми источниками осуществления инвестиционных вложений для производственного предприятия являются собственные средства (нераспределенная прибыль и акционерный капитал) или заемные средства (преимущественно в виде кредитных средств). При ограниченных финансовых возможностях лизингополучатель может приобрести оборудование для увеличения производственных мощностей и повышения способности генерировать доходы. Согласно западной практике, для лизингополучателей лизинг может быть предпочтительнее банковского кредита, поскольку от них требуется продемонстрировать не длительную кредитную историю, а способность генерировать соответствующие денежные средства, достаточные для покрытия лизинговых платежей. Для лизингополучателя финансовая аренда (лизинг) позволяет обновлять основные фонды, формировать техническую базу производства для новых видов продукции, расплачиваясь за арендованное имущество по мере получения дохода от производимой с помощью этого имущества продукции. В развитых странах лизинг по сравнению с кредитом является более доступной формой привлечения инвестиций, поскольку не требует сложного пакета гарантий по кредитной сделке, т.к. предприятие получает фонды в полную собственность лишь при условии полного выкупа (тяжесть бремени по гарантированию кредитной сделки в этом случае может быть переложена на лизинговую компанию). С точки зрения лизингополучателя появление в кредитной цепочке промежуточного агента в лице лизинговой компании (которая является собственником предмета лизинга), означает появление дополнительного гаранта эффективного использования кредита, а также звена, контролирующего условия использования предмета лизинга на протяжении всего периода возврата кредитных средств. В том числе одним из условий гарантирования целевого использования кредита является то, что предприятию предоставляются не денежные средства, а непосредственно средства производства, имеющие технико-экономические характеристики, определенные этим предприятием. Привлекательность лизинга для лизингополучателя основывается также на возможности применять ускоренную амортизации имущества. Для компании ускоренная амортизация имущества не только позволяет получить экономию на налоге на прибыль в текущем плане, но и, активизируя процесс возврата собственных инвестиций через механизм амортизации, приближает момент его реинвестирования, что обеспечивает дополнительную прибыль, а, следовательно, повышает рентабельность собственного капитала. Значение лизинга для экономического развитияФинансовая аренда (лизинг) является важным источником долгосрочного и среднесрочного финансирования для предприятий во многих странах, независимо от их величины или уровня развития. Механизм лизинга обеспечивает дополнительный приток финансирования в производственный сектор, способствуя увеличению внутреннего производства, росту продаж внеоборотных активов и развитию финансовых механизмов, доступных предприятиям. Одним из возможных источников ускорения экономического роста называют сектор малого бизнеса. Лизинг является эффективным механизмом финансирования этого сектора, который банковская сфера традиционно обходила стороной. Сейчас все большее количество лизингодателей в своей деятельности ориентируется на малые и средние предприятия. С малым бизнесом работают не только лизинговые компании, связанные с администрацией регионов, муниципальными банками, федеральными и местными агентствами содействия развитию малого и среднего бизнеса, как это было в 1997-1999 гг. Результаты опроса, проведенного МФК, показывают, что малые и средние предприятия являются клиентами 78% лизинговых компаний. Развитая лизинговая отрасль расширит возможности финансирования реального сектора экономики, будет способствовать росту внутреннего производства, реализации основных средств, а также расширит выбор механизмов финансирования, доступных российским предприятиям. Процесс обновления основных фондов финансируется в основном за счет нераспределенной прибыли предприятий и сдерживается отсутствием доступного заемного капитала. Хотя за последние полтора года произошло увеличение объемов банковского кредитования реального сектора, банки по-прежнему не выполняют своей роли финансового посредника. Лизинг, как механизм альтернативного финансирования, может сыграть чрезвычайно важную роль в выполнении этой стратегической задачи, стоящей перед российской экономикой, в переоснащении основных фондов промышленных предприятий. raexpert.ru § Финансовая аренда (лизинг) Статья 665§ 6. Финансовая аренда (лизинг) Статья 665. Договор финансовой аренды 1. В абз. 1 коммент. ст. дается определение договора лизинга. Исходя из него лизинг предполагает, что одно лицо, в силу недостаточности денежных средств для приобретения имущества в собственность либо имея необходимость лишь во временном владении и пользовании им, обращается ко второму лицу с просьбой приобрести необходимое имущество у третьего лица и предоставить это имущество первому лицу за определенную плату. Другими словами, между производителем имущества и его пользователем возникает финансовый посредник, который и обязуется оплатить приобретение этого имущества, которое ему, строго говоря, без надобности. Необходимость в специальной правовой регламентации договора лизинга возникла ввиду роста наукоемкости производства и удорожания продукции. Конкурентная среда заставляет субъектов предпринимательства искать новые формы реализации товаров, связанные с гибкой системой расчетов. Одной из таких форм и является лизинг, массово внедрившийся в экономические отношения. Договор лизинга является возмездным, взаимным и консенсуальным, что характерно и для обычного договора аренды. В юридической и экономической литературе называются различные виды лизинга. Однако в основной массе их выделение не имеет правового значения (недаром в 2002 г. из ст. 7 Закона о лизинге было исключено большинство норм о видах лизинга), поэтому далее если и будет идти речь о видах лизинга, то лишь о тех, которые названы в законодательстве. Анализ прочих видов лизинга - задача экономической науки, а не юриспруденции. 2. Экономические преимущества лизинга очевидны. Во-первых, лизингополучателю он обеспечивает пользование дорогостоящим оборудованием, с возможным дальнейшим приобретением его в собственность, без серьезных начальных затрат пользователя (фактически - стопроцентное кредитование без сложных процедур, свойственных заключению кредитного договора). Во-вторых, лизингодатель с прибылью и одновременно с минимальными рисками инвестирует свободные денежные средства, оставаясь собственником предмета лизинга и не сталкиваясь с обычными для классического кредитования сложностями учета финансовых операций. В-третьих, продавец получает расширение объема продаж, не говоря уже о привлекательности моментальной оплате поставленного имущества. В-четвертых, для государства лизинг является одним из решений вопроса о привлечении инвестиций в реальный сектор экономики и сельское хозяйство, а также финансировании научно-технических достижений. В-пятых, государство готово стимулировать лизинг, устанавливая для него льготный налоговый и таможенный режимы (подробнее о сути льготных налогового и таможенного режимов лизинга, а также иных формах государственного стимулирования данного договора см.: Борисов А.Н. Комментарий к Федеральному закону Российской Федерации "О финансовой аренде (лизинге)" (постатейный). М., 2005. 3. Договор лизинга как соглашение между лизингодателем и лизингополучателем всегда носит двусторонний характер. Участники договора лизинга не имеют ни одного права или обязанности, которые принадлежали бы одновременно каждому из них, что характеризует многосторонние сделки. Этот вывод не колеблется тем, что в договоре лизинга необходимо согласовывать условие о продавце. Отношения как лизингодателя, так и лизингополучателя с продавцом опираются на договор купли-продажи арендуемого имущества, который сконструирован как договор между лизингодателем (покупателем) и продавцом в пользу лизингополучателя - третьего лица (см. коммент. к ст. 430 ГК). Договор лизинга не является самостоятельным договором, а представляет собой отдельный вид договора аренды. Этот вывод основан на законе, так как и в ГК, и в Законе о лизинге (в ред. после 2002 г.) термины "лизинг" и "финансовая аренда" признаются тождественными. 4. Договор лизинга как вид договора аренды следует отличать от внешне сходных с ним договора купли-продажи с рассрочкой платежа, а также договора займа и кредитного договора. По общему правилу в договоре купли-продажи к покупателю с момента передачи вещи переходит право собственности на нее. Что касается договора лизинга, то в нем может быть вообще не предусмотрен выкуп арендованного имущества, а если и последний и предусмотрен, то только после полной оплаты стоимости имущества. От договора займа и кредитного договора договор лизинга отличается уже хотя бы тем, что в ходе его исполнения передается индивидуально-определенное имущество - предмет аренды, а по договору займа - денежные средства и иные вещи, определенные родовыми признаками (по кредитному договору - только денежные средства). 5. Правовое регулирование договора лизинга основывается на следующих источниках. Во-первых, к источникам права, регулирующим лизинг, относится Конвенция Международного института унификации частного права (УНИДРУА) о международном финансовом лизинге (Оттава, 1988 г.) (СЗ РФ. 1999. N 32. Ст. 4040), к которой Россия присоединилась с 1 января 1999 г. (см.: Федеральный закон от 8 февраля 1998 г. N 16-ФЗ "О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге" // СЗ РФ. 1998. N 7. Ст. 787). В соответствии со ст. 7 ГК нормы Конвенции о лизинге имеют большую юридическую силу по сравнению с нормами национального законодательства РФ, в том числе ГК. Но при этом Конвенция имеет ограниченную сферу применения, так как принята для регулирования международного финансового лизинга, т.е. такого, в котором одна из сторон находится за рубежом и при этом лизингодатель, лизингополучатель и продавец должны иметь места деятельности на территории государств - участников Конвенции. Во-вторых, лизинг закреплен в нормах § 6 гл. 34 ГК как разновидность аренды. Поэтому общие нормы § 1 гл. 34 ГК о договоре аренды применяются к договору лизинга, если иное не установлено правилами § 6 гл. 34 ГК. В-третьих, в 1998 г. в целях комплексного регулирования принят Закон о лизинге. По юридической силе этот Закон, безусловно, уступает ГК, так как последний не предусматривает необходимости принятия специального закона о лизинге, а в п. 2 ст. 3 ГК установлено, что нормы гражданского права, содержащиеся в других законах, должны соответствовать ГК. 6. Стороны договора лизинга - лизингодатель и лизингополучатель. Лизингодатель - физическое или юридическое лицо, которое приобретает в ходе реализации договора лизинга в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование с переходом или без перехода к лизингополучателю права собственности на предмет лизинга (п. 1 ст. 4 Закона о лизинге). Характерно, что на момент заключения договора лизинга лизингодатель по определению не является собственником имущества, подлежащего передаче в аренду, что является исключением из общих правил о договоре аренды. В роли лизингодателей могут выступать коммерческие организации с общей правоспособностью, именуемые в соответствии со ст. 5 Закона о лизинге лизинговыми компаниями (фирмами), а также коммерческие организации со специальной правоспособностью (например, банки в силу п. 6 ст. 5 Закона о банках) и индивидуальные предприниматели. Систематическое предоставление имущества в аренду, характерное для лизингодателя, не оставляет возможности для участия в этом статусе гражданина, не зарегистрированного в качестве индивидуального предпринимателя (см. коммент. к ст. 2 ГК). Что касается некоммерческих организаций, то исходя из ст. 4 Закона о лизинге они могут заниматься лизинговой деятельностью постольку, поскольку это не противоречит уставным целям их деятельности. Требований о лицензировании деятельности лизингодателей современное законодательство не предъявляет. Лизингодатель может уступить третьему лицу полностью или частично свои права по договору лизинга (п. 1 ст. 18 Закона о лизинге), что, впрочем, соответствует общим правилам о договоре аренды. Кроме того, на практике нередко складывается множественность лиц на стороне лизингодателя (так называемый левередж-лизинг, применяемый обычно для финансирования дорогостоящих крупномасштабных проектов с помощью нескольких лизинговых компаний), что тоже не противоречит закону. Лизингополучатель - физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование в соответствии с договором лизинга (п. 1 ст. 4 Закона о лизинге). Учитывая, что имущество в соответствии с коммент. ст. передается в лизинг для предпринимательских целей, лизингополучателями могут быть индивидуальные предприниматели, коммерческие организации и некоммерческие организации постольку, поскольку это не противоречит уставным целям их деятельности (например, учреждения в силу п. 2 ст. 298 ГК). Граждане, не зарегистрированные в качестве индивидуальных предпринимателей, не могут быть лизингополучателями. Перемена лиц на стороне лизингополучателя прямо нормами Закона о лизинге и § 6 гл. 34 ГК не предусмотрена, однако и не запрещена ими. Пунктом 1 ст. 8 Закона о лизинге предусматривается возможность предоставления имущества в субаренду, именуемую сублизингом. Продавец не является стороной по договору лизинга. Стороны договора лизинга, равно как и продавец, могут быть как резидентами Российской Федерации, так и нерезидентами, в связи с чем в законе выделяются такие формы лизинга, как внутренний и международный лизинг (ст. 7 Закона о лизинге). 7. Объем прав лизингополучателя состоит из правомочий владения и пользования без ограничений, если иное не предусмотрено договором (п. 1 ст. 11 Закона о лизинге). При этом договором лизинга может быть предусмотрен бухгалтерский учет переданного предмета лизинга на балансе лизингополучателя (п. 1 ст. 31 Закона о лизинге), что исключено для других видов аренды. Эта возможность имеет важное фискальное значение, поскольку позволяет лизингополучателю применять ускоренную амортизацию предмета лизинга. 8. Условие о размере арендной платы по договору лизинга признается существенным (в соответствии со ст. 4 Закона о лизинге арендная плата должна быть "определенной" по договору). В арендную плату экономически входит возмещение затрат лизингодателя, связанных с приобретением и передачей предмета лизинга лизингополучателю, возмещение затрат, связанных с оказанием других предусмотренных договором лизинга услуг, а также доход лизингодателя (ст. 28 Закона о лизинге). В общую сумму договора лизинга может включаться выкупная цена предмета лизинга, если договором лизинга предусмотрен переход права собственности на предмет лизинга к лизингополучателю. Однако структура арендной платы не представляет гражданско-правового интереса, хотя может иметь значение для экономических целей налогообложения (недаром сугубо экономические по своему содержанию ст. 27, 29, 30, 32, 33 Закона о лизинге были в 2002 г. исключены). С точки зрения гражданского права стороны свободны в установлении размера и иных параметров лизинговых платежей, так как ни нормы § 6 гл. 34 ГК, ни правила Закона о лизинге не содержат каких-либо специальных правил о предельных размерах арендной платы, а также о порядке, условиях и сроках ее внесения. Как общая цена договора лизинга, так и размер лизинговых платежей, а также способ их выплаты и периодичность определяются в договоре лизинга и общих правилах о договоре аренды, а также нормах о договорах аренды отдельных видов имущества. Обычно арендная плата выплачивается в форме периодических лизинговых платежей. Как правило, они рассчитываются с учетом амортизации всей или существенной части стоимости предмета лизинга. В п. 2 ст. 28 Закона о лизинге указано, что, если иное не предусмотрено договором лизинга, размер лизинговых платежей может изменяться по соглашению сторон в сроки, предусмотренные данным договором, но не чаще чем один раз в три месяца. 9. Исходя из природы лизинга, а также п. 4 ст. 15 Закона о лизинге срок соответствующего договора следует признать его существенным условием. Законодательство не устанавливает каких-либо максимальных или минимальных сроков договора лизинга и не требует привязывать его к сроку амортизации (эффективной службы) арендуемого имущества. Возможность заключения договора лизинга на неопределенный срок исключена, поскольку по данному договору предполагается определение размера арендной платы исходя именно из срока договора (п. 1 ст. 28 Закона о лизинге). В то же время договор лизинга может предусматривать право лизингополучателя продлить срок лизинга с сохранением или изменением условий договора лизинга (п. 8 ст. 15 Закона о лизинге). Это условие характерно для так называемого револьверного лизинга. 10. Форма договора лизинга является письменной независимо от срока и состава участников (п. 1 ст. 15 Закона о лизинге). При этом способ придания договору в законе письменной формы не уточняется. Таким образом, данный способ будет определяться нормами § 3-5 гл. 34 ГК о договорах аренды отдельных видов имущества, а в случае отсутствия в них специальных правил - общими нормами § 1 гл. 34 ГК о договоре аренды. В аналогичном порядке должен решаться вопрос о том, подлежит ли договор лизинга государственной регистрации, что вытекает из п. 1 ст. 20 Закона о лизинге, в соответствии с которым в случаях, предусмотренных законодательством Российской Федерации, права на имущество, которое передается в лизинг, и (или) договор лизинга, предметом которого является данное имущество, подлежат государственной регистрации. 11. В силу коммент. ст. лизингодатель обязан приобрести за свой счет в собственность по договору купли-продажи избранное лизингополучателем имущество у продавца, указанного лизингополучателем. Вытекающие из такого договора обязанности продавец должен исполнить не перед лизингодателем (покупателем), а перед лизингополучателем (третьим лицом). Договором лизинга обязанности по определению продавца и выбору имущества могут быть возложены на лизингодателя. Но в любом случае без включения в договор данной обязанности он не будет считаться заключенным как договор лизинга (будет признан обычной арендой). Неисполнение данной обязанности дает лизингополучателю право расторгнуть договор лизинга и потребовать возмещения убытков в соответствии с п. 2 ст. 668 ГК. 12. Лизингополучатель обязан содержать предмет лизинга, что предполагает осуществление его технического обслуживания, капитального и текущего ремонта и несение расходов на содержание, если иное не установлено законом или договором лизинга (п. 3 ст. 17 Закона о лизинге). Устранение лизингодателя от этой обязанности вполне логично: его основная функция состоит в финансировании приобретения имущества. Лизингополучатель обязан своевременно уплачивать арендную плату (лизинговые платежи). В п. 1 ст. 13 Закона о лизинге установлено, что в случае неперечисления лизингополучателем лизинговых платежей более двух раз подряд по истечении установленного договором лизинга срока платежа их списание со счета лизингополучателя осуществляется в бесспорном порядке путем направления лизингодателем в банк или иную кредитную организацию, в которых открыт счет лизингополучателя, распоряжения на списание с его счета денежных средств в пределах сумм просроченных лизинговых платежей. Бесспорное списание денежных средств не лишает лизингополучателя права на обращение в суд. Данная норма в целом соответствует правилу п. 2 ст. 854 ГК, согласно которому без распоряжения клиента списание денежных средств, находящихся на счете, допускается по решению суда, а также в случаях, установленных законом или предусмотренных договором между банком и клиентом. Лизингополучатель обязан обеспечить лизингодателю беспрепятственный доступ к финансовым документам и предмету лизинга для реализации лизингодателем так называемого права на инспекцию (ст. 37 Закона о лизинге). Кроме того, лизингодатель имеет право направлять лизингополучателю в письменной форме запросы о предоставлении информации, необходимой для осуществления финансового контроля, а лизингополучатель обязан удовлетворять такие запросы (ст. 38 Закона о лизинге). При прекращении договора лизинга лизингополучатель обязан вернуть лизингодателю предмет лизинга в состоянии, в котором он его получил, с учетом нормального износа или износа, обусловленного договором лизинга. Причем в случае, если за несвоевременный возврат предмета лизинга в договоре предусмотрена неустойка, убытки могут быть взысканы с лизингополучателя в полной мере сверх неустойки, если иное не предусмотрено договором лизинга (п. 6 ст. 17 Закона о лизинге). Впрочем, договор лизинга, как и в целом договор аренды, может предусматривать (и на практике, как правило, предусматривает) право лизингополучателя приобрести предмет лизинга в собственность (право на выкуп), что соответствует ст. 624 ГК и ст. 19 Закона о лизинге. (В редакции ст. 19 Закона о лизинге, действовавшей до 2002 г., было установлено своего рода "автоматическое" правило о выкупе: право собственности на предмет лизинга переходит к лизингополучателю до истечения срока действия договора лизинга при условии выплаты всех лизинговых платежей, если иное не предусмотрено договором финансового лизинга. В настоящее время норма поменялась на противоположную: право выкупа возникает только в случае его прямого закрепления в договоре). 13. Прекращение договора лизинга осуществляется по обычным для договора аренды основаниям. В договоре лизинга могут быть оговорены обстоятельства, которые стороны считают бесспорным и очевидным нарушением обязательств и которые ведут к прекращению действия договора лизинга и изъятию предмета лизинга (п. 6 ст. 15 Закона о лизинге). Речь идет о праве лизингодателя на односторонний отказ от договора, не требующий обращения в суд. Статья 666. Предмет договора финансовой аренды 1. Коммент. ст. посвящена определению предмета договора лизинга. Предметом договора лизинга могут быть любые непотребляемые вещи, кроме земельных участков и других природных объектов (ст. 666 ГК, ст. 3 Закона о лизинге). Обычно это здания и сооружения, механизмы, машины, оборудование, транспортные средства, предприятие как имущественный комплекс и т.д. Предметом договора лизинга может быть и продукция военного назначения, лизинг которой осуществляется в соответствии с международными договорами Российской Федерации, Федеральным законом от 19 июля 1998 г. N 114-ФЗ "О военно-техническом сотрудничестве Российской Федерации с иностранными государствами" (СЗ РФ. 1998. N 30. Ст. 3610) в порядке, установленном Президентом РФ, и технологическое оборудование иностранного производства, лизинг которого осуществляется в порядке, установленном Президентом РФ. 2. Коммент. ст. ограничивает круг вещей, могущих быть предметом лизинга, только теми, которые могут использоваться для предпринимательской деятельности. Подобный критерий, хоть и соответствует задачам рассматриваемого договора, является размытым и сам по себе практически никак не сужает предмет договора лизинга (скорее, это характеристика лизингополучателя как стороны по договору). Каких-либо ограничений по минимальной стоимости предмета лизинга законом также не установлено. 3. Индивидуализация предмета лизинга производится по общим правилам о договоре аренды, а также по правилам об аренде соответствующих видов имущества. Статья 667. Уведомление продавца о сдаче имущества в аренду 1. Коммент. ст. содержит правило об обязательном уведомлении арендодателем продавца о том, что приобретаемое у него имущество предназначено для передачи в аренду определенному лицу. Неисполнение данной обязанности также, на наш взгляд, дает лизингополучателю право расторгнуть договор лизинга, но уже в соответствии с п. 2 ст. 450 ГК. Ведь именно уведомление продавца дает лизингополучателю право, предоставленное ему ст. 670 ГК, предъявлять непосредственно продавцу имущества, являющегося предметом договора финансовой аренды, требования, вытекающие из договора купли-продажи, заключенного между продавцом и арендодателем, в частности в отношении качества и комплектности имущества, сроков его поставки, и в других случаях ненадлежащего исполнения договора продавцом. 2. Арендатор имеет права и несет обязанности, предусмотренные ГК для покупателя, кроме обязанности оплатить приобретенное имущество, как если бы он был стороной договора купли-продажи указанного имущества. Однако арендатор не может расторгнуть договор купли-продажи с продавцом без согласия арендодателя. В отношениях с продавцом арендатор и арендодатель выступают как солидарные кредиторы. Статья 668. Передача арендатору предмета договора финансовой аренды 1. Лизингодатель обязан обеспечить предоставление предмета лизинга лизингополучателю в состоянии, соответствующем условиям договора и назначению имущества. Эта обязанность, закрепленная в ст. 665 ГК, конкретизирована в п. 1 коммент. ст., согласно которому имущество, являющееся предметом этого договора, передается продавцом непосредственно арендатору в месте нахождения последнего. Данное правило направлено на освобождение лизингодателя от обязательств, связанных непосредственно с предметом лизинга, поскольку лизингодатель изначально играет сугубо финансовую роль (в отличие от арендодателя в классическом договоре аренды). Впрочем, норма п. 1 коммент. ст. является диспозитивной и может быть изменена соглашением сторон. 2. Пункт 2 коммент. ст. устанавливает последствия непередачи имущества, являющегося предметом договора аренды, в указанный в этом договоре срок либо в срок, признаваемый разумным в соответствии со ст. 314 ГК. В таком случае арендатор аналогично общему правилу п. 1 ст. 620 ГК вправе потребовать расторжения договора и возмещения убытков (см. коммент. к ст. 15, 393 ГК), но при одном условии: если просрочка допущена по обстоятельствам, за которые отвечает арендодатель. Впрочем, как правило, арендодатель сам заинтересован в скорейшей передаче предмета лизинга арендатору, поскольку этот предмет им, арендодателем, уже оплачен. Статья 669. Переход к арендатору риска случайной гибели или случайной порчи имущества 1. Лизингополучатель несет риск случайной гибели или случайной порчи арендованного имущества с момента передачи ему арендованного имущества, если иное не предусмотрено договором лизинга (коммент. ст., п. 1 ст. 22 Закона о лизинге). Возложение данной обязанности на лизингополучателя следует считать допустимым исключением из правил ст. 211 ГК. 2. В то же время утрата предмета лизинга или утрата предметом лизинга своих функций по вине лизингополучателя не освобождает лизингополучателя от обязательств по договору лизинга, если договором лизинга не установлено иное (ст. 26 Закона о лизинге). Статья 670. Ответственность продавца 1. Пункт 1 коммент. ст. раскрывает особенности ответственности продавца имущества, являющегося предметом договора лизинга. Поскольку предмет лизинга по общему правилу передается от продавца непосредственно арендатору, именно последнему в целях процессуального упрощения предоставляется право по предъявлению требований, вытекающих из договора купли-продажи. Эти требования могут относиться к качеству и комплектности имущества, срокам его поставки, а также к другим случаям ненадлежащего исполнения договора продавцом. Арендатор, таким образом, имеет права и несет обязанности, предусмотренные для покупателя, - как если бы он являлся стороной договора купли-продажи (см. гл. 30 ГК). При этом исключение обязанности оплатить приобретенное имущество из числа обязанностей арендатора, естественно, основывается на природе договора лизинга. Впрочем, арендатор не имеет права расторгнуть договор купли-продажи без согласия арендодателя. Это вполне объяснимо, если учесть, что именно от этого договора во многом зависят права арендодателя как собственника предмета лизинга. 2. Относительно продавца арендодатель и арендатор выступают как солидарные кредиторы. Таким образом, как каждый из них по отдельности, так и оба они одновременно могут предъявлять продавцу требования, перечисленные в п. 1 коммент. ст. (см. коммент. к ст. 326 ГК). Установление подобного правила в законе позволяет продавцу избежать предъявления ему одинаковых требований со стороны арендодателя и арендатора (п. 3 ст. 326 ГК). 3. В п. 2 коммент. ст. содержится ограничение ответственности арендодателя за выполнение продавцом требований, вытекающих из договора купли-продажи. Это ограничение основывается на том, что в большинстве случаев право выбора продавца принадлежит арендатору. Если же в силу договора ответственность за выбор продавца лежит на арендодателе, то арендатор вправе по своему выбору предъявлять требования, вытекающие из договора купли-продажи, как непосредственно продавцу имущества, так и арендодателю. Последние в таком случае будут являться солидарными должниками (см. коммент. к ст. 322, 325 ГК). refdb.ru Финансовая аренда (лизинг) - это... Что такое Финансовая аренда (лизинг)? Финансовая аренда (лизинг)"...договор лизинга - договор, в соответствии с которым арендодатель (далее - лизингодатель) обязуется приобрести в собственность указанное арендатором (далее - лизингополучатель) имущество у определенного им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за плату во временное владение и пользование. Договором лизинга может быть предусмотрено, что выбор продавца и приобретаемого имущества осуществляется лизингодателем;..." Источник: Федеральный закон от 29.10.1998 N 164-ФЗ (ред. от 08.05.2010) "О финансовой аренде (лизинге)" "...Финансовая аренда - аренда, предусматривающая передачу практически всех рисков и выгод, связанных с владением активом. Право собственности в конечном итоге может как передаваться, так и не передаваться..." Источник: Международный стандарт финансовой отчетности (IAS) 17 "Аренда" (ред. от 18.07.2012) (введен в действие на территории Российской Федерации Приказом Минфина России от 25.11.2011 N 160н) Официальная терминология. Академик.ру. 2012.
Смотреть что такое "Финансовая аренда (лизинг)" в других словарях:
Книги
official.academic.ru определение понятия, лизингодатель, форма долгосрочного кредитования, выкуп, история лизинга, лизинг в РоссииДобавлено в закладки: 0 Что такое финансовый лизинг? Описание и определение понятия.
Когда срок действия договора истекает, или когда по нему будет выплачена полная сумма, предмет лизинга становится собственностью лизингополучателя. Для получения лизингового финансирования нет необходимости оформлять залог, по причине принадлежности предмета лизинга лизинговой компании, а право на собственность предоставляется клиенту, но после полного финансирования лизинговых платежей. Лизингом финансовым является современный эффективный способ финансирования, что -то сродни форме кредита: в рамках договора финансового лизинга лизингодатель возлагает все риски и выгоды связанные с эксплуатацией предмета лизинга лизингополучателю. Известно, что всегда, договор финансового лизинга приводит к выкупу объекта лизинга, а выплата процентов лизингодателю за использование объекта лизинга проводится в виде комиссии по финансовому лизингу. При применении сервиса лизинга например транспортного средства, лизингополучатель приобретает ряд преимуществ, например, таких как: хлопоты связанные с покупкой и подбором самого подходящего транспортного средства для компании клиента, его регистрацией и страхованием должна взять на себя лизинговая компания. Лизинг финансовый это комплексная сервисная услуга, по которой кроме привлечения дополнительного финансирования на покупку авто, предоставляется клиенту дополнительные сервисные преимущества, а они помогут организовать вопросы обслуживания своего автомобиля на плечи лизинговой компании. При этом речь может идти как о возможности получить право собственности на автомобиль по окончанию срока лизинга, так и о Сама же история мирового лизинга исчисляется периодом более двух тысяч лет. Для Российской Федерации операции с использованием лизинга стали наиболее активно развиваться с 1998 года, именно этот период охарактеризовал собой начало основных конкурентных кредитных операций. Предметом лизинга зачастую принято считать машины, оборудование или дорогая техника. Самые же распространенные виды лизинга – это оперативные и финансовые его формы. Лизинг абсолютно выгоден, когда предприниматель уже в данный момент имеет необходимость в новом оборудовании, однако не готов финансово к тратам крупной суммы. Еще операция лизинга выгодна с позиции налогообложения. Лизинг считается специальной формой финансового инвестирования. Лизингом можно называть вид финансовых услуг, при форме кредитования, для приобретения основных фондов предприятиями или же в случае покупки наиболее дорогих товаров физическими и частными лицами. Рассмотрим, более детально, что значит финансовый лизинг. ЛизингодательДанное лицо обязуется брать на себя обязательство приобрести в собственность определённое лизингополучателем имущество или товар у выбранного им продавца и предъявить лизингополучателю это имущество за плату во временное завладение и использование. В большинстве случаев это делается для предпринимательских целей, но стоит отметить, что с 1 января 2011 года в России это действие совсем не обязательно. В мире повсеместно распространён потребительский лизинг. В таком случае договор может предусматривать, что выбор продавца и покупаемого товара делает лизингодатель. А получатель может первоначально являться собственником самого имущества. Лизинг является одной из форм финансовых услуг. Лизинг – это долгосрочная аренда имущества с последующим правом выкупа.
Лизинг – это своего рода совокупность экономических и правовых взаимоотношений, появляющихся в результате реализации договора лизинга, и с учетом приобретения предметов лизинга, в согласии со статьей 2 Закона о лизинге. Для закрепления самой лизинговой операции подписывается особая форма договора. К тому же лизинг – это определенный вид инвестиционной деятельности, при котором лизингодатель или целая лизинговая компания, покупает у поставщика оборудование или другой предмет лизинга. После этого сдает его в аренду за заранее определенную плату, на назначенный срок и на обусловленных условиях лизингополучателю, так называемому клиенту с дальнейшим переходом права собственности лизингополучателю. Лизинг как инвестиционный инструментЛизинг это наиболее уникальный инвестиционный инструмент, который помогает повысить конкурентоспособность промышленности, и непосредственно, напрямую благоприятствует процессу замещения импортных продуктов качественными отечественными аналогичными товарами, повышению занятости населения страны, возрастанию доходов частного бизнеса и самого государства. Лизинг выступает так же дополнительным инвестиционным инструментом любого предприятия. Лизингом можно считать и операцию по особому приобретению имущества в собственность и его будущей сдачей для временного владения и использования на срок, доходящий по своей продолжительности к сроку эксплуатации и амортизации общей стоимости или наибольшей части стоимости самого товара и любого другого имущества. В течение срока договора лизингодатель за счёт лизинговых платежей возвращает себе полную стоимость имущества и заполучает прибыль от заключения финансовой сделки. Форма долгосрочного кредитованияВ общем понятии, финансовый лизинг можно рассматривать как форму долгосрочного кредитования. Однако не стоит путать, ведь лизинг – это не кредит. Хотя можно сказать, что это одна из форм кредита, при применении которой происходит своего рода передача любого вида объекта собственности в долгосрочную аренду с последующим правом выкупа и возврата товара. Если придерживаться особой строгости в данных понятиях, то следует упомянуть и следующее определение лизинга Лизинг дает право пользования предметом лизинга с дальнейшим его выкупомЛизинг – это такая совокупность экономических и правовых отношений, в соответствии с которой, лизингодатель берет на себя обязательство приобрести Договором лизинга может быть ко всему же предусмотрено, что выбор самого продавца и приобретаемого имущества делается именно лизингодателем. Лизинг содержит в себе сложную совокупность правовых и экономических взаимоотношений. Так же можно сказать, что данная форма представляет собой эффективный способ замены отслужившего свой срок работы оборудования, доступный для предприятий настоящего сектора экономики. Это также позволяет предприятию-лизингополучателю абсолютным образом соответствовать всем современным требованиям, как оборудованием, так и качеством производимой продукции, или иначе говоря – качеством оказываемых услуг. Имея такое современное оборудование компания-лизингополучатель получает возможность планировать свой собственный бизнес на несколько лет вперед, для того чтоб в своем будущем снизить основные риски. Лизинг как способ заменыЛизинг может считаться своего рода экономным способом замены старого оборудования на более новое. На сегодняшний день, все большее распространение получает именно данная банковская операция. Чем же тогда выгоден лизинг какому – либо банку или кредитной организации, так называемому лизингодателю, и чем в свою очередь он является выгоден для предприятия или клиента. Насколько он доступен и на какую категорию он рассчитан? Как именно и в каком порядке происходит лизинговая сделка? На эти и некоторые другие вопросы нужно находить удовлетворяющие пояснения. В первую очередь именно вопрос о лизинге и о его все возможных преимуществах, все чаще и чаще интересует россиян. Для начала стоит помнить главную формулировку понятия лизинга. лизингом называется одна из форм кредита, при которой происходит передача объекта собственности в долгосрочную аренду с последующим правом выкупа и возврата. Если следовать наибольшей строгости в понятиях, то нужно упомянуть и другое определение лизинга. Лизинг как технология для бизнесаЛизинг – это союз экономических и правовых взаимоотношений, в соответствии с которой лизингодатель берет на себя обязанность приобрести в Кредитные организации зачастую предоставляют услуги финансовой аренды или так называемого лизинга, посредством специально созданных для этих целей – “дочек”. Это такие лизинговые компании первая часть названия которых совпадает с названием кредитной организации-учредителя. Лизинг включает в себя элементы кредита, аренды или сами поставки. На сегодняшний день можно сказать, что лизинг – это уже не просто лишь одна из банковских операций, но отдельный и самостоятельный специализированный вид бизнеса. Как раз именно по этой причине часто и образовываются отдельные и независимые лизинговые компании. Потому что банкам иногда по ряду причин просто на просто не выгодно своими силами производить подобные операции. В России на текущий момент существует большое разнообразие и количество кредитно-лизинговых компаний. Этимология слова лизингСамо слово «лизинг» взято из английского языка. В основу английского слова «leasing», легло слово «lease», означающее – «аренда». Первоначально слово «leasing» в английском языке показывало отношения, начинающиеся от аренды, но отличительные от нее. Понятие «лизинг» наиболее активно используется в РФ на протяжении более 10 лет. В данное время смысл слова leasing переводится на русский как аренда. В начале 90х годов на территории нашей страны начали использоваться финансовые институты, ранее не являющиеся известными ни нашей экономике, ни структуре права. Одним из них считается финансовая аренда. Желание выделить такой новый вид аренды привело к появлению термина «лизинг». Многие авторы не согласны с данной терминологией и предлагают использовать данный термин, как «финансовый лизинг». Но в нашем законодательстве данное понятие имеет специальное особое значение, а исследуемый вид взаимоотношений называется финансовой арендой. Слово лизинг востребовано для выделения абсолютно нового вида аренды. Возникновение и развитие лизингаОбщепринято полагать, что все экономико-правовые отношения и взаимоотношения, связанные с лизингом, относятся к самому новому периоду истории хозяйственных взаимосвязей. Однако это далеко не так. Исторические документы свидетельствуют, что аренда или лизинг, известен человеку с давних Арендные, или так известные лизинговые сделки, были распространены и во времена, намного более предшествовавшие IV веку до н. э., то есть годам, когда жил Аристотель. Например, глиняные таблички, найденные в шумерском городе Ур, имеют в себе сведения об аренде сельскохозяйственных орудий, земли, воды, волов или любых других вьючных животных. Римскому праву тоже не был чужд комплекс имущественных взаимоотношений, связанных с владением вещью без особого права собственности на нее. Такие отношения имели место как в договорном, так и в вещном праве. Рассмотрев лишь пару примеров, можно четко увидеть, что такая оригинальная идея разделения владения и собственности , а так же возможности извлекать выгоду из владения, известна системе права с древнейших времен и хотя измененная, она дошла и до наших дней. Возникновение и развитие лизинга в разных странах мираОперация лизинга всегда была переплетена с понятием выгоды. В начале XX века в Великобритании из-за стремительного развития промышленности и увеличением производства самих видов оборудования, вызвало рост количества товаров, которые подлежали сдачи в лизинг. Определенную и немаловажную роль в этом сыграло развитие железнодорожного С другой стороны, в США также отмечался спрос на финансирование аренды различных видов спец. техники и оборудования. Самой первой и наиболее крупной в мире лизинговой компанией стала – United States Leasing Corporation. С тех пор, коммерческие банки Соединенных Штатов стартовали в принятии участия в лизинговых операциях в начале 60-х годов. Более широкому распространению лизингового бизнеса поспособствовало принятое в 1971 году решение Совета управляющих Федеральной резервной системы, которое в свою очередь дало право банкам создавать дочерние фирмы для сдачи в аренду оборудования, а в последствии и недвижимости. 1982 год стал особым для лизинга, в сфере авиационной техники. Самая первая лизинговая компания в Европе родилась в Дюссельдорфе, Германия, в 80- е гг. А, например, в странах Азии лизинг начал свое наиболее широкое развитие только в 60-х годах прошлого века. На текущий момент развития экономики основная и наиболее весомая часть мирового рынка лизинговых услуг сосредоточена в треугольнике “США – Западная Европа – Япония”. Лизинг в РФЛизинг является для советских внешнеторговых организаций главным образом всего как одна из форм приобретения, или иначе говоря, реализации такого оборудования, как крупногабаритные универсальные и другие дорогостоящие станки, поточные линии, дорожно-строительное, кузнечно-прессовое, энергетические оборудование, спец. техника а также ремонтные мастерские, самолета, морские суда, автомашины, ЭВМ и другое, с применением определенной особой формы кредита. Основные преимущества лизинга с финансовой стороны:
Таким образом, рассмотрев все выше перечисленные характеристики и преимущества лизинга, а так же историю его появления и развития, можно увидеть, что именно лизинг является немаловажным финансовым инструментом долгосрочной аренды имущества с непосредственным правом для его будущего выкупа. Это финансовая услуга по модернизации главных фондов предприятием без того, чтобы применить возможности собственных ресурсов, возможности оптимизации налогообложения предприятия. Мы коротко рассмотрели что такое финансовый лизинг и его историю. Оставляйте свои комментарии или дополнения к материалу. biznes-prost.ru Финансовый лизинг - это... Что такое Финансовый лизинг? Финансовый лизинг ФИНАНСОВЫЙ ЛИЗИНГ (finance lease) Лизинг, при котором арендатор; лицо, берущее оборудование напрокат, принимает на себя все финансовые выгоды и риски, связанные с обладанием любого имущества, взятого им в аренду; напрокат. сравни: операционная аренда; лизинг (operating lease).Финансы. Толковый словарь. 2-е изд. — М.: "ИНФРА-М", Издательство "Весь Мир". Брайен Батлер, Брайен Джонсон, Грэм Сидуэл и др. Общая редакция: д.э.н. Осадчая И.М.. 2000. Финансовый лизинг Финансовый лизинг - операция по специальному приобретению имущества в собственность и последующей сдачей его во временное владение и пользование на срок, приближающийся по продолжительности к сроку эксплуатации и амортизации всей стоимости имущества. В течение срока договора лизингодатель за счет лизинговых платежей возвращает себе всю стоимость имущества и получает прибыль от финансовой сделки. Фактически финансовый лизинг представляет собой форму долгосрочного кредитования. Финансовый лизинг характеризуется трехсторонним характером взаимоотношений.По-английски: Financial leasing Синонимы: Капитальный лизинг, Финансовая аренда, Аренда с полной выплатой, Прямая аренда Синонимы английские: Capital leasing, Financial lease, Full-payout lease, Direct lease Финансовый словарь Финам. Финансовый лизингхарактеризуется длительным сроком контракта (от 5 до 10 лет) и амортизацией всей или большей части стоимости оборудования. Фактически финансовый лизинг представляет собой форму долгосрочного кредитования. Терминологический словарь банковских и финансовых терминов. 2011. .
Смотреть что такое "Финансовый лизинг" в других словарях:
dic.academic.ru
| |
Финансовым лизингом является разновидность лизинговых отношений, при которых лизингополучатель определяет лизингодателю разновидность имущества, которое ему важно приобрести. При этом лизингополучатель приобретает этот имущество в собственность у определенного продавца. Существующее имущество потом предоставляется в качестве предмета лизинга лизингополучателю, за что он должен внести указанную плату. Договором лизинга оговаривается также условия лизинга и срок временного владения. Этот срок может соответствовать сроку полной амортизации, установленному для данного предмета лизинга, или быть более.
программе финансирования, не подразумевающей передачу авто в собственность лизингополучателя. Стандартной практикой составляющих лизингового платежа, помимо стоимости денежных ресурсов, является наполнение необходимыми сервисами и услугами. Таким образом, лизингу нет равных в плане соотношения затрат на заключение договора и получением последующей выгоды.
Законодательство разных стран по-разному рассматривает налоговые последствия лизинга. В России лизинг позволяет применять ускоренную амортизацию, возможно перераспределение сроков уплаты НДС. Лизинг дает право пользования объектом с последующим его выкупом.
в собственность указанное лизингополучателем имущество у назначенного лично им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за определенную плату во временное владение и пользование с правом будущего выкупа.
собственность указанное лизингополучателем имущество или товар у определенного им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за определенную плату во временное владение и пользование товарами и услугами с правом будущего выкупа. Договором лизинга может быть так же предусмотрено, что выбор продавца и приобретаемого им имущества, осуществляется непосредственно самим лизингодателем. В договоре о лизинге предварительно прописаны все условия этой все более и более популярной и востребованной операции. Следовательно, многие коммерческие банки осуществляют такие операции. Лизинг ко всему предполагает, что банк покупает оборудование, которое он сдает в аренду своему клиенту с будущим правом выкупа для данного арендуемого оборудования. Сегодня такая сфера банковских нетрадиционных операций развивается наиболее активно, и существуют сотни кредитных организаций, которые предоставляют своим клиентам, например коммерческим организациям, различные услуги по лизингу какого – либо оборудования. Зачастую, лизингом пользуются юридические лица. Нельзя не упомянуть, что в наше время все чаще можно встретить ситуацию, когда лизинг выделяется из общей массы разнообразных банковских операций в отдельный сектор. В последнее время, банки все чаще и чаще начали пользоваться инструментом лизинга вместо кредита.
времен. И правда, идея лизинга далеко не нова, хотя термина “лизинг” (lease) как такового понятия еще не было. Понятие и объяснение лизинга восходит к далеким временам, к Аристотелю (384/383-322 г. г. до н. э.). Именно ему принадлежит название одного из первых трактатов в “Риторике”, под названием: “Богатство состоит в пользовании, а не в праве собственности”. Другими словами, совсем не обязательно для заполучения дохода иметь в собственности какое-нибудь имущество или товар, достаточно лишь иметь право пользоваться им и в результате этого процесса получать доход. Одна из самых первых сделок лизинга была приведена в исполнение еще во времена древнегреческого философа Аристотеля.
транспорта и каменноугольной промышленности.
